ZÁKON 203/2011 Z. z. o kolektívnom investovaní

§ 1

Predmet úpravy

Tento zákon upravuje

a)

pravidlá kolektívneho investovania,

b)

fondy, ich vytváranie, spravovanie a zrušenie,

c)

činnosť a pôsobenie správcovských spoločností a zahraničných správcovských spoločností

na území Slovenskej republiky,

d)

činnosť depozitára,

e)

cezhraničnú distribúciu podielových listov a cenných papierov zahraničných subjektov

kolektívneho investovania,

f)

ochranu investorov v kolektívnom investovaní,

g)

činnosť iných osôb podieľajúcich sa na kolektívnom investovaní,

h)

dohľad.

§ 2

Kolektívne investovanie

(1)

Kolektívnym investovaním je podnikanie, ktorého predmetom je zhromažďovanie peňažných

prostriedkov a peniazmi oceniteľných hodnôt od investorov, s cieľom investovať v súlade

s určenou investičnou politikou v prospech osôb, ktorých peňažné prostriedky a peniazmi

oceniteľné hodnoty boli zhromaždené. Ak sa peňažné prostriedky a peniazmi oceniteľné

hodnoty zhromažďujú od verejnosti, možno kolektívne investovanie vykonávať len na

základe princípu rozloženia rizika.

(2)

Kolektívne investovanie možno vykonávať len vytváraním tuzemských subjektov kolektívneho

investovania alebo zhromažďovaním peňažných prostriedkov a peniazmi oceniteľných hodnôt

prostredníctvom ponuky cenných papierov alebo majetkových účastí v zahraničných subjektoch

kolektívneho investovania.

(3)

Zhromažďovanie peňažných prostriedkov a peniazmi oceniteľných hodnôt na účel ich

následného investovania sa zakazuje, ak

a)

má byť návratnosť takto zhromaždených peňažných prostriedkov a peniazmi oceniteľných

hodnôt alebo zisk osôb, ktorých peňažné prostriedky a peniazmi oceniteľné hodnoty

boli takto zhromaždené, čo len čiastočne závislé od hodnoty alebo výnosu aktív, ktoré

boli za zhromaždené peňažné prostriedky a peniazmi oceniteľné hodnoty nadobudnuté,

a

b)

sa nevykonáva na základe povolenia podľa tohto zákona alebo za podmienok, ktoré ustanovuje

tento zákon.

(4)

Za porušenie zákazu podľa odseku 3 sa nepovažuje zhromažďovanie peňažných prostriedkov

a peniazmi oceniteľných hodnôt vykonávané

a)

holdingovou spoločnosťou,

b)

štátnym orgánom alebo štátnym orgánom iného štátu,

c)

obcou, vyšším územným celkom alebo organizáciou územnej samosprávy iného štátu,

d)

Sociálnou poisťovňou alebo inou obdobnou zahraničnou inštitúciou sociálneho zabezpečenia

a dôchodkovou správcovskou spoločnosťou

1

)

alebo inou obdobnou zahraničnou inštitúciou spravujúcou fondy sociálneho a dôchodkového

zabezpečenia,

e)

subjektom zriadeným na účely sekuritizácie,

f)

doplnkovou dôchodkovou spoločnosťou

2

)

a zamestnaneckou dôchodkovou spoločnosťou

3

)

alebo inou obdobnou zahraničnou inštitúciou spravujúcou systémy účasti zamestnancov

na účel sociálneho a dôchodkového zabezpečenia.

(5)

Tento zákon sa nevzťahuje na činnosti vykonávané Národnou bankou Slovenska, Európskou

centrálnou bankou, centrálnou bankou iného štátu, Európskou investičnou bankou, Európskym

investičným fondom, európskymi rozvojovými finančnými inštitúciami a dvojstrannými

rozvojovými bankami, Svetovou bankou, Medzinárodným menovým fondom a inými nadnárodnými

inštitúciami a podobnými medzinárodnými organizáciami, ak takéto inštitúcie alebo

organizácie vykonávajú činnosti napĺňajúce znaky kolektívneho investovania a ak pri

týchto činnostiach konajú vo verejnom záujme.

(6)

Zakazuje sa umožniť alebo uľahčiť inému vykonávať kolektívne investovanie v rozpore

s týmto zákonom propagáciou takejto činnosti alebo zabezpečením takejto činnosti iným

spôsobom.

§ 3

Vymedzenie základných pojmov

Na účely tohto zákona sa rozumie

a)

verejnou ponukou akékoľvek oznámenie, ponuka alebo odporúčanie na zhromažďovanie

peňažných prostriedkov a peniazmi oceniteľných hodnôt na účel kolektívneho investovania,

uskutočnené osobou vo svoj prospech alebo v prospech inej osoby akýmikoľvek prostriedkami

zverejnenia,

b)

prostriedkami zverejnenia

1.

tlač, rozhlas a televízia,

2.

obežníky, brožúry alebo iné písomnosti a záznamy na trvanlivých médiách, ak sú určené

verejnosti alebo sú určené vopred neurčenému okruhu príjemcov,

3.

internet a iné elektronické komunikačné alebo informačné systémy, ktoré sú dostupné

verejnosti,

4.

nevyžiadaný osobný kontakt neprofesionálnych investorov,

c)

privátnou ponukou oznámenie, ponuka alebo odporúčanie adresované vopred určenému

okruhu investorov na zhromažďovanie peňažných prostriedkov a peniazmi oceniteľných

hodnôt na účel kolektívneho investovania, ktoré je uskutočnené bez využitia prostriedkov

zverejnenia,

d)

investorom osoba, ktorá svoje peňažné prostriedky a peniazmi oceniteľné hodnoty použila

alebo má záujem použiť na nadobudnutie cenných papierov alebo majetkových účastí v

tuzemskom subjekte kolektívneho investovania alebo na nadobudnutie cenných papierov

alebo majetkových účastí v zahraničných subjektoch kolektívneho investovania, alebo

bola na tento účel oslovená, alebo osoba, ktorej je na tento účel určená verejná ponuka

alebo privátna ponuka,

e)

podielnikom investor, ktorý svoje peňažné prostriedky použil na nadobudnutie cenných

papierov alebo majetkových účastí v tuzemskom subjekte kolektívneho investovania alebo

cenných papierov alebo majetkových účastí v zahraničných subjektoch kolektívneho investovania,

f)

prevoditeľnými cennými papiermi

1.

akcie, dočasné listy a iné cenné papiere, s ktorými sú spojené obdobné práva ako

s akciami vydanými tuzemskými obchodnými spoločnosťami alebo zahraničnými obchodnými

spoločnosťami v Slovenskej republike alebo v zahraničí,

2.

dlhopisy a cenné papiere, ktoré vznikli transformáciou úverov a pôžičiek (ďalej len

„dlhové cenné papiere“) vydané v Slovenskej republike alebo v zahraničí,

3.

iné obchodovateľné cenné papiere vydané v Slovenskej republike alebo v zahraničí,

s ktorými je spojené právo nadobudnúť cenné papiere podľa prvého bodu alebo druhého

bodu upísaním alebo výmenou; prevoditeľnými cennými papiermi nie sú nástroje a postupy

podľa

§ 100 ods. 2

,

g)

členským štátom členský štát Európskej únie alebo iný štát, ktorý je zmluvnou stranou

Dohody o Európskom hospodárskom priestore,

h)

domovským členským štátom zahraničnej správcovskej spoločnosti členský štát, v ktorom

má zahraničná správcovská spoločnosť sídlo,

i)

hostiteľským členským štátom správcovskej spoločnosti

1.

iný členský štát, ako je domovský členský štát, na území ktorého má správcovská spoločnosť

s povolením podľa

§ 28

zriadenú pobočku alebo poskytuje služby,

2.

iný členský štát, ako je domovský členský štát, na území ktorého správcovská spoločnosť

s povolením podľa

§ 28a

spravuje európske alternatívne investičné fondy,

3.

iný členský štát, ako je domovský členský štát, na území ktorého správcovská spoločnosť

s povolením podľa

§ 28a

distribuuje cenné papiere alebo majetkové účasti alternatívneho investičného fondu

alebo európskeho alternatívneho investičného fondu,

4.

iný členský štát, ako je domovský členský štát, na území ktorého správcovská spoločnosť

s povolením podľa

§ 28a

distribuuje cenné papiere alebo majetkové účasti alternatívneho investičného fondu

alebo neeurópskeho alternatívneho investičného fondu,

5.

iný členský štát, ako je referenčný členský štát (

§ 66b

), na území ktorého zahraničná správcovská spoločnosť so sídlom v nečlenskom štáte

(ďalej len „neeurópska správcovská spoločnosť“) s povolením podľa

§ 66c

spravuje európske alternatívne investičné fondy,

6.

iný členský štát, ako je referenčný členský štát (

§ 66b

), na území ktorého neeurópska správcovská spoločnosť s povolením podľa

§ 66c

distribuuje cenné papiere alebo majetkové účasti alternatívneho investičného fondu

alebo európskeho alternatívneho investičného fondu,

7.

iný členský štát, ako je referenčný členský štát (

§ 66b

), na území ktorého neeurópska správcovská spoločnosť s povolením podľa

§ 66c

distribuuje cenné papiere alebo majetkové účasti neeurópskeho alternatívneho investičného

fondu,

j)

domovským členským štátom európskeho štandardného fondu členský štát, v ktorom bolo

európskemu štandardnému fondu udelené povolenie,

k)

hostiteľským členským štátom

1.

štandardného fondu iný členský štát, v ktorom sa podielové listy tohto fondu distribuujú

podľa

§ 139

,

2.

európskeho štandardného fondu iný členský štát, ako je domovský členský štát európskeho

štandardného fondu, v ktorom sa cenné papiere tohto fondu distribuujú,

l)

počtom podielov v obehu počet vydaných podielov znížený o počet vyplatených podielov,

m)

čistou hodnotou majetku vo fonde

1.

čistá hodnota majetku v podielovom fonde, ktorou je rozdiel medzi hodnotou majetku

v podielovom fonde a jeho záväzkami,

2.

čisté obchodné imanie investičného fondu s premenlivým základným imaním,

n)

majetkom vo fonde peňažné prostriedky získané vydávaním cenných papierov fondu a

majetok za ne nadobudnutý vo fonde,

o)

hodnotou podielu podiel čistej hodnoty majetku vo fonde a

1.

počtu podielov v obehu, ak ide o podielový fond,

2.

počtu vydaných akcií, ak ide o investičný fond s premenlivým základným imaním,

p)

trvanlivým médiom každý prostriedok, ktorý umožňuje investorovi alebo podielnikovi

uchovávať informácie adresované jemu osobne spôsobom dostupným pre budúce použitie

po dobu zodpovedajúcu účelu týchto informácií a ktorý umožňuje nezmenenú reprodukciu

uložených informácií,

q)

ústredím miesto, z ktorého je riadená činnosť správcovskej spoločnosti, alebo miesto,

kde sa nachádzajú dokumenty o činnosti správcovskej spoločnosti potrebné na výkon

dohľadu,

r)

finančnou inštitúciou obchodník s cennými papiermi, pobočka zahraničného obchodníka

s cennými papiermi, banka, pobočka zahraničnej banky, poisťovňa, pobočka zahraničnej

poisťovne, zaisťovňa, pobočka zahraničnej zaisťovne, centrálny depozitár cenných papierov

(ďalej len „centrálny depozitár“), burza cenných papierov, dôchodková správcovská

spoločnosť, doplnková dôchodková spoločnosť a subjekty so sídlom mimo územia Slovenskej

republiky s obdobným predmetom činnosti,

s)

nástrojmi peňažného trhu nástroje, s ktorými sa obvykle obchoduje na peňažnom trhu,

ktoré sú likvidné a ktorých hodnota je kedykoľvek presne určiteľná v peniazoch,

t)

riadením investícií nakladanie s majetkom vo fonde na základe prijatých investičných

rozhodnutí na účel dosiahnuť investičný cieľ určený v štatúte alebo zakladajúcich

dokumentoch subjektu kolektívneho investovania,

u)

rizikovým profilom identifikované príslušné riziká vyplývajúce z investičnej stratégie

podielového fondu vrátane identifikovanej miery týchto rizík a ich vzájomnej interakcie

a koncentrácie v podielovom fonde,

v)

klientom osoba, ktorej správcovská spoločnosť poskytuje služby podľa

§ 27 ods. 3

a

6

,

w)

investičnou politikou opis investičných cieľov s majetkom vo fonde a plánovaných

spôsobov ich dosiahnutia,

x)

investičnou stratégiou strategické umiestnenie majetku vo fonde a investičné techniky,

ktoré sú potrebné na riadne a účinné zavedenie investičnej politiky,

y)

holdingovou spoločnosťou obchodná spoločnosť, ktorá má účasť v jednej obchodnej spoločnosti

alebo viacerých obchodných spoločnostiach a ktorej predmetom činnosti je vykonávanie

obchodnej stratégie alebo stratégií prostredníctvom svojej dcérskej spoločnosti alebo

svojich dcérskych spoločností, pridružených spoločností alebo účastí v záujme dlhodobého

rozvoja týchto spoločností a spĺňa aspoň jedno z týchto kritérií

1.

vykonáva činnosť na svoj vlastný účet a jej majetkové cenné papiere sú prijaté na

obchodovanie na regulovanom trhu v Slovenskej republike alebo v inom členskom štáte,

2.

cieľom jej činnosti nie je tvorba zisku prostredníctvom predaja svojich dcérskych

spoločností alebo pridružených spoločností; táto skutočnosť musí vyplývať z výročnej

správy a iných dokumentov tejto spoločnosti uložených v zbierke listín,

3a

)

z)

subjektom zriadeným na účely sekuritizácie subjekt, ktorého jediným účelom je vykonávať

sekuritizáciu alebo sekuritizácie podľa osobitného predpisu

3b

)

a ostatné činnosti potrebné z hľadiska splnenia účelu sekuritizácie,

aa)

domovským členským štátom európskeho alternatívneho investičného fondu

1.

členský štát, v ktorom mu bolo udelené povolenie alebo v ktorom bol registrovaný

v súlade s právnym poriadkom tohto členského štátu alebo ak má viac povolení alebo

registrácií, členský štát, v ktorom mu bolo po prvýkrát udelené povolenie alebo v

ktorom bol registrovaný po prvýkrát, alebo

2.

ak nemá udelené povolenie ani nie je registrovaný v členskom štáte, členský štát,

v ktorom má sídlo alebo ústredie,

ab)

distribúciou priama alebo nepriama ponuka cenných papierov alebo majetkových účastí

v subjektoch kolektívneho investovania alebo ich umiestňovanie u investorov s trvalým

pobytom alebo sídlom v členskom štáte, a to z iniciatívy osoby spravujúcej tento subjekt

kolektívneho investovania alebo v jeho mene,

ac)

primárnym brokerom banka, zahraničná banka, obchodník s cennými papiermi, zahraničný

obchodník s cennými papiermi alebo iná osoba podliehajúca pravidlám obozretného podnikania,

nad ktorou sa vykonáva dohľad, ktorá ponúka služby profesionálnym investorom predovšetkým

s cieľom financovať alebo vykonávať obchody s finančnými nástrojmi ako protistrana

a ktorá tiež môže poskytovať ďalšie služby, ako sú zúčtovanie a vyrovnanie obchodov,

úschovu a správu cenných papierov, požičiavanie cenných papierov a poskytovať prostriedky

prevádzkovej a zákazníckej podpory,

ad)

nekótovanou spoločnosťou obchodná spoločnosť, ktorá má sídlo v členskom štáte a ktorej

akcie nie sú prijaté na regulovanom trhu spĺňajúcom podmienky právne záväzného aktu

Európskej únie upravujúceho regulované trhy,

ae)

právnym zástupcom neeurópskej správcovskej spoločnosti je fyzická osoba s trvalým

pobytom na území členského štátu alebo právnická osoba so sídlom na území členského

štátu, ktorá je jednoznačne určená neeurópskou správcovskou spoločnosťou a koná v

mene tejto neeurópskej správcovskej spoločnosti vo vzťahu k orgánom, klientom, subjektom

a protistranám neeurópskej správcovskej spoločnosti v členských štátoch v súvislosti

s povinnosťami tejto neeurópskej správcovskej spoločnosti, ktoré jej vyplývajú z tohto

zákona alebo z príslušného právneho predpisu členského štátu,

af)

pákovým efektom metóda, ktorou správcovská spoločnosť zvyšuje expozíciu ňou spravovaného

fondu, a to prostredníctvom vypožičiavania peňažných prostriedkov alebo cenných papierov,

prostredníctvom derivátových pozícií alebo iným spôsobom,

ag)

miestom usadenia alternatívneho investičného fondu alebo zahraničného alternatívneho

investičného fondu štát, v ktorom bolo alternatívnemu investičnému fondu alebo zahraničnému

alternatívnemu investičnému fondu udelené povolenie alebo registrácia alebo ak mu

nebolo udelené povolenie alebo registrácia, štát, v ktorom má sídlo,

ah)

zakladajúcimi dokumentmi stanovy a spoločenská zmluva tuzemského subjektu kolektívneho

investovania s právnou subjektivitou alebo obdobný dokument zahraničného subjektu

kolektívneho investovania s právnou subjektivitou,

ai)

zberným alternatívnym investičným fondom zberný špeciálny fond (

§ 119a

) alebo iný alternatívny investičný fond, ktorý, ak

§ 119a

neustanovuje inak,

1.

investuje najmenej 85 % svojho majetku do cenných papierov alebo majetkových účastí

v inom alternatívnom investičnom fonde, v podfonde iného alternatívneho investičného

fondu, v zahraničnom alternatívnom investičnom fonde alebo v podfonde zahraničného

alternatívneho investičného fondu (ďalej len „hlavný alternatívny investičný fond“),

2.

investuje najmenej 85 % svojho majetku do cenných papierov alebo majetkových účastí

viacerých hlavných alternatívnych investičných fondov, ak tieto hlavné alternatívne

investičné fondy majú rovnaké investičné stratégie, alebo

3.

má iným spôsobom expozíciu najmenej 85 % svojho majetku voči hlavnému alternatívnemu

investičnému fondu,

aj)

zberným zahraničným alternatívnym investičným fondom zahraničný alternatívny investičný

fond, ktorý

1.

investuje najmenej 85 % svojho majetku do cenných papierov alebo majetkových účastí

v hlavnom alternatívnom investičnom fonde,

2.

investuje najmenej 85 % svojho majetku do cenných papierov alebo majetkových účastí

viacerých hlavných alternatívnych investičných fondov, ak tieto hlavné alternatívne

investičné fondy majú rovnaké investičné stratégie, alebo

3.

má iným spôsobom expozíciu najmenej 85 % svojho majetku voči hlavnému alternatívnemu

investičnému fondu,

ak)

odplatou za zhodnotenie podiel na zisku spravovaného subjektu kolektívneho investovania

pripadajúci správcovskej spoločnosti ako odplata za spravovanie subjektu kolektívneho

investovania, v ktorom nie je zahrnutý žiadny podiel na zisku spravovaného subjektu

kolektívneho investovania, ktorý správcovskej spoločnosti pripadol ako výnos z investícií

správcovskej spoločnosti do spravovaného subjektu kolektívneho investovania,

al)

účtovným rokom tuzemského subjektu kolektívneho investovania účtovné obdobie, ktorým

je kalendárny rok alebo hospodársky rok,

3ba

)

am)

miestom usadenia správcovskej spoločnosti alternatívneho investičného fondu je štát,

v ktorom má správcovská spoločnosť sídlo,

an)

miestom usadenia depozitára je štát, v ktorom má depozitár sídlo alebo pobočku,

ao)

predmarketingom priame alebo nepriame poskytnutie informácií o investičných stratégiách

alebo investičných zámeroch správcovskej spoločnosti alebo zahraničnej správcovskej

spoločnosti európskeho alternatívneho investičného fondu alebo v jeho mene potenciálnym

profesionálnym investorom s bydliskom alebo so sídlom v členskom štáte, alebo priama

alebo nepriama komunikácia s týmito investormi, s cieľom preveriť ich záujem o investíciu

do alternatívneho investičného fondu alebo podfondu alternatívneho investičného fondu,

ktorý ešte nebol zriadený, alebo ktorý je zriadený, ale ešte nebolo Národnou bankou

Slovenska prijaté oznámenie v súlade s

§ 150b

alebo

§ 150d

v tom členskom štáte, v ktorom majú potenciálni investori bydlisko alebo sídlo, a

ktoré za žiadnych okolností nepredstavuje ponuku ani umiestnenie u potenciálneho investora

vo vzťahu k investovaniu do cenných papierov tohto alternatívneho investičného fondu

alebo podfondu alternatívneho investičného fondu,

3bb

)

ap)

kvalifikovaným investorom investor, ktorý investuje aspoň 50 000 eur,

aq)

rizikom ohrozujúcim udržateľnosť riziko ohrozujúce udržateľnosť podľa osobitného

predpisu,

3bc

)

ar)

faktormi udržateľnosti faktory udržateľnosti podľa osobitného predpisu,

3bd

)

as)

centrálnym depozitárom cenných papierov centrálny depozitár cenných papierov podľa

osobitného predpisu,

3be

)

at)

kapitálom alternatívneho investičného fondu kumulované kapitálové príspevky a nesplatený

kapitál alternatívneho investičného fondu, k splateniu ktorého sa zaviazal investor

alternatívneho investičného fondu, vypočítaný na základe súm, ktoré je možné investovať

po odpočítaní všetkých poplatkov, platieb a výdavkov, ktoré priamo alebo nepriamo

znášajú investori,

au)

poskytnutím úveru poskytnutie úveru

1.

priamo od alternatívneho investičného fondu ako pôvodného veriteľa alebo

2.

nepriamo prostredníctvom tretej osoby alebo subjektu zriadeného na osobitný účel,

ktorý poskytuje úver za alternatívny investičný fond alebo v jeho mene, alebo za správcovskú

spoločnosť alternatívneho investičného fondu alebo v jej mene v súvislosti so správou

alternatívneho investičného fondu, ak je správcovská spoločnosť alternatívneho investičného

fondu alebo alternatívny investičný fond zapojený do nastavovania podmienok úveru,

alebo do vymedzenia alebo predbežného schválenia charakteristík úveru pred nadobudnutím

úverovej expozície,

av)

akcionárskym úverom úver poskytnutý alternatívnym investičným fondom podniku, v ktorom

priamo alebo nepriamo drží aspoň 5 % základného imania alebo hlasovacích práv, pričom

tento úver nie je možné predať tretím osobám nezávisle od kapitálových nástrojov,

ktoré drží alternatívny investičný fond v tom istom podniku,

aw)

alternatívnym investičným fondom poskytujúcim úvery alternatívny investičný fond,

1.

ktorého investičná stratégia spočíva najmä v poskytovaní úverov alebo

2.

ktorého poskytnuté úvery majú nominálnu hodnotu predstavujúcu aspoň 50 % čistej hodnoty

jeho aktív,

ax)

alternatívnym investičným fondom využívajúcim pákový efekt alternatívny investičný

fond, ktorého expozície zvyšuje správcovská spoločnosť, ktorá ho spravuje, alebo správca

alternatívneho investičného fondu, ktorý ho spravuje, buď vypožičiavaním hotovosti

alebo vypožičiavaním cenných papierov, pákovým efektom založeným na derivátových pozíciách

alebo akýmikoľvek inými spôsobmi.

§ 4

Fondy a ich členenie

(1)

Fondy sa členia na tuzemské subjekty kolektívneho investovania a zahraničné subjekty

kolektívneho investovania.

(2)

Tuzemským subjektom kolektívneho investovania je

a)

podielový fond alebo investičný fond s premenlivým základným imaním,

b)

tuzemský subjekt kolektívneho investovania s právnou subjektivitou, ktorým je obchodná

spoločnosť alebo družstvo so sídlom na území Slovenskej republiky, ktoré zhromažďujú

peňažné prostriedky a peniazmi oceniteľné hodnoty od viacerých investorov s cieľom

investovať ich v súlade s vymedzenou investičnou politikou v prospech týchto investorov.

(3)

Tuzemský subjekt kolektívneho investovania podľa odseku 2 písm. a) môže byť vytvorený

ako štandardný fond alebo špeciálny fond.

(4)

Na vytvorenie tuzemského subjektu kolektívneho investovania podľa odseku 2 písm.

b) sa nevyžaduje povolenie podľa tohto zákona, ak

§ 26a

neustanovuje inak. Distribúciu cenných papierov alebo majetkových účastí subjektov

kolektívneho investovania podľa odseku 2 písm. b) možno vykonávať len pre profesionálnych

investorov,

3c

)

ak

§ 31d

neustanovuje inak. Správcovská spoločnosť s povolením podľa

§ 28a

alebo osoba vykonávajúca správu alternatívnych investičných fondov, na ktoré sa vzťahuje

výnimka podľa

§ 31a ods. 1

, je povinná na túto podmienku distribúcie pri ponuke a propagácii tuzemského subjektu

kolektívneho investovania podľa odseku 2 písm. b) upozorniť.

(5)

Štandardným fondom je fond, do ktorého sa peňažné prostriedky zhromažďujú prostredníctvom

verejnej ponuky s cieľom investovať takto zhromaždené peňažné prostriedky do prevoditeľných

cenných papierov a iných likvidných finančných aktív podľa

§ 88

na princípe obmedzenia a rozloženia rizika. Princíp obmedzenia a rozloženia rizika

sa nevzťahuje na štandardný fond alebo jeho podfond, ktorý je zberným fondom. Ak štandardný

fond spĺňa podmienky ustanovené týmto zákonom, považuje sa za fond, ktorý spĺňa podmienky

právne záväzného aktu Európskej únie podľa

prvého bodu prílohy č. 1

. Štandardný fond sa nesmie zmeniť na alternatívny investičný fond.

(6)

Alternatívnym investičným fondom je subjekt kolektívneho investovania, ktorý nie

je štandardným fondom a do ktorého sa peňažné prostriedky a peniazmi oceniteľné hodnoty

zhromažďujú prostredníctvom verejnej ponuky alebo privátnej ponuky s cieľom investovať

takto zhromaždené peňažné prostriedky a peniazmi oceniteľné hodnoty do majetku ustanoveného

týmto zákonom alebo vymedzeného štatútom alternatívneho investičného fondu. Alternatívny

investičný fond sa považuje za subjekt kolektívneho investovania, ktorý nie je upravený

právne záväzným aktom Európskej únie upravujúcim podniky kolektívneho investovania

do prevoditeľných cenných papierov. Alternatívnym investičným fondom je špeciálny

fond a tuzemský subjekt kolektívneho investovania podľa odseku 2 písm. b).

(7)

Špeciálnym fondom je verejný špeciálny fond a špeciálny fond kvalifikovaných investorov.

Verejným špeciálnym fondom je

a)

špeciálny fond cenných papierov,

b)

špeciálny fond alternatívnych investícií,

c)

špeciálny fond nehnuteľností.

(8)

Zahraničným subjektom kolektívneho investovania je

a)

zahraničný podielový fond,

b)

zahraničný investičný fond,

c)

iný zahraničný subjekt kolektívneho investovania, ako je uvedený v písmenách a) a

b), ktorého predmetom činnosti je kolektívne investovanie.

(9)

Zahraničným podielovým fondom je zahraničný subjekt kolektívneho investovania, ktorý

nie je právnickou osobou a je vytvorený a spravovaný zahraničnou správcovskou spoločnosťou

alebo správcovskou spoločnosťou podľa práva štátu, v ktorom je zahraničný podielový

fond vytvorený.

(10)

Zahraničným investičným fondom je zahraničná právnická osoba, ktorá je subjektom

kolektívneho investovania podľa práva štátu, v ktorom má sídlo, a je spravovaný zahraničnou

správcovskou spoločnosťou, správcovskou spoločnosťou alebo je samosprávny.

(11)

Otvoreným zahraničným subjektom kolektívneho investovania je zahraničný subjekt kolektívneho

investovania, ktorého majiteľ cenných papierov alebo majetkových účastí má právo,

aby mu na jeho žiadosť boli vyplatené cenné papiere alebo majetkové účasti z majetku

v tomto subjekte kolektívneho investovania. Uzavretým zahraničným subjektom kolektívneho

investovania je zahraničný subjekt kolektívneho investovania, ktorého majiteľ cenných

papierov alebo majetkových účastí nemá právo podľa prvej vety.

(12)

Ak zahraničný subjekt kolektívneho investovania spĺňa podmienky právne záväzného

aktu Európskej únie upravujúceho podniky kolektívneho investovania do prevoditeľných

cenných papierov, považuje sa za európsky štandardný fond.

(13)

Zahraničný subjekt kolektívneho investovania, ktorý nie je európskym štandardným

fondom, sa považuje za zahraničný alternatívny investičný fond. Zahraničný alternatívny

investičný fond sa na účely tohto zákona považuje za európsky alternatívny investičný

fond, ak má povolenie alebo je registrovaný v členskom štáte v súlade s právnym poriadkom

tohto členského štátu alebo nemá povolenie alebo nie je registrovaný v členskom štáte,

ale má sídlo alebo ústredie v členskom štáte. Zahraničný alternatívny investičný fond

sa na účely tohto zákona považuje za neeurópsky alternatívny investičný fond, ak nespĺňa

podmienky podľa druhej vety.

§ 5

(1)

Podielovým fondom sa rozumie spoločný majetok podielnikov zhromaždený správcovskou

spoločnosťou vydávaním podielových listov a investovaním tohto majetku. Majetkové

práva podielnikov sú reprezentované podielovými listami.

(2)

Podielový fond je subjektom kolektívneho investovania a nie je právnickou osobou.

Podielový fond je spravovaný správcovskou spoločnosťou. Správcovská spoločnosť koná

pri správe podielového fondu vo vlastnom mene na účet podielového fondu.

(3)

Podielový fond vytvára správcovská spoločnosť vydávaním podielových listov.

(4)

Majetok v podielovom fonde je spoločným majetkom podielnikov. Majetok v podielovom

fonde nie je súčasťou majetku správcovskej spoločnosti. Na majetok v podielovom fonde

sa nepoužijú ustanovenia

§ 136 a 137 Občianskeho zákonníka

. Každý podielnik môže uplatňovať svoje práva voči správcovskej spoločnosti samostatne.

(5)

Ak osobitný predpis

4

)

alebo právny úkon vyžaduje údaje o osobe vlastníka majetku v podielovom fonde, nahradia

sa údaje o všetkých podielnikoch názvom podielového fondu a údajmi o správcovskej

spoločnosti, ktorá spravuje tento podielový fond.

(6)

Podielový fond môže vzniknúť len na základe povolenia podľa tohto zákona, ak

§ 137

neustanovuje inak. Povolenie na vytvorenie podielového fondu je možné udeliť správcovskej

spoločnosti až po jej vzniku.

(7)

Názov podielového fondu nesmie byť zameniteľný s názvom iného podielového fondu a

nesmie poskytovať zavádzajúcu predstavu o zameraní a cieľoch investičnej politiky

podielového fondu. Tento názov a ani označenie s ním zameniteľné v slovenskom jazyku

alebo v cudzom jazyku nesmie na svoje označenie alebo na popis svojej činnosti používať

iná osoba.

§ 6

Podfondy

(1)

Podielový fond sa môže skladať z viacerých podfondov (ďalej len „strešný podielový

fond“). Podfondom sa rozumie účtovne oddelená časť majetku a záväzkov v strešnom podielovom

fonde.

(2)

Každý podfond sa musí od ostatných podfondov toho istého strešného podielového fondu

odlišovať jedným alebo viacerými znakmi, ktoré určí štatút strešného podielového fondu.

(3)

Práva podielnikov týkajúce sa podfondu alebo práva veriteľov, ktoré vznikli v súvislosti

s vytvorením, spravovaním alebo zrušením podfondu, sa vzťahujú len na majetok v príslušnom

podfonde. Majetok v podfonde slúži výhradne na pokrytie práv podielnikov týkajúcich

sa podfondu alebo práv veriteľov, ktoré vznikli v súvislosti s vytvorením, spravovaním

alebo zrušením podfondu.

(4)

Ustanovenia tohto zákona a jeho vykonávacích predpisov vzťahujúce sa na podielový

fond sa vzťahujú na podfond primerane, ak ustanovenia

§ 7 až 10

,

13

,

§ 16 ods. 4

,

§ 26

,

40

,

41

,

157

,

160

a

175

neustanovujú inak.

(5)

Názov podfondu sa musí skladať z názvu strešného podielového fondu bez označenia

„podielový fond“ a označenia podfondu, ktoré ho jasne odlišuje od ostatných podfondov

toho istého strešného podielového fondu.

(6)

Ak zaniknú všetky podfondy strešného podielového fondu, strešný podielový fond a

povolenie na jeho vytvorenie zanikajú.

§ 6a

Premena podielových fondov na strešný podielový fond a premena podielového fondu na

podfond strešného podielového fondu

(1)

Strešný podielový fond môže vzniknúť okrem podľa

§ 6

aj premenou viacerých podielových fondov podľa tohto zákona na strešný podielový

fond. Podfond existujúceho strešného podielového fondu môže vzniknúť aj premenou existujúceho

podielového fondu na podfond. Podmienkou na premenu podľa prvej alebo druhej vety

je predchádzajúci súhlas podľa

§ 163 ods. 1 písm. m)

.

(2)

Pri premene podielových fondov na strešný podielový fond sa každý z podielových fondov,

ktorý je predmetom premeny, premieňa na podfond strešného podielového fondu, ktorý

vznikne premenou.

(3)

Premena podielových fondov na strešný podielový fond a premena podielového fondu

na podfond existujúceho strešného podielového fondu nadobúda účinnosť dňom určeným

v rozhodnutí Národnej banky Slovenska. Dňom účinnosti premeny podielových fondov na

strešný podielový fond zanikajú povolenia na vytvorenie podielových fondov alebo sa

zrušuje zápis špeciálneho fondu kvalifikovaných investorov v zozname podľa

§ 137

, ktoré sú predmetom premeny, a podielnici týchto podielových fondov sa stávajú podielnikmi

príslušných podfondov strešného podielového fondu, ktorý vznikne premenou. Dňom účinnosti

premeny podielového fondu na podfond existujúceho strešného podielového fondu zaniká

povolenie na vytvorenie podielového fondu alebo sa zrušuje zápis špeciálneho fondu

kvalifikovaných investorov v zozname podľa

§ 137

, ktorý je predmetom premeny, a podielnici tohto podielového fondu sa stávajú podielnikmi

novovytvoreného podfondu strešného podielového fondu.

(4)

Správcovská spoločnosť je povinná do desiatich dní od nadobudnutia právoplatnosti

rozhodnutia podľa odseku 3 uverejniť toto rozhodnutie, predajný prospekt a kľúčové

informácie pre investorov strešného podielového fondu alebo podfondu strešného podielového

fondu, ktorý vznikol premenou, a podľa postupu určeného v jeho štatúte na oboznamovanie

podielnikov so zmenami tohto štatútu a predajného prospektu informovať podielnikov;

to neplatí, ak ide o premenu špeciálneho fondu kvalifikovaných investorov na strešný

podielový fond, ktorý bude špeciálnym fondom kvalifikovaných investorov alebo o premenu

špeciálneho fondu kvalifikovaných investorov na podfond strešného fondu, ktorý bude

špeciálnym fondom kvalifikovaných investorov.

(5)

Správcovská spoločnosť je povinná do troch mesiacov odo dňa premeny podľa odseku

1 vymeniť podielnikom ich podielové listy za podielové listy príslušných podfondov

alebo podfondu, ktoré vznikli premenou podľa odseku 1.

§ 7

Štatút podielového fondu

(1)

Každý podielový fond musí mať štatút.

(2)

Štatút podielového fondu je neoddeliteľnou súčasťou zmluvy podielnika so správcovskou

spoločnosťou. Podielnik nadobudnutím podielového listu akceptuje ustanovenia štatútu

podielového fondu.

(3)

Štatút podielového fondu a jeho zmeny sú účinné po nadobudnutí právoplatnosti rozhodnutia

Národnej banky Slovenska o udelení povolenia podľa

§ 84

,

121

alebo zápisom špeciálneho fondu kvalifikovaných investorov do zoznamu podľa

§ 137

alebo o udelení predchádzajúceho súhlasu podľa

§ 163

alebo rozhodnutia Národnej banky Slovenska, ktorým boli tieto zmeny nariadené.

(4)

Správcovská spoločnosť je povinná po každej zmene štatútu podielového fondu do desiatich

pracovných dní predložiť Národnej banke Slovenska zmeny tohto štatútu, jeho aktuálne

úplné znenie a spôsobom určeným v tomto štatúte oboznámiť podielnikov s jeho zmenami.

(5)

Štatút podielového fondu obsahuje najmä

a)

názov podielového fondu, rok jeho vytvorenia a dobu, na ktorú bol podielový fond

vytvorený,

b)

obchodné meno správcovskej spoločnosti, ktorá spravuje podielový fond, jej sídlo

a identifikačné číslo,

c)

obchodné meno a sídlo depozitára a hornú hranicu výšky odplaty za výkon činnosti

depozitára dohodnutú v depozitárskej zmluve,

d)

zameranie a ciele investičnej politiky správcovskej spoločnosti s majetkom v podielovom

fonde, najmä aké cenné papiere a nástroje peňažného trhu sa budú obstarávať zo zhromaždených

peňažných prostriedkov, ako aj prípadné odvetvové alebo teritoriálne členenie investícií,

pravidlá obmedzenia a rozloženia rizika, ak sú prísnejšie ako pravidlá ustanovené

v

§ 89 až 98

a

130

až 135, a či sa do majetku v podielovom fonde budú nadobúdať podielové listy iných

podielových fondov spravovaných správcovskou spoločnosťou,

e)

zásady hospodárenia s majetkom v podielovom fonde, najmä aké náklady môžu byť uhrádzané

z majetku v podielovom fonde okrem nákladov uvedených v písmenách c) a h),

f)

pravidlá oceňovania majetku v podielovom fonde a záväzkov v podielovom fonde, ak

sú podrobnejšie ako pravidlá ustanovené v

§ 104

,

107

,

129

a

161

,

g)

spôsob zverejňovania správy o hospodárení s majetkom v podielovom fonde za účtovný

rok (ďalej len „ročná správa“) a správy o hospodárení s majetkom v podielovom fonde

za prvých šesť mesiacov účtovného roka (ďalej len „polročná správa“) a informáciu

o tom, kde možno tieto správy získať,

h)

hornú hranicu výšky odplaty za správu podielového fondu a spôsob jej výpočtu,

i)

informáciu o tom, kde je sprístupnený opis stratégie uplatňovania hlasovacích práv,

ktoré sú spojené s cennými papiermi v majetku v podielovom fonde, a akým spôsobom

podielnik môže získať podrobné informácie o opatreniach prijatých na základe tejto

stratégie,

j)

formu a podobu podielových listov, počiatočnú hodnotu podielu, postup a podmienky

vydávania podielových listov a uplatnenia práva na vyplatenie podielových listov;

počiatočnou hodnotou podielu sa rozumie hodnota prvého podielu určená štatútom podielového

fondu,

k)

hornú hranicu výšky poplatkov spojených s vydaním a vyplatením podielového listu

účtovaných podielnikovi a spôsob ich určovania,

l)

postup pri zmene štatútu podielového fondu a spôsob informovania podielnikov o týchto

zmenách,

m)

postup pri zmene predajného prospektu a kľúčových informácií pre investorov a spôsob

informovania podielnikov o týchto zmenách,

n)

informáciu o tom, či správcovská spoločnosť môže nadobúdať do vlastného majetku podielové

listy ňou spravovaných podielových fondov,

o)

vyhlásenie predstavenstva správcovskej spoločnosti, že skutočnosti uvedené v štatúte

podielového fondu sú aktuálne, úplné a pravdivé.

(6)

Ak ide o strešný podielový fond, štatút sa zostavuje pre strešný podielový fond ako

celok. Štatút strešného podielového fondu zároveň musí jednoznačne rozlišovať medzi

všeobecnou časťou spoločnou pre všetky jeho podfondy a časťami týkajúcimi sa len príslušného

podfondu. Všeobecná časť štatútu strešného podielového fondu obsahuje aspoň všetky

náležitosti podľa odseku 5, ktoré nie sú obsahom častí týkajúcich sa len príslušných

podfondov.

(7)

Všeobecná časť štatútu strešného podielového fondu musí obsahovať aj

a)

jednoznačnú informáciu, že ide o strešný podielový fond s viacerými podfondmi,

b)

postup a podmienky na vyplatenie podielového listu podfondu a súčasné vydanie podielového

listu iného podfondu bez uplatnenia poplatkov spojených s vydaním a vyplatením podielových

listov a poplatok za prestup medzi podfondmi.

(8)

Štatút podielového fondu môže určiť, že sa z majetku v podielovom fonde budú vyplácať

výnosy; pričom, ak sa budú vyplácať výnosy, určí aj lehotu, výšku a rozsah vyplácaných

výnosov.

(9)

Časť štatútu strešného podielového fondu týkajúca sa len príslušného podfondu obsahuje

aspoň všetky náležitosti podľa odseku 5, pri ktorých sa príslušný podfond od ostatných

podfondov odlišuje.

(10)

Národná banka Slovenska môže ustanoviť opatrením, ktoré sa vyhlasuje v Zbierke zákonov

Slovenskej republiky (ďalej len „zbierka zákonov“), podrobnosti o obsahu štatútu podielového

fondu a štatútu strešného podielového fondu.

§ 8

Podielový list

(1)

Podielový list je cenný papier, s ktorým je spojené právo podielnika na zodpovedajúci

podiel na majetku v podielovom fonde a právo podieľať sa na výnose z tohto majetku.

Podielový list môže znieť na jeden alebo viac podielov na majetku v podielovom fonde.

(2)

Ak ide o strešný podielový fond, vydávajú sa len podielové listy príslušných podfondov.

Podielový list príslušného podfondu je cenný papier, s ktorým je spojené právo podielnika

na zodpovedajúci podiel na majetku v príslušnom podfonde a právo podieľať sa na výnose

z tohto majetku. Ustanovenia tohto zákona alebo iných všeobecne záväzných právnych

predpisov vzťahujúce sa na podielový list podielového fondu sa vzťahujú na podielový

list podfondu rovnako.

(3)

Podielové listy všetkých podfondov jedného strešného podielového fondu musia mať

rovnakú formu a podobu.

(4)

Podielové listy jednej emisie podielového fondu s rovnakým počtom podielov zakladajú

rovnaké práva podielnikov.

(5)

Podielový list v listinnej podobe môže byť vydaný aj ako hromadný podielový list.

Hromadný podielový list je podielový list, ktorý nahrádza viac podielových listov

toho istého podielového fondu s rovnakou počiatočnou hodnotou podielu. Hromadný podielový

list musí obsahovať dátum jeho vydania a určenie podielových listov, ktoré nahrádza.

Správcovská spoločnosť je povinná odovzdať podielnikovi na jeho žiadosť jednotlivé

podielové listy, ktoré hromadný podielový list nahrádza, a to postupom určeným v štatúte

podielového fondu. Ak boli odovzdané všetky podielové listy tvoriace hromadný podielový

list, ich odovzdaním podielnikovi hromadný list zaniká. Ak bola odovzdaná len časť

podielových listov tvoriacich hromadný podielový list, ich odovzdanie sa považuje

za zmenu hromadného podielového listu; táto zmena musí byť na ňom vyznačená.

(6)

Podielový list podielového fondu možno vydať len vo forme na meno alebo na doručiteľa.

(7)

Podielový list musí obsahovať

a)

názov podielového fondu; ak ide o strešný podielový fond, názov príslušného podfondu,

b)

obchodné meno a sídlo správcovskej spoločnosti, ktorá podielový list vydala,

c)

počet podielov a počiatočnú hodnotu jedného podielu,

d)

označenie emisie podielového listu, ak sa v príslušnom podielovom fonde alebo podfonde

strešného podielového fondu vydávajú podielové listy viacerých emisií,

e)

údaj o forme podielového listu,

5

)

f)

dátum vydania podielového listu; ak ide o zaknihované podielové listy vedené v evidencii

centrálneho depozitára, údaj o dátume vydania podielového listu sa nahradí dátumom

vydania emisie podielových listov,

g)

meno, priezvisko alebo obchodné meno podielnika, číslo podielového listu a podpisy

aspoň dvoch členov predstavenstva správcovskej spoločnosti, ak ide o listinný podielový

list.

(8)

Pri zaknihovaných podielových listoch podielového fondu môže viesť evidenciu

6

)

zaknihovaných podielových listov podielového fondu centrálny depozitár alebo depozitár

príslušného podielového fondu a správcovská spoločnosť v samostatnej evidencii zaknihovaných

podielových listov podielového fondu (ďalej len „samostatná evidencia“).

(9)

Na výkon činnosti depozitára a správcovskej spoločnosti pri vedení evidencie podľa

odseku 8 sa primerane vzťahujú ustanovenia o vedení evidencie zaknihovaných cenných

papierov centrálnym depozitárom podľa osobitného predpisu.

7

)

(10)

Správcovská spoločnosť je povinná viesť zoznam podielnikov pri podielových listoch

na meno. Pri listinných podielových listoch na meno môže správcovská spoločnosť poveriť

vedením zoznamu podielnikov svojho depozitára. Pri zaknihovaných podielových listoch

na meno môže správcovská spoločnosť poveriť vedením zoznamu podielnikov právnickú

osobu, ktorá vedie evidenciu príslušných zaknihovaných podielových listov na meno,

ak s tým táto právnická osoba predtým súhlasila. Pri zaknihovaných podielových listoch

na meno nahrádza zoznam podielnikov samostatná evidencia.

(11)

Do zoznamu podielnikov sa zapisuje

a)

číselné označenie podielového listu, ak ide o listinný podielový list,

b)

počet podielových listov v majetku podielnika s uvedením počtu podielov na každom

podielovom liste,

c)

obchodné meno a identifikačné číslo, ak je podielnikom právnická osoba, alebo meno,

priezvisko, trvalý pobyt a rodné číslo, ak je podielnikom fyzická osoba; ak rodné

číslo nebolo pridelené, uvádza sa dátum narodenia.

(12)

Zoznam podielnikov sa vedie za strešný podielový fond ako celok. Okrem náležitostí

podľa odseku 11 sa do zoznamu podielnikov strešného podielového fondu zapisuje aj

informácia o tom, ktorým podfondom podielové listy v majetku podielnika patria.

(13)

Správcovská spoločnosť alebo právnická osoba, ktorú správcovská spoločnosť poverila

vedením zoznamu podielnikov, je povinná zabezpečiť vykonanie zmeny zápisu v zozname

podielnikov bezodkladne po preukázaní zmeny v osobe podielnika.

(14)

Zoznam podielnikov nie je verejný. Podielnik má právo na vlastné náklady požadovať

výpis zo zoznamu podielnikov v časti, ktorá sa ho týka.

(15)

Správcovská spoločnosť nesmie obmedziť alebo vylúčiť prevoditeľnosť podielových listov,

ani podmieňovať prevod podielových listov svojím súhlasom, ak

§ 136 ods. 2

neustanovuje inak.

(16)

Podielový list, ktorý je vydaný v listinnej podobe na meno, možno vymeniť za dva

alebo viac podielových listov v listinnej podobe na meno rovnakého podielnika rovnakého

otvoreného podielového fondu. Menený podielový list sa považuje za vrátený, a to ku

dňu jeho vydania, a vymenené podielové listy sa považujú za vydané, a to ku dňu vydania

meneného podielového listu. Súčet počtu podielov takto vymenených podielových listov

sa musí rovnať počtu podielov meneného podielového listu. Na takto vymenené podielové

listy sa nevzťahuje

§ 13 ods. 5

.

(17)

Národná banka Slovenska môže schválením štatútu podielového fondu alebo rozhodnutím

o jeho zmene umožniť správcovskej spoločnosti vydávať viac emisií podielových listov

toho istého podielového fondu alebo podfondu strešného podielového fondu, ktoré sa

môžu navzájom odlišovať

a)

druhom investorov, ktorým je príslušná emisia určená,

b)

výškou poplatku za vydanie podielového listu alebo poplatku za vyplatenie podielového

listu,

c)

výškou minimálnej investovanej sumy,

d)

výškou odplaty za správu podielového fondu pripadajúcou na príslušnú emisiu,

e)

menou, v ktorej je hodnota podielu vyjadrená; správcovská spoločnosť je oprávnená

zabezpečovať majetok voči menovému riziku v emisii podielových listov vydanej v inej

mene a za tým účelom investovať aj do finančných derivátov na zabezpečenie menového

rizika s tým, že pohľadávky a záväzky z týchto finančných derivátov je možné uspokojiť

len z majetku predmetnej emisie podielových listov,

f)

spôsobom vyplatenia výnosov z majetku v podielovom fonde alebo

g)

kombináciou dvoch alebo viacerých skutočností podľa písmen a) až f).

(18)

Ak sa vydávajú podielové listy viacerých emisií podľa odseku 17, príslušné náležitosti

štatútu podielového fondu musia byť osobitne odlíšené pre každú emisiu. Štatút takého

podielového fondu musí obsahovať aj informáciu o tom, že sa umožňuje vydávanie podielových

listov viacerých emisií a opis jednotlivých vydávaných emisií podielových listov.

§ 9

Základné ustanovenia

(1)

Otvorený fond je fond, ktorého podielnik má právo, aby mu na jeho žiadosť boli vyplatené

cenné papiere z majetku v tomto fonde.

(2)

Otvorený fond možno vytvoriť na dobu určitú alebo na dobu neurčitú.

(3)

Počet vydávaných cenných papierov otvoreného fondu možno obmedziť, len ak je to uvedené

v jeho štatúte.

(4)

Súčasťou názvu otvoreného fondu musí byť aj obchodné meno správcovskej spoločnosti

spravujúcej tento otvorený fond a názov otvoreného fondu s uvedením slov „otvorený

fond“ alebo skratky „o. p. f.“; ak ide o strešný fond, pred slová „otvorený fond“

alebo skratku „o. p. f.“ sa doplní slovo „strešný“.

§ 10

Samostatná evidencia

(1)

Samostatnú evidenciu tvorí

a)

register emitenta podielových listov vedený depozitárom,

b)

účty majiteľov zaknihovaných podielových listov vedené správcovskou spoločnosťou

spravujúcou príslušný podielový fond alebo depozitárom,

c)

register záložných práv k podielovým listom v samostatnej evidencii vedený depozitárom

alebo správcovskou spoločnosťou,

d)

register zabezpečovacích prevodov podielových listov v samostatnej evidencii vedený

depozitárom alebo správcovskou spoločnosťou.

(2)

Na vedenie samostatnej evidencie je potrebné povolenie Národnej banky Slovenska na

vedenie samostatnej evidencie. Povolenie podľa prvej vety sa udeľuje správcovskej

spoločnosti alebo zahraničnej správcovskej spoločnosti a depozitárovi a platí pre

každý podielový fond, ktorého podielové listy vydáva správcovská spoločnosť alebo

zahraničná správcovská spoločnosť v zaknihovanej podobe v súlade so štatútom a pre

ktoré tento depozitár vykonáva činnosť depozitára. Ak podielový fond spravuje zahraničná

správcovská spoločnosť, samostatnú evidenciu vedie v celom rozsahu depozitár.

(3)

Na žiadosť správcovskej spoločnosti depozitár zriadi register emitenta podielových

listov. Depozitár vedie správcovskej spoločnosti len jeden register emitenta podielových

listov za každý podielový fond; to neplatí, ak ide o strešný podielový fond, pri ktorom

sa samostatná evidencia vedie osobitne za každý jeho podfond. Právny vzťah medzi správcovskou

spoločnosťou a depozitárom pri vedení tohto registra sa spravuje týmto zákonom a Obchodným

zákonníkom.

(4)

Register emitenta podielových listov obsahuje tieto údaje

a)

číselné označenie registra emitenta podielových listov a dátum jeho založenia,

b)

obchodné meno, identifikačné číslo a sídlo správcovskej spoločnosti,

c)

údaje o každom podielovom fonde, pre ktorý depozitár vedie register emitenta podielových

listov, a to

1.

názov podielového fondu alebo názov príslušného podfondu strešného podielového fondu,

2.

údaj o forme podielových listov,

3.

počiatočnú hodnotu jedného podielu,

4.

dátum začatia vydávania podielových listov,

5.

celkový počet podielových listov v obehu a celkový počet podielov v obehu.

(5)

Ak sa v príslušnom podielovom fonde alebo podfonde strešného podielového fondu vydávajú

podielové listy viacerých emisií, register emitenta obsahuje údaje podľa odseku 4

písm. c) za každú emisiu osobitne; údaj podľa odseku 4 písm. c) prvého bodu sa doplní

o označenie emisie.

(6)

Údaje o majiteľoch podielových listov v samostatnej evidencii vedie správcovská spoločnosť

alebo depozitár na účtoch majiteľov zaknihovaných podielových listov. Účet majiteľa

zaknihovaných podielových listov obsahuje

a)

číselné označenie účtu majiteľa zaknihovaných podielových listov a dátum jeho zriadenia,

b)

údaje o majiteľovi účtu majiteľa zaknihovaných podielových listov, a to

1.

ak je majiteľom účtu právnická osoba, obchodné meno alebo názov, identifikačné číslo

a sídlo,

2.

ak je majiteľom účtu fyzická osoba, meno, priezvisko, rodné číslo a trvalý pobyt,

c)

údaje o podielových listoch na účte majiteľa zaknihovaných podielových listov, a

to

1.

údaje z registra emitenta podielových listov podľa odseku 4 písm. c) prvého až tretieho

bodu,

2.

počet podielových listov a celkový počet podielov, na ktoré znejú tieto podielové

listy, a to osobitne za každý podielový fond alebo podfond strešného podielového fondu

a za každú emisiu podielových listov, ak sa v príslušnom podielovom fonde alebo podfonde

strešného podielového fondu vydávajú podielové listy viacerých emisií,

3.

obchodné meno alebo názov, identifikačné číslo spolumajiteľa podielového listu, ak

je spolumajiteľom právnická osoba, a veľkosť jeho spoluvlastníckeho podielu alebo

meno, priezvisko, trvalý pobyt a rodné číslo, ak je spolumajiteľom fyzická osoba,

a veľkosť jeho spoluvlastníckeho podielu,

4.

údaj o registrácii pozastavenia práva nakladať s podielovým listom a obmedzení výkonu

tohto práva,

8

)

5.

obchodné meno a sídlo správcovskej spoločnosti alebo zahraničnej správcovskej spoločnosti,

ktorá podielový list spravuje alebo s ním vykonáva činnosti podľa

§ 27 ods. 3

alebo

ods. 6

, alebo obchodné meno a sídlo obchodníka s cennými papiermi alebo zahraničného obchodníka

s cennými papiermi, ktorý podielový list spravuje alebo s ním vykonáva činnosti podľa

osobitného predpisu,

9

)

6.

údaj o tom, či bolo k podielovému listu zriadené záložné právo, a identifikačné údaje

záložného veriteľa v rozsahu podľa písmena b),

d)

údaje o osobe oprávnenej nakladať s podielovými listami evidovanými na účte majiteľa

zaknihovaných podielových listov v rozsahu podľa písmena b) a rozsah tohto oprávnenia,

e)

údaje o osobe oprávnenej požadovať údaje o týchto cenných papieroch v rozsahu podľa

písmena b) a rozsah tohto oprávnenia,

f)

dátum a čas vykonania príslušného účtového zápisu na účte majiteľa zaknihovaných

podielových listov.

(7)

Správcovská spoločnosť alebo depozitár zriadi účet majiteľa zaknihovaných podielových

listov osobe,

a)

ktorá je podielnikom,

b)

ktorá si podala žiadosť o zriadenie účtu majiteľa zaknihovaných podielových listov,

alebo

c)

na základe žiadosti obchodníka s cennými papiermi, zahraničného obchodníka s cennými

papiermi alebo emitenta podielových listov.

(8)

Číselné označenie účtu majiteľa zaknihovaných podielových listov správcovská spoločnosť

alebo depozitár oznámi len jeho majiteľovi alebo osobe, ktorá preukáže oprávnenie

konať za majiteľa účtu majiteľa zaknihovaných podielových listov. Správcovská spoločnosť

a depozitár si vzájomne poskytujú údaje vedené na účte majiteľa zaknihovaných podielových

listov na účely plnenia svojich povinností podľa tohto zákona.

(9)

Právne vzťahy medzi správcovskou spoločnosťou alebo depozitárom a majiteľom účtu

majiteľa zaknihovaných podielových listov sa spravujú týmto zákonom a Obchodným zákonníkom.

(10)

Správcovská spoločnosť alebo depozitár sú povinní odovzdať podielnikovi výpis z účtu

majiteľa zaknihovaných podielových listov bezodkladne po tom, čo vykonajú účtový zápis

v prospech alebo na ťarchu tohto účtu, ak sa nedohodnú inak, alebo na žiadosť podielnika.

Výpis z účtu majiteľa zaknihovaných podielových listov pri vykonaní účtového zápisu

v prospech alebo na ťarchu tohto účtu obsahuje údaje o podielových listoch, ktorých

sa zmena týka, s uvedením počtu podielových listov a počtu podielov, na ktoré znejú

tieto podielové listy podľa jednotlivých otvorených podielových fondov, podfondov

strešných podielových fondov a s uvedením označenia emisií podielových listov, ak

sa v príslušných podielových fondoch alebo podfondoch strešných podielových fondov

vydávajú podielové listy viacerých emisií. Výpis z účtu majiteľa zaknihovaných podielových

listov vypracovaný na žiadosť jeho majiteľa obsahuje údaj o počte podielových listov

a počet podielov, na ktoré znejú tieto podielové listy, a to osobitne za každý otvorený

podielový fond, podfond strešného podielového fondu a osobitne za každú emisiu.

(11)

Údaje o majiteľoch podielových listov v samostatnej evidencii je správcovská spoločnosť

povinná zálohovať podľa

§ 41 ods. 7

v stave aspoň ku koncu každého obchodného dňa. Tieto údaje musia byť v rovnakom rozsahu

zálohované aj u depozitára, a to aspoň raz za týždeň. Povinnosť denne zálohovať údaje

o majiteľoch podielových listov v samostatnej evidencii má aj depozitár, ak vedie

účty majiteľov zaknihovaných podielových listov.

(12)

Ak je podielový list v spoluvlastníctve viacerých majiteľov, správcovská spoločnosť

alebo depozitár eviduje podielový list na účte majiteľa zaknihovaných podielových

listov na základe

a)

zmluvy, pričom spôsob a postup evidencie upraví spoločný prevádzkový poriadok depozitára

a správcovskej spoločnosti (ďalej len „spoločný prevádzkový poriadok“),

b)

právoplatného rozhodnutia o dedičstve,

c)

právoplatného rozhodnutia štátneho orgánu alebo

d)

iných právnych skutočností.

(13)

Ak je podielový list v spoluvlastníctve viacerých majiteľov, nesmie byť spoluvlastnícky

podiel na podielovom liste pripadajúci na jedného spolumajiteľa menší ako jeden podiel,

ak štatút neurčí inak.

(14)

Ak je podielnikom podielového fondu obchodník s cennými papiermi alebo zahraničný

obchodník s cennými papiermi, ktorý drží podielové listy pre svojich klientov, účet

majiteľa zaknihovaných podielových listov obsahuje údaje podľa odseku 6 týkajúce sa

tohto obchodníka s cennými papiermi alebo zahraničného obchodníka s cennými papiermi.

Tým nie sú dotknuté ustanovenia osobitného zákona o správe cenných papierov a o držiteľskej

správe

7

)

a ustanovenia

§ 55

.

§ 10a

Povolenie na vedenie samostatnej evidencie

(1)

Žiadosť o udelenie povolenia podľa

§ 10 ods. 2

podávajú spoločne správcovská spoločnosť alebo zahraničná správcovská spoločnosť,

ktorá bude vydávať podielové listy ňou spravovaných podielových fondov v zaknihovanej

podobe v súlade so štatútom podielových fondov a depozitár podielových fondov alebo

nový depozitár, ktorý plánuje vykonávať činnosť depozitára po udelení predchádzajúceho

súhlasu podľa

§ 163 ods. 1 písm. j)

.

(2)

Ak sa správcovská spoločnosť alebo zahraničná správcovská spoločnosť a depozitár

rozhodli požiadať o udelenie povolenia podľa

§ 10 ods. 2

, sú povinní spolu so žiadosťou o udelenie povolenia podľa

§ 10 ods. 2

predložiť Národnej banke Slovenska na schválenie aj návrh spoločného prevádzkového

poriadku.

(3)

Národná banka Slovenska udelí povolenie podľa

§ 10 ods. 2

, len ak je preukázané splnenie týchto podmienok

a)

sú splnené vecné, personálne a organizačné predpoklady depozitára a správcovskej

spoločnosti alebo zahraničnej správcovskej spoločnosti na vedenie samostatnej evidencie,

b)

technická a organizačná pripravenosť depozitára a správcovskej spoločnosti alebo

zahraničnej správcovskej spoločnosti na vedenie samostatnej evidencie,

c)

návrh spoločného prevádzkového poriadku je v súlade s týmto zákonom a inými všeobecne

záväznými právnymi predpismi.

(4)

Žiadosť podľa odseku 1 obsahuje

a)

obchodné meno, sídlo a identifikačné číslo správcovskej spoločnosti alebo zahraničnej

správcovskej spoločnosti, ktorá bude vydávať podielové listy ňou spravovaných podielových

fondov v zaknihovanej podobe v súlade so štatútom,

b)

obchodné meno, sídlo a identifikačné číslo depozitára, ktorý podáva žiadosť podľa

odseku 1 spolu so správcovskou spoločnosťou alebo zahraničnou správcovskou spoločnosťou

podľa písmena a),

c)

informáciu o vedení samostatnej evidencie v členení podľa

§ 10 ods. 1

a podľa osôb, ktoré budú jednotlivé časti samostatnej evidencie viesť.

(5)

Prílohou k žiadosti podľa odseku 1 sú

a)

zápisnice z rokovaní oprávnených orgánov správcovskej spoločnosti alebo zahraničnej

správcovskej spoločnosti a depozitára, na ktorých sa rozhodlo o vedení samostatnej

evidencie,

b)

stručný opis informačného systému a technických prostriedkov depozitára a správcovskej

spoločnosti alebo zahraničnej správcovskej spoločnosti na vedenie samostatnej evidencie,

c)

doklady preukazujúce vecné, organizačné a personálne predpoklady depozitára a správcovskej

spoločnosti alebo zahraničnej správcovskej spoločnosti na vedenie samostatnej evidencie,

d)

informácie o bezpečnosti prenosu dát, vnútorné pracovné predpisy upravujúce organizačné

zabezpečenie vedenia samostatnej evidencie s uvedením zoznamu osôb oprávnených na

prístup k samostatnej evidencii depozitára a správcovskej spoločnosti alebo zahraničnej

správcovskej spoločnosti,

e)

vyhlásenie správcovskej spoločnosti a depozitára, že podielové listy, ktoré majú

byť vedené v samostatnej evidencii, nie sú prijaté na obchodovanie na regulovanom

trhu,

f)

návrh spoločného prevádzkového poriadku v troch origináloch podpísaný príslušnými

štatutárnymi orgánmi správcovskej spoločnosti alebo zahraničnej správcovskej spoločnosti

a depozitára.

(6)

Národná banka Slovenska o žiadosti o udelenie povolenia podľa

§ 10 ods. 2

rozhodne najneskôr do troch mesiacov od doručenia úplnej žiadosti.

(7)

Národná banka Slovenska žiadosť o udelenie povolenia podľa

§ 10 ods. 2

zamietne, ak žiadateľ nesplní alebo nepreukáže splnenie niektorej z podmienok uvedených

v odseku 3.

(8)

Rozhodnutie Národnej banky Slovenska, ktorým sa udeľuje povolenie podľa

§ 10 ods. 2

, obsahuje najmä

a)

obchodné meno, sídlo a identifikačné číslo správcovskej spoločnosti, ktorá bude viesť

samostatnú evidenciu pre podielové listy ňou spravovaných podielových fondov alebo

zahraničnej správcovskej spoločnosti, ktorej sa udeľuje povolenie podľa

§ 10 ods. 2

,

b)

obchodné meno, sídlo a identifikačné číslo depozitára, ktorý bude viesť samostatnú

evidenciu spolu so správcovskou spoločnosťou alebo zahraničnou správcovskou spoločnosťou,

c)

schválenie spoločného prevádzkového poriadku.

(9)

Správcovská spoločnosť alebo zahraničná správcovská spoločnosť je povinná písomne

oznámiť Národnej banke Slovenska deň, od ktorého začala viesť pre podielové listy

ňou spravovaných podielových fondov samostatnú evidenciu.

§ 11

Spoločný prevádzkový poriadok

(1)

Spoločný prevádzkový poriadok upravuje postup a spôsob vedenia samostatnej evidencie

pre všetky podielové fondy spravované správcovskou spoločnosťou alebo zahraničnou

správcovskou spoločnosťou, ktorých podielové listy budú vydané v zaknihovanej podobe

v súlade so štatútom podielového fondu.

(2)

Spoločný prevádzkový poriadok obsahuje najmä

a)

pravidlá zriadenia a zrušenia registra emitenta podielových listov, spôsob a postupy

vydávania, vyplácania, zmeny náležitostí a zániku podielových listov, spôsob a postup

zmeny podoby podielových listov, spôsob a postup registrácie záložného práva zriadeného

k podielovým listom, postup a spôsob poskytovania údajov z registra záložných práv

k podielovým listom a registra zabezpečovacích prevodov k podielovým listom,

b)

pravidlá založenia a zrušenia účtov majiteľov zaknihovaných podielových listov vedených

správcovskou spoločnosťou alebo depozitárom,

c)

spôsob a postup zadávania príkazov na prevod a prechod zaknihovaných podielových

listov,

d)

spôsob a postup podávania príkazov na registráciu pozastavenia práva nakladať s podielovým

listom,

e)

pravidlá na riešenie reklamácií osôb, ktorým depozitár a správcovská spoločnosť v

súvislosti s vedením samostatnej evidencie poskytujú služby,

f)

spôsob a postup pri oprave chybných údajov v samostatnej evidencii,

g)

spôsob a postup pri ostatných činnostiach depozitára a správcovskej spoločnosti vyplývajúcich

z vedenia samostatnej evidencie.

(3)

Spoločný prevádzkový poriadok a jeho zmeny nadobúdajú účinnosť najskôr dňom nadobudnutia

právoplatnosti rozhodnutia Národnej banky Slovenska o ich schválení, najneskôr však

dňom určeným v rozhodnutí Národnej banky Slovenska o ich schválení. Národná banka

Slovenska spoločný prevádzkový poriadok a jeho zmeny neschváli, ak je v rozpore s

ustanoveniami tohto zákona alebo iných všeobecne záväzných právnych predpisov. Na

schvaľovanie návrhu spoločného prevádzkového poriadku a jeho zmien predloženého správcovskou

spoločnosťou alebo zahraničnou správcovskou spoločnosťou a depozitárom sa primerane

vzťahujú ustanovenia

§ 10a

. Zmena spoločného prevádzkového poriadku vyvolaná udelením povolenia podľa

§ 10 ods. 2

,

§ 84

,

121

, zápisom špeciálneho fondu kvalifikovaných investorov do zoznamu podľa

§ 137

, udelením predchádzajúceho súhlasu podľa

§ 163

, zmenou obchodného mena, zmenou sídla správcovskej spoločnosti, zmenou obchodného

mena, zmenou sídla depozitára si nevyžaduje vydanie rozhodnutia Národnej banky Slovenska,

ktorým sa tieto zmeny schvaľujú. Správcovská spoločnosť a depozitár sú však povinní

vykonanie tejto zmeny spoločného prevádzkového poriadku písomne ohlásiť Národnej banke

Slovenska najneskôr do desiatich dní od jej vykonania a sprístupniť postupom podľa

odseku 5.

(4)

Ak Národná banka Slovenska nevydá rozhodnutie, ktorým sa schvaľujú zmeny spoločného

prevádzkového poriadku, do 30 dní odo dňa, keď bol návrh na zmenu spoločného prevádzkového

poriadku doručený, alebo odo dňa doplnenia podania, považuje sa jeho zmena za schválenú;

to neplatí na konania podľa

§ 10a

.

(5)

Správcovská spoločnosť a depozitár sú povinní spoločný prevádzkový poriadok vrátane

jeho zmien sprístupniť verejnosti na svojom webovom sídle. Správcovská spoločnosť

alebo osoby podľa

§ 58

sú povinné na žiadosť investora sprístupniť spoločný prevádzkový poriadok vrátane

jeho zmien v písomnej forme na každom predajnom mieste.

(6)

Spoločný prevádzkový poriadok je záväzný pre správcovskú spoločnosť, depozitára,

majiteľa podielového listu, právnickú osobu poverenú vedením zoznamu podielnikov podľa

§ 8 ods. 13

, pre osoby, ktorým depozitár a správcovská spoločnosť poskytujú služby v súvislosti

s vedením samostatnej evidencie, osobu podávajúcu príkaz na registráciu vzniku, zmeny

a zániku záložného práva alebo zabezpečovacieho prevodu a pre osobu požadujúcu výpis

z registra záložných práv k podielovým listom alebo výpis z registra zabezpečovacích

prevodov k podielovým listom.

§ 12

Zmena podoby listinného podielového listu

(1)

Ak správcovská spoločnosť rozhodne o zmene podoby listinného podielového listu na

zaknihovaný podielový list, ktorý má byť vedený v samostatnej evidencii, je povinná

bezodkladne písomne informovať Národnú banku Slovenska, centrálneho depozitára a všetkých

podielnikov podielového fondu o prijatí takého rozhodnutia. Toto rozhodnutie musí

obsahovať dátum vykonania registrácie.

(2)

Depozitár a správcovská spoločnosť vykonajú bezodkladne registráciu, ktorej obsahom

je zápis zaknihovaného podielového listu do samostatnej evidencie ku dňu určenému

v rozhodnutí podľa odseku 1. Do samostatnej evidencie sa zaregistrujú podielové listy,

pri ktorých nebola podaná žiadosť o vyplatenie podľa

§ 13 ods. 11

. Lehota medzi zverejnením rozhodnutia podľa odseku 1 a vykonaním registrácie podľa

prvej vety nesmie byť kratšia ako 60 dní.

(3)

Správcovská spoločnosť je povinná vymeniť listinný podielový list podielnika za jeden

alebo viac zaknihovaných podielových listov toho istého podielnika tak, že súčet počtu

podielov na listinnom podielovom liste je rovnaký ako počet podielov na zaknihovaných

podielových listoch.

(4)

Dňom registrácie podľa odseku 2 listinný podielový list zaniká okrem listinného podielového

listu, pri ktorom bola podaná žiadosť o vyplatenie podľa

§ 13 ods. 11

a ktorá nebola vyplatená.

(5)

Účinky zriadenia záložného práva alebo zabezpečovacích prevodov k listinným podielovým

listom, ktorých podoba sa mení na zaknihované podielové listy, sa registráciou podľa

odseku 2 nemenia. Centrálny depozitár je povinný ku dňu registrácie podľa odseku 2

odovzdať evidenciu registra záložných práv a zabezpečovacích prevodov v časti týkajúcej

sa menených listinných podielových listov depozitárovi príslušného podielového fondu

alebo správcovskej spoločnosti. Za činnosti spojené s odovzdaním tejto evidencie patrí

centrálnemu depozitárovi úhrada nákladov. Dňom odovzdania údajov zaniká právo osôb

oprávnených zo záložných práv a zabezpečovacích prevodov požadovať od centrálneho

depozitára poskytovanie služieb spojených s odovzdanou časťou údajov. Depozitár alebo

správcovská spoločnosť je povinný informovať záložcu a záložného veriteľa o zmene

vedenia registra záložných práv k podielovým listom alebo registra zabezpečovacích

prevodov k podielovým listom.

(6)

Ustanovenia osobitného predpisu

10

)

o zmene podoby cenných papierov sa pri zmene podoby listinného podielového listu

na zaknihovaný podielový list, ktorý má byť vedený v samostatnej evidencii, nepoužijú.

§ 12a

Ustanovenia § 10 až 12 sa vzťahujú na vedenie samostatnej evidencie a zmenu podoby

listinných akcií investičného fondu s premenlivým základným imaním primerane.

§ 13

(1)

Podielový list vydáva správcovská spoločnosť za cenu rovnajúcu sa súčinu počtu podielov

vyznačených na podielovom liste a hodnoty podielu (ďalej len „aktuálna cena podielového

listu“). Správcovská spoločnosť je povinná určiť rozhodujúci deň na určenie hodnoty

podielu v štatúte podielového fondu, pričom pri

a)

štandardnom fonde musí byť rozhodujúci deň na určenie hodnoty podielu určený na deň,

ktorý je skorší ako deň, ktorý nasleduje po treťom pracovnom dni od doručenia žiadosti

o vydanie podielového listu a uhradenia aktuálnej ceny podielového listu,

b)

verejnom špeciálnom fonde musí byť rozhodujúci deň určený na deň, ktorý je skorší

ako deň, ktorý nasleduje po mesiaci od doručenia žiadosti o vydanie podielového listu

a uhradenia aktuálnej ceny podielového listu,

c)

verejnom špeciálnom fonde nehnuteľností musí byť rozhodujúci deň určený na deň, ktorý

je skorší ako deň, ktorý nasleduje po treťom mesiaci od doručenia žiadosti o vydanie

podielového listu a uhradenia aktuálnej ceny podielového listu,

d)

špeciálnom fonde kvalifikovaných investorov musí byť rozhodujúci deň určený na deň,

ktorý je skorší ako deň, ktorý nasleduje po dvanástom mesiaci od doručenia žiadosti

o vydanie podielového listu a uhradenia aktuálnej ceny podielového listu.

(2)

V jednom otvorenom podielovom fonde možno vydávať podielové listy len s rovnakou

počiatočnou hodnotou podielu; to neplatí, ak sa v podielovom fonde vydávajú podielové

listy viacerých emisií.

(3)

Žiadosť o vydanie podielových listov musí byť v písomnej forme, ak štatút neurčuje

inak.

(4)

Podielový list nesmie byť vydaný pred úplným uhradením aktuálnej ceny podielového

listu; tým nie je dotknutá možnosť vydania podielových listov ako spôsobu vyplatenia

výnosov podielnikom, ak je to v súlade so štatútom. Správcovská spoločnosť je oprávnená

určiť investorovi, ktorý podal žiadosť o vydanie podielového listu, lehotu, do ktorej

je povinný uhradiť aktuálnu cenu podielového listu, a lehotu, do ktorej je povinný

uhradiť poplatok podľa odseku 5. Tieto lehoty nesmú byť kratšie ako tri pracovné dni

po doručení žiadosti o vydanie podielových listov.

(5)

Správcovská spoločnosť môže od investora požadovať poplatok, najviac však vo výške

5 % z aktuálnej ceny podielového listu podľa odseku 1 alebo investovanej sumy, ak

odsek 13 alebo

§ 23 ods. 3

neustanovuje inak. Tento poplatok je príjmom správcovskej spoločnosti. Súčet aktuálnej

ceny podielového listu a poplatku je predajnou cenou podielového listu.

(6)

Predajná cena podielového listu sa nesmie uhrádzať inak ako peňažným plnením na bežný

účet vedený pre otvorený podielový fond, ak

§ 136

neustanovuje inak. Správcovská spoločnosť je povinná ustanoviť vo vnútorných aktoch

riadenia postupy, ak nedokáže identifikovať platbu, ktorá je uhradením aktuálnej ceny

podielového listu. V čase od uhradenia aktuálnej ceny podielového listu do vydania

podielového listu je správcovská spoločnosť oprávnená držať platbu na účte podľa prvej

vety, alebo na osobitnom účte nepriradených platieb (ďalej len „zberný účet“).

(7)

Hodnotu majetku v otvorenom podielovom fonde, čistú hodnotu majetku v otvorenom podielovom

fonde a z toho vyplývajúcu aktuálnu hodnotu podielu aktualizuje správcovská spoločnosť

spôsobom a v lehotách určených jeho štatútom, aspoň však v lehotách podľa

§ 161

.

(8)

Počiatočná hodnota podielu, hodnota majetku a čistá hodnota majetku v otvorenom podielovom

fonde, aktuálna cena podielového listu, predajná cena podielového listu a nákupná

cena podielového listu otvoreného podielového fondu môžu byť vyjadrené okrem eura

aj v inej mene.

(9)

Správcovská spoločnosť môže odmietnuť vydať podielový list, najmä ak ide o neobvykle

vysokú sumu alebo ak je podozrenie, že peňažné prostriedky pochádzajú z trestnej činnosti

a financovania terorizmu.

(10)

Ak má podielový list otvoreného podielového fondu podobu zaknihovaného cenného papiera,

zápis podielového listu na účet majiteľa zaknihovaných cenných papierov (ďalej len

„účet majiteľa“) alebo na účet majiteľa zaknihovaných podielových listov pri jeho

vydaní možno vykonať len na základe súhlasu depozitára.

(11)

Ak podielnik požiadal o vyplatenie podielového listu, správcovská spoločnosť je povinná

vyplatiť podielnikovi podielový list s použitím peňažných prostriedkov z majetku v

tomto otvorenom podielovom fonde za aktuálnu cenu podielového listu platnú pre deň

doručenia žiadosti o vyplatenie; tým nie je dotknuté právo správcovskej spoločnosti

v predajnom prospekte alebo v štatúte podielového fondu určiť hodinu, do ktorej sa

žiadosť o vyplatenie podielového listu považuje za prijatú v príslušný deň, ak ju

správcovská spoločnosť určuje. Správcovská spoločnosť je povinná zabezpečiť, že žiadosť

o vyplatenie podielového listu v otvorenom podielovom fonde je možné doručiť každý

pracovný deň. Správcovská spoločnosť určí v štatúte otvoreného podielového fondu rozhodujúci

deň pre určovanie aktuálnej hodnoty podielu v súlade s lehotami podľa

odseku 1

; tým nie je dotknutý

§ 136 ods. 4.

(12)

Správcovská spoločnosť môže od podielnika požadovať poplatok, najviac však vo výške

5 % z aktuálnej ceny podielového listu podľa odseku 11, a to aj formou zrážky z aktuálnej

ceny podielového listu, ak odsek 13 alebo

§ 23 ods. 3

neustanovuje inak. Poplatok od podielnika sa nesmie požadovať, ak by jeho súčet s

poplatkom vyúčtovaným tomuto podielnikovi podľa

§ 13 ods. 5

prekročil 5 % z aktuálnej ceny podielového listu v čase jeho vyplatenia. Tento poplatok

je príjmom správcovskej spoločnosti; štatút môže určiť rozdelenie tohto poplatku medzi

správcovskú spoločnosť a majetok v podielovom fonde. Rozdiel aktuálnej ceny podielového

listu a poplatku je nákupnou cenou podielového listu. Správcovská spoločnosť je oprávnená

v súlade s jej politikou riadenia rizík na účely dosiahnutia potrebnej likvidity pri

zvýšenom počte žiadostí o vyplatenie podielového listu alebo počas mimoriadnej situácie

na finančnom trhu a na účely zabezpečenia, aby investori, ktorí ostávajú v podielovom

fonde neboli nespravodlivo znevýhodnení, účtovať si pri vyplatení podielových listov

podielového fondu poplatok za likviditu. Štatút určuje podmienky účtovania poplatku

za likviditu a zverejňovanie informácií o uplatňovaní poplatku za likviditu na webovom

sídle správcovskej spoločnosti. Poplatok za likviditu je príjmom podielového fondu.

(13)

Ak ide o strešný podielový fond, správcovská spoločnosť pri vyplatení podielového

listu jedného podfondu a súčasnom vydaní podielového listu iného podfondu poplatky

podľa odsekov 5 a 12 neuplatňuje. Namiesto toho správcovská spoločnosť môže od podielnika

požadovať poplatok za prestup medzi podfondmi, najviac však vo výške 5 % z aktuálnej

ceny podielového listu podľa odseku 12, a to aj formou zrážky z aktuálnej ceny podielového

listu, ak

§ 23 ods. 3

neustanovuje inak. Poplatok za prestup medzi podfondmi sa nesmie od podielnika požadovať,

ak by jeho súčet s poplatkom vyúčtovaným tomuto podielnikovi podľa odseku 5 prekročil

5 % z aktuálnej ceny podielového listu v čase jeho vyplatenia. Poplatok za prestup

medzi podfondmi je príjmom správcovskej spoločnosti; štatút môže určiť rozdelenie

tohto poplatku medzi správcovskú spoločnosť a majetok v podfonde strešného podielového

fondu, z ktorého sa prestupuje.

(14)

Vyplatením podielového listu podľa odseku 11 podielový list zaniká.

(15)

Ak ide o štandardný fond obchodovaný na burze, úkony správcovskej spoločnosti na

zaistenie toho, aby sa trhová cena podielu tohto fondu výrazne neodlišovala od hodnoty

podielu, sa považujú za splnenie povinnosti vyplatenia podielového listu správcovskou

spoločnosťou podľa odseku 11, ak

§ 92 ods. 5

neustanovuje inak.

§ 14

(1)

Ak správcovská spoločnosť vykonala žiadosť podielnika o vydanie podielového listu

alebo žiadosť podielnika o vyplatenie podielového listu, je povinná zaslať podielnikovi

bezodkladne, najneskôr však v prvý obchodný deň po jej vykonaní, na trvanlivom médiu

oznámenie potvrdzujúce vykonanie žiadosti. Ak ide o zaknihované podielové listy vedené

v samostatnej evidencii, pri ktorých účty majiteľov zaknihovaných podielových listov

vedie depozitár, správcovská spoločnosť zasiela podielnikovi oznámenie podľa prvej

vety najneskôr v prvý obchodný deň po prijatí potvrdenia o vykonaní zápisu na účte

majiteľa zaknihovaných podielových listov od depozitára.

(2)

Odsek 1 sa nepoužije, ak podielnikovi oznámenie obsahujúce rovnaké informácie ako

oznámenie podľa odseku 1 zasiela v súlade s osobitným predpisom

11

)

iná osoba.

(3)

Ak ide o pravidelné vydávanie podielových listov alebo pravidelné vyplatenie podielových

listov, správcovská spoločnosť môže namiesto oznámenia podľa odseku 1 poskytnúť podielnikovi

v súvislosti s pravidelným vydávaním podielových listov alebo vyplatením podielových

listov aspoň raz za šesť mesiacov informácie uvedené v odseku 4.

(4)

Oznámenie podľa odseku 1 obsahuje tieto informácie

a)

obchodné meno, sídlo a identifikačné číslo správcovskej spoločnosti,

b)

meno, priezvisko, ak je podielnikom fyzická osoba, alebo obchodné meno, ak je podielnikom

právnická osoba,

c)

dátum a čas prijatia žiadosti a spôsob platby,

d)

dátum vykonania žiadosti,

e)

názov podielového fondu,

f)

označenie, či ide o žiadosť o vydanie podielového listu alebo o žiadosť o vyplatenie

podielového listu,

g)

počet vydaných podielových listov alebo vyplatených podielových listov; údaj sa môže

nahradiť počtom podielov, ak je na jednom podielovom liste viac ako jeden podiel,

h)

hodnotu, za ktorú boli podiely vydané alebo vyplatené,

i)

dátum rozhodujúceho dňa na určenie hodnoty podielu,

j)

predajnú cenu podielového listu, ak ide o žiadosť o vydanie podielového listu, a

nákupnú cenu podielového listu, ak ide o žiadosť o vyplatenie podielového listu,

k)

celkovú sumu účtovaných provízií a výdavkov a na žiadosť investora rozpis obsahujúci

jednotlivé položky.

(5)

Správcovská spoločnosť je povinná poskytnúť podielnikovi na jeho žiadosť informácie

o stave vybavenia jeho žiadosti.

§ 14a

Nástroje na riadenie likvidity, ktoré môže využívať správcovská spoločnosť spravujúca

štandardný fond alebo alternatívny investičný fond otvoreného typu

(1)

Nástrojmi na riadenie likvidity sú

a)

pozastavenie upisovania, spätného odkúpenia a vyplácania,

b)

obmedzenie vyplácania,

c)

predĺženie výpovedných lehôt,

d)

poplatok za vyplatenie,

e)

mechanizmus pohyblivých cien,

f)

dvojaké oceňovanie,

g)

poplatok na zabránenie zníženia hodnoty investície,

h)

nepeňažné vyplatenie,

i)

oddelenie nelikvidných aktív.

(2)

Pozastavením upisovania, spätného odkúpenia a vyplácania sa rozumie dočasne nemožné

upisovanie, spätné odkúpenie a vyplácanie podielových listov alebo akcií fondu.

(3)

Obmedzením vyplácania sa rozumie dočasné a čiastočné obmedzenie práva podielnikov

alebo akcionárov na vyplatenie ich podielových listov alebo akcií fondu tak, že investorom

možno vyplatiť len určitú časť ich podielových listov alebo akcií fondu.

(4)

Predĺžením výpovedných lehôt sa rozumie predĺženie výpovednej lehoty, ktorú podielnici

alebo akcionári musia poskytnúť správcovskej spoločnosti fondu pri vyplatení svojich

podielových listov alebo akcií nad rámec minimálnej lehoty, ktorá je primeraná pre

fond.

(5)

Poplatkom za vyplatenie sa rozumie poplatok vo vopred určenom rozpätí určenom v štatúte,

ktorý zohľadňuje náklady na likviditu, ktorý fondu platia podielnici alebo akcionári

pri vyplácaní podielových listov alebo akcií a ktorý zabezpečuje, aby ostatní podielnici

alebo akcionári, ktorí zostávajú vo fonde, neboli nespravodlivo znevýhodnení.

(6)

Mechanizmom pohyblivých cien sa rozumie vopred určený mechanizmus, ktorým sa čistá

hodnota aktív podielových listov alebo akcií fondu upravuje použitím faktora pohyblivých

cien (swing factor), ktorý odráža náklady na likviditu.

(7)

Dvojakým oceňovaním sa rozumie vopred určený mechanizmus, ktorým sa ceny upisovania,

spätného odkúpenia a vyplácania podielových listov alebo akcií fondu určujú úpravou

čistej hodnoty aktív na podielový list alebo na akciu o faktor, ktorý odráža náklady

na likviditu.

(8)

Poplatkom na zabránenie zníženia hodnoty investície sa rozumie poplatok, ktorý fondu

platí podielnik alebo akcionár v čase upisovania, spätného odkúpenia a vyplácania

podielových listov alebo akcií, ktorý fondu kompenzuje náklady na likviditu, ktoré

vznikli v dôsledku veľkosti tejto transakcie, a ktorý zabezpečuje, aby ostatní podielnici

alebo akcionári neboli nespravodlivo znevýhodnení.

(9)

Nepeňažným vyplatením sa rozumie prevod aktív, ktoré fond drží namiesto hotovosti,

s cieľom vyhovieť žiadostiam podielnikov alebo akcionárov o vyplatenie.

(10)

Oddelením nelikvidných aktív sa rozumie oddelenie určitých aktív, ktorých ekonomické

vlastnosti alebo právne vlastnosti sa výrazne zmenili alebo sa stali neistými v dôsledku

mimoriadnych okolností, od ostatných aktív fondu.

§ 14b

Využívanie nástrojov na riadenie likvidity pri správe štandardného fondu

(1)

Správcovská spoločnosť alebo zahraničná správcovská spoločnosť, ktorá spravuje štandardný

fond, vyberie aspoň dva vhodné nástroje na riadenie likvidity z nástrojov uvedených

v

§ 14a ods. 1 písm. b) až h)

po posúdení vhodnosti týchto nástrojov vo vzťahu k sledovanej investičnej stratégii,

profilu likvidity a politike vyplácania spravovaného fondu a uvedie ich v štatúte

fondu alebo v zakladajúcich dokumentoch fondu. Uvedený výber však nesmie zahŕňať len

nástroje uvedené v

§ 14a ods. 1 písm. e)

a

f)

.

(2)

Správcovská spoločnosť alebo zahraničná správcovská spoločnosť, ktorá spravuje štandardný

fond, môže odchylne od odseku 1 vybrať len jeden nástroj na riadenie likvidity z nástrojov

uvedených v

§ 14a ods. 1 písm. b) až h)

, ak štandardný fond má udelené povolenie pôsobiť ako fond peňažného trhu podľa osobitného

predpisu.

11aa

)

(3)

Správcovská spoločnosť alebo zahraničná správcovská spoločnosť, ktorá spravuje štandardný

fond, je povinná mať zavedené podrobné politiky a postupy na aktiváciu a deaktiváciu

každého vybratého nástroja na riadenie likvidity a prevádzkové mechanizmy a administratívne

mechanizmy na používanie takéhoto nástroja. Výber uvedený v odsekoch 1 a 2 a podrobné

politiky a postupy aktivácie a deaktivácie správcovská spoločnosť alebo zahraničná

správcovská spoločnosť oznámi za každý spravovaný štandardný fond Národnej banke Slovenska.

(4)

Nepeňažné vyplatenie aktivuje správcovská spoločnosť alebo zahraničná správcovská

spoločnosť, ktorá spravuje štandardný fond, len s cieľom vyhovieť žiadostiam profesionálnych

investorov o vyplatenie, a ak nepeňažné vyplatenie zodpovedá pomernému podielu aktív,

ktoré drží fond.

(5)

Nepeňažné vyplatenie nemusí zodpovedať pomernému podielu aktív, ktoré drží fond,

ak sa tento fond distribuuje výlučne pre profesionálnych investorov alebo ak cieľom

investičnej politiky tohto fondu je replikovať zloženie určitého indexu akcií alebo

nekapitálových cenných papierov a tento fond je fondom obchodovaným na burze;

11b

)

tým nie je dotknutý odsek 4.

§ 14c

(1)

Ustanovenie

§ 13 ods. 11

nie je dotknuté, ak

a)

správcovská spoločnosť alebo zahraničná správcovská spoločnosť, ktorá spravuje štandardný

fond, v záujme svojich podielnikov dočasne pozastaví upisovanie, spätné odkúpenie

a vyplácanie svojich podielových listov, alebo aktivuje alebo deaktivuje iné nástroje

na riadenie likvidity uvedené v

§ 14a ods. 1 písm. b) až h)

v súlade s

§ 14b

; správcovská spoločnosť alebo zahraničná správcovská spoločnosť môže v záujme svojich

podielnikov aktivovať aj oddelenie nelikvidných aktív uvedené v

§ 14a ods. 1 písm. i)

,

b)

Národná banka Slovenska v záujme investorov, za mimoriadnych okolností a po konzultácii

so správcovskou spoločnosťou alebo zahraničnou správcovskou spoločnosťou, ktorá spravuje

štandardný fond, vyžaduje od správcovskej spoločnosti alebo zahraničnej správcovskej

spoločnosti, ktorá koná v mene štandardného fondu, aby aktivovala alebo deaktivovala

nástroj na riadenie likvidity uvedený v

§ 14a ods. 1 písm. a)

, ak existujú riziká pre ochranu investorov alebo finančnú stabilitu, ktoré si z primeraného

a rovnovážneho hľadiska vyžadujú takúto aktiváciu alebo deaktiváciu.

(2)

Správcovská spoločnosť alebo zahraničná správcovská spoločnosť, ktorá spravuje štandardný

fond, pozastaví upisovanie, spätné odkúpenie a vyplácanie alebo oddelenie nelikvidných

aktív len za mimoriadnych okolností, ak si to vyžadujú okolnosti a ak to je odôvodnené

so zreteľom na záujmy jeho podielnikov.

(3)

Správcovská spoločnosť alebo zahraničná správcovská spoločnosť, ktorá spravuje štandardný

fond, oznámi Národnej banke Slovenska tieto skutočnosti

a)

aktivovanie alebo deaktivovanie nástroja na riadenie likvidity uvedeného v

§ 14a ods. 1 písm. a)

,

b)

aktivovanie alebo deaktivovanie niektorého z nástrojov na riadenie likvidity uvedeného

v

§ 14a ods. 1 písm. b) až h)

spôsobom, ktorý nezodpovedá bežnej prevádzkovej činnosti uvedenej v štatúte štandardného

fondu alebo zakladajúcich dokumentoch štandardného fondu.

(4)

Správcovská spoločnosť alebo zahraničná správcovská spoločnosť, ktorá spravuje štandardný

fond, predtým ako aktivuje alebo deaktivuje nástroj na riadenie likvidity uvedený

v

§ 14a ods. 1 písm. i)

, v primeranej lehote oznámi zámer aktivovať alebo deaktivovať tento nástroj na riadenie

likvidity Národnej banke Slovenska.

(5)

Národná banka Slovenska ako príslušný orgán domovského členského štátu štandardného

fondu bezodkladne informuje príslušné orgány domovského členského štátu zahraničnej

správcovskej spoločnosti, ktorá spravuje príslušný štandardný fond, príslušné orgány

hostiteľského členského štátu štandardného fondu, Európsky orgán dohľadu (Európsky

orgán pre cenné papiere a trhy) a pri potenciálnych rizikách pre stabilitu a integritu

finančného systému aj Európsky výbor pre systémové riziká o každom oznámení podľa

odseku 3 alebo odseku 4.

(6)

Ak Národná banka Slovenska uplatní postup podľa odseku 1 písm. b), informuje o tom

príslušné orgány hostiteľského členského štátu štandardného fondu, príslušné orgány

domovského členského štátu zahraničnej správcovskej spoločnosti, Európsky orgán dohľadu

(Európsky orgán pre cenné papiere a trhy) a pri potenciálnych rizikách pre stabilitu

a integritu finančného systému aj Európsky výbor pre systémové riziká.

(7)

Ak je Národná banka Slovenska príslušným orgánom hostiteľského členského štátu európskeho

štandardného fondu alebo príslušným orgánom domovského členského štátu správcovskej

spoločnosti, môže od príslušných orgánov domovského členského štátu európskeho štandardného

fondu vyžadovať uplatnenie právomocí podľa odseku 1 písm. b), pričom uvedie dôvody

žiadosti a informuje o tom Európsky orgán dohľadu (Európsky orgán pre cenné papiere

a trhy) a pri potenciálnych rizikách pre stabilitu a integritu finančného systému

aj Európsky výbor pre systémové riziká.

(8)

Ak Národná banka Slovenska ako orgán domovského členského štátu štandardného fondu

nesúhlasí so žiadosťou iného príslušného orgánu hostiteľského členského štátu štandardného

fondu alebo so žiadosťou iného príslušného orgánu domovského členského štátu zahraničnej

správcovskej spoločnosti, informuje o tom žiadajúce príslušné orgány, Európsky orgán

dohľadu (Európsky orgán pre cenné papiere a trhy) a ak Európsky výbor pre systémové

riziká bol o žiadosti informovaný, aj Európsky výbor pre systémové riziká, pričom

uvedie dôvody svojho nesúhlasu.

(9)

Ak sa Národná banka Slovenska ako príslušný orgán domovského členského štátu štandardného

fondu neriadi stanoviskom Európskeho orgánu dohľadu (Európskeho orgánu pre cenné papiere

a trhy), ktoré vydal na základe informácií uvedených v odsekoch 7 a 8, alebo nemá

v úmysle sa riadiť týmto stanoviskom, informuje o tom Európsky orgán dohľadu (Európsky

orgán pre cenné papiere a trhy) a žiadajúce príslušné orgány, pričom uvedie dôvody,

pre ktoré sa týmto stanoviskom neriadi alebo nemá v úmysle sa ním riadiť.

§ 15

Pozastavenie vydávania, vyplácania a odkupovania cenných papierov fondov

(1)

Správcovská spoločnosť môže v mimoriadnych prípadoch dočasne pozastaviť vyplácanie

podielových listov príslušného otvoreného podielového fondu alebo podfondu, a to len

ak je to v záujme podielnikov. Ak ide o otvorený verejný špeciálny fond nehnuteľností,

správcovská spoločnosť môže v mimoriadnych prípadoch pozastaviť vyplácanie podielových

listov príslušného verejného špeciálneho fondu nehnuteľností na 12 mesiacov, a to

len ak je to v záujme podielnikov. O pozastavení vyplácania podielových listov rozhoduje

predstavenstvo správcovskej spoločnosti, ktoré je povinné o svojom rozhodnutí vypracovať

záznam. V zázname sa uvedie dátum a čas rozhodnutia, dôvody a presné určenie doby

pozastavenia.

(2)

Správcovská spoločnosť je povinná bezodkladne informovať Národnú banku Slovenska

o rozhodnutí o pozastavení vyplácania podielových listov a doručiť Národnej banke

Slovenska záznam podľa odseku 1 a zápisnicu z rokovania predstavenstva správcovskej

spoločnosti. Ak ide o štandardný fond, ktorého podielové listy správcovská spoločnosť

distribuuje na území iného členského štátu podľa

§ 139

, o rozhodnutí o pozastavení vyplácania podielových listov je správcovská spoločnosť

povinná bezodkladne informovať aj príslušný orgán dohľadu hostiteľského členského

štátu štandardného fondu.

(3)

Ak je pozastavenie vyplácania podielových listov v rozpore so záujmami podielnikov,

Národná banka Slovenska rozhodnutie správcovskej spoločnosti podľa odseku 1 zruší.

Opravný prostriedok proti rozhodnutiu Národnej banky Slovenska nemá odkladný účinok.

(4)

Národná banka Slovenska môže požiadať správcovskú spoločnosť o pozastavenie vyplácania

podielových listov, ak je to v záujme podielnikov alebo vo verejnom záujme. Správcovská

spoločnosť je povinná tejto žiadosti Národnej banky Slovenska bezodkladne vyhovieť.

(5)

Odo dňa pozastavenia vyplácania podielových listov na základe rozhodnutia podľa odseku

1 nesmie správcovská spoločnosť vyplácať ani vydávať podielové listy otvoreného podielového

fondu alebo podfondu, na ktorý sa toto rozhodnutie vzťahuje. Zákaz sa vzťahuje aj

na vyplatenie a vydanie podielových listov, o ktorých vyplatenie alebo vydanie bolo

požiadané do doby pozastavenia vyplácania podielových listov, pri ktorých ešte nedošlo

k ich vyplateniu alebo nebol podaný pokyn na pripísanie podielových listov na účet

majiteľa alebo účet majiteľa zaknihovaných podielových listov.

(6)

Správcovská spoločnosť je počas pozastavenia vyplácania podielových listov podľa

odseku 1 povinná aspoň raz za sedem kalendárnych dní informovať Národnú banku Slovenska

o opatreniach prijatých na obnovenie vyplácania podielových listov; to neplatí pri

pozastavení vyplácania podielových listov verejného špeciálneho fondu nehnuteľností,

kedy je správcovská spoločnosť spravujúca tento fond povinná informovať Národnú banku

Slovenska o opatreniach prijatých na obnovenie vyplácania podielových listov aspoň

raz za 14 kalendárnych dní, ak Národná banka Slovenska neurčí inú lehotu.

(7)

Správcovská spoločnosť nie je počas pozastavenia vyplácania podielových listov podľa

odseku 1 povinná zverejňovať údaje podľa

§ 161

.

(8)

Správcovská spoločnosť je povinná spôsobom určeným v štatúte podielového fondu informovať

podielnikov o dôvodoch a dobe pozastavenia vyplácania podielových listov a o obnovení

vyplácania podielových listov.

(9)

Po obnovení vydávania a vyplácania podielových listov správcovská spoločnosť vydá

alebo vyplatí podielové listy, ktorých vydávanie alebo vyplácanie bolo pozastavené,

za aktuálnu cenu podielového listu ku dňu obnovenia vyplácania podielových listov.

(10)

Podielnik nemá právo na úrok z omeškania za dobu pozastavenia vyplácania podielových

listov; to neplatí, ak správcovská spoločnosť bola v omeškaní už v čase pozastavenia

vyplácania podielových listov alebo ak Národná banka Slovenska zrušila podľa odseku

3 rozhodnutie správcovskej spoločnosti, pričom úrok z omeškania uhrádza správcovská

spoločnosť z vlastného majetku.

(11)

Pri prechodnom nedostatku likvidity v otvorenom podielovom fonde môže správcovská

spoločnosť použiť na vyplatenie vrátených podielových listov vlastné peňažné prostriedky.

Správcovská spoločnosť si za také poskytnutie vlastných prostriedkov nesmie účtovať

žiadne úroky alebo poplatky z majetku v otvorenom podielovom fonde.

(12)

Ak bolo pozastavené vyplácanie alebo vydávanie podielových listov alebo cenných papierov

hlavného fondu podľa

§ 108 ods. 3

, správcovská spoločnosť spravujúca jeho zberný fond je oprávnená pozastaviť na rovnaký

čas vyplácanie alebo vydávanie podielových listov príslušného zberného fondu, pričom

splnenie podmienok podľa odseku 1 sa nevyžaduje.

§ 15a

(1)

Na vydávanie, odkupovanie a pozastavenie odkupovania akcií investičného fondu s premenlivým

základným imaním sa primerane vzťahujú

§ 13 až 15

.

(2)

Akcie investičného fondu s premenlivým základným imaním možno vydávať za nepeňažný

vklad, len ak je investičný fond s premenlivým základným imaním subjektom podľa

§ 4 ods. 2 písm. b)

.

(3)

Ak by odkúpením akcie investičného fondu s premenlivým základným imaním došlo k zníženiu

jeho základného imania pod minimálnu hodnotu ustanovenú podľa

§ 220b ods. 2 Obchodného zákonníka

alebo ak ide o samosprávny investičný fond s premenlivým základným imaním k zníženiu

počiatočného kapitálu

11a

)

pod minimálnu hodnotu podľa

§ 26c ods. 5

, investičný fond s premenlivým základným imaním rozhodne o pozastavení vyplácania

akcií postupom podľa

§ 15

a prijatí nevyhnutných opatrení na zabezpečenie udržania minimálnej hodnoty základného

imania alebo zvolá valné zhromaždenie.

(4)

Zakladateľ investičného fondu s premenlivým základným imaním je oprávnený uplatniť

právo na vyplatenie akcie investičného fondu s premenlivým základným imaním až po

uplynutí šiestich mesiacov od začatia vydávania akcií investičného fondu s premenlivým

základným imaním investorom. Stanovy môžu určiť dlhšiu lehotu.

§ 16

(1)

Uzavretým fondom je fond, ktorého podielnik nemá právo, aby mu na jeho žiadosť boli

vyplatené podielové listy z majetku v tomto fonde.

(2)

Uzavretý fond môže byť vytvorený len na dobu určitú, ktorá nesmie byť dlhšia ako

desať rokov. Obmedzenie doby podľa prvej vety neplatí pre alternatívne investičné

fondy poskytujúce úvery, ktoré môžu byť vytvorené na dobu určitú, ktorá je potrebná

vzhľadom na investičnú stratégiu tohto fondu a dĺžku poskytovaných úverov týmto fondom,

ani pre európske dlhodobé investičné fondy, ktoré môžu byť založené na dobu určitú,

ktorá je potrebná vzhľadom na investičnú stratégiu a životnosť tohto fondu.

(3)

Ak správcovská spoločnosť najneskôr šesť mesiacov pred uplynutím doby, na ktorú bol

uzavretý fond vytvorený, nepožiada o premenu na otvorený fond podľa

§ 18

, povolenie podľa

§ 121

zaniká, zápis v zozname podľa

§ 137

sa zrušuje a správcovská spoločnosť je povinná zrušiť uzavretý fond postupom podľa

§ 26

.

(4)

Súčasťou názvu uzavretého fondu musí byť aj obchodné meno správcovskej spoločnosti

spravujúcej tento uzavretý fond a názov uzavretého fondu s uvedením slov „uzavretý

fond“ alebo skratky „u. p. f.“; ak ide o strešný fond, pred slová „uzavretý fond“

alebo skratku „u. p. f.“ sa uvádza slovo „strešný“.

§ 17

(1)

Na vydávanie podielových listov uzavretého fondu sa primerane použijú ustanovenia

§ 13

a

14

.

(2)

Ak správcovská spoločnosť žiada o prijatie podielových listov na trh burzy cenných

papierov, podielové listy môžu mať len podobu zaknihovaných cenných papierov a musia

byť zastupiteľné.

§ 18

Premena uzavretého podielového fondu na otvorený podielový fond

(1)

Podmienkou na premenu uzavretého podielového fondu na otvorený podielový fond je

predchádzajúci súhlas podľa

§ 163 ods. 1 písm. n)

.

(2)

Premena uzavretého podielového fondu na otvorený podielový fond nadobúda účinnosť

dňom určeným v rozhodnutí Národnej banky Slovenska.

(3)

Premena uzavretého podielového fondu na otvorený podielový fond sa musí uskutočniť

najneskôr tri mesiace pred uplynutím doby, na ktorú je uzavretý podielový fond vytvorený.

(4)

Ak bol uzavretý podielový fond špeciálnym fondom, správcovská spoločnosť je povinná

do desiatich dní od nadobudnutia právoplatnosti rozhodnutia uverejniť toto rozhodnutie,

predajný prospekt a kľúčové informácie pre investorov otvoreného podielového fondu,

ktorý vznikol premenou, a podľa postupu určeného v jeho štatúte na oboznamovanie podielnikov

so zmenami tohto štatútu a predajného prospektu informovať podielnikov. Súčasne sa

musí uverejniť aj oznámenie o vzniku práva na predloženie podielového listu na vyplatenie

a aktuálna cena podielového listu.

§ 19

Všeobecné ustanovenia

(1)

Zlúčením sa na účely tohto zákona rozumie proces spojenia majetku v jednom alebo

vo viacerých zanikajúcich fondoch s majetkom v nástupníckom fonde, pri ktorom sa

a)

majetok a záväzky v jednom alebo vo viacerých zanikajúcich fondoch prevedú do majetku

a záväzkov iného existujúceho nástupníckeho fondu, pričom sa podielnikom zanikajúcich

fondov na výmenu vydajú podielové listy alebo cenné papiere nástupníckeho fondu a

prípadne hotovostné platby, ktoré neprekračujú 10 % aktuálnej ceny týchto podielových

listov alebo cenných papierov v deň účinnosti zlúčenia,

b)

majetok a záväzky v dvoch alebo vo viacerých zanikajúcich fondoch prevedú do majetku

a záväzkov nástupníckeho fondu, ktorý sa zlúčením vytvorí, pričom sa ich podielnikom

na výmenu vydajú podielové listy alebo cenné papiere nástupníckeho fondu a prípadne

hotovostné platby, ktoré neprekračujú 10 % aktuálnej ceny týchto podielových listov

alebo cenných papierov v deň účinnosti zlúčenia, alebo

c)

majetok alebo ak ide o fond s právnou subjektivitou, jeho vlastné imanie jedného

alebo viacerých zanikajúcich fondov, ktoré naďalej existujú až do uhradenia všetkých

záväzkov, prevedie do majetku iného existujúceho nástupníckeho fondu alebo do majetku

nástupníckeho fondu, ktorý sa zlúčením vytvorí.

(2)

Zanikajúci fond je podielový fond, podfond strešného podielového fondu, európsky

štandardný fond alebo podfond európskeho štandardného fondu, ktorý zlúčením zaniká.

(3)

Nástupnícky fond je podielový fond, podfond strešného podielového fondu, európsky

štandardný fond alebo podfond európskeho štandardného fondu, do ktorého sa majetok

a záväzky zanikajúceho fondu prevádzajú, a to vrátane novovytvoreného podielového

fondu, novovytvoreného podfondu strešného podielového fondu, novovytvoreného európskeho

štandardného fondu alebo novovytvoreného podfondu európskeho štandardného fondu, ktorý

sa pri postupe podľa odseku 1 písm. b) zlúčením vytvára.

(4)

Cezhraničné zlúčenie je zlúčenie, pri ktorom sú zanikajúcimi fondmi štandardné fondy

alebo ich podfondy a nástupníckym fondom európsky štandardný fond alebo podfond európskeho

štandardného fondu.

(5)

Tuzemské zlúčenie je zlúčenie, pri ktorom sú zanikajúcimi fondmi a nástupníckym fondom

podielové fondy alebo podfondy strešných podielových fondov vytvorené podľa tohto

zákona.

(6)

Ak ide o strešný podielový fond, možno zlučovať jeho podfondy osobitne s iným podielovým

fondom alebo podfondom iného strešného podielového fondu.

(7)

Ak ide o zlúčenie, pri ktorom je zanikajúcim fondom podielový fond alebo podfond

vytvorený podľa tohto zákona, možno použiť len postup podľa odseku 1 písm. a) a b).

Ak ide o zlúčenie zanikajúcich európskych štandardných fondov do nástupníckeho štandardného

fondu, postup zlúčenia, ktorý možno na zlúčenie použiť, určujú príslušné právne predpisy

domovských členských štátov zanikajúcich európskych štandardných fondov.

(8)

Podmienkou na zlúčenie, pri ktorom je zanikajúcim fondom podielový fond alebo podfond

vytvorený podľa tohto zákona, je predchádzajúci súhlas podľa

§ 163 ods. 1 písm. q)

. Na zlúčenie európskych štandardných fondov do štandardného fondu podľa

§ 24

sa predchádzajúci súhlas podľa

§ 163 ods. 1 písm. q)

nevyžaduje.

(9)

Pri cezhraničnom zlúčení sa proces zlúčenia riadi ustanoveniami tohto zákona, pričom

na povinnosti nástupníckeho fondu, jeho správcovskej spoločnosti, depozitára, audítora

alebo audítorskej spoločnosti a na práva podielnikov nástupníckeho fondu sa použije

príslušný právny predpis domovského členského štátu nástupníckeho fondu.

(10)

Ak je pri cezhraničnom zlúčení nástupníckym fondom európsky štandardný fond, ktorý

je zahraničným podielovým fondom, koná za tento európsky štandardný fond zahraničná

správcovská spoločnosť alebo správcovská spoločnosť podľa

§ 60 ods. 1

, ktorá ho spravuje.

§ 20

Spoločný návrh podmienok zlúčenia a kontrola cezhraničného zlúčenia inými osobami

(1)

Pred podaním žiadosti o udelenie predchádzajúceho súhlasu Národnej banky Slovenska

na zlúčenie podielových fondov sa vypracuje a schváli spoločný návrh podmienok zlúčenia.

(2)

Pri cezhraničnom zlúčení spoločný návrh podmienok zlúčenia vypracuje a schváli správcovská

spoločnosť spravujúca zanikajúce fondy a nástupnícky fond alebo správcovská spoločnosť,

ktorá ho spravuje. Pri tuzemskom zlúčení spoločný návrh podmienok zlúčenia vypracuje

a schváli správcovská spoločnosť spravujúca zanikajúce fondy a správcovská spoločnosť

spravujúca nástupnícky fond.

(3)

Ak pri zlúčení podielových fondov zanikajúce fondy a nástupnícky fond spravuje rovnaká

správcovská spoločnosť alebo rovnaká zahraničná správcovská spoločnosť, spoločný návrh

podmienok zlúčenia vypracuje a schváli len táto správcovská spoločnosť alebo zahraničná

správcovská spoločnosť.

(4)

Spoločný návrh podmienok zlúčenia obsahuje tieto informácie

a)

určenie, o aký postup zlúčenia podľa

§ 19 ods. 1

ide, a názov podielových fondov, ktorých sa zlúčenie týka,

b)

okolnosti a dôvod navrhovaného zlúčenia,

c)

očakávaný vplyv navrhovaného zlúčenia na podielnikov zanikajúcich fondov a na podielnikov

nástupníckeho fondu,

d)

metódu výpočtu počtu podielov v zanikajúcom fonde pripadajúcich na jeden podiel v

nástupníckom fonde alebo počtu podielov v zanikajúcom fonde pripadajúcich na jeden

podiel v príslušnej emisii podielových listov, ak sa v príslušnom nástupníckom fonde

vydávajú podielové listy rôznych emisií (ďalej len „výmenný pomer“),

e)

kritériá prijaté na ocenenie majetku v podielovom fonde a záväzkov v podielovom fonde

k dátumu na výpočet výmenného pomeru,

f)

plánovaný deň účinnosti zlúčenia,

g)

pravidlá vzťahujúce sa na prevod majetku v podielovom fonde a na výmenu podielových

listov,

h)

návrh štatútu alebo zakladajúcich dokumentov novovytvoreného nástupníckeho fondu,

ak ide o zlúčenie postupom podľa

§ 19 ods. 1 písm. b)

,

i)

informácie, ktoré preukážu, že zloženie majetku v zanikajúcom špeciálnom fonde kvalifikovaných

investorov je v súlade s ustanoveniami

§ 88

a s ustanoveniami štatútu alebo stanov nástupníckeho štandardného fondu a majetok

v zanikajúcom špeciálnom fonde kvalifikovaných investorov nepodlieha akýmkoľvek zmluvám,

dojednaniam alebo úkonom, ktoré sú v rozpore s požiadavkami tohto zákona pre štandardné

fondy, štatútom alebo stanovami nástupníckeho štandardného fondu, ak je zanikajúcim

fondom aspoň jeden špeciálny fond kvalifikovaných investorov a nástupníckym fondom

štandardný fond,

j)

informácie, ktoré preukážu, že zloženie majetku v zanikajúcom špeciálnom fonde kvalifikovaných

investorov je v súlade s ustanoveniami

§ 124

alebo

§ 125

v závislosti od kategórie nástupníckeho verejného špeciálneho fondu a s ustanoveniami

štatútu alebo stanov nástupníckeho verejného špeciálneho fondu a majetok v zanikajúcom

špeciálnom fonde kvalifikovaných investorov nepodlieha akýmkoľvek zmluvám, dojednaniam

alebo úkonom, ktoré sú v rozpore s požiadavkami tohto zákona pre verejné špeciálne

fondy, štatútom alebo stanovami nástupníckeho verejného špeciálneho fondu, ak je zanikajúcim

fondom aspoň jeden špeciálny fond kvalifikovaných investorov a nástupníckym fondom

verejný špeciálny fond,

k)

ďalšie náležitosti, ktoré sa osoby vypracúvajúce spoločný návrh podmienok zlúčenia

rozhodli zahrnúť do tohto spoločného návrhu.

(5)

Depozitári zanikajúcich fondov sú povinní overiť súlad informácií podľa odseku 4

písm. a), f), g), i) a j) s požiadavkami tohto zákona a so štatútmi alebo zakladajúcimi

dokumentmi zanikajúcich fondov. Depozitár nástupníckeho fondu je povinný overiť súlad

informácií podľa odseku 4 písm. a), f) a g) s požiadavkami tohto zákona a so štatútom

alebo zakladajúcimi dokumentmi nástupníckeho fondu. Ak ide o cezhraničné zlúčenie,

na povinnosti depozitára pri overovaní príslušných informácií zlúčenia sa použije

príslušný právny predpis domovského členského štátu nástupníckeho fondu.

(6)

Depozitár podľa odseku 5 alebo audítor zapísaný v zozname podľa osobitného predpisu,

alebo audítorská spoločnosť

12

)

overí kritériá prijaté na ocenenie majetku v podielovom fonde a záväzkov v podielovom

fonde k dátumu na výpočet výmenného pomeru a prípadne hotovostnú platbu za podielový

list a metódu výpočtu výmenného pomeru, ako aj skutočný výmenný pomer určený k dátumu

jeho výpočtu, pričom o týchto skutočnostiach vyhotoví správu.

(7)

Overenie podľa odseku 6 je oprávnený vykonať aj audítor alebo audítorská spoločnosť

overujúca účtovnú závierku zanikajúceho fondu a audítor alebo audítorská spoločnosť

overujúca účtovnú závierku nástupníckeho fondu.

(8)

Kópiu správy depozitára alebo audítora, alebo audítorskej spoločnosti podľa odseku

6 je správcovská spoločnosť alebo ňou poverená osoba povinná na požiadanie zaslať

Národnej banke Slovenska a na požiadanie bezplatne sprístupniť ktorémukoľvek podielnikovi

zanikajúceho fondu alebo nástupníckeho fondu, a ak ide o cezhraničné zlúčenie, aj

príslušnému orgánu dohľadu domovského členského štátu nástupníckeho fondu.

§ 21

Informácie pre podielnikov pri zlúčení

(1)

S cieľom umožniť informované rozhodnutie podielnikov o vplyve navrhovaného zlúčenia

na ich investície, správcovská spoločnosť spravujúca zanikajúce fondy a správcovská

spoločnosť spravujúca nástupnícky fond poskytnú primerané a presné informácie o navrhovanom

zlúčení podielnikom zanikajúcich fondov a podielnikom nástupníckeho fondu. Pri cezhraničnom

zlúčení sa na poskytovanie informácií podielnikom nástupníckeho fondu použijú ustanovenia

príslušného právneho predpisu domovského členského štátu nástupníckeho fondu.

(2)

Informácie podľa odseku 1 zahŕňajú primerané a presné informácie o navrhovanom zlúčení,

aby umožnili podielnikom zanikajúcich fondov a podielnikom nástupníckeho fondu prijať

informované rozhodnutia o možnom vplyve navrhovaného zlúčenia na ich investície a

uplatniť svoje práva. Informácie podľa odseku 1 obsahujú

a)

informácie o okolnostiach a dôvodoch navrhovaného zlúčenia,

b)

informácie o možnom vplyve navrhovaného zlúčenia na podielnikov vrátane informácie

o prípadných podstatných rozdieloch v investičnej politike a stratégii, nákladoch,

očakávanom výsledku, pravidelnom podávaní správ, možnom oslabení výkonnosti podielového

fondu, a ak je to aktuálne, výrazné upozornenie investorov, že ich spôsob zdaňovania

sa v dôsledku zlúčenia môže zmeniť,

c)

informácie o akýchkoľvek osobitných právach, ktoré majú podielnici vo vzťahu k navrhovanému

zlúčeniu, okrem iného o práve na ďalšie informácie, práve získať na požiadanie kópiu

správy audítora alebo audítorskej spoločnosti, alebo depozitára podľa

§ 20 ods. 6

a práve na vyplatenie podielového listu podľa

§ 23 ods. 1 písm. a)

alebo prípadne na výmenu podielových listov podľa

§ 23 ods. 1 písm. b)

a o poslednom dni možnosti na uplatnenie týchto práv,

d)

informácie o základných aspektoch procesu zlúčenia a plánovaný termín nadobudnutia

účinnosti zlúčenia a

e)

aktuálne kľúčové informácie pre investorov nástupníckeho fondu, ak sa informácie

podľa odseku 1 poskytujú podielnikom zanikajúceho fondu; aktuálne kľúčové informácie

pre investorov nástupníckeho fondu sa poskytnú podielnikom nástupnického fondu, len

ak boli zmenené na účel navrhovaného zlúčenia.

(3)

Informácie podľa odseku 1 musia byť stručné a vyjadrené takým spôsobom, aby si podielnici

mohli urobiť informovaný úsudok o vplyve navrhovaného zlúčenia na ich investície.

Informácie podľa odseku 1 sa poskytujú osobitne podielnikom zanikajúcich fondov a

osobitne podielnikom nástupníckeho fondu.

(4)

Ak ide o cezhraničné zlúčenie, správcovská spoločnosť spravujúca zanikajúce fondy

v informáciách podľa odseku 1 uvedie v jazyku zrozumiteľnom pre podielnika všetky

podmienky alebo postupy týkajúce sa nástupníckeho fondu, ktoré sa odlišujú od podmienok

a postupov v zanikajúcich fondoch. Ak ide o zlúčenie európskych štandardných fondov

do štandardného fondu, správcovská spoločnosť spravujúca nástupnícky fond v informáciách

podľa odseku 1 uvedie v jazyku zrozumiteľnom pre podielnika všetky podmienky alebo

postupy týkajúce sa zanikajúcich európskych štandardných fondov, ktoré sa odlišujú

od podmienok a postupov v nástupníckom fonde.

(5)

Informácie, ktoré sa majú poskytovať podielnikom zanikajúceho fondu, musia vyhovovať

investorom, ktorí nemajú predchádzajúce poznatky o charaktere nástupníckeho fondu

alebo o spôsobe jeho fungovania, a musia upriamiť ich pozornosť na kľúčové informácie

pre investorov nástupníckeho fondu a zdôrazniť dôležitosť oboznámenia sa s týmito

informáciami.

(6)

Informácie, ktoré sa majú poskytovať podielnikom nástupníckeho fondu, musia byť zamerané

na proces zlúčenia a jeho potenciálny vplyv na nástupnícky fond.

(7)

Národná banka Slovenska ustanoví opatrením, ktoré sa vyhlasuje v zbierke zákonov,

podrobnosti o obsahu informácií podľa odsekov 1 až 6, ktoré sa poskytujú podielnikom

zanikajúceho fondu, a podrobnosti o obsahu informácií podľa odsekov 1 až 6, ktoré

sa poskytujú podielnikom nástupníckeho fondu.

§ 22

Poskytovanie informácií pri zlúčení

(1)

Informácie podľa

§ 21 ods. 1

je možné podielnikom zanikajúceho fondu a podielnikom nástupníckeho fondu poskytnúť

až po udelení predchádzajúceho súhlasu podľa

§ 163 ods. 1 písm. q)

. Zároveň sa informácie podľa

§ 21 ods. 1

podielnikom zanikajúceho fondu a podielnikom nástupníckeho fondu poskytnú aspoň 30

dní pred posledným dátumom, keď je možné požiadať o vyplatenie podielových listov

podľa

§ 23 ods. 1 písm. a)

alebo o prípadnú výmenu podielových listov podľa

§ 23 ods. 1 písm. b)

.

(2)

Ak jeden zo zanikajúcich fondov alebo nástupnícky fond bol notifikovaný na distribúciu

jeho podielových listov v inom členskom štáte podľa

§ 139

, informácie podľa

§ 21 ods. 1

sa podielnikom na území iného členského štátu poskytujú v úradnom jazyku alebo v

jednom z úradných jazykov hostiteľského členského štátu, alebo v jazyku schválenom

príslušným orgánom dohľadu hostiteľského členského štátu. Preklad informácií podľa

prvej vety musí zodpovedať originálu. Za vyhotovenie a správnosť prekladu je zodpovedná

správcovská spoločnosť spravujúca fond, ktorý bol notifikovaný.

(3)

Medzi dňom poskytnutia informácií podľa

§ 21 ods. 1

doterajším podielnikom a dňom účinnosti zlúčenia sa informácie podľa

§ 21 ods. 1

a aktuálne kľúčové informácie pre investorov nástupníckeho fondu poskytnú každej

osobe, ktorá má v úmysle nadobudnúť podielové listy zanikajúceho fondu alebo podielové

listy nástupníckeho fondu alebo ktorá požiada o aktuálny štatút, predajný prospekt

alebo kľúčové informácie pre investorov zanikajúceho fondu alebo nástupníckeho fondu.

(4)

Informácie podľa

§ 21 ods. 1

musia byť osobne určené podielnikovi a musia byť poskytnuté podielnikom v písomnej

forme alebo na inom trvanlivom médiu.

(5)

Ak sa informácie podľa

§ 21 ods. 1

poskytujú aspoň niektorým podielnikom prostredníctvom iného trvanlivého média, ako

je písomná forma, musia sa splniť tieto podmienky

a)

poskytovanie informácií podľa

§ 21 ods. 1

na tomto trvanlivom médiu musí byť vhodné vzhľadom na súvislosti, za ktorých sa uskutočňuje

alebo má uskutočňovať obchodný vzťah medzi podielnikom a správcovskou spoločnosťou

spravujúcou zanikajúci fond alebo správcovskou spoločnosťou spravujúcou nástupnícky

fond,

b)

podielnik, ktorému sa majú informácie podľa

§ 21 ods. 1

poskytnúť, si pri možnosti výberu medzi informáciami poskytnutými v písomnej forme

alebo na inom trvanlivom médiu výslovne zvolil túto formu poskytnutia informácií.

(6)

Na účely odsekov 4 a 5 sa poskytovanie informácií prostredníctvom elektronickej komunikácie

považuje za vhodné vzhľadom na súvislosti, za ktorých sa uskutočňuje alebo má uskutočňovať

obchodný vzťah medzi podielnikom a správcovskou spoločnosťou spravujúcou zanikajúci

fond alebo správcovskou spoločnosťou spravujúcou nástupnícky fond, ak existuje dôkaz,

že podielnik má pravidelný prístup k internetu. Poskytnutie adresy elektronickej pošty

podielnikom sa považuje za taký dôkaz.

§ 23

Práva podielnikov pri zlúčení

(1)

Podielnici zanikajúcich fondov a podielnici nástupníckeho fondu majú právo požiadať

o

a)

vyplatenie svojich podielových listov alebo

b)

výmenu svojich podielových listov za podielové listy iného štandardného fondu s podobnou

investičnou politikou, ktorý správcovská spoločnosť spravuje, alebo za cenné papiere

európskeho štandardného fondu s podobnou investičnou politikou, ktorý správcovská

spoločnosť spravuje alebo ktorý spravuje iná správcovská spoločnosť alebo zahraničná

správcovská spoločnosť, ktorá je osobou zo skupiny s úzkymi väzbami,

13

)

do ktorej patrí aj správcovská spoločnosť, ak správcovská spoločnosť podielnikom

takú možnosť výmeny ponúkne.

(2)

Ak je zanikajúcim fondom alebo nástupníckym fondom špeciálny fond, možno výmenu podielových

listov špeciálneho fondu podľa odseku 1 písm. b) ponúknuť aj za podielové listy iného

špeciálneho fondu s podobnou investičnou politikou, ktorý správcovská spoločnosť spravuje.

(3)

Ak si podielnik uplatní práva podľa odseku 1, správcovská spoločnosť nesmie pri vyplatení

podielových listov uplatniť výstupný poplatok podľa

§ 13 ods. 12

. Pri výmene podielových listov podľa odseku 1 písm. b) sa nesmie uplatniť ani vstupný

poplatok podľa

§ 13 ods. 5

. Správcovská spoločnosť je povinná pri zlúčení podielových fondov zabezpečiť v majetku

v zanikajúcom fonde a v majetku v nástupníckom fonde dostatočnú likviditu na zabezpečenie

práv podielnikov podľa odseku 1. Ak uplatňovanie práv podielnikov podľa odseku 1 presiahne

úroveň likvidity podľa predchádzajúcej vety, správcovská spoločnosť môže pri uplatnení

práv podľa odseku 1 požadovať poplatok vo výške nepresahujúcej pokrytie nákladov na

likvidáciu pozícií v majetku v podielovom fonde potrebnú na zabezpečenie dodatočnej

likvidity umožňujúcej vyplácanie podielových listov. Tento poplatok sa stáva súčasťou

majetku podielového fondu.

(4)

Podielnik nadobúda práva podľa odseku 1 od okamihu, keď sú podielnici zanikajúcich

fondov a nástupníckeho fondu informovaní o navrhovanom zlúčení podľa

§ 22 ods. 1

, a zaniká päť pracovných dní pred dátumom výpočtu výmenného pomeru.

(5)

Správcovská spoločnosť nesmie na ťarchu zanikajúcich fondov alebo na ťarchu nástupníckeho

fondu alebo podielnikom zanikajúcich fondov alebo podielnikom nástupníckeho fondu

účtovať žiadne právne, poradné alebo správne náklady alebo poplatky spojené s prípravou

a procesom zlúčenia.

(6)

Pri cezhraničnom zlúčení práva podielnikov nástupníckeho európskeho štandardného

fondu ustanovuje príslušný právny predpis domovského členského štátu nástupníckeho

fondu.

(7)

Ak štatút podielového fondu určuje, že navrhované zlúčenie musí byť schválené podielnikmi,

a)

štatút podielového fondu určí aj kvórum pre uznášaniaschopnosť, počet hlasov potrebných

na prijatie rozhodnutia, spôsob hlasovania podielnikov, následky neodovzdania hlasu

a počet hlasov pripadajúcich na jeden podiel,

b)

kvórum pre uznášaniaschopnosť pre cezhraničné zlúčenie nesmie byť určené vyššie ako

kvórum pre uznášaniaschopnosť pre tuzemské zlúčenie,

c)

na také schválenie sa nesmie vyžadovať viac ako 75 % hlasov hlasujúcich podielnikov,

d)

musí byť štatútom podielového fondu zaručené, že akákoľvek zmena štatútu podielového

fondu týkajúca sa zmeny rozsahu pôsobnosti schvaľovania podielnikmi, kvóra pre uznášaniaschopnosť,

počtu hlasov potrebných na prijatie rozhodnutia, spôsobu hlasovania podielnikov, následkov

neodovzdania hlasu a počtu hlasov pripadajúcich na jeden podiel je predmetom schvaľovania

podielnikmi.

(8)

Ak štatút podielového fondu určuje, že navrhované zlúčenie musí byť schválené podielnikmi,

informácie podľa

§ 21 ods. 1

môžu obsahovať odporúčanie správcovskej spoločnosti spravujúcej zanikajúci fond,

akým spôsobom sa má hlasovať.

§ 24

Zlúčenie európskych štandardných fondov do štandardného fondu

(1)

Zlúčením európskych podielových fondov do štandardného fondu je zlúčenie, pri ktorom

sú zanikajúcimi fondmi európske štandardné fondy alebo ich podfondy a nástupníckym

fondom štandardný fond alebo jeho podfond. Pri zlúčení zanikajúcich európskych štandardných

fondov do nástupníckeho štandardného fondu sa proces zlúčenia riadi a povinnosti zanikajúcich

fondov, povinnosti správcu, depozitárov a ich audítorov alebo audítorských spoločností

sa ustanovujú príslušnými právnymi predpismi domovského členského štátu zanikajúcich

fondov.

(2)

Zlúčenie európskych štandardných fondov do štandardného fondu podlieha predchádzajúcemu

súhlasu alebo povoleniu príslušných orgánov dohľadu domovského členského štátu zanikajúcich

európskych štandardných fondov.

(3)

Po prijatí informácií od príslušného orgánu dohľadu domovského členského štátu zanikajúcich

európskych štandardných fondov Národná banka Slovenska posúdi možný vplyv navrhovaného

zlúčenia na podielnikov nástupníckeho štandardného fondu, aby zistila, či informácie

o navrhovanom zlúčení, ktoré plánuje správcovská spoločnosť spravujúca nástupnícky

štandardný fond poskytnúť svojim podielnikom, sú vyhovujúce.

(4)

Ak to Národná banka Slovenska považuje za potrebné, môže najneskôr do 15 pracovných

dní od prijatia informácií podľa odseku 3 písomne požiadať správcovskú spoločnosť

spravujúcu nástupnícky štandardný fond, aby doplnila alebo objasnila informácie o

navrhovanom zlúčení určené pre podielnikov nástupníckeho štandardného fondu, pričom

Národná banka Slovenska zašle príslušným orgánom dohľadu domovského členského štátu

zanikajúcich európskych štandardných fondov informáciu o svojich výhradách k informáciám,

ktoré sa majú poskytnúť podielnikom nástupníckeho štandardného fondu. Národná banka

Slovenska v lehote 20 pracovných dní odo dňa ich prijatia oznámi príslušným orgánom

dohľadu domovského členského štátu zanikajúcich európskych štandardných fondov informáciu

o tom, či je spokojná s upravenými alebo doplnenými informáciami, ktoré sa majú poskytnúť

podielnikom nástupníckeho štandardného fondu.

(5)

Pri zlúčení európskych štandardných fondov do nástupníckeho štandardného fondu sa

príprava spoločného návrhu podmienok zlúčenia riadi príslušným právnym predpisom domovského

členského štátu zanikajúcich fondov. Depozitár nástupníckeho štandardného fondu overí

súlad určenia postupu zlúčenia a pravidiel vzťahujúcich sa na prevod aktív a na výmenu

podielových listov s požiadavkami tohto zákona a so štatútom štandardného fondu.

(6)

Pri zlúčení európskych štandardných fondov do nástupníckeho štandardného fondu sa

na poskytovanie informácií podielnikom zanikajúcich európskych štandardných fondov

použije príslušný právny predpis domovského členského štátu zanikajúcich európskych

štandardných fondov. Na poskytovanie informácií podielnikom nástupníckeho štandardného

fondu sa vzťahuje

§ 21

a

22

rovnako.

(7)

Informácie o navrhovanom zlúčení je možné podielnikom nástupníckeho štandardného

fondu poskytnúť až po udelení predchádzajúceho súhlasu alebo povolenia podľa odseku

2. Zároveň sa informácie o navrhovanom zlúčení podielnikom nástupníckeho štandardného

fondu poskytnú aspoň 30 dní pred posledným dátumom, keď je možné požiadať o vyplatenie

podielových listov podľa

§ 23 ods. 1 písm. a)

alebo o prípadnú výmenu podielových listov podľa

§ 23 ods. 1 písm. b)

.

(8)

Ak jeden zo zanikajúcich fondov alebo nástupnícky fond bol notifikovaný na distribúciu

svojich podielových listov v inom členskom štáte podľa

§ 139

, informácie podľa

§ 21 ods. 1

sa podielnikom na území iného členského štátu poskytujú v úradnom jazyku alebo v

jednom z úradných jazykov hostiteľského členského štátu, alebo v jazyku schválenom

príslušným orgánom dohľadu hostiteľského členského štátu. Preklad informácií podľa

prvej vety musí zodpovedať originálu. Za vyhotovenie a správnosť prekladu je zodpovedná

správcovská spoločnosť spravujúca fond, ktorý bol notifikovaný.

(9)

Pri zlúčení európskych štandardných fondov do nástupníckeho štandardného fondu práva

podielnikov zanikajúcich európskych štandardných fondov upravuje príslušný právny

predpis domovského členského štátu zanikajúcich európskych štandardných fondov. Na

práva podielnikov nástupníckeho štandardného fondu sa vzťahuje

§ 23

rovnako. Správcovská spoločnosť spravujúca nástupnícky štandardný fond nesmie na

ťarchu nástupníckeho štandardného fondu alebo podielnikom nástupníckeho štandardného

fondu účtovať žiadne právne, poradné alebo správne náklady alebo poplatky spojené

s prípravou a procesom zlúčenia.

§ 25

Deň účinnosti zlúčenia

(1)

Pri tuzemskom zlúčení dátum na výpočet výmenného pomeru podielových listov zanikajúceho

fondu za podielové listy nástupníckeho fondu a deň účinnosti zlúčenia a prípadne určenia

príslušnej čistej hodnoty aktív hotovostných platieb určí správcovská spoločnosť spravujúca

nástupnícky fond po dohode so správcovskou spoločnosťou spravujúcou zanikajúci fond.

Správcovská spoločnosť spravujúca nástupnícky fond je povinná o týchto dátumoch informovať

aspoň desať dní vopred Národnú banku Slovenska.

(2)

Deň účinnosti cezhraničného zlúčenia a dátum na výpočet výmenného pomeru podielových

listov zanikajúceho fondu za cenné papiere nástupníckeho európskeho štandardného fondu

a prípadne určenia príslušnej čistej hodnoty aktív hotovostných platieb určuje príslušný

právny predpis domovského členského štátu nástupníckeho európskeho štandardného fondu.

Správcovská spoločnosť spravujúca zanikajúci fond je povinná bezodkladne informovať

Národnú banku Slovenska o uskutočnení cezhraničného zlúčenia.

(3)

Pri zlúčení zanikajúcich európskych štandardných fondov do nástupníckeho štandardného

fondu dátum na výpočet výmenného pomeru cenných papierov európskeho štandardného fondu

za podielové listy nástupníckeho štandardného fondu a deň účinnosti zlúčenia a prípadne

určenia príslušnej čistej hodnoty aktív hotovostných platieb určí správcovská spoločnosť

spravujúca nástupnícky štandardný fond po dohode so zanikajúcim fondom. Správcovská

spoločnosť spravujúca nástupnícky štandardný fond je povinná o týchto dátumoch aspoň

desať pracovných dní vopred informovať Národnú banku Slovenska a príslušný orgán domovského

členského štátu zanikajúceho fondu.

(4)

Deň účinnosti zlúčenia musí byť určený najneskôr na tretí pracovný deň odo dňa výpočtu

výmenného pomeru. Ak štatút alebo zakladajúce dokumenty zanikajúceho fondu alebo nástupníckeho

fondu ustanovuje, že navrhované zlúčenie musí byť schválené podielnikmi, výpočet výmenného

pomeru a deň účinnosti zlúčenia a prípadne určenie príslušnej čistej hodnoty aktív

hotovostných platieb sa musí uskutočniť až po schválení zlúčenia podielnikmi.

(5)

Zlúčenie, ktoré sa uskutočnilo podľa tohto zákona, sa nesmie vyhlásiť za neplatné.

(6)

Ak ide o zlúčenie uskutočnené postupom podľa

§ 19 ods. 1 písm. a)

, ku dňu účinnosti zlúčenia

a)

majetok a záväzky v zanikajúcom fonde sa prevedú do majetku nástupníckeho fondu,

b)

podielnici zanikajúceho fondu sa stávajú podielnikmi nástupníckeho fondu a prípadne

sú oprávnení na hotovostnú platbu, ktorá neprekračuje 10 % aktuálnej ceny podielových

listov zanikajúceho fondu v deň účinnosti zlúčenia, ak táto platba je určená v spoločných

podmienkach zlúčenia, a

c)

zanikajúci fond a povolenie na jeho vytvorenie zaniká.

(7)

Ak ide o zlúčenie uskutočnené postupom podľa

§ 19 ods. 1 písm. b)

, ku dňu účinnosti zlúčenia

a)

majetok a záväzky v zanikajúcich fondoch sa prevedú na novovytvorený nástupnícky

fond,

b)

podielnici zanikajúcich fondov sa stávajú podielnikmi novovytvoreného nástupníckeho

fondu a prípadne sú oprávnení na hotovostnú platbu, ktorá neprekročí 10 % aktuálnej

ceny podielového listu zanikajúcich fondov v deň účinnosti zlúčenia, ak táto platba

je určená v spoločných podmienkach zlúčenia, a

c)

zanikajúce fondy a povolenia na ich vytvorenie zanikajú.

(8)

Ak ide o zlúčenie európskych štandardných fondov do nástupníckeho štandardného fondu

uskutočnené postupom podľa

§ 19 ods. 1 písm. c)

, ku dňu účinnosti zlúčenia

a)

majetok zanikajúcich európskych štandardných fondov sa prevedie na nástupnícky štandardný

fond,

b)

podielnici zanikajúcich európskych štandardných fondov sa stávajú podielnikmi nástupníckeho

štandardného fondu a

c)

zanikajúce európske štandardné fondy existujú naďalej, až do úhrady svojich záväzkov.

(9)

Pri cezhraničnom zlúčení možno majetok a záväzky zanikajúcich štandardných fondov

podľa

§ 19 ods. 1 písm. c)

previesť aj na depozitára nástupníckeho európskeho štandardného fondu, ak to ustanovuje

príslušný právny predpis domovského členského štátu nástupníckeho európskeho štandardného

fondu.

(10)

Ak je nástupníckym fondom podielový fond podľa tohto zákona, správcovská spoločnosť

spravujúca nástupnícky podielový fond je povinná spôsobom určeným v depozitárskej

zmluve oznámiť depozitárovi nástupníckeho podielového fondu ukončenie prevodu majetku

a záväzkov.

(11)

Pri tuzemskom zlúčení správcovská spoločnosť spravujúca nástupnícky fond zverejní

spôsobom určeným v jeho štatúte informáciu o uskutočnení zlúčenia a aktuálny štatút

a oznámi uskutočnenie zlúčenia Národnej banke Slovenska. Pri cezhraničnom zlúčení

sa zverejnenie uskutočnenia zlúčenia a jeho oznámenie príslušnému orgánu dohľadu domovského

členského štátu nástupníckeho fondu a Národnej banke Slovenska riadi príslušným právnym

predpisom domovského členského štátu nástupníckeho fondu.

(12)

Pri zlúčení európskych štandardných fondov do nástupníckeho štandardného fondu správcovská

spoločnosť spravujúca nástupnícky štandardný fond zverejní spôsobom určeným v jeho

štatúte informáciu o uskutočnení zlúčenia a aktuálny štatút a oznámi uskutočnenie

zlúčenia Národnej banke Slovenska a príslušným orgánom dohľadu domovského členského

štátu zanikajúcich európskych štandardných fondov.

(13)

Správcovská spoločnosť spravujúca nástupnícky fond je povinná do troch mesiacov odo

dňa zlúčenia podielových fondov vymeniť podielnikom zaniknutých fondov ich podielové

listy alebo cenné papiere za podielové listy nástupníckeho fondu a prípadne vyplatiť

im hotovostnú platbu, ktorá neprekračuje 10 % aktuálnej ceny podielových listov zanikajúceho

fondu v deň účinnosti zlúčenia. Podielnici zaniknutých fondov majú právo na podielové

listy nástupníckeho fondu vo výmennom pomere určenom v dátume pre jeho výpočet a overenom

podľa

§ 20 ods. 6

.

(14)

Ak zlúčením dôjde k prekročeniu limitov a obmedzení týkajúcich sa majetku v nástupníckom

podielovom fonde podľa

§ 89 až 93

alebo

§ 123 až 135

alebo k prekročeniu limitov a obmedzení podľa štatútu nástupníckeho podielového fondu,

správcovská spoločnosť je povinná zosúladiť majetok s týmito limitmi v lehote do šiestich

mesiacov od zlúčenia.

(15)

Pri tuzemskom zlúčení zostávajú účinky zriadenia záložného práva alebo zabezpečovacích

prevodov k podielovým listom zanikajúceho fondu zachované aj vo vzťahu k podielovým

listom nástupníckeho fondu, za ktoré boli príslušné podielové listy zanikajúceho fondu

vymenené.

§ 25a

(1)

Ustanovenia

§ 19 až 25

sa rovnako vzťahujú na postup zlúčenia investičného fondu s premenlivým základným

imaním s iným fondom a na výmenu akcií zlučovaných investičných fondov s premenlivým

základným imaním.

(2)

Pri zlúčení investičného fondu s premenlivým základným imaním s iným fondom bez právnej

subjektivity musí byť navrhované zlúčenie schválené akcionármi investičného fondu

s premenlivým základným imaním. Na schválenie zlúčenia podľa prvej vety platí ustanovenie

§ 23 ods. 7

primerane.

§ 26

(1)

K zrušeniu podielového fondu môže dôjsť len na základe rozhodnutia Národnej banky

Slovenska o odobratí povolenia na vytvorenie a spravovanie podielového fondu alebo

o zrušení zápisu špeciálneho fondu kvalifikovaných investorov v zozname podľa

§ 137

, na základe predchádzajúceho súhlasu podľa

§ 163 ods. 1 písm. l)

alebo ak povolenie na vytvorenie a spravovanie podielového fondu zaniklo alebo zápis

v zozname podľa

§ 137

bol zrušený, vrátane zániku povolenia alebo zrušenia zápisu v zozname podľa

§ 137

z dôvodu uplynutia doby, na ktorú bol otvorený podielový fond vytvorený.

(2)

K zrušeniu podfondu strešného podielového fondu dôjde len

a)

na základe rozhodnutia Národnej banky Slovenska, ktorým sa nariaďuje taká zmena štatútu

strešného podielového fondu, na základe ktorej sa podfond zruší,

b)

na základe predchádzajúceho súhlasu podľa

§ 163 ods. 1 písm. l)

,

c)

ak podfond strešného podielového fondu zaniká v dôsledku uplynutia doby, na ktorú

bol podfond vytvorený alebo

d)

ak povolenie na vytvorenie a spravovanie strešného podielového fondu zaniklo alebo

zápis v zozname podľa

§ 137

bol zrušený vrátane zániku povolenia alebo zrušenia zápisu v zozname podľa

§ 137

z dôvodu uplynutia doby, na ktorú bol strešný podielový fond vytvorený.

(3)

Na zrušenie podfondu podielového fondu sa primerane použijú odseky 4 až 9.

(4)

Podielnik nie je oprávnený žiadať zrušenie podielového fondu.

(5)

Po nadobudnutí právoplatnosti rozhodnutia o odobratí povolenia na vytvorenie a spravovanie

podielového fondu, alebo o zrušení zápisu špeciálneho fondu kvalifikovaných investorov

v zozname podľa

§ 137

, rozhodnutia o predchádzajúcom súhlase podľa

§ 163 ods. 1 písm. l)

alebo ak povolenie na vytvorenie a spravovanie podielového fondu zaniklo alebo zápis

v zozname podľa

§ 137

bol zrušený, vrátane zániku povolenia alebo zrušenia zápisu v zozname podľa

§ 137

z dôvodu uplynutia doby, na ktorú bol podielový fond vytvorený, správcovská spoločnosť

je povinná okamžite skončiť vydávanie podielových listov, vyplácanie podielových listov

a uzavrieť hospodárenie s majetkom v podielovom fonde postupom podľa

odseku 6.

Národná banka Slovenska môže v záujme ochrany práv podielnikov určiť, že túto činnosť

vykoná depozitár alebo iná správcovská spoločnosť.

(6)

Správcovská spoločnosť alebo osoba určená podľa odseku 5 je do šiestich mesiacov

od vzniku skutočností podľa odseku 5 povinná

a)

vykonať mimoriadnu účtovnú závierku podielového fondu,

b)

predať majetok v podielovom fonde,

c)

zabezpečiť splatenie pohľadávok v prospech majetku v podielovom fonde,

d)

vyrovnať všetky záväzky z hospodárenia s majetkom v podielovom fonde,

e)

vyplatiť podielnikom ich podiel na majetku v podielovom fonde; tým nie je dotknutá

možnosť vyplatenia pomernej časti majetku v podielovom fonde podľa odseku 7.

(7)

Národná banka Slovenska môže na žiadosť správcovskej spoločnosti alebo osoby určenej

podľa odseku 5 predĺžiť lehotu podľa odseku 6 najviac o 12 mesiacov, a to aj opakovane,

len ak je to odôvodnené záujmom ochrany podielnikov pred vznikom straty z predaja

majetku v podielovom fonde v časovej tiesni alebo pri nemožnosti plnenia vo vzťahu

k časti majetku v podielovom fonde. Správcovská spoločnosť alebo osoba určená podľa

odseku 5 môže požiadať o predĺženie lehoty podľa odseku 6 vo vzťahu k časti majetku

v podielovom fonde, ktorého sa týka časová tieseň alebo nemožnosť plnenia. Správcovská

spoločnosť alebo osoba určená podľa odseku 5 je povinná po schválení predĺženia lehoty

podľa druhej vety vyplatiť podielnikom pomernú časť ich majetku v podielovom fonde,

ktorá bola speňažená, do začatia predĺženej lehoty; tým nie je dotknuté oprávnenie

správcovskej spoločnosti alebo osoby určenej podľa odseku 5 vyčleniť peňažné prostriedky

na krytie nevyhnutných budúcich nákladov, ktoré budú pravdepodobne vynaložené v súvislosti

s držaním a predajom zvyšných aktív, ktoré nebolo možné speňažiť pre časovú tieseň

alebo nemožnosť plnenia.

(8)

Na predaj majetku v podielovom fonde podľa odseku 6 sa nevzťahuje povinnosť dodržiavať

limity obmedzenia a rozloženia rizika podľa tohto zákona.

(9)

Správcovská spoločnosť alebo osoba určená podľa odseku 5 je povinná informovať Národnú

banku Slovenska aspoň raz za kalendárny mesiac o postupe podľa odseku 6.

(10)

Na zrušenie fondu s premenlivým základným imaním a jeho podfondov sa vzťahujú ustanovenia

odsekov 1 až 9 primerane. Likvidátorom investičného fondu s premenlivým základným

imaním a jeho podfondov je správcovská spoločnosť, ktorá tento fond spravuje.

§ 26a

(1)

Spravovanie subjektu kolektívneho investovania s právnou subjektivitou sa vykonáva

a)

na základe zmluvy o správe subjektu kolektívneho investovania podľa

§ 26b

alebo

b)

samostatne na základe povolenia podľa

§ 28

alebo povolenia podľa

§ 28a

v rozsahu činností potrebných na spravovanie subjektu kolektívneho investovania s

právnou subjektivitou.

(2)

Subjekt kolektívneho investovania s právnou subjektivitou, ktorý vykonáva svoju správu

samostatne podľa odseku 1 písm. b), sa na účely tohto zákona považuje za samosprávny

investičný fond.

§ 26b

(1)

Správu subjektu kolektívneho investovania s právnou subjektivitou na základe zmluvy

o správe subjektu kolektívneho investovania môže vykonávať len správcovská spoločnosť

s povolením podľa

§ 28

alebo povolením podľa

§ 28a

alebo zahraničná správcovská spoločnosť podľa

§ 60 ods. 2

alebo podľa

§ 66a

(ďalej len „zmluvný správca“). Zmluvný správca je zodpovedný za škodu spôsobenú pri

výkone svojej činnosti aj podielnikom subjektu kolektívneho investovania s právnou

subjektivitou.

(2)

Zmluvou o správe subjektu kolektívneho investovania sa zmluvný správca zaväzuje,

že bude spravovať subjekt kolektívneho investovania s právnou subjektivitou, a to

bez jeho pokynov a subjekt kolektívneho investovania s právnou subjektivitou sa zaväzuje

zaplatiť zmluvnému správcovi za túto činnosť odplatu.

(3)

Predmetom zmluvy o správe subjektu kolektívneho investovania môžu byť aj činnosti

podľa

§ 27 ods. 2 písm. b) a c)

alebo

ods. 5

, ak ich subjekt kolektívneho investovania s právnou subjektivitou nevykonáva na vlastnú

zodpovednosť.

(4)

Zmluva o správe subjektu kolektívneho investovania obsahuje najmä tieto náležitosti

a)

predmet zmluvy o správe subjektu kolektívneho investovania podľa odsekov 2 a 3,

b)

spôsob určenia a úhrady odplaty za poskytované služby,

c)

ustanovenia, či a za akých podmienok, môže zmluvný správca zveriť spravovanie alebo

vykonávanie ďalších činností podľa odseku 3 inej osobe.

(5)

Zmluva o správe subjektu kolektívneho investovania musí mať písomnú formu, uzatvára

sa na dobu neurčitú a výpovedná lehota je najmenej šesť mesiacov; táto výpovedná lehota

začína plynúť odo dňa doručenia výpovede. Ak sa začalo konanie o udelení sankcie,

výpovedná lehota neuplynie pred dňom nadobudnutia právoplatnosti rozhodnutia Národnej

banky Slovenska v tomto konaní.

§ 26c

(1)

Na samosprávny investičný fond sa vzťahujú ustanovenia tohto zákona primerane ako

na správcovskú spoločnosť okrem ustanovení

§ 27 ods. 1

,

11 a 12

alebo ak

§ 31 ods. 4 a 5

,

§ 69a a 69b

neustanovujú inak.

(2)

Samosprávny investičný fond nemôže vykonávať inú činnosť, ako sú činnosti podľa

§ 27 ods. 2

,

4 a 5

. Predmetom činnosti samosprávneho investičného fondu je zhromažďovanie peňažných

prostriedkov a peniazmi oceniteľných hodnôt od investorov s cieľom investovať ich

v súlade s určenou investičnou politikou v prospech osôb, ktorých peňažné prostriedky

a peniazmi oceniteľné hodnoty boli zhromaždené.

(3)

Samosprávny investičný fond je oprávnený zveriť inej osobe spravovanie svojho majetku

pri dodržaní podmienok podľa

§ 57a

. Takéto zverenie nie je spravovaním samosprávneho investičného fondu a osoba, ktorej

bolo zverené spravovanie, nie je zmluvným správcom.

(4)

Administráciu podľa

§ 27 ods. 2 písm. b)

alebo

ods. 5 písm. a)

vykonáva samosprávny investičný fond samostatne alebo na základe zverenia činností

inej osobe.

(5)

Počiatočný kapitál samosprávneho investičného fondu je najmenej 300 000 eur. Na primeranosť

vlastných zdrojov samosprávneho investičného fondu sa vzťahujú ustanovenia

§ 47 ods. 2 písm. d)

a

ods. 7

.

§ 26d

(1)

Investičný fond s premenlivým základným imaním je akciová spoločnosť s premenlivým

základným imaním podľa

Obchodného zákonníka

.

(2)

Stanovy investičného fondu s premenlivým základným imaním obsahujú okrem náležitostí

podľa Obchodného zákonníka aj náležitosti v rozsahu štatútu podielového fondu. Náležitosti

štatútu podľa

§ 7 ods. 5 písm.

g)

,

i)

,

m) a n)

nemusia byť uvedené v stanovách, ak sú uvedené v predajnom prospekte investičného

fondu s premenlivým základným imaním.

(3)

Ak stanovy investičného fondu s premenlivým základným imaním umožňujú vytváranie

podfondov, určujú aj pravidlá pre vytváranie podfondov a druhy a spôsob úhrady nákladov,

ktoré môžu vznikať v súvislosti s ich spravovaním alebo administráciou.

(4)

Ustanovenia tohto zákona o schvaľovaní návrhu štatútu podielového fondu a jeho zmien

sa primerane vzťahujú aj na stanovy investičného fondu s premenlivým základným imaním.

(5)

Na stanovy investičného fondu s premenlivým základným imaním vytvárajúceho podfondy

sa rovnako vzťahujú ustanovenia tohto zákona o štatúte strešného podielového fondu.

§ 26e

Podfondy investičného fondu s premenlivým základným imaním

(1)

Investičný fond s premenlivým základným imaním môže vytvárať podfondy, ak to umožňujú

jeho stanovy. Podfondom investičného fondu s premenlivým základným imaním je účtovne

oddelená časť jeho majetku a záväzkov.

(2)

Každý podfond sa musí od ostatných podfondov príslušného investičného fondu s premenlivým

základným imaním odlišovať jedným znakom alebo viacerými znakmi, ktoré určia stanovy.

(3)

Práva akcionárov týkajúce sa podfondu, ktoré vznikli v súvislosti s vytvorením, spravovaním

alebo zrušením podfondu, sa vzťahujú len na majetok v príslušnom podfonde. Majetok

v podfonde slúži na pokrytie práv výlučne akcionárov tohto podfondu.

(4)

Pohľadávka veriteľa súvisiaca s vytvorením, spravovaním, činnosťou a zrušením podfondu

sa uspokojí len z majetku tohto podfondu. Predstavenstvo investičného fondu s premenlivým

základným imaním a depozitár sú povinní zabezpečiť splnenie povinnosti podľa prvej

vety.

(5)

Ak osobitný predpis

4

)

alebo právny úkon vyžaduje údaje o osobe vlastníka, nahradia sa údaje o investičnom

fonde s premenlivým základným imaním údajmi potrebnými k identifikácii podfondu tohto

investičného fondu.

(6)

Na podfondy investičného fondu s premenlivým základným imaním sa použijú ustanovenia

o podfondoch podielového fondu primerane.

§ 26f

Emisie akcií

(1)

Investičný fond s premenlivým základným imaním vydáva ku každému podfondu akcie,

ktoré predstavujú rovnaké podiely na čistej hodnote majetku tohto podfondu. S akciami

vydanými k podfondu je spojené právo na podiel na zisku len z hospodárenia tohto podfondu

a na likvidačnom zostatku len pri zániku tohto podfondu s likvidáciou. Tým nie je

vylúčené, aby investičný fond s premenlivým základným imaním vydal rôzne emisie akcií

k tomu istému podfondu.

(2)

Ak si vytvorenie podfondu vyžaduje povolenie Národnej banky Slovenska alebo predchádzajúci

súhlas Národnej banky Slovenska, vydať akcie podfondu nemožno pred nadobudnutím právoplatnosti

povolenia Národnej banky Slovenska a vykonaní úkonov, na ktoré bol udelený predchádzajúci

súhlas.

(3)

Akcia podľa odseku 1 obsahuje údaje potrebné na identifikáciu podfondu, ku ktorému

sa práva uvedené v odseku 1 vzťahujú, a ďalšie práva, ak sú s ňou spojené.

(4)

Stanovy môžu určiť, že o záležitostiach, ktoré sa týkajú len podfondu a nemajú významný

dopad na iné podfondy, hlasujú len majitelia akcií vydaných k tomuto podfondu.

(5)

Na vydávanie akcií investičného fondu s premenlivým základným imaním v rôznych emisiách

a na akcie rôznych emisií sa primerane použijú ustanovenia tohto zákona o vydávaní

podielových listov rôznych emisií a o rôznych emisiách podielových listov.

§ 26g

(1)

Názov podfondu investičného fondu s premenlivým základným imaním musí obsahovať obchodné

meno investičného fondu s premenlivým základným imaním a označenie podfondu, ktoré

ho odlišuje od ostatných podfondov tohto investičného fondu.

(2)

Na označenie podfondu sa použije

§ 5 ods. 7

primerane.

§ 26h

(1)

Investičný fond s premenlivým základným imaním nemôže zmeniť predmet činnosti; za

zmenu predmetu činnosti sa nepovažuje zmena povolenia podľa

§ 28

a povolenia podľa

§ 28a

schválená Národnou bankou Slovenska.

(2)

Zmena právnej formy investičného fondu s premenlivým základným imaním je neprípustná;

tým nie je dotknutý

§ 25a

.

§ 27

Správcovská spoločnosť a zahraničná správcovská spoločnosť

(1)

Správcovská spoločnosť je akciová spoločnosť založená na účel podnikania so sídlom

na území Slovenskej republiky, ktorej predmetom činnosti je vytváranie a spravovanie

štandardných fondov a európskych štandardných fondov alebo alternatívnych investičných

fondov a zahraničných alternatívnych investičných fondov na základe povolenia udeleného

Národnou bankou Slovenska; zapisuje sa do obchodného registra.

(2)

Spravovaním štandardných fondov a európskych štandardných fondov sa rozumie

a)

riadenie investícií,

b)

administrácia, ktorou sa rozumie

1.

vedenie účtovníctva štandardného fondu a európskeho štandardného fondu,

2.

zabezpečovanie právnych služieb pre štandardný fond a európsky štandardný fond,

3.

určovanie hodnoty majetku v štandardnom fonde a európskom štandardnom fonde a určenie

hodnoty podielu,

4.

zabezpečovanie plnenia daňových povinností spojených s majetkom v štandardnom fonde

a európskom štandardnom fonde,

5.

vedenie zoznamu podielnikov a účtov majiteľov zaknihovaných podielových listov vedených

v samostatnej evidencii,

6.

rozdeľovanie a vyplácanie výnosov z hospodárenia s majetkom v štandardnom fonde a

európskom štandardnom fonde,

7.

vydávanie a vyplácanie alebo odkupovanie podielových listov alebo akcií štandardných

fondov a cenných papierov európskych štandardných fondov,

8.

uzavieranie zmlúv o vydaní, vyplatení, odkupovaní cenných papierov fondov a ich vyrovnávanie,

9.

vedenie obchodnej dokumentácie,

10.

informovanie investorov a vybavovanie ich sťažností,

11.

výkon funkcie dodržiavania,

c)

distribúcia podielových listov alebo akcií štandardných fondov a cenných papierov

európskych štandardných fondov a ich propagácia.

(3)

Správcovská spoločnosť, ktorá má udelené povolenie podľa

§ 28

, môže okrem vytvárania podielových fondov a činností podľa odseku 2, ak ich má uvedené

v povolení podľa

§ 28

, poskytovať tieto ďalšie služby

a)

riadenie portfólia

14

)

finančných nástrojov alebo riadenie investícií pre fondy vytvorené podľa osobitného

predpisu,

15

)

b)

investičné poradenstvo,

c)

úschovu a správu cenných papierov fondov a cenných papierov vydávaných zahraničnými

subjektmi kolektívneho investovania vrátane držiteľskej správy a súvisiacich služieb,

najmä správy peňažných prostriedkov a finančných zábezpek,

d)

prijatie a postúpenie pokynov týkajúcich sa jedného alebo viacerých finančných nástrojov,

e)

akúkoľvek inú funkciu alebo činnosť, ktorú správcovská spoločnosť už poskytuje v

súvislosti so štandardným fondom alebo európskym štandardným fondom, ktorý spravuje,

alebo v súvislosti s poskytovanými službami, pričom akýkoľvek potenciálny konflikt

záujmov vzniknutý vykonávaním takejto funkcie alebo činnosti iným osobám je primerane

riadený,

f)

správu referenčných hodnôt v súlade s osobitným predpisom.

15a

)

(4)

Spravovaním alternatívnych investičných fondov a zahraničných alternatívnych investičných

fondov sa rozumie riadenie investícií majetku alternatívneho investičného fondu a

zahraničného alternatívneho investičného fondu a riadenie rizík súvisiacich s týmito

investíciami. Tým nie je dotknutá možnosť zverenia týchto činností.

(5)

Ďalšími činnosťami, ktoré správcovská spoločnosť môže dodatočne vykonávať v rámci

spravovania alternatívneho investičného fondu a zahraničného alternatívneho investičného

fondu sú

a)

administrácia, ktorou sa rozumejú činnosti podľa odseku 2 písm. b) vo vzťahu k alternatívnym

investičným fondom a zahraničným alternatívnym investičným fondom,

b)

distribúcia cenných papierov a majetkových účastí alternatívnych investičných fondov

a zahraničných alternatívnych investičných fondov,

c)

činnosti súvisiace s aktívami alternatívneho investičného fondu a zahraničného alternatívneho

investičného fondu, a to služby nevyhnutné na splnenie povinností pri správe majetku

alternatívneho investičného fondu alebo zahraničného alternatívneho investičného fondu,

správa zariadení, činnosti správy nehnuteľností, poradenstvo podnikom o kapitálovej

štruktúre, priemyselnej stratégii a súvisiacich otázkach, poradenstvo a služby týkajúce

sa zlúčení a kúpy podnikov a iné služby spojené so správou alternatívneho investičného

fondu alebo zahraničného alternatívneho investičného fondu a spoločností a iných aktív,

do ktorých tento fond investoval,

d)

poskytovanie úverov v mene alternatívneho investičného fondu,

e)

spravovanie subjektov zriadených na účely sekuritizácie.

(6)

Správcovská spoločnosť, ktorá má udelené povolenie podľa

§ 28a

môže okrem vytvárania podielových fondov a činností podľa odsekov 4 a 5, ak ich má

uvedené v povolení podľa

§ 28a

, poskytovať tieto ďalšie služby

a)

riadenie portfólia

14

)

finančných nástrojov alebo riadenie investícií pre fondy vytvorené podľa osobitného

predpisu,

15

)

b)

investičné poradenstvo,

c)

úschovu a správu podielových listov vydávaných správcovskými spoločnosťami a cenných

papierov vydávaných zahraničnými subjektmi kolektívneho investovania vrátane držiteľskej

správy a súvisiacich služieb, najmä správy peňažných prostriedkov a finančných zábezpek,

d)

prijatie a postúpenie pokynov týkajúcich sa jedného alebo viacerých finančných nástrojov,

e)

akúkoľvek inú funkciu alebo činnosť, ktorú správcovská spoločnosť alternatívneho

investičného fondu už vykonáva vo vzťahu k alternatívnemu investičnému fondu, ktorý

spravuje, alebo v súvislosti so službami, ktoré poskytuje, pričom akýkoľvek potenciálny

konflikt záujmov vzniknutý poskytovaním tejto funkcie alebo činnosti iným osobám je

primerane riadený,

f)

správu referenčných hodnôt podľa osobitného predpisu,

15a

)

g)

spravovanie úverov v súlade s osobitným predpisom.

15b

)

(7)

Správcovská spoločnosť môže vykonávať činnosti podľa odsekov 2, 4 alebo odseku 5

pre inú správcovskú spoločnosť, zahraničnú správcovskú spoločnosť, pre subjekt kolektívneho

investovania s právnou subjektivitou alebo pre zahraničný investičný fond, ak jej

tieto činnosti boli zverené na základe zmluvy a ak sú splnené podmienky podľa

§ 57 a 57a

. Výkon činnosti podľa odseku 4 alebo odseku 5 pre samosprávny investičný fond na

základe zverenia činnosti nie je spravovaním tohto subjektu kolektívneho investovania.

(8)

Na vykonávanie činnosti správcovskej spoločnosti podľa odsekov 2 až 6 sa nevyžaduje

povolenie na poskytovanie investičných služieb podľa osobitného predpisu.

16

)

(9)

Správcovská spoločnosť nemôže vykonávať inú činnosť, ako je činnosť podľa tohto zákona.

Správcovská spoločnosť nesmie vykonávať správu referenčných hodnôt, ktoré sa používajú

vo fondoch, ktoré spravuje.

(10)

Iná osoba ako správcovská spoločnosť, zahraničná správcovská spoločnosť alebo subjekt

kolektívneho investovania nemôže vykonávať činnosť podľa odseku 1. Obchodník s cennými

papiermi a banka s povolením na výkon investičných služieb sú oprávnení vykonávať

investičnú službu spočívajúcu v priamom alebo nepriamom ponúkaní alebo umiestňovaní

cenných papierov alebo majetkových účastí alternatívneho investičného fondu alebo

zahraničného alternatívneho investičného fondu len v rozsahu, v akom môžu byť tieto

cenné papiere alebo majetkové účasti distribuované podľa tohto zákona alebo právneho

predpisu príslušného členského štátu.

(11)

Správcovská spoločnosť môže vydávať akcie len ako zaknihované kmeňové akcie na meno.

(12)

Obchodné meno správcovskej spoločnosti musí obsahovať označenie „správcovská spoločnosť,

akciová spoločnosť“ alebo skratku „správ. spol., a. s.“. Iné osoby podnikajúce na

finančnom trhu nemôžu používať vo svojom obchodnom mene označenie a skratky podľa

prvej vety ani označenie „správcovská spoločnosť“, ani označenie s nimi zameniteľné

v slovenskom jazyku alebo v cudzom jazyku.

(13)

Správcovská spoločnosť nemôže

a)

zmeniť predmet činnosti a právnu formu; za zmenu predmetu činnosti sa nepovažuje

zmena povolenia podľa

§ 28

a povolenia podľa

§ 28a

schválená Národnou bankou Slovenska,

b)

zmeniť podobu a formu akcií správcovskej spoločnosti,

c)

uskutočniť premenu s výnimkou zlúčenia s inou správcovskou spoločnosťou na základe

predchádzajúceho súhlasu podľa

§ 163 ods. 1 písm. d)

,

d)

uskutočniť cezhraničnú premenu s výnimkou cezhraničného zlúčenia so zahraničnou správcovskou

spoločnosťou na základe predchádzajúceho súhlasu podľa

§ 163 ods. 1 písm. d)

.

(14)

Zahraničná správcovská spoločnosť je právnická osoba so sídlom mimo územia Slovenskej

republiky, ktorá má povolenie na vytváranie a spravovanie subjektov kolektívneho investovania

udelené v štáte, v ktorom má sídlo.

(15)

Pobočka zahraničnej správcovskej spoločnosti je organizačná zložka zahraničnej správcovskej

spoločnosti umiestnená na území Slovenskej republiky; všetky pobočky zahraničnej správcovskej

spoločnosti zriadené na území Slovenskej republiky zahraničnou správcovskou spoločnosťou

sa považujú z hľadiska oprávnenia vykonávať činnosti na území Slovenskej republiky

za jednu pobočku.

(16)

Na poskytovanie služieb uvedených v odsekoch 3 a 6 správcovskou spoločnosťou sa vzťahuje

osobitný predpis.

16a

)

§ 28

(1)

O udelení povolenia na vytváranie a spravovanie štandardných fondov a európskych

štandardných fondov rozhoduje Národná banka Slovenska a žiadosť o udelenie tohto povolenia

na spravovanie štandardných fondov a európskych štandardných fondov podáva akciová

spoločnosť alebo zakladateľ. Žiadosť o udelenie povolenia na vytváranie a spravovanie

štandardných fondov a európskych štandardných fondov predkladá Národnej banke Slovenska

aj zahraničná správcovská spoločnosť s povolením vydaným v súlade s právne záväzným

aktom Európskej únie upravujúcim podniky kolektívneho investovania do prevoditeľných

cenných papierov po schválení projektu cezhraničnej zmeny právnej formy na akciovú

spoločnosť.

(2)

Ak je žiadateľom akciová spoločnosť, Národná banka Slovenska udelí povolenie podľa

odseku 1, len ak je preukázané splnenie týchto podmienok

a)

splatené základné imanie a ostatné zložky počiatočného kapitálu podľa

§ 47 ods. 1

,

b)

pôvod počiatočného kapitálu vrátane základného imania a ďalších finančných zdrojov

budúcej správcovskej spoločnosti je prehľadný a dôveryhodný,

c)

každá osoba s kvalifikovanou účasťou

17

)

na budúcej správcovskej spoločnosti je vhodná a vzťah tejto osoby s inými osobami

je prehľadný, najmä sú prehľadné podiely na zložení počiatočného kapitálu podľa

§ 47 ods. 1

a na hlasovacích právach,

d)

fyzická osoba, ktorá je členom predstavenstva, prokuristom, členom dozornej rady,

alebo ktorá je navrhovaná za vedúceho zamestnanca

18

)

v priamej riadiacej pôsobnosti predstavenstva zodpovedného za odborné činnosti podľa

tohto zákona, za osobu zodpovednú za riadenie investícií, výkon funkcie dodržiavania,

výkon funkcie vnútorného auditu a výkon funkcie riadenia rizík podľa tohto zákona,

je odborne spôsobilá a dôveryhodná, má dostatočne dobrú povesť a dostatočnú prax aj

v súvislosti s typom štandardného fondu a európskeho štandardného fondu spravovaného

správcovskou spoločnosťou, pričom mená týchto osôb a každej osoby, ktorá ich nahradí

v tejto pozícii, sa bezodkladne oznámia Národnej banke Slovenska; o riadení podnikania

správcovskej spoločnosti rozhodujú najmenej dve fyzické osoby spĺňajúce tieto podmienky

1.

takáto osoba je zamestnancom správcovskej spoločnosti alebo výkonným členom alebo

členom predstavenstva správcovskej spoločnosti, povereným riadením podnikania tejto

správcovskej spoločnosti, ktorý sa zaväzuje vyhradiť tejto činnosti náležitý čas a

starostlivosť, a

2.

má bydlisko v členskom štáte,

e)

skupina s úzkymi väzbami, ku ktorej patrí aj akcionár s kvalifikovanou účasťou na

budúcej správcovskej spoločnosti, je prehľadná,

f)

výkonu dohľadu neprekážajú úzke väzby v rámci skupiny podľa písmena e),

g)

výkonu dohľadu neprekáža právny poriadok, spôsob jeho uplatnenia a jeho vymáhateľnosť

v štáte, ktorý nie je členským štátom a na ktorého území má skupina podľa písmena

e) úzke väzby,

h)

sídlo a ústredie budúcej správcovskej spoločnosti je umiestnené na území Slovenskej

republiky,

i)

stanovy budúcej správcovskej spoločnosti sú v súlade s týmto zákonom a inými všeobecne

záväznými právnymi predpismi,

j)

akcionárom správcovskej spoločnosti nie je osoba, ktorá vstúpila do likvidácie, na

ktorej majetok bol vyhlásený konkurz, alebo počas piatich rokov po skončení konkurzu,

nie však skôr ako po jednom roku od vyrovnania jej záväzkov, ktoré sa viažu na konkurz

podľa právoplatného rozvrhového uznesenia súdu,

k)

sú splnené vecné predpoklady na činnosť budúcej správcovskej spoločnosti, ktorými

sa rozumie materiálno-technické zabezpečenie výkonu činnosti budúcej správcovskej

spoločnosti a organizačné predpoklady na činnosť budúcej správcovskej spoločnosti

tak, aby bolo zabezpečené dodržiavanie pravidiel obozretného podnikania a dodržiavanie

pravidiel činnosti,

l)

odborná spôsobilosť a dôveryhodnosť fyzických osôb, ktoré sú členmi štatutárneho

orgánu finančnej holdingovej spoločnosti alebo zmiešanej finančnej holdingovej spoločnosti,

a vhodnosť akcionárov kontrolujúcich finančnú holdingovú spoločnosť alebo zmiešanú

finančnú holdingovú spoločnosť, ak by sa udelením povolenia podľa odseku 1 budúca

správcovská spoločnosť stala súčasťou finančného konsolidovaného celku, ktorého súčasťou

je aj finančná holdingová spoločnosť, alebo by sa stala súčasťou finančného konglomerátu,

ktorého súčasťou je aj zmiešaná finančná holdingová spoločnosť,

m)

sú primerane splnené podmienky ako pri udeľovaní povolenia na poskytovanie investičných

služieb

19

)

vo vzťahu k požadovanému rozsahu činností podľa

§ 27 ods. 3

,

n)

žiadateľ nebol právoplatne odsúdený za trestný čin.

(3)

Ak je žiadateľom akciová spoločnosť, žiadosť o udelenie povolenia podľa odseku 1

obsahuje

a)

obchodné meno a sídlo budúcej správcovskej spoločnosti,

b)

identifikačné číslo budúcej správcovskej spoločnosti, ak jej už bolo pridelené,

c)

údaj o výške základného imania,

d)

zoznam akcionárov s kvalifikovanou účasťou na budúcej správcovskej spoločnosti; v

zozname sa uvedie meno, priezvisko, trvalý pobyt a dátum narodenia fyzickej osoby

alebo obchodné meno, sídlo a identifikačné číslo právnickej osoby a výška kvalifikovaného

podielu,

e)

meno, priezvisko, trvalý pobyt a dátum narodenia osôb podľa odseku 2 písm. d) a údaje

o ich odbornej spôsobilosti a dôveryhodnosti,

f)

návrh, v akom rozsahu plánuje správcovská spoločnosť vykonávať činnosti podľa

§ 27 ods. 3

, ak plánuje tieto činnosti vykonávať,

g)

údaje o vecných, personálnych a organizačných predpokladoch na činnosť budúcej správcovskej

spoločnosti.

(4)

Ak je žiadateľom akciová spoločnosť, prílohou žiadosti o udelenie povolenia podľa

odseku 1 je

a)

zakladateľská listina alebo zakladateľská zmluva,

b)

návrh stanov budúcej správcovskej spoločnosti,

c)

obchodný plán budúcej správcovskej spoločnosti aspoň na obdobie troch rokov nasledujúcich

po roku, v ktorom bola podaná žiadosť o udelenie povolenia podľa odseku 1, ktorý obsahuje

aj organizačnú štruktúru správcovskej spoločnosti špecifikujúci ľudské zdroje a technické

zdroje, ktoré sa použijú pri riadení podnikania budúcej správcovskej spoločnosti,

a informácie o osobách, ktoré skutočne budú riadiť činnosť tejto správcovskej spoločnosti

vrátane

1.

popisu úlohy, názvu pozície a hierarchickej úrovne týchto osôb,

2.

popisu hierarchických vzťahov a povinností týchto osôb v rámci tejto správcovskej

spoločnosti a mimo tejto správcovskej spoločnosti,

3.

prehľadu požadovaného času vyhradeného na výkon povinností týchto osôb,

4.

informácií o tom, ako správcovská spoločnosť bude plniť svoje povinnosti podľa tohto

zákona a podľa osobitného predpisu,

19a

)

a podrobný popis vhodných ľudských zdrojov a technických zdrojov, ktoré správcovská

spoločnosť na tento účel použije,

d)

návrh vnútorných aktov riadenia a postupov činnosti budúcej správcovskej spoločnosti

na zabezpečenie plnenia pravidiel obozretného podnikania,

e)

návrh vnútorných aktov riadenia a postupov činnosti budúcej správcovskej spoločnosti

na zabezpečenie plnenia pravidiel činnosti vrátane návrhu pravidiel činnosti vo vzťahu

ku klientom podľa osobitných predpisov,

20

)

ak plánuje vykonávať aj činnosti podľa

§ 27 ods. 3

,

f)

stručný odborný životopis žiadateľa a osôb podľa odseku 2 písm. d), doklady o ich

dosiahnutom vzdelaní a odbornej praxi a ich čestné vyhlásenia o tom, že spĺňajú požiadavky

ustanovené týmto zákonom, ako aj údaje potrebné na vyžiadanie výpisu z registra trestov

o žiadateľovi a osobách podľa odseku 2 písm. d) na účely preukázania a preskúmavania

ich bezúhonnosti; ak však ide o cudzincov, ich bezúhonnosť sa preukazuje a dokladuje

obdobným dokladom o bezúhonnosti uvedeným v odseku 11,

g)

vyhlásenie akcionára, že na jeho majetok nebol vyhlásený konkurz,

h)

doklad o splatení základného imania a ostatných zložiek počiatočného kapitálu,

i)

informácia o opatreniach podľa

§ 57

prijatých na zverenie výkonu činností, funkcií alebo služieb správcovskou spoločnosťou

inej osobe (ďalej len „zverenie“), alebo prijatých na akékoľvek ďalšie zverenie týchto

činností, funkcií alebo služieb inou osobou tretej osobe (ďalej len „druhotné zverenie“),

ktorá obsahuje aspoň tieto údaje

1.

názov a príslušný identifikátor správcovskej spoločnosti,

2.

za každú tretiu osobu, ktorej sa zveruje výkon činností a funkcií, sa uvedie jej

názov a príslušný identifikátor, štát, v ktorom má sídlo, a ak je to relevantné, za

každú tretiu osobu jej orgán dohľadu,

3.

podrobný popis ľudských zdrojov a technických zdrojov, ktoré správcovská spoločnosť

využíva na vykonávanie každodenných úloh riadenia portfólia alebo riadenia rizík v

rámci správcovskej spoločnosti a monitorovania zverenej činnosti,

4.

vo vzťahu ku každému fondu, ktorý spravuje alebo má v úmysle spravovať správcovská

spoločnosť,

4a.

stručný popis zverenej funkcie riadenia portfólia vrátane toho, či je takéto zverenie

čiastočné alebo úplné,

4b.

stručný popis zverenej funkcie riadenia rizík vrátane toho, či je takéto zverenie

čiastočné alebo úplné,

5.

popis opatrení pravidelných previerok odbornej starostlivosti, ktoré má správcovská

spoločnosť vykonávať na účely monitorovania zverenej činnosti.

(5)

Národná banka Slovenska rozhodne o žiadosti o udelenie povolenia podľa odseku 1 najneskôr

do šiestich mesiacov od doručenia úplnej žiadosti.

(6)

Národná banka Slovenska žiadosť o udelenie povolenia podľa odseku 1 zamietne, ak

žiadateľ nesplní alebo nepreukáže splnenie niektorej z podmienok uvedených v odseku

2.

(7)

Podmienky podľa odseku 2 musia byť splnené nepretržite počas trvania platnosti povolenia

podľa odseku 1.

(8)

Na účely tohto zákona sa odbornou spôsobilosťou člena predstavenstva správcovskej

spoločnosti, prokuristu správcovskej spoločnosti, vedúceho zamestnanca v priamej riadiacej

pôsobnosti predstavenstva zodpovedného za odborné činnosti podľa tohto zákona (ďalej

len „vrcholový manažment“) rozumie ukončené vysokoškolské vzdelanie a aspoň trojročná

prax v oblasti finančného trhu alebo v inej finančnej oblasti a trojročné riadiace

skúsenosti v oblasti finančného trhu; za odborne spôsobilú osobu môže Národná banka

Slovenska uznať aj osobu, ktorá má úplné stredné vzdelanie, úplné stredné odborné

vzdelanie alebo iné obdobné zahraničné vzdelanie a aspoň sedemročnú prax v oblasti

finančného trhu alebo v inej finančnej oblasti, z toho aspoň tri roky v riadiacej

funkcii. Odbornou spôsobilosťou osoby zodpovednej za riadenie investícií, výkon funkcie

dodržiavania, výkon funkcie vnútorného auditu a výkon funkcie riadenia rizík sa rozumie

aspoň trojročná prax v oblasti finančného trhu primeraná odbornej činnosti, ktorú

má príslušný zamestnanec vykonávať. Pri členoch štatutárneho orgánu finančnej holdingovej

spoločnosti alebo zmiešanej finančnej holdingovej spoločnosti sa za odborne spôsobilú

osobu považuje fyzická osoba, ktorá má primerané znalosti a skúsenosti vo finančnej

oblasti.

(9)

Odbornou spôsobilosťou člena dozornej rady správcovskej spoločnosti sa rozumie primeraná

znalosť a skúsenosti v oblasti finančného trhu alebo v inej finančnej oblasti vrátane

skúseností podľa

§ 33 ods. 16 písm. c)

.

(10)

Za dôveryhodnú osobu sa na účely tohto zákona považuje bezúhonná fyzická osoba, ktorá

v posledných desiatich rokoch

a)

nepôsobila vo funkcii uvedenej v odseku 2 písm. d) v správcovskej spoločnosti, nebola

vedúcim zamestnancom alebo nepôsobila vo funkcii člena štatutárneho orgánu alebo dozornej

rady vo finančnej inštitúcii, ktorej bolo odobraté povolenie na vznik alebo činnosť,

a to kedykoľvek v období jedného roka pred odobratím tohto povolenia,

b)

nepôsobila vo funkcii uvedenej v odseku 2 písm. d) v správcovskej spoločnosti, nebola

vedúcim zamestnancom alebo nepôsobila vo funkcii člena štatutárneho orgánu alebo dozornej

rady vo finančnej inštitúcii, nad ktorou bola zavedená nútená správa alebo v správcovskej

spoločnosti spravujúcej fondy, na majetok ktorých bola zavedená nútená správa, a to

kedykoľvek v období jedného roka pred zavedením nútenej správy,

c)

nepôsobila vo funkcii uvedenej v odseku 2 písm. d) v správcovskej spoločnosti, nebola

vedúcim zamestnancom alebo nepôsobila vo funkcii člena štatutárneho orgánu alebo dozornej

rady vo finančnej inštitúcii, ktorá vstúpila do likvidácie, na majetok ktorej bol

vyhlásený konkurz alebo povolená reštrukturalizácia, na ktorú bol zamietnutý návrh

na vyhlásenie konkurzu pre nedostatok majetku alebo na ktorú bol zrušený konkurz pre

nedostatok majetku, a to kedykoľvek v období jedného roka pred vznikom takejto skutočnosti,

d)

nemala právoplatne uloženú pokutu vyššiu ako 50 % zo sumy, ktorá sa jej mohla uložiť

podľa tohto zákona alebo podľa osobitného predpisu,

21

)

e)

spoľahlivo, poctivo a bez porušenia všeobecne záväzných právnych predpisov vykonávala

v posledných desiatich rokoch svoje funkcie alebo podnikala a so zreteľom na tieto

skutočnosti poskytuje zábezpeku, že bude spoľahlivo, poctivo a bez porušenia všeobecne

záväzných právnych predpisov vykonávať navrhovanú funkciu vrátane plnenia povinností

vyplývajúcich zo všeobecne záväzných právnych predpisov, zo stanov správcovskej spoločnosti,

prípadne z iných vnútorných aktov riadenia,

f)

nie je považovaná za nedôveryhodnú osobu podľa osobitných predpisov v oblasti finančného

sektora.

21a

)

(11)

Za bezúhonnú sa považuje fyzická osoba, ktorá nebola právoplatne odsúdená za úmyselný

trestný čin alebo za trestný čin spáchaný v súvislosti s výkonom funkcie; bezúhonnosť

sa preukazuje výpisom z registra trestov, alebo ak ide o cudzinca, obdobným dokladom

o bezúhonnosti nie starším ako tri mesiace a vydaným príslušným orgánom štátu, ktorého

je štátnym príslušníkom, alebo vydaným príslušným orgánom štátu, v ktorom má trvalý

pobyt alebo orgánom štátu, v ktorom sa obvykle zdržiava. Na účely preskúmavania a

preukazovania skutočností o bezúhonnosti má žiadateľ aj dotknutá osoba povinnosť písomne

poskytnúť Národnej banke Slovenska údaje,

20a

)

ktoré sú potrebné na vyžiadanie výpisu z registra trestov, pričom na poskytovanie

a preverovanie týchto údajov, na preverovanie totožnosti a na vyžiadanie, vydanie

a zaslanie výpisu z registra trestov sa vzťahujú osobitné predpisy;

21b

)

tieto údaje Národná banka Slovenska bezodkladne zašle v elektronickej podobe prostredníctvom

elektronickej komunikácie Generálnej prokuratúre Slovenskej republiky na vydanie výpisu

z registra trestov.

(12)

Fyzickú osobu uvedenú v odseku 10 písm. a) až c) môže Národná banka Slovenska v konaní

o udelení povolenia podľa odseku 1 uznať za dôveryhodnú, ak z povahy veci vyplýva,

že z hľadiska pôsobenia vo funkciách uvedených v odseku 10 písm. a) až c) nemohla

táto fyzická osoba ovplyvniť činnosť správcovskej spoločnosti alebo finančnej inštitúcie

a spôsobiť následky uvedené v odseku 10 písm. a) až c).

(13)

Za vhodnú osobu pri posudzovaní podmienok podľa odseku 2 písm. c) sa považuje právnická

osoba alebo dôveryhodná osoba, ktorá hodnoverne preukáže splnenie podmienok podľa

odseku 2 písm. b), ak je zo všetkých okolností zrejmé, že zabezpečí riadne vykonávanie

kolektívneho investovania v záujme stability finančného trhu.

(14)

Vhodnosťou akcionárov kontrolujúcich finančnú holdingovú spoločnosť alebo zmiešanú

finančnú holdingovú spoločnosť sa rozumie schopnosť zabezpečiť riadny a bezpečný výkon

činností regulovaných osôb, ktoré sú súčasťou finančného konsolidovaného celku ovládaného

touto finančnou holdingovou spoločnosťou alebo finančného konglomerátu ovládaného

touto zmiešanou finančnou holdingovou spoločnosťou, v záujme stability finančného

trhu.

(15)

Odbornou spôsobilosťou fyzickej osoby navrhnutej za vedúceho pobočky správcovskej

spoločnosti, zahraničnej správcovskej spoločnosti alebo zahraničného investičného

fondu a jej zástupcu sa rozumie ukončené vysokoškolské vzdelanie a aspoň trojročná

prax v oblasti finančného trhu alebo v inej finančnej oblasti a trojročné riadiace

skúsenosti v oblasti finančného trhu alebo ukončené úplné stredné vzdelanie, úplné

stredné odborné vzdelanie a aspoň sedemročná prax v oblasti finančného trhu alebo

v inej finančnej oblasti, z toho aspoň tri roky v riadiacej funkcii.

(16)

Ak je žiadateľom o udelenie povolenia podľa odseku 1 zakladateľ, pri konaní o žiadosti

o udelenie povolenia podľa odseku 1 sa ustanovenia odsekov 2, 3, 4, 8, 9 a

§ 30 ods. 2

použijú primerane.

(17)

Národná banka Slovenska môže ustanoviť opatrením, ktoré sa vyhlasuje v zbierke zákonov,

spôsob preukazovania splnenia podmienok podľa odseku 2 a

§ 28a ods. 2

.

§ 28a

Povolenie na vytváranie a spravovanie alternatívnych investičných fondov a zahraničných

alternatívnych investičných fondov

(1)

O udelení povolenia na vytváranie a spravovanie alternatívnych investičných fondov

a zahraničných alternatívnych investičných fondov rozhoduje Národná banka Slovenska

a žiadosť o udelenie tohto povolenia podáva akciová spoločnosť alebo zakladateľ. Žiadosť

o udelenie povolenia na vytváranie a spravovanie alternatívnych investičných fondov

a zahraničných alternatívnych investičných fondov predkladá Národnej banke Slovenska

aj zahraničná správcovská spoločnosť s povolením vydaným v súlade s právne záväzným

aktom Európskej únie upravujúcim správcov alternatívnych investičných fondov po schválení

projektu cezhraničnej zmeny právnej formy na akciovú spoločnosť.

(2)

Ak je žiadateľom akciová spoločnosť, Národná banka Slovenska udelí povolenie podľa

odseku 1, len ak je preukázané splnenie týchto podmienok

a)

splatené základné imanie a ostatné zložky počiatočného kapitálu podľa

§ 47 ods. 1

,

b)

pôvod počiatočného kapitálu vrátane základného imania a ďalších finančných zdrojov

budúcej správcovskej spoločnosti je prehľadný a dôveryhodný,

c)

každá osoba s kvalifikovanou účasťou

17

)

na budúcej správcovskej spoločnosti je vhodná a vzťah tejto osoby s inými osobami

je prehľadný, najmä sú prehľadné podiely na základnom imaní a na hlasovacích právach,

d)

fyzická osoba, ktorá je členom predstavenstva, prokuristom, členom dozornej rady,

alebo ktorá je navrhovaná za vedúceho zamestnanca

18

)

v priamej riadiacej pôsobnosti predstavenstva zodpovedného za odborné činnosti podľa

tohto zákona, za osobu zodpovednú za riadenie investícií, výkon funkcie dodržiavania,

výkon funkcie vnútorného auditu a výkon funkcie riadenia rizík podľa tohto zákona,

je odborne spôsobilá a dôveryhodná, má dostatočne dobrú povesť a dostatočnú prax aj

v súvislosti s investičnými stratégiami, ktoré uplatňuje alternatívny investičný fond

spravovaný správcovskou spoločnosťou, pričom mená týchto osôb a každej osoby, ktorá

ich nahradí v tejto pozícii, sa bezodkladne oznámia Národnej banke Slovenska; o riadení

podnikania správcovskej spoločnosti rozhodujú najmenej dve fyzické osoby spĺňajúce

tieto podmienky

1.

takáto osoba je zamestnancom správcovskej spoločnosti alebo výkonným členom alebo

členom predstavenstva správcovskej spoločnosti, povereným riadením podnikania tejto

správcovskej spoločnosti, ktorý sa zaväzuje vyhradiť tejto činnosti náležitý čas a

starostlivosť, a

2.

má bydlisko v členskom štáte,

e)

skupina s úzkymi väzbami, ku ktorej patrí aj akcionár s kvalifikovanou účasťou na

budúcej správcovskej spoločnosti, je prehľadná,

f)

výkonu dohľadu neprekážajú úzke väzby v rámci skupiny podľa písmena e),

g)

výkonu dohľadu neprekáža právny poriadok, spôsob jeho uplatnenia a jeho vymáhateľnosť

v štáte, ktorý nie je členským štátom, a na ktorého území má skupina podľa písmena

e) úzke väzby,

h)

sídlo a ústredie budúcej správcovskej spoločnosti je umiestnené na území Slovenskej

republiky,

i)

akcionárom správcovskej spoločnosti nie je osoba, ktorá vstúpila do likvidácie, na

ktorej majetok bol vyhlásený konkurz, alebo počas piatich rokov po skončení konkurzu,

nie však skôr ako po jednom roku od vyrovnania jej záväzkov, ktoré sa viažu na konkurz

podľa právoplatného rozvrhového uznesenia súdu,

j)

sú splnené vecné predpoklady na činnosť budúcej správcovskej spoločnosti, ktorými

sa rozumie materiálno-technické zabezpečenie výkonu činnosti budúcej správcovskej

spoločnosti a organizačné predpoklady na činnosť budúcej správcovskej spoločnosti,

tak aby bolo zabezpečené dodržiavanie pravidiel obozretného podnikania a dodržiavanie

pravidiel činnosti,

k)

odborná spôsobilosť a dôveryhodnosť fyzických osôb, ktoré sú členmi štatutárneho

orgánu finančnej holdingovej spoločnosti alebo zmiešanej finančnej holdingovej spoločnosti,

a vhodnosť akcionárov kontrolujúcich finančnú holdingovú spoločnosť alebo zmiešanú

finančnú holdingovú spoločnosť, ak by sa udelením povolenia podľa odseku 1 budúca

správcovská spoločnosť stala súčasťou finančného konsolidovaného celku, ktorého súčasťou

je aj finančná holdingová spoločnosť, alebo by sa stala súčasťou finančného konglomerátu,

ktorého súčasťou je aj zmiešaná finančná holdingová spoločnosť,

l)

sú primerane splnené podmienky ako pri udeľovaní povolenia na poskytovanie investičných

služieb

19

)

vo vzťahu k požadovanému rozsahu činností podľa

§ 27 ods. 6

,

m)

žiadateľ nebol právoplatne odsúdený za trestný čin,

n)

stanovy budúcej správcovskej spoločnosti sú v súlade s týmto zákonom a inými všeobecne

záväznými právnymi predpismi.

(3)

Ak je žiadateľom akciová spoločnosť, žiadosť o udelenie povolenia podľa odseku 1

obsahuje

a)

obchodné meno a sídlo budúcej správcovskej spoločnosti,

b)

identifikačné číslo budúcej správcovskej spoločnosti, ak jej už bolo pridelené,

c)

údaj o výške počiatočného kapitálu podľa

§ 47 ods. 1

,

d)

zoznam osôb s kvalifikovanou účasťou na budúcej správcovskej spoločnosti; v zozname

sa uvedie meno, priezvisko, trvalý pobyt a dátum narodenia fyzickej osoby alebo obchodné

meno, sídlo a identifikačné číslo právnickej osoby a výška kvalifikovaného podielu,

e)

meno, priezvisko, trvalý pobyt a dátum narodenia osôb podľa odseku 2 písm. d) a údaje

o ich odbornej spôsobilosti a dôveryhodnosti,

f)

návrh, v akom rozsahu plánuje správcovská spoločnosť vykonávať činnosti podľa

§ 27 ods. 5 a 6

, ak plánuje tieto činnosti vykonávať a činnosti podľa odseku 6 nemá uvedené v povolení

podľa

§ 28

,

g)

údaje o vecných, personálnych a organizačných predpokladoch na činnosť budúcej správcovskej

spoločnosti.

(4)

Ak je žiadateľom akciová spoločnosť, prílohou k žiadosti o udelenie povolenia podľa

odseku 1 je

a)

zakladateľská listina alebo zakladateľská zmluva,

b)

návrh stanov budúcej správcovskej spoločnosti,

c)

obchodný plán budúcej správcovskej spoločnosti aspoň na obdobie troch rokov nasledujúcich

po roku, v ktorom bola podaná žiadosť o udelenie povolenia podľa odseku 1, ktorý obsahuje

aj organizačnú štruktúru,

d)

návrh vnútorných aktov riadenia a postupov činnosti budúcej správcovskej spoločnosti

na zabezpečenie plnenia pravidiel obozretného podnikania, na zabezpečenie plnenia

pravidiel činnosti vrátane návrhu pravidiel činnosti vo vzťahu ku klientom podľa osobitného

predpisu,

20

)

ak plánuje vykonávať aj činnosti podľa

§ 27 ods. 6

a na zabezpečenie plnenia povinností podľa tohto zákona,

e)

informácie o politikách a postupoch odmeňovania správcovskej spoločnosti alternatívneho

investičného fondu podľa

§ 33

vrátane návrhu vnútorných aktov riadenia upravujúcich zásady odmeňovania,

f)

informácia o opatreniach podľa

§ 57a

prijatých na zverenie a na druhotné zverenie, ktorá obsahuje aspoň tieto údaje

1.

za každú tretiu osobu, ktorej sa zveruje výkon činností a funkcií, sa uvedie jej

obchodné meno a príslušný identifikátor, štát, v ktorom má sídlo, a ak je to relevantné,

za každú tretiu osobu jej orgán dohľadu,

2.

podrobný popis ľudských zdrojov a technických zdrojov, ktoré správcovská spoločnosť

alternatívneho investičného fondu využíva na

2a.

vykonávanie každodenných úloh riadenia portfólia alebo riadenia rizík v rámci správcovskej

spoločnosti alternatívneho investičného fondu a

2b.

monitorovanie zverenej činnosti,

3.

vo vzťahu ku každému alternatívnemu investičnému fondu, ktorý správcovská spoločnosť

spravuje alebo má v úmysle spravovať,

3a.

stručný popis zverenej funkcie riadenia portfólia vrátane toho, či takéto zverenie

znamená čiastočné zverenie alebo úplné zverenie,

3b.

stručný popis zverenej funkcie riadenia rizík vrátane toho, či ide o čiastočné zverenie

alebo úplné zverenie,

4.

popis opatrení pravidelných previerok odbornej starostlivosti, ktoré má správcovská

spoločnosť alternatívneho investičného fondu vykonávať na účely monitorovania zverenej

činnosti,

g)

stručný odborný životopis žiadateľa a osôb podľa odseku 2 písm. d), doklady o ich

dosiahnutom vzdelaní a odbornej praxi a ich čestné vyhlásenia o tom, že spĺňajú požiadavky

ustanovené týmto zákonom, ako aj údaje potrebné na vyžiadanie výpisu z registra trestov

o osobách podľa odseku 2 písm. d) na účely preukázania a preskúmavania ich bezúhonnosti;

ak však ide o cudzincov, ich bezúhonnosť sa preukazuje a dokladuje obdobným dokladom

o bezúhonnosti uvedeným v

§ 28 ods. 11

,

h)

vyhlásenie akcionára, že na jeho majetok nebol vyhlásený konkurz,

i)

doklad o splatení základného imania a ostatných zložiek počiatočného kapitálu,

j)

informácie o alternatívnych investičných fondoch alebo zahraničných alternatívnych

investičných fondoch, ktoré spravuje alebo plánuje spravovať v čase podania žiadosti

o udelenie povolenia podľa odseku 1, a to v rozsahu

1.

informácie o investičných stratégiách vrátane druhov podkladových fondov, ak je alternatívny

investičný fond alebo zahraničný alternatívny investičný fond fondom fondov, o politike

správcovskej spoločnosti v súvislosti s využívaním pákového efektu pri správe alternatívneho

investičného fondu alebo zahraničného alternatívneho investičného fondu, ako aj o

rizikových profiloch a iných charakteristikách alternatívnych investičných fondov

alebo zahraničných alternatívnych investičných fondov vrátane informácií o členských

štátoch alebo nečlenských štátoch, v ktorých sú takéto alternatívne investičné fondy

alebo zahraničné alternatívne investičné fondy usadené alebo by sa mali usadiť,

2.

informáciu o tom, kde je usadený hlavný alternatívny investičný fond, ak je alternatívny

investičný fond zberným alternatívnym investičným fondom,

3.

štatútu alebo zakladajúcich dokumentov každého alternatívneho investičného fondu

alebo zahraničného alternatívneho investičného fondu,

4.

určenia depozitára v súlade s

§ 70

za každý alternatívny investičný fond alebo zahraničný alternatívny investičný fond,

5.

informácie podľa

§ 159a

za každý alternatívny investičný fond alebo zahraničný alternatívny investičný fond,

k)

informácia o osobách, ktoré skutočne vykonávajú činnosť správcovskej spoločnosti

alternatívneho investičného fondu, najmä ak ide o služby uvedené v

§ 27 ods. 4

a

5

vrátane

1.

popisu ich úlohy, postavenia a hierarchickej úrovne týchto osôb,

2.

popisu hierarchických vzťahov a povinností týchto osôb v rámci správcovskej spoločnosti

alternatívneho investičného fondu a mimo správcovskej spoločnosti alternatívneho investičného

fondu,

3.

prehľadu požadovaného času vyhradeného na výkon povinností týchto osôb,

4.

popisu ľudských zdrojov a technických zdrojov na podporu činnosti týchto osôb,

l)

program činnosti, ktorý určuje organizačnú štruktúru správcovskej spoločnosti alternatívneho

investičného fondu vrátane informácií o tom, ako má správcovská spoločnosť alternatívneho

investičného fondu v úmysle plniť svoje povinnosti podľa tohto zákona a osobitného

predpisu

19a

)

a podrobný popis primeraných ľudských zdrojov a technických zdrojov, ktoré správcovská

spoločnosť alternatívneho investičného fondu použije na tento účel.

(5)

Národná banka Slovenska rozhodne o žiadosti o udelenie povolenia podľa odseku 1 najneskôr

do troch mesiacov od doručenia úplnej žiadosti; za úplnú žiadosť sa považujú informácie

aspoň v rozsahu podľa odseku 3 písm. d) a e) a odseku 4 písm. c), d), e) a j) prvého

a druhého bodu. Lehotu podľa prvej vety môže Národná banka Slovenska predĺžiť najviac

o tri mesiace, ak je to potrebné na riadne posúdenie žiadosti a po predchádzajúcom

informovaní žiadateľa.

(6)

Národná banka Slovenska žiadosť o udelenie povolenia podľa odseku 1 zamietne, ak

žiadateľ nesplní alebo nepreukáže splnenie niektorej z podmienok uvedených v odseku

2.

(7)

Podmienky podľa odseku 2 musia byť splnené nepretržite počas trvania platnosti povolenia

podľa odseku 1.

(8)

Ak je žiadateľom o udelenie povolenia podľa odseku 1 zakladateľ, pri konaní o žiadosti

o udelenie povolenia podľa odseku 1 sa ustanovenia odsekov 2 až 4 a

§ 30 ods. 3

použijú primerane. Pri konaní o žiadosti o udelenie povolenia podľa odseku 1 sa použijú

ustanovenia

§ 28 ods. 8 až 15

primerane.

§ 29

(1)

Národná banka Slovenska je povinná pred udelením povolenia podľa

§ 28

alebo povolenia podľa

§ 28a

konzultovať s príslušným orgánom dohľadu členského štátu, ktorý udelil zahraničnej

správcovskej spoločnosti, zahraničnému obchodníkovi s cennými papiermi, zahraničnej

banke alebo zahraničnej poisťovni so sídlom na území členského štátu príslušné povolenie,

udelenie povolenia podľa

§ 28

alebo povolenia podľa

§ 28a

právnickej osobe, ktorá je

a)

dcérskou spoločnosťou tejto zahraničnej správcovskej spoločnosti, zahraničného obchodníka

s cennými papiermi, zahraničnej banky alebo zahraničnej poisťovne,

b)

dcérskou spoločnosťou materskej spoločnosti tejto zahraničnej správcovskej spoločnosti,

zahraničného obchodníka s cennými papiermi, zahraničnej banky alebo zahraničnej poisťovne,

c)

kontrolovaná tými istými osobami, ktoré kontrolujú túto zahraničnú správcovskú spoločnosť,

zahraničného obchodníka s cennými papiermi, zahraničnú banku alebo zahraničnú poisťovňu,

d)

dcérskou spoločnosťou banky alebo poisťovne so sídlom na území členského štátu,

e)

dcérskou spoločnosťou materskej spoločnosti banky alebo poisťovne so sídlom na území

členského štátu,

f)

kontrolovaná tými istými osobami, ktoré kontrolujú banku alebo poisťovňu so sídlom

na území členského štátu.

(2)

Predmetom konzultácie podľa odseku 1 je najmä posúdenie vhodnosti zakladateľov alebo

akcionárov správcovskej spoločnosti, dôveryhodnosti a odbornej spôsobilosti osôb podľa

§ 28 ods. 2 písm. d)

alebo

§ 28a ods. 2 písm. d)

pôsobiacich v osobe podľa odseku 1 a posúdenie dodržiavania podmienok výkonu činnosti

týchto osôb. Národná banka Slovenska je povinná na žiadosť príslušného orgánu dohľadu,

bankového dohľadu alebo dohľadu nad poisťovníctvom členského štátu poskytnúť mu informácie

potrebné na posúdenie vhodnosti akcionárov zahraničnej finančnej inštitúcii, dôveryhodnosti

a odbornej spôsobilosti osôb, ktoré majú pôsobiť v zahraničnej finančnej inštitúcii,

a informácie potrebné na posúdenie dodržiavania podmienok výkonu činnosti osobami

podliehajúcimi dohľadu Národnej banky Slovenska podľa tohto zákona.

§ 30

(1)

Povolenie podľa

§ 28

a povolenie podľa

§ 28a

sa udeľujú na dobu neurčitú a nemožno ich previesť na inú osobu ani neprechádzajú

na právneho nástupcu správcovskej spoločnosti.

(2)

Okrem všeobecných náležitostí rozhodnutia podľa osobitného predpisu

22

)

výrok rozhodnutia, ktorým sa udeľuje povolenie podľa

§ 28

, obsahuje

a)

obchodné meno a sídlo správcovskej spoločnosti, ktorej sa povolenie udeľuje,

b)

predmet činnosti správcovskej spoločnosti, povolené činnosti podľa

§ 27 ods. 2 a 3

a údaje ich rozsahu oprávnenia na výkon týchto činností,

c)

údaj o tom, že ide o rozhodnutie, ktoré sa predpokladá v právne záväznom akte Európskej

únie upravujúcom podniky kolektívneho investovania do prevoditeľných cenných papierov,

d)

meno, priezvisko, trvalý pobyt a dátum narodenia fyzickej osoby, ktorá môže vykonávať

funkciu člena predstavenstva, člena dozornej rady a prokuristu,

e)

schválenie stanov, ak sa povolenie udeľuje investičnému fondu s premenlivým základným

imaním.

(3)

Okrem všeobecných náležitostí rozhodnutia podľa osobitného predpisu

22

)

výrok rozhodnutia, ktorým sa udeľuje povolenie podľa

§ 28a

, obsahuje

a)

obchodné meno a sídlo správcovskej spoločnosti, ktorej sa povolenie udeľuje,

b)

predmet činnosti správcovskej spoločnosti, povolené činnosti podľa

§ 27 ods. 4 až 6

a údaje rozsahu ich oprávnenia na výkon týchto činností,

c)

údaj o tom, že ide o rozhodnutie podľa právne záväzného aktu Európskej únie upravujúcom

správcov alternatívnych investičných fondov,

d)

meno, priezvisko, trvalý pobyt a dátum narodenia fyzickej osoby, ktorá môže vykonávať

funkciu člena predstavenstva, člena dozornej rady a prokuristu.

(4)

Povolenie podľa

§ 28

a povolenie podľa

§ 28a

môžu obsahovať aj podmienky, ktoré musí správcovská spoločnosť splniť pred začatím

výkonu povolenej činnosti, alebo podmienky, ktoré je správcovská spoločnosť povinná

dodržiavať pri výkone ktorejkoľvek povolenej činnosti. V povolení podľa

§ 28

a povolení podľa

§ 28a

možno výkon niektorých činností obmedziť. Pri zmene obchodného mena nie je potrebné

požiadať o zmenu povolenia podľa

§ 28

a povolenia podľa

§ 28a

, správcovská spoločnosť je však povinná Národnej banke Slovenska túto zmenu písomne

oznámiť najneskôr do desiatich dní odo dňa vykonania tejto zmeny.

(5)

Na žiadosť správcovskej spoločnosti možno rozhodnutím Národnej banky Slovenska povolenie

podľa

§ 28

alebo povolenie podľa

§ 28a

zmeniť. Na posudzovanie žiadosti o zmenu povolenia podľa

§ 28

alebo povolenia podľa

§ 28a

sa vzťahuje

§ 28

alebo

§ 28a

primerane. Ak ide o zmenu povolenia podľa

§ 28

alebo povolenia podľa

§ 28a

týkajúcej sa vypustenia niektorých z povolených činností podľa

§ 27 ods. 3

alebo

ods. 6

, je potrebné v žiadosti o zmenu povolenia podľa

§ 28

alebo povolenia podľa

§ 28a

uviesť dôvod, ako aj doklady preukazujúce vyrovnanie všetkých záväzkov voči klientom,

pre ktorých boli tieto činnosti vykonávané. Zmena povolenia podľa

§ 28

alebo povolenia podľa

§ 28a

alebo zmena údajov uvedených v povolení podľa

§ 28

alebo povolení podľa

§ 28a

vyvolaná udelením povolenia podľa

§ 121

alebo zápisom do zoznamu podľa

§ 137

alebo predchádzajúceho súhlasu podľa

§ 163

sa považuje za schválenú udelením príslušného povolenia alebo predchádzajúceho súhlasu.

Zmeny povolenia vyvolané len zmenou mena alebo priezviska, alebo miesta trvalého pobytu

fyzických osôb už schválených postupom podľa

§ 28

alebo podľa

§ 28a

alebo postupom podľa

§ 163

si nevyžadujú súhlas Národnej banky Slovenska. Správcovská spoločnosť je však povinná

Národnej banke Slovenska túto zmenu písomne oznámiť najneskôr do desiatich dní odo

dňa, keď jej táto skutočnosť bola oznámená alebo keď sa o nej inak dozvedela.

(6)

Národná banka Slovenska rozhodne o žiadosti o zmenu povolenia podľa

§ 28

alebo povolenia podľa

§ 28a

do jedného mesiaca od prijatia úplnej žiadosti. Národná banka Slovenska môže rozhodnutím

obmedziť alebo zamietnuť vykonanie zmien oznámených podľa odseku 11, a to do jedného

mesiaca od prijatia takého oznámenia. Lehoty podľa prvej a druhej vety môže Národná

banka Slovenska rozhodnutím predĺžiť až o jeden mesiac, ak je to potrebné vzhľadom

na okolnosti žiadosti alebo oznámenia, ktoré si vyžadujú osobitný zreteľ. Ak Národná

banka Slovenska nevydá rozhodnutie v lehote podľa prvej alebo druhej vety, považuje

sa zmena povolenia alebo vykonanie zmien oznámené podľa odseku 11 za schválené.

(7)

Správcovská spoločnosť je povinná podať príslušnému registrovému súdu návrh na zápis

povolených činností do obchodného registra na základe povolenia podľa

§ 28

alebo povolenia podľa

§ 28a

alebo jeho zmeny do jedného mesiaca odo dňa, keď toto povolenie alebo jeho zmena

nadobudla právoplatnosť.

(8)

Správcovská spoločnosť môže začať vykonávať povolenú činnosť až po zápise povolenej

činnosti do obchodného registra a po splnení podmienok podľa odseku 4; tým nie je

dotknuté ustanovenie odseku 9.

(9)

Správcovská spoločnosť s povolením podľa

§ 28a

môže začať spravovať alternatívne investičné fondy a zahraničné alternatívne investičné

fondy v súlade s investičnými stratégiami uvedenými v žiadosti podľa

§ 28a ods. 4 písm. j) prvého bodu

po udelení povolenia podľa

§ 28a

, avšak najskôr jeden mesiac po predložení úplných informácií uvedených v

§ 28a ods. 3 písm. f)

a

§ 28a ods. 4 písm. j) treťom až piatom bode

, ak tieto informácie neboli predložené v konaní o udelení povolenia podľa

§ 28a

; tým nie je dotknutá povinnosť získania povolenia podľa

§ 121

alebo zápisu do zoznamu podľa

§ 137

ani povinnosti podľa

§ 63a a 63b

.

(10)

Národná banka Slovenska informuje Európsky orgán dohľadu (Európsky orgán pre cenné

papiere a trhy) o každom udelenom povolení podľa

§ 28

a povolení podľa

§ 28a

. Národná banka Slovenska informuje minimálne raz za štvrť roka Európsky orgán dohľadu

(Európsky orgán pre cenné papiere a trhy) o udelených, vrátených alebo odobratých

povoleniach podľa

§ 28

a povoleniach podľa

§ 28a

a o všetkých zmenách v zozname alternatívnych investičných fondov, ktoré spravujú

alebo distribuujú v Európskej únii správcovské spoločnosti alternatívnych investičných

fondov, ktorým bolo udelené povolenie podľa tohto zákona.

(11)

Správcovská spoločnosť je povinná oznámiť Národnej banke Slovenska akékoľvek významné

zmeny podmienok, na základe ktorých jej bolo udelené povolenie podľa

§ 28

alebo povolenie podľa

§ 28a

, najmä významné zmeny v informáciách alebo dokladoch podľa

§ 28

alebo

§ 28a

, a to ešte pred ich vykonaním. To neplatí pre zmeny informácií alebo dokladov, ktoré

správcovská spoločnosť nemohla ovplyvniť. Podanie žiadosti o zmenu povolenia podľa

§ 28

, povolenia podľa

§ 28a

, žiadosti o udelenie povolenia podľa

§ 84

,

121

alebo žiadosti o zápis do zoznamu podľa

§ 137

a žiadosti o udelenie predchádzajúceho súhlasu sa považuje za oznámenie podľa prvej

vety. Správcovská spoločnosť s povolením podľa

§ 28

alebo s povolením podľa

§ 28a

je povinná bezodkladne oznámiť Národnej banke Slovenska mená osôb, ktoré nahradia

osoby uvedené v

§ 28 ods. 2 písm. d)

alebo

v

§ 28a ods. 2 písm. d)

v príslušnej pozícii alebo funkcii, okrem situácií, keď sa na voľbu osôb vyžaduje

predchádzajúci súhlas podľa

§ 163 ods. 1 písm. c)

; tým nie je dotknutá povinnosť správcovskej spoločnosti podľa

§ 163 ods. 3.

§ 31

(1)

Povolenie podľa

§ 28

alebo povolenie podľa

§ 28a

zaniká dňom

a)

zrušenia správcovskej spoločnosti z iného dôvodu, ako je odobratie povolenia podľa

§ 28

alebo povolenia podľa

§ 28a

,

b)

nadobudnutia právoplatnosti vyhlásenia konkurzu na majetok správcovskej spoločnosti,

c)

vrátenia povolenia podľa

§ 28

alebo povolenia podľa

§ 28a

; povolenie podľa

§ 28

alebo povolenie podľa

§ 28a

možno vrátiť len písomne a s predchádzajúcim súhlasom podľa

§ 163 ods. 1 písm. h)

,

d)

uplynutia lehoty na podanie návrhu na zápis povolených činností do obchodného registra

podľa

§ 30 ods. 7

, ak nebol podaný návrh na zápis povolenej činnosti do obchodného registra, alebo

dňom právoplatnosti rozhodnutia registrového súdu o zamietnutí námietok proti odmietnutiu

vykonania zápisu povolenej činnosti príslušným registrovým súdom; ak neboli podané

námietky proti odmietnutiu vykonať zápis, dňom oznámenia o odmietnutí vykonania zápisu

povolenej činnosti do obchodného registra,

e)

právoplatnosti rozhodnutia o odobratí povolenia podľa

§ 28

alebo povolenia podľa

§ 28a

, ak v tomto rozhodnutí nie je určený iný deň zániku povolenia,

f)

predaja podniku správcovskej spoločnosti alebo jeho časti.

(2)

Správcovská spoločnosť je povinná písomne bezodkladne informovať Národnú banku Slovenska

o skutočnostiach uvedených v odseku 1 písm. a), b) a d).

(3)

Národná banka Slovenska bezodkladne oznámi skutočnosť podľa odseku 1 písm. c) alebo

písm. e) príslušnému registrovému súdu.

(4)

Na zánik povolenia podľa

§ 28

alebo povolenia podľa

§ 28a

udeleného samosprávnemu investičnému fondu sa ustanovenia odseku 1 písm. a) a f)

nevzťahujú. Samosprávny investičný fond nemôže predať podnik ani časť podniku.

(5)

Samosprávny investičný fond je povinný bezodkladne písomne informovať Národnú banku

Slovenska o skutočnostiach podľa odseku 1 písm. b) a d).

§ 31a

Registrácia správcov alternatívnych investičných fondov

(1)

Ak odsek 4 neustanovuje inak, na spravovanie alternatívnych investičných fondov sa

nevyžaduje povolenie podľa

§ 28a

, ak ide o právnickú osobu, ktorá priamo alebo nepriamo prostredníctvom spoločnosti,

s ktorou je personálne prepojená alebo vzťahom kontroly, významným priamym podielom

alebo nepriamym podielom, riadi portfóliá alternatívnych investičných fondov, ktorých

celková hodnota spravovaných aktív

a)

vrátane všetkých aktív nadobudnutých s využitím pákového efektu nepresahuje hodnotu

100 000 000 eur, alebo

b)

nepresahuje hodnotu 500 000 000 eur, ak ide o alternatívne investičné fondy, ktoré

nevyužívajú pákový efekt a nemajú práva na vyplatenie uplatniteľné počas piatich rokov

odo dňa uskutočnenia počiatočnej investície do takého alternatívneho investičného

fondu.

(2)

Pri výpočte limitov podľa odseku 1 sa postupuje podľa osobitného predpisu.

22a

)

(3)

Na spravovanie alternatívnych investičných fondov sa nevyžaduje povolenie podľa

§ 28a

ani registrácia podľa

§ 31b

, ak ide o právnickú osobu, ktorá spravuje jeden alternatívny investičný fond alebo

viac alternatívnych investičných fondov, ktorých jedinými investormi sú právnické

osoby spravujúce alternatívne investičné fondy alebo materské spoločnosti, alebo dcérske

spoločnosti právnických osôb spravujúcich alternatívne investičné fondy, alebo iné

dcérske spoločnosti týchto materských spoločností a ak žiadny z uvedených investorov

sám nie je alternatívnym investičným fondom.

(4)

Odsek 1 sa nevzťahuje na spravovanie verejných špeciálnych fondov a špeciálnych fondov

kvalifikovaných investorov.

(5)

Právnická osoba, na ktorú sa vzťahuje výnimka podľa odseku 1, podlieha registrácii

podľa

§ 31b

; táto právnická osoba si môže zvoliť, že nebude podliehať režimu registrácie podľa

§ 31b

, ale režimu povolenia podľa

§ 28a

. Takáto správcovská spoločnosť je oprávnená využiť aj práva na cezhraničné vykonávanie

činností a na cezhraničnú distribúciu podľa tohto zákona, a to bez ohľadu na limity

podľa odseku 1.

(6)

Na právnické osoby spravujúce alternatívne investičné fondy podľa

§ 4 ods. 2 písm. b)

, ktoré spĺňajú podmienky podľa odseku 1, a na samosprávne alternatívne investičné

fondy podľa

§ 4 ods. 2 písm. b)

, ktoré spĺňajú podmienky podľa odseku 1, sa vzťahujú len ustanovenia

§ 31b

a

189a

; týmto nie sú dotknuté ustanovenia

§ 4

,

26a

a

151

.

§ 31b

Register správcov

(1)

Právnické osoby vykonávajúce správu alternatívnych investičných fondov, na ktoré

sa vzťahuje výnimka podľa

§ 31a ods. 1

, sa zapisujú do registra správcov alternatívnych investičných fondov (ďalej len „register

správcov“). Do registra správcov sa zapisujú aj samosprávne investičné fondy, na ktoré

sa vzťahuje výnimka podľa

§ 31a ods. 1

.

(2)

Register správcov vedie Národná banka Slovenska.

(3)

Register správcov obsahuje

a)

obchodné meno, ktoré obsahuje označenie „správca podlimitných rizikových fondov“,

sídlo a identifikačné číslo správcu,

b)

údaj, či ide o správcu alebo samosprávny investičný fond,

c)

identifikáciu alternatívnych investičných fondov, ktoré správca spravuje, ak nejde

o samosprávny investičný fond,

d)

informácie podľa osobitného predpisu.

22b

)

(4)

Návrh na zápis, zmenu zápisu a zrušenie zápisu do registra správcov sa podáva v elektronickej

podobe. Za správnosť a úplnosť údajov v návrhu na zápis, zmenu zápisu a návrhu na

zrušenie zápisu zodpovedá žiadateľ. Žiadateľ je povinný v lehote podľa osobitného

predpisu

22ba

)

uhradiť poplatok za návrh na zápis alebo za návrh na zmenu zápisu.

(5)

Návrh na zápis do registra správcov obsahuje evidované údaje podľa odseku 3.

(6)

Ak je návrh na zápis do registra správcov úplný a poplatok za návrh je uhradený riadne

a včas, Národná banka Slovenska do desiatich pracovných dní od prijatia úplného návrhu

na zápis do registra správcov

a)

zapíše správcu do registra správcov a priradí mu registračné číslo,

b)

informuje správcu elektronicky o zápise do registra správcov a o pridelenom registračnom

čísle.

(7)

Správca je povinný aktualizovať údaje v registri návrhom na zmenu zápisu v registri

v súlade s osobitným predpisom.

22c

)

(8)

Ak je návrh na zmenu zápisu v registri správcov úplný a poplatok za návrh na zmenu

zápisu je uhradený riadne a včas, Národná banka Slovenska do desiatich pracovných

dní od prijatia úplného návrhu vyznačí zmenu v zápise a o zmene zápisu elektronicky

informuje správcu.

(9)

Ak je návrh na zápis, návrh na zmenu zápisu alebo návrh na zrušenie zápisu do registra

správcov neúplný alebo poplatok za návrh na zápis alebo zmenu zápisu nebol riadne

a včas uhradený, na takýto návrh sa hľadí, ako keby nebol podaný a Národná banka Slovenska

o tom informuje žiadateľa elektronicky do desiatich pracovných dní odo dňa jeho prijatia.

Poplatok za neúplný návrh sa nevracia.

(10)

Správca je povinný bezodkladne oznámiť Národnej banke Slovenska, že prestal spĺňať

podmienky na udelenie výnimky podľa

§ 31a

, požiadať o zrušenie zápisu v registri správcov a do jedného mesiaca odo dňa, keď

prestal spĺňať podmienky na udelenie výnimky podľa

§ 31a

požiadať o povolenie podľa

§ 28a

alebo v lehote do jedného mesiaca ukončiť činnosť.

(11)

Národná banka Slovenska zruší zápis v registri správcov aj bez návrhu na zrušenie

zápisu, ak zistí, že správca prestal spĺňať podmienky na zápis do registra správcov.

Národná banka Slovenska môže rozhodnutím zrušiť zápis v registri správcov aj bez návrhu

na zrušenie zápisu, ak zistí, že

a)

správca napriek opakovanej písomnej výzve Národnej banky Slovenska nepredložil Národnej

banke Slovenska informácie podľa

§ 192a

v dodatočne určenej aspoň pätnásťdňovej lehote,

b)

správca závažne alebo opakovane porušil niektorú z povinností uvedenú v

§ 26a

,

§ 31a až 31d

,

§ 151

,

§ 159a ods. 1 písm. a)

,

b)

,

d)

,

i)

a

l)

,

§ 189a

,

§ 192a

alebo povinnosť podľa osobitných predpisov,

22ca

)

c)

správca neuviedol alebo neaktualizoval kontaktné údaje správcu a neodpovedá na opakovanú

výzvu Národnej banky Slovenska, alebo

d)

správca sa opakovane nedostavil na rokovanie mimo konania.

22cb

)

(12)

K opätovnému zápisu správcu, ktorému Národná banka Slovenska zrušila zápis v registri

správcov podľa odseku 11, alebo k opätovnému zápisu osoby, ktorá ovláda správcu alebo

je ovládaná správcom, alebo osoby s úzkymi väzbami v rámci skupiny, do ktorej patrí

správca, nemôže dôjsť skôr ako po uplynutí desiatich rokov.

(13)

Národná banka Slovenska v rozhodnutí o zrušení zápisu v registri správcov vyzve dotknutého

správcu na úpravu predmetu činnosti a na zmenu obchodného mena.

(14)

Národná banka Slovenska je oprávnená podať na príslušný súd návrh na zrušenie právnickej

osoby správcu, ktorý nie je zapísaný v registri správcov.

(15)

Register správcov je verejne prístupný na webovom sídle Národnej banky Slovenska

v rozsahu údajov podľa odseku 3.

(16)

Register správcov zahŕňa aj register správcov Európskych fondov rizikového kapitálu

a Európskych fondov sociálneho podnikania podľa osobitných predpisov.

22d

)

Na zápis, zmenu zápisu a zrušenie zápisu Európskych fondov rizikového kapitálu a

Európskych fondov sociálneho podnikania sa použijú primerane ustanovenia odsekov 1

až 15.

§ 31c

(1)

Ak právnická osoba spravujúca alternatívne investičné fondy, na ktorú sa vzťahuje

výnimka podľa

§ 31a ods. 1

, presiahne limity podľa

§ 31a ods. 1

, je povinná podať žiadosť o udelenie povolenia podľa

§ 28a

do 30 dní potom, čo sa dozvie alebo mohla dozvedieť o presiahnutí týchto limitov;

to sa nevzťahuje na právnickú osobu, ktorá dospela k záveru, že presiahnutie limitov

má dočasný charakter a ktorá postupovala v súlade s osobitným predpisom.

22da

)

(2)

Ak bola podaná žiadosť podľa odseku 1, je právnická osoba podľa odseku 1 oprávnená

presahovať limity podľa

§ 31a ods. 1

, a to do nadobudnutia právoplatnosti rozhodnutia Národnej banky Slovenska o udelení

povolenia podľa

§ 28a

. Ak Národná banka Slovenska neudelí povolenie podľa odseku 1, právnická osoba podľa

odseku 1 je povinná do 30 dní od nadobudnutia právoplatnosti rozhodnutia Národnej

banky Slovenska o zamietnutí žiadosti podľa odseku 1 zabezpečiť, aby limity podľa

§ 31a ods. 1

nepresahovala.

§ 31d

Osobitné ustanovenia k distribúcii alternatívnych investičných fondov

podľa

§ 4 ods. 2 písm. b)

kvalifikovaným investorom

(1)

Cenné papiere alebo majetkové účasti alternatívneho investičného fondu podľa

§ 4 ods. 2 písm. b)

spravovaného právnickou osobou, na ktorú sa vzťahuje výnimka podľa

§ 31a ods. 1

, alebo spravovaného správcovskou spoločnosťou s povolením podľa

§ 28a

, cenné papiere samosprávneho alternatívneho investičného fondu podľa

§ 4 ods. 2 písm. b)

, na ktorý sa vzťahuje výnimka podľa

§ 31a ods. 1

, a cenné papiere samosprávneho alternatívneho investičného fondu podľa

§ 4 ods. 2 písm. b)

s povolením podľa

§ 28a

možno distribuovať kvalifikovanému investorovi ak sú splnené tieto podmienky

a)

počet kvalifikovaných investorov investujúcich do jedného alternatívneho investičného

fondu podľa

§ 4 ods. 2 písm. b)

nepresahuje 50 osôb,

b)

podiel kvalifikovaných investorov na čistej hodnote majetku alternatívneho investičného

fondu podľa

§ 4 ods. 2 písm. b)

nie je vyšší ako 30 % a

c)

podiel kvalifikovaných investorov na celkovej hodnote spravovaných alternatívnych

investičných fondov právnickej osoby vykonávajúcej správu alternatívnych investičných

fondov, na ktorú sa vzťahuje výnimka podľa

§ 31a ods. 1

, nie je vyšší ako 30 %; toto obmedzenie sa vzťahuje na spravované aktíva, ktoré riadi

právnická osoba vykonávajúca správu alternatívnych investičných fondov, na ktorú sa

vzťahuje výnimka podľa

§ 31a ods. 1

, priamo alebo nepriamo prostredníctvom spoločnosti, s ktorou je prepojená personálne

alebo vzťahom kontroly, významným priamym podielom alebo nepriamym podielom.

(2)

Distribuovať cenné papiere alebo majetkové účasti alternatívnych investičných fondov

podľa odseku 1 kvalifikovaným investorom je oprávnená len finančná inštitúcia, ktorá

má platné povolenie na poskytovanie investičnej služby investičné poradenstvo alebo

platné povolenie na poskytovanie investičnej služby riadenie portfólia, spolu s vykonaním

testu vhodnosti investície do cenných papierov alebo majetkových účastí podľa odseku

1 pre kvalifikovaného investora;

22e

)

tým nie je dotknuté ustanovenie

§ 27 ods. 5 písm. b)

.

(3)

Pri distribúcii spravovaných alternatívnych investičných fondov podľa

§ 4 ods. 2 písm. b)

kvalifikovaným investorom je právnická osoba vykonávajúca správu alternatívnych investičných

fondov, na ktorú sa vzťahuje výnimka podľa

§ 31a ods. 1

, povinná na trvanlivom médiu poskytnúť kvalifikovaným investorom informácie podľa

§ 151 ods. 2

a informácie podľa

§ 159a ods. 1 písm. a)

,

b)

,

d)

,

i)

a

l)

.

§ 32

Organizácia a riadenie správcovskej spoločnosti

(1)

Správcovská spoločnosť je povinná primerane k povahe, rozsahu a zložitosti jej predmetu

činnosti a rozsahu vykonávaných činností a poskytovaných služieb

a)

zaviesť, uplatňovať a dodržiavať postupy rozhodovania a organizačnú štruktúru, v

ktorej sú jednoznačne a preukázateľne špecifikované vzťahy podriadenosti, rozdelené

úlohy a zodpovednosť,

b)

zabezpečiť, aby jej príslušné osoby boli oboznámené s postupmi, ktoré musia byť dodržané

pre riadne plnenie ich povinností,

c)

zaviesť, uplatňovať a udržiavať primeraný mechanizmus vnútornej kontroly na zabezpečenie

súladu s rozhodnutiami a postupmi na všetkých organizačných úrovniach správcovskej

spoločnosti,

d)

zaviesť, uplatňovať a udržiavať účinný systém vnútorného podávania správ a oznamovania

informácií na všetkých organizačných úrovniach správcovskej spoločnosti a systém účinného

vymieňania informácií so zainteresovanými inými osobami,

e)

viesť riadne záznamy o svojej činnosti a vnútornej organizácii,

f)

zabezpečiť, aby výkon viacerých úloh jej príslušnými osobami ani potenciálne nebránil

pri plnení ktorejkoľvek konkrétnej úlohy podľa zásad poctivého obchodného styku, odbornou

starostlivosťou a v záujme podielnikov.

(2)

Správcovská spoločnosť je povinná zaviesť, uplatňovať a udržiavať primerané systémy

a postupy na ochranu bezpečnosti, integrity a dôvernosti informácií pri zohľadnení

povahy príslušných informácií.

(3)

Správcovská spoločnosť je povinná zaviesť, uplatňovať a dodržiavať stratégiu nepretržitosti

jej činnosti potrebnú na to, aby sa zabezpečilo uchovanie základných údajov a funkcií

a neprerušené poskytovanie jej služieb a výkon činností pri poruche jej systémov alebo,

ak to nie je možné, aby bola umožnená včasná obnova týchto údajov a funkcií a včasné

opätovné pokračovanie poskytovania služieb a výkonu činností.

(4)

Správcovská spoločnosť je povinná zaviesť pred začatím vykonávania činnosti, na ktorú

jej bolo udelené povolenie, uplatňovať a dodržiavať účtovné metódy a postupy umožňujúce

jej bezodkladne predkladať Národnej banke Slovenska na jej žiadosť správy o jej finančnej

situácii zodpovedajúce pravdivému a vernému obrazu o jej finančnej situácii a ktoré

sú podľa platných účtovných štandardov a pravidiel.

(5)

Správcovská spoločnosť je povinná sledovať a pravidelne hodnotiť primeranosť a účinnosť

svojich systémov vrátane sietí a informačných systémov, ktoré sú zriadené a spravované

v súlade s osobitným predpisom,

22f

)

mechanizmov vnútornej kontroly, postupov a opatrení zavedených odsekmi 1 až 4 a prijať

opatrenia na nápravu zistených nedostatkov.

(6)

Príslušnou osobou sa vo vzťahu k správcovskej spoločnosti rozumie

a)

člen predstavenstva, akcionár alebo vedúci zamestnanec správcovskej spoločnosti,

b)

zamestnanec správcovskej spoločnosti, ako aj akákoľvek iná fyzická osoba, ktorej

služby využíva a je pod kontrolou správcovskej spoločnosti a ktorá sa podieľa na spravovaní

subjektov kolektívneho investovania správcovskou spoločnosťou,

c)

fyzická osoba, ktorá sa priamo podieľa na poskytovaní služieb pre správcovskú spoločnosť

na základe dohody o zverení činnosti na spravovaní subjektov kolektívneho investovania

správcovskou spoločnosťou.

(7)

Správcovská spoločnosť je povinná pri plnení požiadaviek ustanovených v odseku 1

zohľadňovať riziká ohrozujúce udržateľnosť.

§ 33

Osobitné ustanovenia o riadení správcovskej spoločnosti

(1)

Predstavenstvo správcovskej spoločnosti má aspoň troch členov.

(2)

Za správcovskú spoločnosť sú povinní podpisovať vždy spoločne aspoň dvaja členovia

predstavenstva.

(3)

Predstavenstvo správcovskej spoločnosti môže udeliť prokúru aspoň dvom fyzickým osobám.

(4)

Za správcovskú spoločnosť sú povinní podpisovať vždy spoločne aspoň dvaja prokuristi,

ak boli vymenovaní.

(5)

Správcovská spoločnosť je povinná upraviť právne vzťahy s členmi predstavenstva zmluvou

v písomnej forme.

23

)

(6)

Členovia predstavenstva alebo prokuristi, ktorí spôsobili podielnikom fondu porušením

svojich povinností pri výkone funkcie člena predstavenstva alebo prokuristu škodu,

zodpovedajú podielnikom za túto škodu v rozsahu podľa Obchodného zákonníka.

(7)

Ak správcovskej spoločnosti Národná banka Slovenska udelila povolenie na vykonávanie

činnosti podľa

§ 27 ods. 3

alebo

ods. 6

, vzťahujú sa na ňu ustanovenia osobitného predpisu o ochrane klientov,

24

)

ktorým poskytuje investičné služby, a je povinná prispievať na tento účel do Garančného

fondu investícii a zároveň sa na ňu vzťahujú ustanovenia o organizácii a riadení obchodníka

s cennými papiermi a pravidlá činnosti vo vzťahu ku klientom podľa osobitných predpisov,

25

)

v rozsahu, ktorý presahuje rámec ustanovení o organizácii a riadení správcovskej

spoločnosti podľa tohto zákona.

(8)

Správcovská spoločnosť je povinná zahrnúť do stanov zásady odmeňovania osôb podľa

odseku 9, ktoré podporujú spoľahlivé a účinné riadenie rizík a obmedzujú podstupovanie

rizík nezlučiteľných s rizikovým profilom, štatútom alebo zakladajúcimi dokumentmi

spravovaných fondov. Ak správcovská spoločnosť patrí do skupiny osôb s úzkymi väzbami,

v rámci ktorej sa uplatňujú zásady odmeňovania podľa osobitných predpisov na skupinovom

základe, zásady odmeňovania podľa tohto zákona sa považujú za zásady odmeňovania,

ktoré sú v súlade so zásadami odmeňovania na skupinovom základe.

(9)

Správcovská spoločnosť je povinná uplatňovať zásady odmeňovania u

a)

všetkých členov predstavenstva a dozornej rady správcovskej spoločnosti,

b)

všetkých členov vrcholového manažmentu správcovskej spoločnosti, iných ako podľa

písmena a),

c)

zamestnancov, ktorí z dôvodu svojej funkcie alebo pracovnej náplne môžu, individuálne

alebo ako členovia organizačného útvaru, uplatňovať podstatný vplyv na riziká správcovskej

spoločnosti alebo riziká v majetku spravovaných subjektoch kolektívneho investovania

vrátane osôb, ktoré môžu uzatvárať zmluvy alebo nakladať s majetkom fondu a prijímať

rozhodnutia, ktoré podstatne ovplyvňujú riziká správcovskej spoločnosti alebo riziká

v majetku spravovaných subjektoch kolektívneho investovania,

d)

zamestnancov zodpovedných za funkciu dodržiavania, funkciu riadenia rizík, funkciu

vnútorného auditu alebo inú kontrolnú funkciu alebo vykonávajúcich tieto funkcie,

e)

vedúcich zamestnancov zodpovedných za riadenie investícií, administratívne činnosti

podľa

§ 27 ods. 5

, marketing alebo distribúciu alebo za riadenie ľudských zdrojov,

f)

ostatných zamestnancov, iných ako podľa písmen a) až e), ktorých celkové odmeňovanie

ich radí do rovnakej triedy odmeňovania ako osoby podľa písmen a) a b), ktorých funkcia

alebo pracovná náplň má významný vplyv na rizikové profily správcovskej spoločnosti

alebo spravovaných subjektov kolektívneho investovania.

(10)

Správcovská spoločnosť je povinná na žiadosť Národnej banky Slovenska jej preukázať

výber osôb podľa odseku 9, na ktoré sa vzťahujú zásady odmeňovania a jeho zdôvodnenie.

(11)

Zásady odmeňovania sa vzťahujú na

a)

všetky formy peňažného plnenia alebo nepeňažného plnenia, ktoré správcovská spoločnosť

poskytuje osobám podľa odseku 9 za nimi vykonávané činnosti,

b)

akúkoľvek sumu hradenú z majetku spravovaného subjektu kolektívneho investovania

vrátane odplaty za zhodnotenie, v prospech osôb podľa odseku 9 za nimi vykonávané

činnosti a na akékoľvek platby, ktoré sa poskytujú z majetku v spravovanom subjekte

kolektívneho investovania správcovskej spoločnosti na účel odmeňovania osôb podľa

odseku 9 za nimi vykonávané činnosti a v ktorých dôsledku by mohlo dôjsť k obchádzaniu

povinností podľa tohto zákona, okrem platieb na náhradu nákladov alebo výdavkov,

c)

akékoľvek vydanie alebo prevod cenných papierov alebo majetkových účastí spravovaného

subjektu kolektívneho investovania v prospech osôb podľa odseku 9 za nimi vykonávané

činnosti.

(12)

Ak ide o platby, ktoré sa poskytujú z majetku v spravovanom subjekte kolektívneho

investovania na účel odmeňovania osôb podľa odseku 9 za nimi vykonávané činnosti prostredníctvom

špeciálnych subjektov založených na získanie odplaty za zhodnotenie, zásady odmeňovania

sa vzťahujú na tieto platby, ak

a)

spĺňajú podmienky uvedené v

§ 3 písm. ak)

,

b)

sa nevyplácajú špeciálnemu subjektu ako vyplatenie investície alebo ako výnos z investície

špeciálneho subjektu do spravovaného subjektu kolektívneho investovania.

(13)

Na účely odseku 12 sa špeciálnym subjektom založeným na získanie odplaty za zhodnotenie

rozumie subjekt, ktorý

a)

spravidla má formu spoločnosti s ručením obmedzeným alebo obdobnú formu zahraničnej

obchodnej spoločnosti,

b)

jeho vlastníkmi sú osoby podľa odseku 9,

c)

investuje svoj majetok do subjektu kolektívneho investovania spravovaného správcovskou

spoločnosťou spolu s ostatnými investormi tohto subjektu kolektívneho investovania,

d)

je zriadený na účel rozdelenia odplaty za zhodnotenie medzi osoby podľa odseku 9

alebo na účel spoluinvestovania majetku osôb podľa odseku 9 do obchodov s majetkom

v spravovanom subjekte kolektívneho investovania.

(14)

Zásady odmeňovania sa neuplatňujú

a)

na dodatočné peňažné plnenia alebo nepeňažné plnenia, ktoré sú súčasťou všeobecných

zásad odmeňovania správcovskej spoločnosti, ktorých udelenie nemožno ovplyvňovať a

ktoré nepredstavujú žiadnu motiváciu vo vzťahu k rizikám správcovskej spoločnosti

alebo rizikám v majetku spravovaných subjektov kolektívneho investovania,

b)

na akúkoľvek platbu, ktorá sa poskytuje z majetku v spravovanom subjekte kolektívneho

investovania osobe podľa odseku 9, ktorá predstavuje pomerný výnos z akejkoľvek investície

tejto osoby do spravovaného subjektu kolektívneho investovania; to platí, len ak peňažné

prostriedky na investíciu boli splatené priamo osobou podľa odseku 9.

(15)

Ak správcovská spoločnosť poskytuje osobe podľa odseku 9 pôžičku na účel získania

peňažných prostriedkov na investíciu do spravovaného subjektu kolektívneho investovania,

takáto investícia sa považuje za investíciu podľa odseku 14 písm. b), len ak bola

pôžička splatená pred získaním výnosu z investície osoby podľa odseku 9 do spravovaného

subjektu kolektívneho investovania.

(16)

Správcovská spoločnosť je povinná upraviť zásady odmeňovania spôsobom a v rozsahu,

ktorý je primeraný jej veľkosti, vnútornej organizácii, ako aj povahe, rozsahu a zložitosti

jej činností v súlade s týmito princípmi

a)

zásady odmeňovania sú v súlade s riadnym a účinným riadením rizík a podporujú ho,

pričom nepodnecujú k prijímaniu rizika, ktoré nie je v súlade s rizikovými profilmi,

štatútmi alebo zakladajúcimi dokumentmi spravovaných subjektov kolektívneho investovania,

b)

zásady odmeňovania sú v súlade s obchodnou stratégiou, cieľmi, hodnotami a záujmami

správcovskej spoločnosti a subjektov kolektívneho investovania, ktoré spravuje, a

ich investorov a zahŕňajú opatrenia na zabránenie konfliktu záujmov,

c)

dozorná rada správcovskej spoločnosti prijíma a pravidelne preskúmava všeobecné princípy

zásad odmeňovania a zodpovedá za ich uplatňovanie; členovia dozornej rady správcovskej

spoločnosti musia mať skúsenosti v oblasti riadenia rizík a odmeňovania,

d)

dozorná rada správcovskej spoločnosti aspoň raz ročne nezávisle preskúma uplatňovanie

zásad odmeňovania v správcovskej spoločnosti,

e)

zamestnanci zodpovední alebo vykonávajúci funkciu dodržiavania, funkciu riadenia

rizík, funkciu vnútorného auditu alebo inú kontrolnú funkciu sú odmeňovaní na základe

plnenia cieľov súvisiacich s ich funkciami bez ohľadu na výkonnosť činností správcovskej

spoločnosti, ktoré kontrolujú,

f)

odmeňovanie vedúcich zamestnancov zodpovedných za funkciu riadenia rizík a funkciu

dodržiavania je priamo podriadené dohľadu výboru pre odmeňovanie, ak sa zriaďuje,

g)

ak je odmeňovanie závislé od výkonnosti, celková výška odmeny sa zakladá na kombinácii

hodnotenia výkonnosti príslušného zamestnanca a príslušného organizačného útvaru alebo

príslušného spravovaného subjektu kolektívneho investovania a hodnotenia celkových

výsledkov správcovskej spoločnosti, pričom sa pri hodnotení výkonnosti príslušného

zamestnanca berú do úvahy finančné aj nefinančné kritériá,

h)

hodnotenie výkonnosti sa uskutočňuje na viacročnom základe, ktorý je primeraný z

hľadiska životného cyklu spravovaných subjektov kolektívneho investovania, s cieľom

zabezpečiť, aby sa

1.

proces hodnotenia zakladal na ich dlhodobej výkonnosti a investičných rizikách,

2.

pri alternatívnych investičných fondoch skutočná výplata výkonnostných zložiek odmeňovania

rozložila na obdobie zohľadňujúce vyplácanie cenných papierov alebo majetkových účastí

spravovaných subjektov kolektívneho investovania a ich investičné riziká,

3.

pri štandardných fondoch skutočná výplata rozložila na rovnaké obdobie ako je určené

pre hodnotenie výkonnosti,

i)

garantovaná pohyblivá zložka odmeňovania sa používa len výnimočne a len v súvislosti

s prijímaním nových zamestnancov a obmedzuje sa na prvý rok,

j)

pevná a pohyblivá zložka celkového odmeňovania sú primerane vyvážené a pevná zložka

predstavuje dostatočne vysoký podiel celkového odmeňovania, aby bolo možné uplatňovať

plne pružnú politiku v oblasti pohyblivých zložiek odmeňovania vrátane možnosti nevyplatiť

žiadnu pohyblivú zložku,

k)

platby spojené s predčasným ukončením pracovného pomeru odrážajú dosiahnuté výsledky

za dlhšie obdobie a sú navrhnuté tak, aby sa neodmeňovalo zlyhanie,

l)

meranie výkonnosti používané na výpočet pohyblivých zložiek odmeňovania alebo súborov

pohyblivých zložiek odmeňovania obsahuje všeobecný mechanizmus úpravy zahŕňajúci všetky

relevantné typy súčasných a budúcich rizík,

m)

v závislosti od právnej formy subjektu kolektívneho investovania, jeho štatútu alebo

zakladajúcich dokumentov, významná časť, predstavujúca minimálne 50 % akejkoľvek pohyblivej

odmeny sa skladá z podielových listov, akcií alebo majetkových účastí príslušného

subjektu kolektívneho investovania, alebo nástrojov, ktoré sú na podielové listy,

akcie alebo majetkové účasti viazané alebo rovnocenných bezhotovostných nástrojov,

pričom,

1.

ak správa subjektov kolektívneho investovania predstavuje menej ako 50 % z celkového

objemu aktív pod správou správcovskej spoločnosti, limit 50 % sa neuplatňuje,

2.

nástroje uvedené v tomto písmene podliehajú náležitým podmienkam zadržania, ktoré

sú zamerané na zosúladenie motivácie so záujmami správcovskej spoločnosti a subjektov

kolektívneho investovania, ktoré spravuje, a ich investorov,

3.

Národná banka Slovenska je oprávnená rozhodnutím obmedziť druhy a formy nástrojov

uvedených v tomto písmene alebo niektoré nástroje zakázať,

4.

zásady odmeňovania sa uplatňujú ako na časť pohyblivej zložky odmeňovania odloženú

v súlade s písmenom n) a aj na neodloženú časť pohyblivej zložky,

n)

významná časť, ktorá tvorí najmenej 40 % pohyblivej zložky odmeňovania, sa odkladá

na obdobie, ktoré je primerané z hľadiska životného cyklu a vyplácania príslušného

alternatívneho investičného fondu a z hľadiska doby držby odporúčanej investorom príslušného

štandardného fondu, a je vhodne zosúladená s povahou rizík príslušného subjektu kolektívneho

investovania, pričom

1.

obdobie uvedené v úvodnej vete je najmenej tri roky, a ak ide o alternatívny investičný

fond najmenej tri až päť rokov, ak nie je životný cyklus príslušného subjektu kolektívneho

investovania kratší,

2.

splatná odložená odmena sa nepriznáva skôr, ako keby bola vyplácaná na pomernom základe,

3.

pri pohyblivej zložke odmeňovania, ktorá je zvlášť vysoká, sa odkladá najmenej 60

% pohyblivej zložky odmeňovania,

o)

pohyblivá zložka odmeňovania vrátane odloženej časti sa vypláca alebo priznáva, len

ak je to udržateľné vo vzťahu k celkovej finančnej situácii správcovskej spoločnosti

a je to odôvodnené na základe výkonnosti príslušného organizačného útvaru, príslušného

subjektu kolektívneho investovania a príslušného zamestnanca; celková pohyblivá zložka

odmeňovania sa výrazne zníži, ak sa finančné výsledky správcovskej spoločnosti alebo

spravovaných subjektov kolektívneho investovania zhoršia alebo dosiahnu záporné hodnoty,

pričom sa zohľadňuje odmena za súčasné obdobie, ako aj zníženie vyplácania súm zarobených

skôr, najmä prostredníctvom dohôd o znížení odmeny alebo dohôd o zrážkach,

p)

politika dôchodkového zabezpečenia je v súlade s obchodnou stratégiou, cieľmi, hodnotami

a dlhodobými záujmami správcovskej spoločnosti a spravovaných subjektov kolektívneho

investovania, pričom

1.

ak zamestnanec rozviaže pracovný pomer so správcovskou spoločnosťou pred odchodom

do dôchodku, dobrovoľné príspevky dôchodkového zabezpečenia správcovská spoločnosť

zadrží počas obdobia piatich rokov vo forme nástrojov uvedených v písmene m),

2.

u zamestnanca, ktorý dosiahne dôchodkový vek, sa dobrovoľné platby dôchodkového zabezpečenia

vyplácajú zamestnancovi formou nástrojov uvedených v písmene m) a podliehajú päťročnému

obdobiu zadržania,

q)

od zamestnancov sa požaduje, aby sa zaviazali, že nebudú využívať stratégie osobného

zaistenia ani poistenia odmeňovania a zodpovednosti, ktorými by oslabovali účinky

zosúladenia rizík vyplývajúce zo spôsobu ich odmeňovania,

r)

pohyblivá zložka odmeňovania sa nevypláca prostredníctvom nástrojov ani metód, ktoré

napomáhajú obchádzaniu požiadaviek tohto zákona.

(17)

Ak je správcovská spoločnosť významná z hľadiska svojej veľkosti alebo veľkosti ňou

spravovaných subjektov kolektívneho investovania alebo z hľadiska svojej vnútornej

organizácie a charakteru, rozsahu a zložitosti svojich činností, je povinná zriadiť

výbor pre odmeňovanie. Výbor pre odmeňovanie sa zriadi takým spôsobom, aby bol spôsobilý

kompetentne a nezávisle posudzovať zásady a postupy odmeňovania a motivácie vytvorené

na riadenie rizika. Výbor pre odmeňovanie zodpovedá za prípravu rozhodnutí týkajúcich

sa odmeňovania vrátane tých, ktoré majú dôsledky na riziká a riadenie rizík správcovskej

spoločnosti alebo spravovaných subjektov kolektívneho investovania a ktoré má prijímať

dozorná rada správcovskej spoločnosti, pričom pri príprave rozhodnutí berie do úvahy

dlhodobé záujmy investorov a podielnikov a verejný záujem. Predsedom výboru pre odmeňovanie

je člen dozornej rady správcovskej spoločnosti. Členmi výboru pre odmeňovanie môžu

byť len členovia dozornej rady správcovskej spoločnosti vrátane členov dozornej rady,

ktorí boli zvolení zamestnancami správcovskej spoločnosti.

(18)

Národná banka Slovenska môže ustanoviť opatrením, ktoré sa vyhlasuje v zbierke zákonov,

podrobnosti o zásadách odmeňovania podľa odsekov 8 až 17.

(19)

Na organizáciu a riadenie správcovskej spoločnosti s povolením podľa

§ 28a

sa pri správe alternatívnych investičných fondov a zahraničných alternatívnych investičných

fondov nevzťahujú ustanovenia

§ 32

,

34 až 37

,

38

,

39

a

42

; tým nie je dotknuté ustanovenie

§ 34 ods. 4

poslednej vety.

(20)

Správcovská spoločnosť s povolením podľa

§ 28a

je povinná pri správe alternatívnych investičných fondov a zahraničných alternatívnych

investičných fondov s prihliadnutím na povahu týchto fondov a v súlade s ustanoveniami

osobitného predpisu

25a

)

a)

sústavne používať dostatočné a primerané ľudské a technické zdroje potrebné na riadny

výkon spravovania alternatívnych investičných fondov a zahraničných alternatívnych

investičných fondov,

b)

mať riadne administratívne a účtovné postupy,

c)

mať systémy kontroly a ochrany elektronického spracovania údajov vrátane sietí a

informačných systémov, ktoré sú zriadené a spravované v súlade s osobitným predpisom,

22f

)

d)

mať primerané mechanizmy vnútornej kontroly, ktoré zahŕňajú najmä pravidlá pre osobné

obchody jeho zamestnancov alebo pre držanie alebo riadenie investícií s cieľom investovať

na vlastný účet a zabezpečujú minimálne to, že každý obchod, na ktorom sa alternatívny

investičný fond alebo zahraničný alternatívny investičný fond zúčastňuje, sa dá zrekonštruovať

podľa svojho pôvodu, zúčastnených strán, povahy a času a miesta, v ktorom sa uskutočnil,

a že majetok spravovaných alternatívnych investičných fondov je investovaný podľa

zakladajúcich dokumentov alternatívnych investičných fondov alebo zahraničných alternatívnych

investičných fondov a príslušných právnych predpisov.

§ 34

Povinnosti vrcholového manažmentu

(1)

Správcovská spoločnosť je povinná v stanovách rozdeliť a upraviť právomoci, povinnosti

a zodpovednosť osôb tvoriacich vrcholový manažment za plnenie ich povinností.

(2)

Správcovská spoločnosť je povinná zabezpečiť, aby jej vrcholový manažment

a)

niesol zodpovednosť za porušenie pravidiel pri vykonávaní všeobecnej investičnej

politiky pri každom spravovanom subjekte kolektívneho investovania vymedzenej v predajnom

prospekte, v štatúte alebo v zakladajúcich dokumentoch spravovaného subjektu kolektívneho

investovania,

b)

dohliadal na schvaľovanie investičných stratégií každého spravovaného subjektu kolektívneho

investovania,

c)

niesol zodpovednosť za porušenie pravidiel pri zabezpečovaní toho, aby mala správcovská

spoločnosť stálu a účinnú funkciu dodržiavania podľa

§ 35

, a to aj vtedy, ak túto funkciu vykonáva iná osoba,

d)

zabezpečil a pravidelne overoval, že investičné stratégie a limity obmedzenia a rozloženia

rizika každého spravovaného subjektu kolektívneho investovania sa riadne a účinne

vykonávajú a dodržiavajú, a to aj vtedy, ak funkciu riadenia rizika vykonáva iná osoba,

e)

schválil a pravidelne preskúmaval primeranosť vnútorných postupov na prijímanie investičných

rozhodnutí pri každom spravovanom subjekte kolektívneho investovania s cieľom zabezpečiť,

aby boli tieto rozhodnutia v súlade so schválenými investičnými stratégiami,

f)

schválil a pravidelne preskúmaval politiku riadenia rizík a opatrenia a postupy na

vykonávanie tejto politiky uvedené v

§ 101

vrátane systému vnútorných limitov podľa

§ 102 ods. 3 písm. d)

pri každom spravovanom subjekte kolektívneho investovania,

g)

niesol zodpovednosť za začlenenie rizík ohrozujúcich udržateľnosť do činností uvedených

v písmenách a) až f).

(3)

Vrcholový manažment, a ak to určia stanovy, aj dozorná rada, sú povinní posudzovať

a pravidelne skúmať účinnosť stratégií, opatrení a postupov zavedených podľa

§ 35 ods. 1

s cieľom dodržiavať povinnosti správcovskej spoločnosti ustanovené všeobecne záväzným

právnym predpisom a prijať potrebné opatrenia na nápravu nedostatkov.

(4)

Osoby zodpovedné za vykonávanie funkcií podľa

§ 35 až 37

v správcovskej spoločnosti sú povinné predkladať vrcholovému manažmentu a dozornej

rade správcovskej spoločnosti aspoň raz ročne písomné správy o výkone činností podľa

§ 35 až 37

; vnútorný akt riadenia môže určiť častejšie podávanie týchto správ. Tieto písomné

správy musia obsahovať najmä informácie, či boli zistené nedostatky v činnosti správcovskej

spoločnosti a či pri zistených nedostatkoch boli prijaté opatrenia na ich nápravu.

Osobou zodpovednou za vykonávanie funkcií podľa

§ 35 až 37

a osobou zodpovednou za riadenie investícií sa rozumie zamestnanec,

25b

)

člen predstavenstva alebo prokurista správcovskej spoločnosti.

(5)

Správcovská spoločnosť je povinná zabezpečiť, aby jej vrcholový manažment pravidelne

dostával správy o plnení investičných stratégií a vnútorných postupov na prijímanie

investičných rozhodnutí uvedených v odseku 2 písm. b) až e).

§ 35

Funkcia dodržiavania opatrení, stratégií a postupov na identifikáciu rizika

(1)

Správcovská spoločnosť je povinná primerane k povahe, rozsahu a zložitosti jej predmetu

činnosti a rozsahu poskytovaných služieb vykonávaných činností zaviesť, uplatňovať

a dodržiavať stratégie a postupy potrebné na identifikáciu rizika spojeného s nedodržaním

povinností ustanovených týmto zákonom alebo osobitnými predpismi a prijať opatrenia

a postupy, ktoré minimalizujú takéto riziká a umožnia Národnej banke Slovenska riadny

výkon dohľadu nad správcovskou spoločnosťou.

(2)

Správcovská spoločnosť je povinná zaviesť stálu a účinnú funkciu dodržiavania opatrení,

stratégií a postupov na identifikáciu rizika (ďalej len „funkcia dodržiavania“), ktorou

sa na účely tohto zákona rozumie

a)

sledovanie a pravidelné hodnotenie primeranosti a účinnosti opatrení, stratégií a

postupov prijatých podľa odseku 1 a opatrení prijatých na nápravu nedostatkov pri

dodržiavaní povinností správcovskej spoločnosti,

b)

poskytovanie poradenstva a pomoci príslušným osobám, zodpovedným za poskytovanie

služieb a výkon činností, pri dodržiavaní povinností správcovskej spoločnosti.

(3)

Funkcia dodržiavania sa musí vykonávať nezávisle od iných organizačných zložiek správcovskej

spoločnosti a od jej orgánov.

(4)

Správcovská spoločnosť je povinná

a)

zabezpečiť, aby osoby vykonávajúce funkciu dodržiavania mali potrebnú právomoc, zdroje,

odbornosť a prístup k potrebným informáciám,

b)

určiť osoby zodpovedné za vykonávanie funkcie dodržiavania a za plnenie oznamovacej

povinnosti podľa

§ 34 ods. 4

,

c)

zabezpečiť, aby sa osoby podieľajúce na výkone funkcie dodržiavania nepodieľali na

poskytovaní služieb alebo vykonávaní činností, ktoré sledujú,

d)

zabezpečiť, aby metóda odmeňovania osôb podieľajúcich sa na výkone funkcie dodržiavania

ani potenciálne neohrozovala ich objektivitu.

(5)

Správcovská spoločnosť nie je povinná zabezpečovať plnenie podmienok podľa odseku

4 písm. c) a d), ak môže preukázať, že nie sú primerané povahe, rozsahu a zložitosti

jej predmetu činnosti a rozsahu poskytovaných a vykonávaných činností a ak nie je

ohrozený účinný výkon funkcie dodržiavania.

§ 36

Funkcia vnútorného auditu

(1)

Správcovská spoločnosť je povinná zaviesť stálu a účinnú funkciu vnútorného auditu

vykonávanú nezávisle a oddelene od iných činností správcovskej spoločnosti.

(2)

Funkciou vnútorného auditu sa na účely tohto zákona rozumie

a)

vypracovanie, uplatňovanie a dodržiavanie plánu auditu zameraného na preskúmanie

a zhodnotenie primeranosti a účinnosti systémov, mechanizmov vnútornej kontroly a

vnútorných aktov riadenia správcovskej spoločnosti,

b)

vydávanie odporúčania na základe výsledkov činností vykonaných podľa písmena a),

c)

overovanie dodržiavania odporúčaní podľa písmena b),

d)

predkladanie správy týkajúcej sa vnútorného auditu podľa

§ 34 ods. 4

.

(3)

Správcovská spoločnosť nie je povinná zriadiť funkciu vnútorného auditu podľa odseku

1, ak to nie je primerané k povahe, rozsahu a zložitosti jej predmetu činností a vzhľadom

na povahu a rozsah činnosti v rámci riadenia investícii.

§ 37

Funkcia riadenia rizík

(1)

Správcovská spoločnosť je povinná zaviesť stálu a účinnú funkciu riadenia rizík.

(2)

Správcovská spoločnosť je povinná vykonávať funkciu riadenia rizík nezávisle od iných

činností správcovskej spoločnosti.

(3)

Správcovská spoločnosť je povinná prijať primerané opatrenia proti konfliktu záujmov

s cieľom nezávislého riadenia rizík a aby postupy riadenia rizík spĺňali požiadavky

podľa

§ 99 až 107

.

(4)

Funkcia riadenia rizík spočíva v zabezpečení najmä týchto úloh

a)

vykonávanie politiky a postupov riadenia rizík,

b)

zabezpečovanie súladu s pravidlami obmedzenia a rozloženia rizika príslušného fondu

vrátane limitov pre celkové riziko a riziko protistrany podľa

§ 103 až 106

,

c)

poskytovanie odporúčaní predstavenstvu, ak ide o identifikáciu rizikového profilu

každého spravovaného fondu,

d)

predkladanie pravidelných správ predstavenstvu a dozornej rade správcovskej spoločnosti

o týchto záležitostiach

1.

súlad medzi aktuálnymi úrovňami rizík, ktorým je vystavený majetok v každom spravovanom

fonde a rizikovým profilom schváleným pre príslušný fond,

2.

dodržiavanie limitov obmedzenia a rozloženia rizika každého spravovaného fondu,

3.

primeranosť a účinnosť postupu riadenia rizík, pričom sa uvádza najmä to, či boli

prijaté náležité nápravné opatrenia pri akýchkoľvek nedostatkoch,

e)

poskytovanie pravidelných správ vrcholovému manažmentu správcovskej spoločnosti o

aktuálnej úrovni rizika, ktoré podstupuje každý spravovaný fond, a o každom skutočnom

alebo predvídateľnom porušení limitov obmedzenia a rozloženia rizika, s cieľom zabezpečiť

prijatie včasných a primeraných opatrení,

f)

preskúmanie a podpora opatrení a postupov na oceňovanie derivátov uzavretých mimo

regulovaného trhu podľa

§ 107

.

(5)

Správcovská spoločnosť je povinná zabezpečiť osobe alebo osobám vykonávajúcim funkciu

riadenia rizík primerané právomoci a prístup ku všetkým potrebným informáciám nevyhnutným

na plnenie úloh podľa odseku 4.

(6)

Správcovská spoločnosť nie je povinná vykonávať funkciu riadenia rizík spôsobom podľa

odseku 2, ak to nie je primerané povahe, rozsahu a zložitosti jej predmetu činností

a vzhľadom na povahu a rozsah činnosti v rámci riadenia investícii.

(7)

Ustanovenia odsekov 1 až 6 sa nevzťahujú na riadenie rizík pri správe alternatívnych

investičných fondov a zahraničných alternatívnych investičných fondov.

§ 37a

Riadenie rizík pri správe alternatívneho investičného fondu a zahraničných alternatívnych

investičných fondov

(1)

Správcovská spoločnosť s povolením podľa

§ 28a

spravujúca alternatívny investičný fond alebo zahraničný alternatívny investičný

fond je povinná zaviesť primerané systémy riadenia rizík

25c

)

s účelom identifikovať, merať, riadiť a monitorovať všetky riziká súvisiace s investičnou

stratégiou každého spravovaného alternatívneho investičného fondu alebo zahraničného

alternatívneho investičného fondu, ktorým je alebo môže byť tento fond vystavený.

Správcovská spoločnosť je povinná v súlade s osobitným predpisom

25d

)

preskúmavať a upravovať tieto systémy.

(2)

Správcovská spoločnosť podľa odseku 1 je povinná zaviesť stálu a účinnú funkciu riadenia

rizík vykonávanú v rozsahu podľa osobitného predpisu

25e

)

funkčne a hierarchicky oddelenú

25f

)

od iných prevádzkových útvarov správcovskej spoločnosti.

(3)

Správcovská spoločnosť podľa odseku 1 je povinná na požiadanie Národnej banky Slovenska

preukázať nezávislosť výkonu funkcie riadenia rizík, najmä záruky proti konfliktu

záujmov

25g

)

pri jej výkone a že procesy riadenia rizík spĺňajú ustanovenia tohto zákona a sú

účinné. Národná banka Slovenska pri výkone dohľadu nad riadením rizík pri spravovaní

alternatívnych investičných fondov alebo zahraničných alternatívnych investičných

fondov zohľadní princíp proporcionality v závislosti od povahy a zložitosti spravovaných

fondov.

(4)

Správcovská spoločnosť podľa odseku 1 je povinná pri správe alternatívnych investičných

fondov a zahraničných alternatívnych investičných fondov

a)

uplatňovať primeraný, zdokumentovaný a pravidelne aktualizovaný postup odbornej starostlivosti

pri investovaní majetku v tomto subjekte a fonde, ktorý zodpovedá investičnej stratégii,

cieľom a rizikovému profilu príslušného alternatívneho investičného fondu alebo zahraničného

alternatívneho investičného fondu,

b)

zabezpečiť v súlade s osobitným predpisom,

25h

)

aby riziká spojené s každou investičnou pozíciou alternatívneho investičného fondu

alebo zahraničného alternatívneho investičného fondu a ich celkový vplyv na majetok

alternatívneho investičného fondu alebo zahraničného alternatívneho investičného fondu

boli vždy riadne a priebežne identifikované, merané, riadené a monitorované aj prostredníctvom

použitia primeraných postupov stresového testovania,

c)

zabezpečiť, aby rizikový profil alternatívneho investičného fondu alebo zahraničného

alternatívneho investičného fondu zodpovedal veľkosti, štruktúre majetku a investičným

stratégiám a cieľom tohto alternatívneho investičného fondu alebo zahraničného alternatívneho

investičného fondu určeným v zakladajúcich dokumentoch, prospektoch a ponukových materiáloch

alternatívneho investičného fondu alebo zahraničného alternatívneho investičného fondu,

d)

zdržať sa výhradného alebo automatického spoliehania sa len na úverové ratingy vydávané

ratingovými agentúrami

25ha

)

pri posudzovaní kreditnej kvality aktív alternatívneho investičného fondu alebo zahraničného

alternatívneho investičného fondu,

e)

zaviesť účinné politiky, postupy a procesy pri poskytovaní úverov, ak poskytuje úvery.

(5)

Správcovská spoločnosť podľa odseku 1 je povinná určiť maximálnu úroveň pákového

efektu, ktorá môže byť využívaná pri správe každého alternatívneho investičného fondu

alebo zahraničného alternatívneho investičného fondu, ktorý spravuje, ako aj rozsah

práva použitia zábezpeky alebo záruky, ktoré by mohli byť poskytnuté na základe dohody

o pákovom efekte, pričom zohľadňuje najmä

a)

typ alternatívneho investičného fondu alebo zahraničného alternatívneho investičného

fondu,

b)

investičnú stratégiu alternatívneho investičného fondu alebo zahraničného alternatívneho

investičného fondu,

c)

zdroje pákového efektu alternatívneho investičného fondu alebo zahraničného alternatívneho

investičného fondu,

d)

akékoľvek iné prepojenie alebo relevantné vzťahy s inými finančnými inštitúciami,

ktoré by mohli predstavovať systémové riziko,

e)

potrebu obmedziť expozíciu voči akejkoľvek jednotlivej protistrane,

f)

mieru zabezpečenia pákového efektu zábezpekou,

g)

pomer aktív a pasív,

h)

mieru, povahu a rozsah činnosti správcovskej spoločnosti na dotknutých trhoch.

§ 37b

Riadenie likvidity pri správe alternatívnych investičných fondov a zahraničných alternatívnych

investičných fondov

(1)

Správcovská spoločnosť s povolením podľa

§ 28a

spravujúca alternatívny investičný fond alebo zahraničný alternatívny investičný

fond je povinná pre každý spravovaný alternatívny investičný fond alebo zahraničný

alternatívny investičný fond používať primeraný systém riadenia likvidity

25i

)

a prijať postupy, ktoré jej umožnia monitorovať riziko likvidity alternatívneho investičného

fondu alebo zahraničného alternatívneho investičného fondu a ktoré zabezpečia, aby

profil likvidity investícií bol v súlade so záväzkami alternatívneho investičného

fondu alebo zahraničného alternatívneho investičného fondu.

(2)

Správcovská spoločnosť podľa odseku 1 je povinná pravidelne vykonávať stresové testovania

25j

)

za bežných a výnimočných podmienok likvidity, ktoré jej umožňujú monitorovať a vyhodnocovať

riziko likvidity alternatívneho investičného fondu alebo zahraničného alternatívneho

investičného fondu.

(3)

Správcovská spoločnosť podľa odseku 1 je povinná zabezpečiť vzájomný súlad investičnej

stratégie, profilu likvidity a pravidiel pre vyplácanie cenných papierov alebo majetkových

účastí každého spravovaného alternatívneho investičného fondu alebo zahraničného alternatívneho

investičného fondu. Pri posudzovaní vzájomného súladu podľa prvej vety sa postupuje

podľa osobitného predpisu.

25k

)

(4)

Ustanovenia odsekov 1 až 3 sa nepoužijú, ak ide o uzavretý subjekt kolektívneho investovania,

pri ktorého správe sa nevyužíva pákový efekt. Na účely prvej vety sa uzavretým subjektom

kolektívneho investovania rozumie taký subjekt kolektívneho investovania, ktorého

investor nemá právo, aby mu na jeho žiadosť boli vyplatené cenné papiere alebo majetkové

účasti z majetku v tomto subjekte kolektívneho investovania.

(5)

Správcovská spoločnosť s povolením podľa

§ 28a

je povinná zabezpečiť, aby bol alternatívny investičný fond poskytujúci úvery, ktorý

spravuje, uzavretý.

(6)

Alternatívny investičný fond poskytujúci úvery môže byť otvorený, ak správcovská

spoločnosť s povolením podľa

§ 28a

, ktorá ho spravuje, preukáže Národnej banke Slovenska, že systém riadenia rizika

likvidity alternatívneho investičného fondu je zlučiteľný s jeho investičnou stratégiou

a politikou vyplácania investorov; tým nie sú dotknuté prahové hodnoty, obmedzenia

a podmienky ustanovené osobitným predpisom

25ka

)

a odsek 5.

(7)

S cieľom zabezpečiť súlad s ustanoveniami

odsekov 1 až 3

správcovská spoločnosť s povolením podľa

§ 28a

, ktorá spravuje otvorený alternatívny investičný fond, vyberie aspoň dva vhodné nástroje

na riadenie likvidity z nástrojov uvedených v

§ 14a ods. 1 písm. b) až h)

po posúdení vhodnosti týchto nástrojov vo vzťahu k sledovanej investičnej stratégii,

profilu likvidity a politike vyplácania alternatívneho investičného fondu a uvedie

tieto nástroje v štatúte alebo zakladajúcich dokumentoch alternatívneho investičného

fondu pre účely ich možného použitia v záujme investorov alternatívneho investičného

fondu. Tento výber nesmie zahŕňať len nástroje na riadenie likvidity uvedené v

§ 14a ods. 1 písm. e)

a

f)

.

(8)

Správcovská spoločnosť s povolením podľa

§ 28a

môže rozhodnúť, že pre alternatívny investičný fond, ktorý spravuje, vyberie len

jeden nástroj na riadenie likvidity uvedený v

§ 14a ods. 1 písm. b) až h)

, ak je tomuto alternatívnemu investičnému fondu udelené povolenie pôsobiť ako fond

peňažného trhu podľa osobitných predpisov;

25kb

)

tým nie je dotknutý odsek 7.

(9)

Správcovská spoločnosť s povolením podľa

§ 28a

musí mať zavedené podrobné politiky a postupy na aktiváciu a deaktiváciu každého

vybratého nástroja na riadenie likvidity a prevádzkové mechanizmy a administratívne

mechanizmy na používanie takéhoto nástroja. Výber nástrojov na riadenie likvidity

podľa odsekov 8 a 9 a podrobné politiky a postupy ich aktivácie a deaktivácie oznámi

správcovská spoločnosť s povolením podľa

§ 28a

Národnej banke Slovenska.

(10)

Nepeňažné vyplatenie uvedené v

§ 14a ods. 1 písm. h)

sa aktivuje len s cieľom vyhovieť žiadostiam profesionálnych investorov o vyplatenie

a ak nepeňažné vyplatenie zodpovedá pomernému podielu aktív, ktoré drží alternatívny

investičný fond.

(11)

Nepeňažné vyplatenie nemusí zodpovedať pomernému podielu aktív, ktoré drží alternatívny

investičný fond, ak sa tento alternatívny investičný fond distribuuje výlučne pre

profesionálnych investorov, alebo ak cieľom investičnej politiky alternatívneho investičného

fondu je replikovať zloženie určitého indexu akcií alebo dlhových cenných papierov

a tento alternatívny investičný fond je fondom obchodovaným na burze; tým nie je dotknutý

odsek 10.

(12)

Správcovská spoločnosť s povolením podľa

§ 28a

, ktorá spravuje otvorený alternatívny investičný fond, môže v záujme investorov alternatívneho

investičného fondu dočasne pozastaviť upisovanie, spätné odkúpenie a vyplácanie podielových

listov alebo akcií alternatívneho investičného fondu alebo, ak sú tieto nástroje uvedené

v štatúte alebo zakladajúcich dokumentoch alternatívneho investičného fondu, aktivovať

alebo deaktivovať iné nástroje na riadenie likvidity uvedené v

§ 14a ods. 1 písm. b) až h)

v súlade s odsekmi 7 až 11. Správcovská spoločnosť s povolením podľa

§ 28a

môže v záujme investorov alternatívneho investičného fondu aktivovať aj oddelenie

nelikvidných aktív.

(13)

Správcovská spoločnosť s povolením podľa

§ 28a

môže pozastaviť upisovanie, spätné odkúpenie a vyplácanie alebo oddelenie nelikvidných

aktív uvedené v odseku 12 len v mimoriadnych prípadoch, ak si to vyžadujú okolnosti

a ak je to odôvodnené vzhľadom na záujmy investorov alternatívneho investičného fondu.

(14)

Správcovská spoločnosť s povolením podľa

§ 28a

oznámi Národnej banke Slovenska tieto skutočnosti

a)

aktiváciu alebo deaktiváciu nástroja na riadenie likvidity uvedeného v

§ 14a ods. 1 písm. a)

,

b)

aktiváciu alebo deaktiváciu niektorého z nástrojov na riadenie likvidity uvedených

v

§ 14a ods. 1 písm. b) až h)

spôsobom, ktorý nezodpovedá bežnému spôsobu činnosti uvedenému v štatúte alebo zakladajúcich

dokumentoch alternatívneho investičného fondu.

(15)

Správcovská spoločnosť s povolením podľa

§ 28a

predtým, ako aktivuje alebo deaktivuje nástroj na riadenie likvidity uvedený v

§ 14a ods. 1 písm. i)

, písomne oznámi túto skutočnosť v primeranej lehote pred aktiváciou alebo deaktiváciou

nástroja na riadenie likvidity Národnej banke Slovenska.

(16)

Národná banka Slovenska bezodkladne informuje príslušné orgány hostiteľského členského

štátu správcovskej spoločnosti s povolením podľa

§ 28a

, Európsky orgán dohľadu (Európsky orgán pre cenné papiere a trhy) a pri potenciálnych

rizikách pre stabilitu a integritu finančného systému aj Európsky výbor pre systémové

riziká

25kc

)

o každom oznámení, ktoré prijala v súlade s týmto odsekom. Európsky orgán dohľadu

(Európsky orgán pre cenné papiere a trhy) má právomoc poskytovať informácie doručené

podľa tohto odseku príslušným orgánom.

(17)

Národná banka Slovenska môže v záujme investorov, v mimoriadnych prípadoch a po konzultácii

so správcovskou spoločnosťou s povolením podľa

§ 28a

vyžadovať od správcovskej spoločnosti alebo zahraničnej správcovskej spoločnosti

s povolením podľa

§ 28a

, aby táto spoločnosť aktivovala alebo deaktivovala nástroj na riadenie likvidity

uvedený v

§ 14a ods. 1 písm. a)

, ak existujú riziká pre ochranu investorov alebo finančnú stabilitu, ktoré si z primeraného

a vyváženého hľadiska vyžadujú takúto aktiváciu alebo deaktiváciu.

§ 37c

Postupy oceňovania

(1)

Správcovská spoločnosť s povolením podľa

§ 28a

spravujúca alternatívny investičný fond alebo zahraničný alternatívny investičný

fond je povinná zaviesť a uplatňovať postupy oceňovania na účel vytvorenia, udržiavania,

implementácie a aktualizácie opatrení a postupov

25l

)

určovania hodnoty majetku alternatívnych investičných fondov alebo zahraničných alternatívnych

investičných fondov.

(2)

Postupy oceňovania podľa odseku 1 môžu byť vykonávané

a)

externým oceňovateľom nezávislým od správcovskej spoločnosti, alternatívneho investičného

fondu alebo zahraničného alternatívneho investičného fondu a od iných osôb s úzkymi

väzbami na správcovskú spoločnosť, alternatívny investičný fond alebo zahraničný alternatívny

investičný fond alebo

b)

samotnou správcovskou spoločnosťou spravujúcou alternatívny investičný fond alebo

zahraničný alternatívny investičný fond, ak výkon úloh spojených s oceňovaním je funkčne

nezávislý od riadenia investícií a politiky odmeňovania a ďalšie opatrenia zabezpečujú

obmedzenie konfliktov záujmov a predchádzanie neprimeranému vplyvu na príslušných

zamestnancov.

(3)

Depozitár alternatívneho investičného fondu alebo zahraničného alternatívneho investičného

fondu môže byť externým oceňovateľom tohto subjektu alebo fondu, len ak je funkčne

a hierarchicky oddelený výkon funkcií depozitára od výkonu úloh externého oceňovateľa

a ak sú prípadné konflikty záujmov riadne identifikované, riadené, monitorované a

oznámené investorom alternatívneho investičného fondu alebo zahraničného alternatívneho

investičného fondu.

(4)

Podmienkou výkonu činnosti externého oceňovateľa je

a)

uvedenie v zozname znalcov vedenom Ministerstvom spravodlivosti Slovenskej republiky

25m

)

alebo obdobnom zahraničnom zozname znalcov alebo oceňovateľov alebo uznanie Národnou

bankou Slovenska alebo orgánom dohľadu členského štátu,

b)

schopnosť externého oceňovateľa poskytnúť dostatočné odborné záruky, že je v súlade

so zákonom schopný účinne vykonávať funkciu oceňovania,

c)

určenie externého oceňovateľa je v súlade s

§ 57a ods. 1 až 3

a osobitným predpisom.

25n

)

(5)

Externý oceňovateľ nemôže zveriť výkon funkcie oceňovania inej osobe.

(6)

Oceňovanie majetku v alternatívnych investičných fondoch a zahraničných alternatívnych

investičných fondoch sa vykonáva nestranne, s odbornou starostlivosťou a obozretnosťou.

(7)

Správcovská spoločnosť je povinná bezodkladne oznámiť Národnej banke Slovenska určenie

externého oceňovateľa. Ak Národná banka Slovenska zistí, že externý oceňovateľ nespĺňa

podmienky podľa odseku 4, nariadi správcovskej spoločnosti jeho výmenu.

(8)

Ak funkciu oceňovania nevykonáva nezávislý externý oceňovateľ, môže Národná banka

Slovenska nariadiť správcovskej spoločnosti, aby si nechala overiť postupy oceňovania

alebo samotné ocenenie externým oceňovateľom, audítorom alebo audítorskou spoločnosťou.

(9)

Správcovská spoločnosť je zodpovedná za správne ocenenie majetku alternatívneho investičného

fondu alebo zahraničného alternatívneho investičného fondu, za výpočet čistej hodnoty

majetku a za jej zverejnenie alebo sprístupnenie investorom. Táto zodpovednosť nie

je dotknutá skutočnosťou, že správcovská spoločnosť zverila výkon funkcie oceňovania

externému oceňovateľovi. Externý oceňovateľ zodpovedá správcovskej spoločnosti za

škody spôsobené porušením alebo zanedbaním jeho povinností pri výkone svojej činnosti;

túto zodpovednosť nie je možné vylúčiť na základe zmluvných dojednaní.

§ 37d

Nezávislý oceňovateľ nehnuteľností

(1)

Nezávislým oceňovateľom nehnuteľností (ďalej len „nezávislý oceňovateľ“) je externý

oceňovateľ podľa

§ 37c ods. 2 písm. a)

, ktorý je oprávnený určovať hodnotu nehnuteľnosti pri jej nadobudnutí do majetku

verejného špeciálneho fondu nehnuteľností alebo hodnotu nehnuteľnosti v majetku takéhoto

fondu, alebo hodnotu majetkovej účasti realitnej spoločnosti pri jej nadobudnutí do

majetku verejného špeciálneho fondu nehnuteľností alebo hodnotu majetkovej účasti

realitnej spoločnosti v majetku takéhoto fondu, ak spĺňa aspoň jednu z týchto podmienok

a)

je osobou, ktorá je zapísaná do zoznamu znalcov vedenom Ministerstvom spravodlivosti

Slovenskej republiky podľa osobitného predpisu,

25m

)

b)

je osobou s obdobným oprávnením ako osoba podľa písmena a) podľa právneho predpisu

iného štátu, na území ktorého sa nachádza nehnuteľnosť, ktorej hodnota sa určuje,

c)

je osobou uvedenou v zahraničnom zozname oceňovateľov, ktorá vykonáva oceňovanie

v súlade s medzinárodnými štandardmi oceňovania, alebo

d)

je osobou, ktorá má oprávnenie orgánu dohľadu členského štátu na určovanie hodnoty

takéhoto majetku v zahraničných subjektoch kolektívneho investovania.

(2)

Ten istý nezávislý oceňovateľ môže určovať hodnotu nehnuteľnosti alebo hodnotu majetkovej

účasti realitnej spoločnosti aj opakovane, najviac však päť po sebe nasledujúcich

rokov, a následne môže určovať hodnotu tejto nehnuteľnosti alebo hodnotu tejto majetkovej

účasti realitnej spoločnosti až po uplynutí najmenej troch rokov od posledného ním

vykonaného ocenenia tejto nehnuteľnosti alebo tejto majetkovej účasti realitnej spoločnosti.

§ 37e

Poskytovanie úverov alternatívnym investičným fondom

(1)

Na účely

§ 37a ods. 4 písm. e)

, ak správcovská spoločnosť spravuje alternatívny investičný fond, ktorý sa podieľa

na poskytovaní úverov alebo ak alternatívny investičný fond získava expozíciu voči

úverom prostredníctvom tretej osoby, je povinná zaviesť účinné politiky, postupy a

procesy posudzovania úverového rizika, ako aj správy a monitorovania svojho úverového

portfólia, zabezpečovať neustálu aktuálnosť a účinnosť uvedených politík, postupov

a procesov a pravidelne ich aspoň raz ročne preskúmavať.

(2)

Požiadavky ustanovené v odseku 1 sa neuplatňujú na poskytovanie akcionárskych úverov,

ak nominálna hodnota takýchto úverov nepresahuje spolu 150 % kapitálu alternatívneho

investičného fondu; tým nie je dotknutý

§ 48 ods. 2 písm. b)

.

(3)

Správcovská spoločnosť alternatívneho investičného fondu poskytujúceho úvery je povinná

zabezpečiť, aby celková nominálna hodnota poskytnutých úverov jednému dlžníkovi nepresiahla

20 % kapitálu alternatívneho investičného fondu, ak je dlžníkom

a)

finančná inštitúcia,

25na

)

b)

alternatívny investičný fond alebo zahraničný alternatívny investičný fond, alebo

c)

štandardný fond alebo európsky štandardný fond.

(4)

Požiadavkou ustanovenou v odseku 3 nie sú dotknuté prahové hodnoty, obmedzenia a

podmienky ustanovené osobitnými predpismi.

25ka

)

(5)

Správcovská spoločnosť alternatívneho investičného fondu je povinná zabezpečiť, aby

pákový efekt alternatívneho investičného fondu poskytujúceho úvery, ktorý spravuje,

predstavoval najviac

a)

175 % pri otvorenom alternatívnom investičnom fonde,

b)

300 % pri uzavretom alternatívnom investičnom fonde.

(6)

Pákový efekt alternatívneho investičného fondu poskytujúceho úvery sa vyjadruje ako

pomer medzi expozíciou tohto alternatívneho investičného fondu vypočítanou podľa záväzkovej

metódy

25nb

)

a čistou hodnotou jeho aktív.

(7)

Dohody o výpožičkách, ktoré sú plne kryté zmluvnými kapitálovými záväzkami investorov

do alternatívneho investičného fondu poskytujúceho úvery, sa na účely výpočtu pomeru

uvedeného v odseku 6 nepovažujú za expozíciu.

(8)

Ak alternatívny investičný fond poskytujúci úvery nedodrží požiadavky ustanovené

v odsekoch 5 až 7 a správcovská spoločnosť, ktorá ho spravuje, nemohla ovplyvniť dodržanie

týchto požiadaviek, správcovská spoločnosť v primeranej lehote vykoná opatrenia potrebné

na nápravu situácie s prihliadnutím na záujmy investorov alternatívneho investičného

fondu poskytujúceho úvery.

(9)

Požiadavky ustanovené v odseku 5 sa neuplatňujú na alternatívny investičný fond poskytujúci

úvery, ktorého úverové činnosti spočívajú výlučne v poskytovaní akcionárskych úverov

za predpokladu, že celková nominálna hodnota týchto úverov nepresiahne 150 % kapitálu

alternatívneho investičného fondu.

(10)

Investičný limit vo výške 20 % ustanovený v odseku 3 sa

a)

začne uplatňovať do dátumu uvedeného v štatúte, zakladajúcich dokumentoch alebo v

prospekte alternatívneho investičného fondu poskytujúceho úvery, ktorý nesmie byť

neskôr ako 24 mesiacov od dátumu prvého upísania podielových listov alebo akcií tohto

fondu,

b)

prestane uplatňovať, keď správcovská spoločnosť alternatívneho investičného fondu

poskytujúceho úvery začne predávať aktíva tohto fondu, aby vyplatila podielové listy

alebo akcie ako súčasť likvidácie tohto fondu, alebo

c)

dočasne pozastaví, ak sa kapitál alternatívneho investičného fondu poskytujúceho

úvery zvyšuje alebo znižuje.

(11)

Pozastavenie uvedené v odseku 10 písm. c) je časovo obmedzené na nevyhnutne potrebné

obdobie s ohľadom na záujmy investorov alternatívneho investičného fondu poskytujúceho

úvery a nesmie trvať dlhšie ako 12 mesiacov.

(12)

Pri dátume podľa odseku 10 písm. a) sa prihliada na konkrétne vlastnosti a charakteristiky

aktív, do ktorých má tento alternatívny investičný fond investovať. Za mimoriadnych

okolností môže Národná banka Slovenska po predložení riadne odôvodneného investičného

plánu schváliť predĺženie tejto lehoty najviac o ďalších 12 mesiacov.

(13)

Správcovská spoločnosť, ktorá spravuje alternatívny investičný fond poskytujúci úvery,

je povinná zabezpečiť, aby tento fond neposkytoval úvery

a)

správcovskej spoločnosti, ktorá spravuje tento fond, alebo zamestnancom správcovskej

spoločnosti, ktorá spravuje tento fond,

b)

depozitárovi alternatívneho investičného fondu poskytujúceho úvery alebo subjektom,

ktorým depozitár zveril výkon funkcií v súvislosti s týmto fondom podľa

§ 71

,

c)

osobe, ktorej správcovská spoločnosť alternatívneho investičného fondu poskytujúceho

úvery zverila činnosti alebo funkcie podľa

§ 57a

, alebo zamestnancom tejto osoby,

d)

subjektu v tej istej skupine podľa osobitného predpisu,

25nc

)

ako správcovská spoločnosť alternatívneho investičného fondu poskytujúceho úvery;

to neplatí, ak je tento subjekt finančnou inštitúciou, ktorá financuje výlučne dlžníkov

neuvedených v písmenách a) až c).

(14)

Ak alternatívny investičný fond poskytuje úvery, výnosy z úverov po odpočítaní všetkých

oprávnených poplatkov za ich správu sa v plnej výške pripíšu tomuto alternatívnemu

investičnému fondu poskytujúcemu úvery. Všetky náklady a výdavky spojené so správou

úverov sa zverejňujú podľa

§ 159a

.

(15)

Alternatívny investičný fond poskytujúci úvery a zahraničný alternatívny investičný

fond poskytujúci úvery nie sú oprávnené poskytovať úvery spotrebiteľom

25nd

)

na území Slovenskej republiky a spravovať úvery poskytnuté spotrebiteľom na území

Slovenskej republiky podľa osobitných predpisov.

25ne

)

Tento zákaz nemá vplyv na distribúciu alternatívnych investičných fondov, ktoré poskytujú

úvery spotrebiteľom alebo spravujú úvery poskytnuté spotrebiteľom v Európskej únii.

(16)

Správcovská spoločnosť alternatívneho investičného fondu poskytujúceho úvery nesmie

spravovať alternatívny investičný fond, ktorý sa podieľa na poskytnutí úverov, ak

úplnou alebo čiastočnou investičnou stratégiou tohto alternatívneho investičného fondu

je poskytovať úvery len na účel prevodu týchto úverov alebo expozícií na tretie osoby.

(17)

Správcovská spoločnosť alternatívneho investičného fondu poskytujúceho úvery je povinná

zabezpečiť, aby si tento fond ponechal 5 % nominálnej hodnoty každého úveru, ktorý

poskytol a následne previedol na tretie osoby. Uvedený percentuálny podiel každého

úveru sa zachová

a)

do splatnosti pri úveroch so splatnosťou najviac osem rokov alebo pri úveroch poskytnutých

spotrebiteľom bez ohľadu na ich splatnosť,

b)

pri ostatných úveroch na obdobie najmenej ôsmich rokov.

(18)

Ustanovenie odseku 17 sa neuplatní, ak

a)

správcovská spoločnosť alternatívneho investičného fondu poskytujúceho úvery začne

predávať aktíva tohto fondu, aby vyplatil podielové listy alebo akcie ako súčasť likvidácie

tohto fondu,

b)

predaj úveru je nevyhnutný na účely súladu s reštriktívnymi opatreniami prijatými

podľa osobitného predpisu

25nf

)

alebo s požiadavkami na produkty,

c)

predaj úveru je nevyhnutný na to, aby správcovská spoločnosť alternatívneho investičného

fondu poskytujúceho úvery mohla vykonávať investičnú stratégiu tohto fondu, ktorý

spravuje, v najlepšom záujme investorov tohto fondu, alebo

d)

predaj úveru je spôsobený zvýšením rizika spojeného s úverom, ktoré správcovská spoločnosť

alternatívneho investičného fondu poskytujúceho úvery zistila v rámci pravidelných

previerok odbornej starostlivosti a procesu riadenia rizík uvedeného v

§ 37a ods. 4 písm. e)

a

§ 37e ods. 1

a

2

, a kupujúci je pri nákupe úveru o tomto zvýšení rizika informovaný.

(19)

Správcovská spoločnosť alternatívneho investičného fondu poskytujúceho úvery na žiadosť

Národnej banky Slovenska preukáže, že sú splnené podmienky podľa odseku 18.

§ 38

Vybavovanie sťažností investorov

(1)

Správcovská spoločnosť je povinná zaviesť a uplatňovať účinné a prehľadné postupy

primeraného, rýchleho a bezplatného vybavovania sťažností investorov a viesť záznam

o každej sťažnosti a opatreniach prijatých na jej riešenie.

(2)

Správcovská spoločnosť je povinná bezplatne sprístupniť investorom informácie o postupoch

podľa odseku 1.

(3)

Ak správcovská spoločnosť spravuje európsky štandardný fond, postupy podľa odseku

1 musia umožňovať investorom podávať sťažnosti v úradnom jazyku domovského členského

štátu európskeho štandardného fondu.

(4)

Správcovská spoločnosť je povinná sťažnosť vybaviť bezodkladne, v odôvodnených prípadoch

možno sťažnosť vybaviť aj neskôr; vybavenie sťažnosti však nesmie trvať viac ako 30

dní odo dňa uplatnenia sťažnosti, v zložitých prípadoch možno sťažnosť vybaviť najneskôr

v lehote 3 mesiacov odo dňa uplatnenia sťažnosti. Vybavením sťažnosti sa rozumie ukončenie

procesu vybavovania sťažnosti vyhovením sťažnosti alebo odôvodneným zamietnutím sťažnosti.

(5)

Na správcovskú spoločnosť s povolením podľa

§ 28a

pri výkone správy verejných špeciálnych fondov a špeciálnych fondov kvalifikovaných

investorov sa ustanovenia odsekov 1, 2 a 4 vzťahujú rovnako.

§ 39

Osobné obchody

(1)

Správcovská spoločnosť je povinná zaviesť primerané opatrenia potrebné na zamedzenie

toho, aby jej príslušná osoba vykonávajúca činnosti, ktoré môžu viesť k vzniku konfliktu

záujmov, alebo ktorá má prístup k dôverným informáciám podľa osobitných predpisov,

26

)

alebo k iným dôverným informáciám týkajúcim sa fondov z dôvodu činnosti vykonávanej

touto osobou v jej mene

a)

uzavierala osobné obchody,

27

)

ak

1.

táto osoba má zakázané uzatvoriť obchod podľa osobitných predpisov,

26

)

2.

obchod predstavuje zneužitie alebo nezákonné zverejnenie dôverných informácií alebo

3.

obchod je alebo môže byť v rozpore s povinnosťami správcovskej spoločnosti podľa

tohto zákona alebo osobitného predpisu,

7

)

b)

odporúčala inej osobe alebo presviedčala inú osobu, konajúc tak nad rámec práv a

povinností vyplývajúcich z výkonu jej zamestnania alebo nad rámec zmluvy o poskytovaní

služieb, aby uzavrela obchod s finančnými nástrojmi, ak ide o osobný obchod príslušnej

osoby, na ktorú by sa vzťahovalo písmeno a), ustanovenia osobitného predpisu

28

)

alebo obchod s finančnými nástrojmi, ktorý by predstavoval iný spôsob zneužitia informácií

súvisiacich s nevybavenými pokynmi týkajúcimi sa nakladania s majetkom v spravovaných

fondoch,

c)

sprístupňovala inak, ako pri výkone svojho zamestnania alebo podľa zmluvy o poskytovaní

služieb, inej osobe akékoľvek informácie alebo názory, ak táto príslušná osoba vie

o tom alebo by mala vedieť, že v dôsledku tohto sprístupnenia by iná osoba mohla

1.

uzavrieť obchod s finančnými nástrojmi, ak ide o osobný obchod príslušnej osoby,

na ktorú by sa vzťahovalo písmeno a), ustanovenie osobitného predpisu

28

)

alebo obchod s finančnými nástrojmi, ktorý by predstavoval iný spôsob zneužitia informácií

súvisiacich s nevybavenými pokynmi alebo

2.

odporúčať inej osobe alebo presviedčať inú osobu, aby uzavrela takýto obchod.

(2)

Ustanovením odseku 1 písm. c) nie je dotknuté ustanovenie osobitného predpisu.

29

)

(3)

Opatrenia podľa odseku 1 zabezpečujú, aby

a)

každá príslušná osoba, na ktorú sa vzťahuje odsek 1, poznala obmedzenia osobných

obchodov a opatrenia zavedené správcovskou spoločnosťou v súvislosti s osobnými obchodmi

a sprístupnením informácií podľa odseku 1,

b)

bola správcovská spoločnosť bezodkladne informovaná o každom osobnom obchode, ktorý

uzavrela príslušná osoba, a to oznámením o tomto obchode alebo iným postupom, ktorý

mu umožňuje identifikáciu takýchto obchodov; pri zverení činností alebo funkcií podľa

§ 57

, je správcovská spoločnosť povinná zabezpečiť, že osoba, ktorej je činnosť alebo

funkcia zverená, vedie záznam o osobných obchodoch s príslušnými osobami a poskytuje

tieto informácie bezodkladne správcovskej spoločnosti na jej žiadosť,

c)

bol uchovaný záznam o osobnom obchode oznámenom správcovskej spoločnosti alebo identifikovanom

správcovskou spoločnosťou vrátane každého povolenia alebo zákazu v súvislosti s takýmto

obchodom.

(4)

Ustanovenia odsekov 1 až 3 sa nevzťahujú na osobné obchody

a)

uskutočnené v rámci poskytovania služby podľa

§ 27 ods. 3 písm. a)

alebo

ods. 6 písm. a)

, ak nedošlo k predchádzajúcej komunikácii v súvislosti s týmto obchodom medzi osobou

zodpovednou za poskytovanie tejto služby a príslušnou osobou alebo inou osobou, na

ktorej účet sa obchod vykonáva,

b)

s cennými papiermi fondov, ak osoba, na ktorej účet sú obchody vykonané, nemá zodpovednosť

v súvislosti so spravovaním tohto fondu.

(5)

Správcovská spoločnosť, ktorá vykonáva činnosti podľa

§ 27 ods. 3

alebo

ods. 6

, nesmie investovať žiadnu časť portfólia klienta do cenných papierov alebo majetkových

účastí subjektov kolektívneho investovania, ktoré spravuje; to neplatí, ak klient

udelil písomný predchádzajúci súhlas s takýmto spôsobom investovania.

(6)

Ustanoveniami odsekov 1 až 5 nie sú dotknuté ustanovenia osobitného predpisu.

29a

)

§ 40

Vedenie účtovníctva

(1)

Správcovská spoločnosť vedie za seba a za každý fond oddelené samostatné účtovníctvo

a zostavuje účtovnú závierku.

30

)

Ak ide o strešný fond, správcovská spoločnosť spravujúca strešný fond vedie oddelené

samostatné účtovníctvo a zostavuje účtovnú závierku za každý podfond strešného fondu

osobitne. Za strešný fond sa samostatné účtovníctvo nevedie, a ani sa zaň nezostavuje

účtovná závierka. Účtovná závierka správcovskej spoločnosti a fondu musí byť overená

audítorom alebo audítorskou spoločnosťou. Národná banka Slovenska môže v záujme ochrany

investorov nariadiť správcovskej spoločnosti výmenu audítora alebo audítorskej spoločnosti.

(2)

Správcovská spoločnosť zostavuje okrem účtovnej závierky aj priebežnú súvahu a priebežný

výkaz ziskov a strát k poslednému dňu účtovného štvrťroka.

(3)

Audítor alebo audítorská spoločnosť, ktorá overuje účtovnú závierku správcovskej

spoločnosti a podielového fondu, je povinná bezodkladne informovať Národnú banku Slovenska

o akejkoľvek skutočnosti, o ktorej sa v priebehu svojej činnosti dozvie a ktorá

a)

svedčí o porušení povinností správcovskej spoločnosti ustanovených zákonmi a inými

všeobecne záväznými právnymi predpismi,

b)

môže ovplyvniť riadny výkon činnosti správcovskej spoločnosti alebo

c)

môže viesť k odmietnutiu overenia ročnej účtovnej závierky alebo k vysloveniu výhrady.

(4)

Odsek 3 sa vzťahuje rovnako na audítora alebo audítorskú spoločnosť, ktorá overuje

účtovné závierky osôb, ktoré tvoria so správcovskou spoločnosťou skupinu s úzkymi

väzbami.

(5)

Správcovská spoločnosť je povinná písomne oznámiť Národnej banke Slovenska, ktorý

audítor alebo audítorská spoločnosť bola poverená overením účtovnej závierky správcovskej

spoločnosti a fondu, a to do 30. júna kalendárneho roka alebo polovice účtovného obdobia,

za ktoré sa má audit vykonať. Národná banka Slovenska je oprávnená do 30. septembra

tohto kalendárneho roka alebo do deviatich mesiacov od začiatku účtovného obdobia

po doručení tohto oznámenia výber audítora alebo audítorskej spoločnosti odmietnuť.

Ak ide o správcovskú spoločnosť, ktorej bolo udelené povolenie podľa

§ 28

alebo povolenie podľa

§ 28a

v priebehu kalendárneho roka, oznámenie sa vykoná do troch mesiacov od nadobudnutia

právoplatnosti rozhodnutia o udelení povolenia podľa

§ 28

alebo povolenia podľa

§ 28a

. Národná banka Slovenska je oprávnená v takomto prípade do 30 dní po doručení oznámenia

audítora alebo audítorskú spoločnosť odmietnuť. Do 15 dní po nadobudnutí právoplatnosti

rozhodnutia o odmietnutí je správcovská spoločnosť povinná písomne oznámiť Národnej

banke Slovenska nového audítora alebo audítorskú spoločnosť schválených dozornou radou

správcovskej spoločnosti a Národná banka Slovenska je oprávnená do 30 dní od doručenia

tohto oznámenia audítora odmietnuť. Ak Národná banka Slovenska odmietne aj výber ďalšieho

audítora alebo audítorskej spoločnosti, Národná banka Slovenska určí, ktorý audítor

alebo audítorská spoločnosť účtovnú závierku overia.

(6)

Ak dôjde počas kalendárneho roka k zmene audítora alebo audítorskej spoločnosti,

ktorého správcovská spoločnosť písomne oznámila Národnej banke Slovenska, na postup

správcovskej spoločnosti a Národnej banky Slovenska sa rovnako vzťahuje odsek 5.

(7)

Za audítora nemožno vybrať osobu, ktorá nespĺňa požiadavky nestrannosti a nezávislosti

podľa osobitného predpisu,

31

)

a audítora, ktorý neplní povinnosť podľa odseku 3. To platí aj pre fyzickú osobu,

ktorá vykonáva v mene audítorskej spoločnosti audítorskú činnosť.

(8)

Audítor alebo audítorská spoločnosť je povinná na písomné požiadanie Národnej banky

Slovenska poskytnúť podklady o skutočnostiach podľa odseku 3 a iné informácie a podklady

zistené počas výkonu ich činnosti v správcovskej spoločnosti.

(9)

Ak sa vo fonde vydávajú cenné papiere viacerých emisií, účtovníctvo fondu sa musí

viesť takým spôsobom, aby bolo možné identifikovať každú operáciu týkajúcu sa jednej

emisie alebo viacerých emisií cenných papierov a aby bolo možné jej výsledok priradiť

k príslušnej emisii cenných papierov.

(10)

Ak ide o strešný fond, ustanovenia odsekov 1 až 9 sa primerane vzťahujú na vedenie

účtovníctva podfondov.

(11)

Na vedenie účtovníctva zahraničných subjektov kolektívneho investovania spravovaných

správcovskou spoločnosťou sa vzťahujú príslušné právne predpisy štátov, v ktorých

sú tieto zahraničné subjekty kolektívneho investovania umiestnené.

(12)

Ak správcovská spoločnosť pri správe investičného fondu s premenlivým základným imaním

je zmluvným správcom, ktorý na základe zmluvy o správe (

§ 26b

) vedie jeho účtovníctvo, ustanovenia odsekov 1 až 10 sa použijú primerane.

§ 41

(1)

Majetok v subjekte kolektívneho investovania alebo v podfonde subjektu kolektívneho

investovania sa musí evidovať oddelene od majetku správcovskej spoločnosti a od majetku

v iných subjektoch kolektívneho investovania alebo majetku v podfondov iných subjektov

kolektívneho investovania a od majetku klientov držaným správcovskou spoločnosťou

pri vykonávaní ďalších činností podľa

§ 27 ods. 3

alebo

ods. 6

.

(2)

Správcovská spoločnosť je povinná viesť záznamy o obchodoch s majetkom v podielovom

fonde a o obchodoch s majetkom európskeho štandardného fondu, ktoré spravuje, takým

spôsobom, aby bolo možné dokumentovať spôsob uskutočnenia obchodu a spätne identifikovať

každý obchod s majetkom v podielovom fonde alebo v európskom štandardnom fonde od

jeho vzniku vrátane času, miesta jeho uskutočnenia a identifikácie obchodných partnerov.

(3)

Záznamy podľa odseku 2 obsahujú

a)

názov podielového fondu alebo európskeho štandardného fondu a meno, priezvisko osoby

alebo iné označenie osoby konajúcej v mene podielového fondu alebo európskeho štandardného

fondu,

b)

podrobné informácie nevyhnutné na identifikáciu finančného nástroja,

c)

objem obchodu,

d)

druh pokynu alebo obchodu,

e)

cenu,

f)

pri pokynoch dátum a presný čas odovzdania pokynu a meno, priezvisko alebo iné označenie

osoby, ktorej bol pokyn odovzdaný, alebo pri obchodoch dátum a presný čas rozhodnutia

o vykonaní obchodu a dátum a presný čas vykonania obchodu,

g)

meno, priezvisko alebo iné označenie osoby odovzdávajúcej pokyn alebo vykonávajúcej

obchod,

h)

dôvody odvolania pokynu, ak bol pokyn odvolaný,

i)

pri vykonaných obchodoch identifikáciu protistrany a miesta výkonu.

32

)

(4)

Správcovská spoločnosť je povinná zabezpečiť, aby boli žiadosti o vydanie, o vyplatenie

alebo o odkúpenie cenných papierov tuzemských subjektov kolektívneho investovania

a európskych štandardných fondov, ktoré spravuje, centralizovane zaznamenávané ihneď

po ich prijatí.

(5)

Záznam podľa odseku 4 musí obsahovať tieto informácie

a)

názov príslušného fondu alebo európskeho štandardného fondu,

b)

osobu odovzdávajúcu žiadosť,

c)

osobu prijímajúcu žiadosť,

d)

dátum a čas prijatia žiadosti,

e)

podmienky a spôsoby platby,

f)

označenie, či ide o žiadosť o vydanie, vyplatenie alebo odkúpenie podielového listu

alebo cenného papiera,

g)

dátum vykonania žiadosti,

h)

počet vydaných, vyplatených alebo odkúpených cenných papierov,

i)

cenu za vydanie každého cenného papiera a cenu za vyplatenie alebo odkúpenie každého

cenného papiera,

j)

celkovú hodnotu vydaných vyplatených alebo odkúpených cenných papierov,

k)

predajnú cenu, ak ide o žiadosť o vydanie alebo nákupnú cenu, ak ide o žiadosť o

vyplatenie alebo odkúpenie cenného papiera.

(6)

Informácie podľa odseku 5 písm. a) až f) je správcovská spoločnosť povinná zaznamenávať

ihneď po prijatí žiadostí podľa odseku 4 a informácie podľa odseku 5 písm. g) až k)

ihneď, ako sú známe.

(7)

Záznamy podľa odsekov 3 a 5 je správcovská spoločnosť povinná uchovávať aspoň päť

rokov. Národná banka Slovenska môže v mimoriadnych prípadoch určiť, aby správcovská

spoločnosť uchovávala všetky alebo niektoré z týchto záznamov dlhšiu dobu, ak to možno

odôvodniť povahou finančného nástroja alebo obchodu a ak je to potrebné na riadny

výkon dohľadu. Túto dokumentáciu je povinná poskytnúť Národnej banke Slovenska na

jej žiadosť bezodkladne.

(8)

Ak správcovská spoločnosť prevedie správu subjektu kolektívneho investovania na inú

správcovskú spoločnosť alebo zahraničnú správcovskú spoločnosť, Národná banka Slovenska

môže ako podmienku na udelenie predchádzajúceho súhlasu na prevod správy požadovať,

aby boli prijaté také opatrenia, ktoré tejto inej správcovskej spoločnosti umožnia

prístup k záznamom za posledných päť rokov.

(9)

Záznamy podľa odsekov 3 a 5 je správcovská spoločnosť povinná uchovávať na médiu,

ktoré umožňuje uchovávanie informácie takým spôsobom, aby Národná banka Slovenska

mohla tieto informácie v budúcnosti použiť a v takej forme a takým spôsobom, aby boli

splnené tieto podmienky

a)

Národná banka Slovenska musí mať jednoduchý prístup k záznamom a musia jej umožňovať

rekonštrukciu všetkých kľúčových fáz spracovania každého obchodu s majetkom v podielovom

fonde alebo európskeho štandardného fondu, ktorý správcovská spoločnosť spravuje,

b)

musí byť zabezpečené, aby bolo možné jednoducho zistiť akékoľvek opravy či iné zmeny,

ako aj pôvodný obsah záznamov pred týmito opravami alebo zmenami,

c)

musí byť zabezpečené, že so záznamami nemožno inak manipulovať alebo ich pozmeňovať.

(10)

Ak správcovská spoločnosť vykonáva aj činnosti podľa

§ 27 ods. 3

alebo

ods. 6

, je povinná viesť aj záznamy v rozsahu a za podmienok podľa osobitného predpisu.

33

)

(11)

Ustanovenia odsekov 2 až 9 sa vzťahujú na správcovskú spoločnosť pri správe investičného

fondu s premenlivým základným imaním.

§ 42

(1)

Správcovská spoločnosť je povinná prijať primerané opatrenia na zabezpečenie primeraných

elektronických systémov, ktoré umožnia včasné a náležité zaznamenanie každého obchodu

s majetkom vo fonde alebo žiadosti o vydanie, o vyplatenie alebo o odkúpenie cenného

papiera s cieľom zabezpečiť dodržiavanie ustanovení

§ 41

.

(2)

Správcovská spoločnosť je povinná zabezpečiť primeranú úroveň bezpečnosti počas elektronického

spracovávania údajov a integritu a dôvernosť zaznamenaných informácií.

§ 43

(1)

Na správcovskú spoločnosť s povolením podľa

§ 28a

spravujúcu alternatívny investičný fond alebo zahraničný alternatívny investičný

fond sa ustanovenia odsekov 2 až 4 a

§ 44 a 45

nepoužijú, ale použijú sa ustanovenia

§ 45a

a osobitného predpisu.

33a

)

(2)

Vnútorná organizácia správcovskej spoločnosti musí zabezpečovať minimalizáciu rizika

poškodenia záujmov podielnikov fondu alebo európskeho štandardného fondu alebo jej

klientov konfliktom záujmov medzi správcovskou spoločnosťou a jej klientmi, medzi

dvoma jej klientmi navzájom, medzi jedným z jej klientov a podielnikmi fondu alebo

podielnikmi európskeho štandardného fondu alebo medzi podielnikmi fondov a európskych

štandardných fondov navzájom.

(3)

Na účely zistenia konfliktov záujmov podľa odseku 2 sa najmä berie do úvahy, či je

správcovská spoločnosť, príslušná osoba alebo osoba, ktorá je priamo či nepriamo prepojená

vzťahom priamej kontroly alebo nepriamej kontroly s touto správcovskou spoločnosťou,

v takej situácii, že správcovská spoločnosť, príslušná osoba alebo táto iná osoba

a)

by mohla dosiahnuť finančný zisk alebo predísť finančnej strate na úkor fondu alebo

európskeho štandardného fondu,

b)

má záujem na výsledku služby alebo na výsledku činnosti poskytovanej fondu, európskemu

štandardnému fondu alebo inému klientovi alebo na výsledku obchodu uskutočneného na

účet fondu, európskeho štandardného fondu alebo iného klienta a tento záujem sa odlišuje

od záujmu fondu alebo európskeho štandardného fondu,

c)

má finančnú alebo inú motiváciu uprednostniť záujem iného klienta alebo skupiny klientov

pred záujmami fondu alebo európskeho štandardného fondu,

d)

vykonáva rovnaké činnosti pre fond alebo európsky štandardný fond a pre iného klienta

alebo klientov, ktorí nie sú fondom alebo európskym štandardným fondom,

e)

získava alebo získa v súvislosti s činnosťou spravovania fondov alebo európskych

štandardných fondov správcovskou spoločnosťou od osoby, ktorá nie je fondom alebo

európskym štandardným fondom prospech vo forme peňazí, tovaru alebo služieb, ktorý

nie je obvyklou províziou alebo poplatkom za túto službu.

(4)

Správcovská spoločnosť je pri identifikovaní jednotlivých druhov konfliktov záujmov

povinná zobrať do úvahy

a)

záujmy správcovskej spoločnosti vrátane záujmov vyplývajúcich z toho, že patrí do

istej skupiny, alebo vyplývajúcich z vykonávania služieb a činností, záujmy klientov

a povinnosti správcovskej spoločnosti voči fondu alebo európskemu štandardnému fondu,

b)

záujmy podielnikov dvoch alebo viacerých spravovaných fondov alebo európskych štandardných

fondov.

(5)

Správcovská spoločnosť je povinná pri identifikovaní druhov konfliktov záujmov, ktorých

existencia môže poškodiť záujmy fondu, zohľadňovať tie druhy konfliktov záujmov, ktoré

môžu vzniknúť v dôsledku začlenenia rizík ohrozujúcich udržateľnosť do jej postupov,

systémov a vnútorných kontrol.

§ 44

(1)

Správcovská spoločnosť je povinná zaviesť, uplatňovať a dodržiavať účinné opatrenia

pri konflikte záujmov. Tieto opatrenia musia byť určené v písomnej forme a musia byť

primerané vzhľadom na veľkosť a organizáciu správcovskej spoločnosti a povahu, rozsah

a zložitosť jej predmetu činností. Ak je správcovská spoločnosť členom skupiny, v

opatreniach musia byť zohľadnené všetky okolnosti, ktoré môžu viesť k vzniku konfliktu

záujmov v dôsledku štruktúry a obchodných činností ostatných členov tejto skupiny

a ktorých si je alebo by si mala byť správcovská spoločnosť vedomá.

(2)

Opatrenia pri konflikte záujmov podľa odseku 1 musia spĺňať tieto podmienky

a)

musia byť identifikované okolnosti vo vzťahu k činnostiam v súvislosti so spravovaním

fondov alebo európskych štandardných fondov správcovskou spoločnosťou alebo v jej

mene, ktoré predstavujú konflikt záujmov alebo môžu viesť k vzniku konfliktu záujmov,

ktorý znamená značné riziko poškodenia záujmov fondu alebo európskeho štandardného

fondu, alebo jedného klienta, alebo viacerých klientov,

b)

musia byť špecifikované postupy, ktoré sa majú dodržiavať, a opatrenia, ktoré sa

majú prijať s cieľom zvládnuť takéto konflikty záujmov.

(3)

Postupy a opatrenia podľa odseku 2 písm. b) musia zabezpečovať, že príslušné osoby

vykonávajúce činnosti, ktoré obsahujú konflikty záujmov, vykonávajú tieto činnosti

na takej úrovni nezávislosti, ktorá je primeraná veľkosti a činnostiam správcovskej

spoločnosti a skupiny do ktorej patrí, ako aj súvisiacemu stupňu rizika pre klientov,

pričom takýmito opatreniami sa rozumejú

a)

účinné postupy na zamedzenie alebo kontrolu výmeny informácií medzi príslušnými osobami

vykonávajúcimi činnosti, súvisiace so správou fondov alebo európskych štandardných

fondov, ktoré obsahujú riziko konfliktu záujmov, ak by výmena týchto informácií mohla

poškodiť záujmy jedného klienta alebo viacerých klientov,

b)

osobitná kontrola príslušných osôb, medzi ktorých hlavné úlohy patrí spravovanie

fondov alebo európskych štandardných fondov správcovskou spoločnosťou alebo poskytovanie

služieb klientom alebo investorom, ktorých záujmy môžu byť v konflikte alebo ktoré

zastupujú iné záujmy, ktoré môžu byť v konflikte, vrátane záujmov správcovskej spoločnosti,

c)

odstránenie akejkoľvek priamej spojitosti medzi odmeňovaním príslušných osôb, ktoré

vykonávajú hlavne jednu činnosť, a odmeňovaním či príjmami vytváranými inými príslušnými

osobami vykonávajúcimi hlavne inú činnosť, ak zo vzťahu medzi týmito činnosťami môže

vzniknúť konflikt záujmov,

d)

opatrenia, ktoré zamedzujú alebo obmedzujú možnosti iných osôb neprimerane ovplyvňovať

spôsob, akým príslušná osoba vykonáva činnosti spojené so spravovaním fondov alebo

európskych štandardných fondov správcovskou spoločnosťou,

e)

opatrenia na zamedzenie alebo kontrolu súbežnej alebo postupnej účasti príslušnej

osoby na rôznych činnostiach so spravovaním fondov alebo európskych štandardných fondov

správcovskou spoločnosťou, ak takáto účasť môže poškodiť riadne zvládnutie konfliktov

záujmov.

(4)

Ak opatrenia a postupy podľa odseku 3 nezaručujú potrebnú úroveň nezávislosti, správcovská

spoločnosť je povinná prijať také alternatívne opatrenia alebo dodatočné opatrenia

alebo postupy, ktoré sú na tieto účely potrebné a primerané.

(5)

Národná banka Slovenska môže správcovskej spoločnosti nariadiť prijať alternatívne

opatrenia alebo dodatočné opatrenia alebo postupy na účely podľa odseku 4.

(6)

Ak správcovská spoločnosť spravuje alebo má v úmysle spravovať štandardný fond na

podnet tretej osoby alebo ak tento štandardný fond používa názov alebo obchodné meno

tretej osoby, na podnet ktorej správcovská spoločnosť takýto fond spravuje, alebo

ak správcovská spoločnosť zveruje vykonávanie zverených funkcií podľa

§ 57

tretej osobe, na podnet ktorej spravuje štandardný fond, správcovská spoločnosť predloží

Národnej banke Slovenska podrobné vysvetlenia a dôkazy o tom, že dodržiava

§ 43

a

§ 48 ods. 2 písm. e)

. Správcovská spoločnosť predovšetkým oznámi Národnej banke Slovenska opatrenia, ktoré

prijala ako prevenciu konfliktov záujmov vyplývajúcich zo vzťahu s treťou osobou,

alebo ak týmto konfliktom záujmov nie je možné zabrániť, spôsob identifikácie, riadenia,

monitorovania a spôsob zverejnenia týchto konfliktov záujmov s cieľom zabrániť tomu,

aby nepriaznivo ovplyvnili záujmy štandardného fondu a jeho investorov.

§ 45

(1)

Správcovská spoločnosť je povinná viesť a pravidelne aktualizovať záznamy o činnostiach

spojených so spravovaním fondov alebo európskych štandardných fondov správcovskou

spoločnosťou alebo v jej mene, v rámci ktorých došlo k vzniku konfliktu záujmov znamenajúceho

značné riziko poškodenia záujmov podielnikov jedného alebo viacerých fondov alebo

európskych štandardných fondov alebo iných klientov alebo v rámci ktorých by k takému

vzniku konfliktu záujmov mohlo dôjsť, ak ide o takúto prebiehajúcu činnosť spojenú

so spravovaní fondov alebo európskych štandardných fondov.

(2)

Ak organizačné alebo administratívne opatrenia prijaté správcovskou spoločnosťou

na účely riešenia konfliktov záujmov nie sú dostatočné na to, aby s náležitou istotou

zabezpečili, že sa zabráni rizikám poškodenia záujmov podielnikov fondu alebo európskeho

štandardného fondu alebo jeho podielnikov, vrcholový manažment alebo predstavenstvo

správcovskej spoločnosti musí byť urýchlene informovaný, aby mohol prijať nevyhnutné

rozhodnutia na zabezpečenie toho, aby správcovská spoločnosť vždy konala v najlepšom

záujme podielnikov fondu alebo európskeho štandardného fondu a jeho podielnikov.

(3)

Správcovská spoločnosť je povinná oznámiť situácie podľa odseku 2 investorom prostredníctvom

trvanlivého média a vysvetliť svoje rozhodnutie.

§ 45a

(1)

Správcovská spoločnosť s povolením podľa

§ 28a

spravujúca alternatívny investičný fond alebo zahraničný alternatívny investičný

fond je povinná prijať opatrenia na účely identifikácie

33b

)

konfliktov záujmov vznikajúcich pri správe alternatívnych investičných fondov alebo

zahraničných alternatívnych investičných fondov medzi

a)

správcovskou spoločnosťou vrátane jej vedúcich zamestnancov, zamestnancov alebo iných

osôb, ktoré sú priamo alebo nepriamo prepojené so správcovskou spoločnosťou prostredníctvom

kontroly a spravovaným alternatívnym investičným fondom alebo zahraničným alternatívnym

investičným fondom alebo ich investormi,

b)

alternatívnym investičným fondom alebo zahraničným alternatívnym investičným fondom

alebo ich investormi a iným alternatívnym investičným fondom alebo zahraničným alternatívnym

investičným fondom alebo investormi týchto iných subjektov a fondov,

c)

alternatívnym investičným fondom alebo zahraničným alternatívnym investičným fondom

alebo ich investormi a iným klientom správcovskej spoločnosti,

d)

alternatívnym investičným fondom alebo zahraničným alternatívnym investičným fondom

alebo ich investormi a štandardným fondom alebo európskym štandardným fondom spravovaným

touto správcovskou spoločnosťou alebo ich investormi,

e)

dvoma klientmi správcovskej spoločnosti.

(2)

Správcovská spoločnosť podľa odseku 1 je povinná v súlade s osobitným predpisom

33c

)

vypracovať a využívať účinné organizačné a administratívne mechanizmy s cieľom prijať

potrebné opatrenia na identifikáciu, riadenie a monitorovanie konfliktov záujmov a

predchádzať im, aby sa zabránilo negatívnemu ovplyvneniu záujmov alternatívneho investičného

fondu alebo zahraničného alternatívneho investičného fondu a ich investorov.

(3)

Správcovská spoločnosť podľa odseku 1 je povinná v rámci svojej vnútornej organizácie

oddeliť úlohy a povinnosti, ktoré môžu byť považované za vzájomne nezlučiteľné alebo

ktoré môžu potenciálne vytvárať systematické konflikty záujmov. Správcovská spoločnosť

podľa odseku 1 je tiež povinná posúdiť, či podmienky výkonu jej činnosti môžu obsahovať

akékoľvek ďalšie závažné konflikty záujmov, a poskytne o nich informácie investorom

spravovaných alternatívnych investičných fondov alebo zahraničných alternatívnych

investičných fondov.

(4)

Ak organizačné mechanizmy podľa odseku 2 nie sú dostatočné na zabezpečenie toho,

aby sa s primeranou istotou zabránilo rizikám poškodenia záujmov investorov, správcovská

spoločnosť podľa odseku 1 je povinná poskytnúť investorom jasné informácie o všeobecnej

povahe alebo zdrojoch konfliktov záujmov skôr, ako vykoná obchod v ich mene, a prijať

opatrenia v súlade s osobitným predpisom.

33d

)

(5)

Na poskytovanie informácií investorom podľa odsekov 3 a 4 sa vzťahujú ustanovenia

osobitného predpisu.

33e

)

(6)

Ak správcovská spoločnosť podľa odseku 1 využíva pri správe alternatívneho investičného

fondu služby primárneho brokera, musia byť podmienky tejto činnosti uvedené v písomnej

zmluve. V tejto zmluve sa musí upraviť najmä prípadná možnosť prevodu a opätovného

použitia majetku alternatívneho investičného fondu alebo zahraničného alternatívneho

investičného fondu primárnym brokerom, ktorá musí byť v súlade so štatútom alebo zakladajúcimi

dokumentmi alternatívneho investičného fondu alebo zahraničného alternatívneho investičného

fondu. V zmluve sa tiež upraví, aby bol o tejto zmluve informovaný aj depozitár.

(7)

Správcovská spoločnosť podľa odseku 1 je povinná pri výbere a vymenovaní primárnych

brokerov a uzatváraní zmluvy podľa odseku 6 postupovať s odbornou starostlivosťou

a obozretnosťou.

(8)

Ak správcovská spoločnosť spravuje alebo má v úmysle spravovať alternatívny investičný

fond na podnet tretej osoby alebo ak tento alternatívny investičný fond používa názov

alebo obchodné meno tretej osoby, na podnet ktorej správcovská spoločnosť takýto fond

spravuje, alebo ak správcovská spoločnosť alternatívneho investičného fondu zveruje

vykonávanie zverených funkcií podľa

§ 57a

tretej osobe, na podnet ktorej spravuje alternatívny investičný fond, správcovská

spoločnosť alternatívneho investičného fondu predloží Národnej banke Slovenska podrobné

vysvetlenia a dôkazy o tom, že dodržiava odseky 1 a 2. Správcovská spoločnosť alternatívneho

investičného fondu predovšetkým uvedie primerané opatrenia, ktoré prijala na účel

predchádzania konfliktov záujmov vyplývajúcich zo vzťahu s treťou osobou, alebo ak

týmto konfliktom záujmov nie je možné zabrániť, spôsob identifikácie, riadenia, monitorovania

a spôsob zverejnenia týchto konfliktov záujmov s cieľom zabrániť tomu, aby nepriaznivo

ovplyvnili záujmy alternatívneho investičného fondu a jeho investorov.

§ 46

Stratégia uplatňovania hlasovacích práv

(1)

Správcovská spoločnosť je povinná vypracovať primeranú a účinnú stratégiu upravujúcu

termíny a spôsoby uplatňovania hlasovacích práv spojených s finančnými nástrojmi v

majetku v spravovaných fondoch alebo európskych štandardných fondoch, ktorá zabezpečí,

aby sa pri uplatňovaní týchto práv konalo výlučne v prospech príslušného fondu alebo

európskeho štandardného fondu.

(2)

V stratégii uvedenej v odseku 1 musia byť určené opatrenia a postupy s cieľom

a)

sledovať dôležité udalosti spojené s riadením emitenta finančných nástrojov podľa

odseku 1,

b)

zabezpečiť, aby bolo uplatňovanie hlasovacích práv v súlade s investičnou politikou

a cieľmi spravovaného fondu alebo európskeho štandardného fondu,

c)

zabrániť konfliktom záujmov vyplývajúcim z uplatňovania hlasovacích práv alebo ich

riešiť.

(3)

Správcovská spoločnosť je povinná sprístupniť investorom stručný opis stratégie podľa

odseku 1. Podrobné informácie o opatreniach prijatých na základe týchto stratégií

sprístupní správcovská spoločnosť podielnikovi bezplatne a na jeho žiadosť.

(4)

Ustanovenia o zásadách zapájania správcov aktív do výkonu práv akcionárov podľa osobitného

zákona

33ea

)

sa primerane požijú na stratégiu uplatňovania hlasovacích práv v rozsahu povinností,

ktoré prekračujú povinnosti podľa odsekov 1 a 3. Tým nie sú dotknuté ustanovenia o

konflikte záujmov podľa

§ 43 až 45a

.

§ 47

Počiatočný kapitál a primeranosť vlastných zdrojov správcovskej spoločnosti

(1)

Počiatočný kapitál správcovskej spoločnosti je aspoň 125 000 eur.

(2)

Správcovská spoločnosť je povinná dodržiavať primeranosť vlastných zdrojov. Vlastné

zdroje správcovskej spoločnosti sú primerané podľa tohto zákona, ak nie sú nižšie

ako

a)

súčet 125 000 eur a 0,02 % z hodnoty spravovaného majetku prevyšujúcej 250 000 000

eur; táto suma sa ďalej nezvyšuje, ak dosiahne 10 000 000 eur, ak ide o správcovskú

spoločnosť s povolením podľa

§ 28

,

b)

súčet 125 000 eur a 0,02 % z hodnoty majetku v alternatívnych investičných fondoch

alebo zahraničných alternatívnych investičných fondoch spravovaných správcovskou spoločnosťou

prevyšujúcej 250 000 000 eur; táto suma sa ďalej nezvyšuje, ak dosiahne 10 000 000

eur, ak ide o správcovskú spoločnosť s povolením podľa

§ 28a

,

c)

suma podľa osobitného predpisu,

33eb

)

d)

suma potrebná na pokrytie potenciálnych rizík profesijnej zodpovednosti za škody

vyplývajúce zo zanedbania odbornej starostlivosti pri správe alternatívnych investičných

fondov alebo zahraničných alternatívnych investičných fondov vypočítaná podľa osobitného

predpisu.

33f

)

(3)

Do výpočtu sumy podľa odseku 2 písm. a) sa zahŕňa majetok v spravovaných fondoch

vrátane fondov, pri ktorých zverila niektoré činnosti alebo funkcie podľa

§ 27 ods. 2

inej osobe podľa

§ 57

. Do výpočtu sumy podľa odseku 2 písm. a) sa nezahŕňa majetok vo fondoch, pre ktoré

správcovská spoločnosť vykonáva len činnosti alebo funkcie, ktoré jej boli zverené.

(4)

Do výpočtu sumy podľa odseku 2 písm. b) sa zahŕňa majetok v alternatívnych investičných

fondoch alebo zahraničných alternatívnych investičných fondov spravovaných správcovskou

spoločnosťou vrátane fondov, pri ktorých zverila niektoré činnosti alebo funkcie podľa

§ 27 ods. 4

inej osobe podľa

§ 57a

. Do výpočtu sumy podľa odseku 2 písm. b) sa nezahŕňa majetok v alternatívnych investičných

fondoch alebo zahraničných alternatívnych investičných fondov, pre ktoré správcovská

spoločnosť vykonáva len činnosti alebo funkcie, ktoré jej boli zverené.

(5)

Správcovská spoločnosť môže nahradiť najviac 50 % požiadavky na vlastné zdroje podľa

odseku 2 písm. a) a b) prekračujúcej 125 000 eur zábezpekou vystavenou bankou, zahraničnou

bankou so sídlom v členskom štáte, poisťovňou alebo zahraničnou poisťovňou so sídlom

v členskom štáte. Banka, zahraničná banka, poisťovňa alebo zahraničná poisťovňa sa

musí zaviazať, že tieto zdroje sú bez ďalších podmienok voľne k dispozícii správcovskej

spoločnosti na pokrytie rizík vyplývajúcich z jej činnosti.

(6)

Správcovská spoločnosť, ktorá vykonáva činnosti podľa

§ 27 ods. 3 písm. a)

alebo

ods. 6 písm. a)

, je povinná dodržiavať aj požiadavku na vlastné zdroje podľa osobitného predpisu.

34

)

(7)

Požiadavku na vlastné zdroje podľa odseku 2 písm. d) možno nahradiť poistením pre

prípad zodpovednosti za škodu spôsobenú zanedbaním odbornej starostlivosti pri správe

alternatívnych investičných fondov alebo zahraničných alternatívnych investičných

fondov s poistným krytím v súlade s osobitným predpisom.

34a

)

(8)

Ustanovenie odseku 2 písm. b) sa nevzťahuje na správcovskú spoločnosť, ktorá súčasne

spravuje štandardné fondy a alternatívne investičné fondy.

(9)

Národná banka Slovenska ustanoví opatrením, ktoré sa vyhlasuje v zbierke zákonov,

čo tvorí vlastné zdroje správcovskej spoločnosti, spôsob výpočtu vlastných zdrojov

správcovskej spoločnosti a ďalšie podrobnosti o vlastných zdrojoch správcovskej spoločnosti.

§ 48

(1)

Spravovanie subjektov kolektívneho investovania vykonáva správcovská spoločnosť samostatne,

vo svojom mene a v záujme podielnikov; tým nie je dotknuté oprávnenie správcovskej

spoločnosti zveriť výkon niektorých činností alebo funkcií inej osobe podľa

§ 57 alebo § 57a

.

(2)

Správcovská spoločnosť je povinná najmä

a)

konať čestne a poctivo pri výkone svojej činnosti v najlepšom záujme podielnikov

subjektu kolektívneho investovania a v záujme stability trhu,

b)

konať s odbornou starostlivosťou a obozretnosťou v najlepšom záujme podielnikov subjektu

kolektívneho investovania a v záujme stability trhu,

c)

mať a účinne využívať zdroje a postupy potrebné na správny výkon svojej činnosti,

d)

vykonávať činnosť v najlepšom záujme jej investorov a klientov a v záujme stability

trhu pri dodržiavaní všeobecne záväzných právnych predpisov, štatútov alebo zakladajúcich

dokumentov spravovaných subjektov kolektívneho investovania a rozhodnutí Národnej

banky Slovenska,

e)

spravodlivo zaobchádzať so všetkými investormi.

(3)

Konaním v najlepšom záujme podielnikov podľa odseku 2 písm. a) a b) sa pri správe

fondov rozumie najmä

a)

zabrániť tomu, aby sa záujmy jednej skupiny podielnikov uprednostňovali pred záujmami

inej skupiny podielnikov,

b)

uplatňovať primerané opatrenia a postupy na zabránenie nekalých praktík, o ktorých

sa dá dôvodne predpokladať, že ovplyvnia stabilitu trhu,

c)

zabezpečiť primerané, správne a transparentné modely a systémy oceňovania majetku

a záväzkov vo fonde; na žiadosť Národnej banky Slovenska je správcovská spoločnosť

povinná preukázať, že majetok a záväzky vo fonde boli ocenené presne; tým nie je dotknuté

ustanovenie

§ 161

,

d)

konať takým spôsobom, aby sa zabránilo účtovaniu neprimeraných nákladov na ťarchu

majetku vo fonde a jeho podielnikom.

(4)

Konaním s odbornou starostlivosťou podľa odseku 2 písm. b) sa pri správe fondov rozumie

najmä

a)

zabezpečiť dostatočnú mieru starostlivosti pri výbere a nepretržitom sledovaní majetku

vo fonde v najlepšom záujme podielnikov a v záujme stability trhu,

b)

zabezpečiť, že osoby zodpovedné za riadenie investícií majú primerané znalosti a

vedomosti o aktívach, do ktorých možno majetok vo fonde investovať, podľa investičnej

politiky určenej v príslušnom štatúte fondu,

c)

pri vykonávaní politiky riadenia rizík podľa

§ 101

, a ak je to primerané, po zohľadnení povahy plánovanej investície pripraviť predpovede

a vykonať analýzy, ktoré posúdia vplyv predmetnej investície na zloženie majetku vo

fonde, likviditu a rizikovo-výnosový profil fondu podľa

§ 153 ods. 4 písm. e)

a to ešte pred vykonaním investície; analýzy sa musia vykonať iba na základe informácií,

ktoré sú spoľahlivé a aktuálne, a to tak z kvantitatívneho, ako aj kvalitatívneho

hľadiska.

(5)

Pri správe špeciálnych fondov sa povinnosťou konať s odbornou starostlivosťou podľa

odseku 2 písm. b) rozumie aj

a)

nadobúdať do majetku v špeciálnom fonde nehnuteľností len také nehnuteľnosti, ktoré

sa nachádzajú na území štátu, v ktorom nie je obmedzené nadobúdanie nehnuteľností

a súčasne v tomto štáte existuje register nehnuteľností, do ktorého sa zapisujú vlastnícke

práva a iné vecné práva k nehnuteľnostiam,

b)

uzatvorenie poistnej zmluvy na účel poistenia nehnuteľnosti tak, aby v plnom rozsahu

zabezpečovala náhradu škody pri poškodení alebo zničení nehnuteľnosti, ktorá je v

majetku špeciálneho fondu,

c)

zabezpečovanie kontroly nad podnikaním osôb ovládaných v súvislosti s investovaním

majetku vo verejnom špeciálnom fonde alternatívnych investícií alebo verejnom špeciálnom

fonde nehnuteľností v najlepšom záujme podielnikov.

(6)

Správcovská spoločnosť je povinná prijať a dodržiavať vnútorný akt riadenia o opatreniach

a postupoch súvisiacich s odbornou starostlivosťou a zaviesť účinné opatrenia, ktorými

zabezpečí, že prijímané investičné rozhodnutia pri nakladaní s majetkom vo fonde sa

budú vykonávať v súlade s investičnou politikou a jej cieľmi, investičnou stratégiou

a limitmi rizík príslušného fondu.

(7)

Správcovská spoločnosť je povinná na žiadosť Národnej banky Slovenska preukázať vynaloženie

odbornej starostlivosti. Ak správcovská spoločnosť tejto žiadosti nevyhovie, považuje

sa to za skutočnosť, že správcovská spoločnosť nekonala s odbornou starostlivosťou.

(8)

Správcovská spoločnosť nemôže použiť majetok spravovaného subjektu kolektívneho investovania

na krytie alebo úhradu záväzkov, ktoré bezprostredne nesúvisia s činnosťou spojenou

so správou tohto majetku.

(9)

Ak správcovská spoločnosť vykonáva aj činnosti podľa

§ 27 ods. 3

alebo

ods. 6

, je povinná dodržiavať aj pravidlá činnosti vo vzťahu ku klientom podľa osobitného

predpisu.

25

)

(10)

Žiadny investor alternatívneho investičného fondu alebo zahraničného alternatívneho

investičného fondu nemôže požívať prednostné zaobchádzanie; to neplatí pre investorov

špeciálneho fondu kvalifikovaných investorov a subjektu podľa

§ 4 ods. 2 písm. b)

, ak je to uvedené v zakladajúcich dokumentoch príslušného špeciálneho fondu kvalifikovaných

investorov a subjektu podľa

§ 4 ods. 2 písm. b)

.

(11)

Národná banka Slovenska môže ustanoviť opatrením, ktoré sa vyhlasuje v zbierke zákonov,

podrobnosti o tom, čo sa rozumie konaním v najlepšom záujme podielnikov podľa odseku

2 písm. a) a b), a o tom, čo sa rozumie konaním s odbornou starostlivosťou podľa odseku

2 písm. b), a spôsob preukazovania týchto konaní správcovskou spoločnosťou.

(12)

Správcovská spoločnosť a samosprávny investičný fond, na ktoré sa nevzťahuje výnimka

podľa

§ 31a

, sú povinné dodržiavať ustanovenie osobitného zákona o informovaní inštitucionálneho

investora.

34aa

)

(13)

Správcovská spoločnosť je povinná pri plnení požiadaviek ustanovených v odseku 2

písm. b) a odseku 4 zohľadňovať riziká ohrozujúce udržateľnosť.

(14)

Ak správcovská spoločnosť zohľadňuje hlavné nepriaznivé vplyvy investičných rozhodnutí

na faktory udržateľnosti uvedené v osobitnom predpise

34ab

)

alebo vyžadované podľa osobitného predpisu,

34ac

)

takáto správcovská spoločnosť zohľadňuje hlavné nepriaznivé vplyvy pri plnení požiadaviek

ustanovených v odseku 2 písm. b) a odseku 4.

§ 49

Stratégia vykonávania pokynov

(1)

Správcovská spoločnosť je povinná prijať také opatrenia, aby pri vykonávaní rozhodnutí

o obchodovaní s majetkom vo fonde a pri spravovaní majetku vo fonde získala najlepší

možný výsledok pre podielnikov fondu pri zohľadnení ceny, nákladov, rýchlosti a pravdepodobnosti

vykonania a vyrovnania obchodu, veľkosti a povahy pokynu alebo iných kritérií týkajúcich

sa vykonania pokynu.

(2)

Pri určovaní dôležitosti kritérií podľa odseku 1 sa zohľadnia tieto skutočnosti

a)

investičné ciele, investičná politika a riziká podľa rizikového profilu,

b)

povaha pokynu,

c)

charakteristika finančných nástrojov, ktoré sú predmetom tohto pokynu,

d)

charakteristika miest výkonu, kde môže byť pokyn postúpený.

(3)

Správcovská spoločnosť je povinná zaviesť a dodržiavať účinné opatrenia na splnenie

povinnosti ustanovenej v odseku 1, a to najmä zaviesť a dodržiavať stratégiu vykonávania

pokynov, ktorá jej umožní dosiahnuť najlepší možný výsledok podľa odseku 1 pri vykonávaní

pokynov pri nakladaní s majetkom vo fonde.

(4)

Správcovská spoločnosť je povinná sprístupniť podielnikom primerané informácie o

svojej stratégii vykonávania pokynov a o jej podstatných zmenách. Ak správcovská spoločnosť

plánuje spravovať európsky štandardný fond, ktorý je zahraničným investičným fondom,

je povinná získať predchádzajúci súhlas tohto európskeho štandardného fondu so svojou

stratégiou vykonávania pokynov.

(5)

Správcovská spoločnosť je povinná sledovať účinnosť svojich opatrení na uplatňovanie

stratégie vykonávania pokynov na účely identifikácie a nápravy nedostatkov. Stratégia

vykonávania pokynov sa musí aktualizovať aspoň raz ročne a pri podstatných zmenách,

ktoré majú vplyv na schopnosť správcovskej spoločnosti získavať najlepší možný výsledok

pre podielnikov ňou spravovaného fondu.

(6)

Správcovská spoločnosť je povinná preukázať, že vykonala pokyny v súvislosti so správou

fondu v súlade so svojou stratégiou vykonávania pokynov.

§ 50

Stratégia zadávania pokynov

(1)

Správcovská spoločnosť je povinná konať v najlepšom záujme podielnikov fondu, ktorý

spravuje aj, ak zadáva pokyny na nakladanie s majetkom vo fonde v súvislosti so správou

fondu na vykonanie inej osobe.

(2)

Správcovská spoločnosť je podľa odseku 1 povinná prijať také opatrenia, aby získala

najlepší možný výsledok pre podielnikov fondu pri zohľadnení faktorov podľa

§ 49 ods. 1

. Dôležitosť týchto faktorov sa určí na základe kritérií podľa

§ 49 ods. 2

.

(3)

Správcovská spoločnosť je povinná na účely plnenia povinnosti podľa odseku 2 zaviesť

a dodržiavať stratégiu zadávania pokynov. Stratégia zadávania pokynov musí obsahovať

pre každý druh finančného nástroja iné osoby, ktorým sa pokyny zadávajú. Tieto iné

osoby musia mať zavedené postupy vykonávania pokynov, ktoré umožnia správcovskej spoločnosti

dodržať povinnosti podľa tohto zákona pri umiestnení alebo zadávaní pokynov na ich

vykonanie týmto iným osobám. Správcovská spoločnosť môže uzavrieť dohody na výkon

pokynov inou osobou, len ak tieto osoby majú zavedené postupy vykonávania pokynov

minimálne na úrovni požiadaviek podľa

§ 49

.

(4)

Správcovská spoločnosť je povinná sprístupniť podielnikom príslušné informácie o

stratégii zadávania pokynov a o jej podstatných zmenách.

(5)

Správcovská spoločnosť je povinná sledovať účinnosť stratégie zadávania pokynov,

najmä kvalitu vykonávania pokynov zo strany iných osôb uvedených v tejto stratégii

na účely identifikácie a nápravy nedostatkov. Stratégia zadávania pokynov sa musí

aktualizovať aspoň raz ročne a pri podstatných zmenách, ktoré majú vplyv na schopnosť

správcovskej spoločnosti, získavať najlepší možný výsledok pre podielnikov ňou spravovaného

fondu.

(6)

Správcovská spoločnosť je povinná preukázať, že zadávala pokyny na vykonanie inou

osobou v súvislosti so správou fondu v súlade so stratégiou zadávania pokynov podľa

odseku 3.

§ 51

Stratégia alokácie pokynov

(1)

Správcovská spoločnosť je povinná zaviesť postupy a opatrenia, ktoré umožnia bezodkladné,

spravodlivé a pohotové vykonanie pokynov obchodov s majetkom v ňou spravovaných fondoch

vo vzťahu k pokynom týkajúcim sa ostatných spravovaných fondov, pokynom v súvislosti

s vykonávaním činnosti riadenia portfólia podľa

§ 27 ods. 3 písm. a)

alebo

ods. 6 písm. a)

(ďalej len „pokyn iného klienta“) alebo k pokynom obchodov na vlastný účet správcovskej

spoločnosti. Tieto postupy a opatrenia musia zabezpečiť splnenie týchto podmienok

a)

pokyny vykonávané v súvislosti so správou fondov musia byť bezodkladne presne zaznamenané

a alokované,

b)

inak porovnateľné pokyny sa musia vykonávať postupne v poradí, ako boli zadané, a

bezodkladne; to neplatí, ak to povaha pokynu alebo prevládajúce podmienky na trhu

neumožňujú alebo ak to nie je inak v záujme podielnikov fondu.

(2)

Správcovská spoločnosť je povinná zabezpečiť, aby sa všetky finančné nástroje alebo

peňažné prostriedky prijaté pri vysporiadaní alebo vyrovnaní vykonaných pokynov bezodkladne

a správne previedli na účet príslušného fondu.

(3)

Správcovská spoločnosť nesmie zneužiť informácie o nevykonaných pokynoch v súvislosti

so správou fondov a je povinná prijať príslušné opatrenia na to, aby zabránila zneužitiu

týchto informácií zo strany ktorejkoľvek svojej príslušnej osoby.

(4)

Správcovská spoločnosť môže spájať pokyny súvisiace so správou fondu s pokynmi súvisiacimi

so správou iných ňou spravovaných fondov s pokynom iného klienta alebo s pokynmi obchodov

na vlastný účet správcovskej spoločnosti, len ak

a)

nie je pravdepodobné, že spojenie pokynov a obchodov bude celkovo nevýhodné pre niektorý

fond alebo pre niektorých iných klientov, ktorých pokyny majú byť spojené,

b)

má zavedenú a účinne dodržiava stratégiu alokácie pokynov, ktorá zabezpečuje spravodlivú

alokáciu spojených pokynov a obchodov za dostatočne presných podmienok, najmä ako

objem a cena určujú alokáciu a podmienky zaobchádzania s čiastočne vykonanými pokynmi.

(5)

Ak správcovská spoločnosť spája pokyn súvisiaci so správou fondu s jedným alebo viacerými

pokynmi súvisiacimi so správou iných fondov alebo s pokynom iného klienta a spojený

pokyn bol čiastočne vykonaný, je povinná alokovať súvisiace obchody v súlade so svojou

stratégiou alokácie pokynov.

(6)

Správcovská spoločnosť, ktorá spojila obchody na vlastný účet s jedným pokynom alebo

viacerými pokynmi súvisiacimi so správou fondov alebo s pokynom iného klienta, nesmie

alokovať súvisiace obchody spôsobom, ktorý poškodzuje fond alebo iného klienta.

(7)

Ak správcovská spoločnosť spája pokyn súvisiaci so správou fondov alebo pokyn iného

klienta s obchodom na vlastný účet a spojený pokyn bol čiastočne vykonaný, je povinná

alokovať súvisiace obchody prednostne fondu alebo klientovi. Ak správcovská spoločnosť

preukáže, že bez tohto spojenia by pokyn nemohla vykonať za tak výhodných podmienok

alebo vôbec, môže alokovať obchod na vlastný účet proporcionálne v súlade so svojou

stratégiou alokácie pokynov.

§ 52

Stimuly

(1)

Za konanie správcovskej spoločnosti, ktoré je v rozpore s jej povinnosťou konať podľa

§ 48 ods. 2

, sa považuje aj to, ak správcovská spoločnosť v súvislosti s riadením investícií

alebo administráciou pri správe fondu hradí alebo prijíma poplatok alebo províziu,

alebo poskytuje, alebo prijíma nepeňažné plnenie okrem

a)

poplatku, provízie alebo nepeňažného plnenia hradeného z majetku vo fonde alebo poskytnutých

v prospech majetku vo fonde alebo poplatku, provízie alebo nepeňažného plnenia hradeného

inou osobou alebo poskytnutých inej osobe konajúcej na účet fondu,

b)

poplatku, provízie alebo nepeňažného plnenia hradeného inou osobou alebo poskytnutého

inej osobe alebo poplatku, provízie alebo nepeňažného plnenia hradeného osobou alebo

poskytnutého osobe konajúcej v mene tejto inej osoby, ak sú splnené tieto podmienky

1.

pred poskytnutím príslušnej služby musí správcovská spoločnosť v predajnom prospekte

príslušného fondu jednoznačne, vyčerpávajúco, presne a zrozumiteľným spôsobom uviesť

informáciu o existencii, povahe a výške poplatku, provízie alebo nepeňažného plnenia

alebo, ak ich výšku nemožno zistiť, o metóde jej výpočtu,

2.

uhradenie poplatku, provízie alebo poskytnutie nepeňažného plnenia musí zvýšiť kvalitu

príslušnej služby vo vzťahu, ku ktorej sa poplatok hradí alebo vo vzťahu ku ktorej

sa nepeňažné plnenie poskytuje a nesmie brániť plneniu povinnosti správcovskej spoločnosti

konať v záujme podielnikov,

c)

primeraného poplatku, ktorý umožní alebo je potrebný na poskytnutie príslušných služieb,

najmä poplatok za úschovu, poplatok za vyrovnanie obchodu, poplatok organizátorom

regulovaného trhu, poplatok orgánu dohľadu alebo správny poplatok alebo súdny poplatok

a ktorý svojím charakterom nemôže viesť k rozporu s povinnosťami správcovskej spoločnosti

konať podľa

§ 48 ods. 2

.

(2)

Správcovská spoločnosť je oprávnená na účely odseku 1 písm. b) prvého bodu poskytnúť

podielnikovi hlavné podmienky dohody týkajúcej sa poplatkov, provízie alebo nepeňažného

plnenia v súhrnnej forme, ak súčasne umožní podielnikovi získať podrobnejšie informácie

na základe jeho žiadosti; táto povinnosť sa považuje za splnenú aj uvedením v predajnom

prospekte príslušného fondu. Národná banka Slovenska je oprávnená rozhodnutím pozastaviť

alebo zrušiť toto oprávnenie, ak zistí, že správcovská spoločnosť nevyhovela žiadosti

podielnika o získanie podrobnejšej informácie.

§ 53

(1)

Správcovskej spoločnosti patrí odplata za spravovanie subjektu kolektívneho investovania.

Na výpočet odplaty za spravovanie subjektu kolektívneho investovania sa použijú údaje

o čistej hodnote majetku v subjekte kolektívneho investovania za príslušné obdobie;

tým nie sú dotknuté ustanovenia

§ 52

.

(2)

Súčasťou odplaty podľa odseku 1 môže byť aj odplata určená v závislosti od výkonnosti

spravovaného subjektu kolektívneho investovania.

§ 54

(1)

Ustanovenia

§ 48 až 52

sa vzťahujú na činnosť správcovskej spoločnosti pri správe európskych štandardných

fondov primerane.

(2)

Ustanovenia

§ 48 ods. 3 až 6

a

§ 49 až 52

sa na správcovskú spoločnosť s povolením podľa

§ 28a

pri správe alternatívnych investičných fondov a zahraničných alternatívnych investičných

fondov nevzťahujú. Na pravidlá činnosti pri správe alternatívnych investičných fondov

a zahraničných alternatívnych investičných fondov sa použijú ustanovenia osobitného

predpisu.

34b

)

§ 55

Oprávnenie získavať osobné údaje

(1)

Správcovská spoločnosť je povinná pri každom obchode požadovať preukázanie totožnosti

investora a klienta; pri každom obchode je investor alebo klient povinný vyhovieť

každej takejto žiadosti správcovskej spoločnosti. Vykonávanie obchodu so zachovaním

anonymity investora alebo klienta je správcovská spoločnosť povinná odmietnuť.

(2)

Na účely odseku 1 možno totožnosť investora a klienta preukázať dokladom totožnosti

alebo podpisom, ak je tento investor alebo klient osobne známy a ak je jeho podpis

bez akýchkoľvek pochybností zhodný s podpisom na podpisovom vzore uloženom v správcovskej

spoločnosti, pri ktorého podpisovaní investor alebo klient preukázal svoju totožnosť

dokladom totožnosti; pri vykonávaní obchodu prostredníctvom technických zariadení

sa totožnosť preukazuje osobným identifikačným číslom alebo obdobným kódom, ktoré

správcovská spoločnosť pridelí klientovi alebo investorovi, a autentifikačným údajom,

ktorý správcovská spoločnosť dohodne s investorom alebo klientom, alebo elektronickým

podpisom.

(3)

Správcovská spoločnosť je povinná pri každom obchode aspoň v hodnote 15 000 eur zisťovať

vlastníctvo prostriedkov použitých investorom alebo klientom na vykonanie obchodu.

Na tieto účely sa vlastníctvo prostriedkov zisťuje záväzným písomným vyhlásením investora

alebo klienta, v ktorom je investor alebo klient povinný uviesť, či sú tieto prostriedky

jeho vlastníctvom a či obchod vykonáva na vlastný účet. Ak sú tieto prostriedky vlastníctvom

inej osoby alebo ak je obchod vykonaný na účet inej osoby, vo vyhlásení je investor

alebo klient povinný uviesť meno, priezvisko, rodné číslo alebo dátum narodenia, trvalý

pobyt fyzickej osoby alebo názov, sídlo a identifikačné číslo právnickej osoby, ak

ho má pridelené, ktorej vlastníctvom sú prostriedky a na účet ktorej je obchod vykonaný;

vtedy je investor alebo klient povinný odovzdať správcovskej spoločnosti aj písomný

súhlas dotknutej osoby na použitie jej prostriedkov na vykonávaný obchod a na vykonanie

tohto obchodu na jej účet a na uvedenie údajov o nej vo vyhlásení. Ak investor alebo

klient nesplní povinnosti podľa tohto odseku, správcovská spoločnosť je povinná odmietnuť

vykonanie požadovaného obchodu.

(4)

Povinnosť zisťovať vlastníctvo prostriedkov podľa odseku 3 sa nevzťahuje na situáciu,

ak investorom alebo klientom správcovskej spoločnosti je iná správcovská spoločnosť

alebo finančná inštitúcia vykonávajúca obchod pre svojho klienta, u ktorého už táto

správcovská spoločnosť alebo finančná inštitúcia vykonala zistenie vlastníctva prostriedkov;

ak ide o zahraničnú správcovskú spoločnosť alebo finančnú inštitúciu, to platí len

vtedy, ak majú sídlo v štáte, v ktorom sa uplatňujú požiadavky na ochranu pred legalizáciou

príjmov z trestnej činnosti a pred financovaním terorizmu aspoň v rozsahu ako v členských

štátoch Organizácie pre hospodársku spoluprácu a rozvoj. Tieto skutočnosti je správcovská

spoločnosť alebo finančná inštitúcia povinná preukázať správcovskej spoločnosti, ktorá

má vykonať príslušný obchod; pri pochybnostiach môže správcovská spoločnosť trvať

na preukázaní vlastníctva prostriedkov, a to aj bez udania dôvodu.

(5)

Správcovská spoločnosť je povinná uchovávať identifikačné údaje alebo kópie dokladov

o preukázaní totožnosti investorov a klientov a doklady o zisťovaní vlastníctva prostriedkov

použitých investormi a klientmi na vykonanie obchodu aspoň desať rokov od ukončenia

obchodu.

(6)

Na účely uzatvárania, vykonávania a následnej kontroly obchodov s investormi a klientmi,

na účel identifikácie investorov a klientov a na ďalšie účely uvedené v odseku 8 sú

investori a klienti a ich zástupcovia pri každom obchode povinní správcovskej spoločnosti

na jej žiadosť

a)

poskytnúť,

1.

ak ide o fyzickú osobu vrátane fyzickej osoby zastupujúcej právnickú osobu, osobné

údaje

35

)

o totožnosti v rozsahu meno, priezvisko, trvalý pobyt, adresa prechodného pobytu,

rodné číslo, ak je pridelené, dátum narodenia, štátna príslušnosť, druh a číslo dokladu

totožnosti, ak ide o fyzickú osobu, ktorá je podnikateľom, aj adresa miesta podnikania,

označenie úradného registra alebo inej úradnej evidencie, v ktorej je podnikajúca

fyzická osoba zapísaná, a číslo zápisu do tohto registra alebo evidencie,

2.

ak ide o právnickú osobu, identifikačné údaje v rozsahu názov, identifikačné číslo,

ak je pridelené, sídlo, adresa umiestnenia podniku alebo organizačných zložiek a iná

adresa miesta výkonu činnosti, ako aj zoznam členov štatutárneho orgánu tejto právnickej

osoby a údaje o nich v rozsahu podľa prvého bodu, označenie úradného registra alebo

inej úradnej evidencie, v ktorej je táto právnická osoba zapísaná, a číslo zápisu

do tohto registra alebo evidencie,

3.

kontaktné telefónne číslo, faxové číslo a adresu elektronickej pošty, ak ich má,

4.

doklady a údaje preukazujúce oprávnenie na zastupovanie, ak ide o zástupcu, a splnenie

ostatných požiadaviek a podmienok na uzavretie alebo vykonanie obchodu, ktoré sú ustanovené

týmto zákonom alebo osobitnými predpismi alebo ktoré sú dohodnuté so správcovskou

spoločnosťou,

b)

umožniť získať kopírovaním, skenovaním alebo iným zaznamenávaním

1.

osobné údaje

35

)

o totožnosti z dokladu totožnosti v rozsahu obrazová podobizeň, titul, meno, priezvisko,

rodné priezvisko, rodné číslo, dátum narodenia, miesto a okres narodenia, trvalý pobyt,

adresa prechodného pobytu, štátna príslušnosť, záznam o obmedzení spôsobilosti na

právne úkony, druh a číslo dokladu totožnosti, vydávajúci orgán, dátum vydania a platnosť

dokladu totožnosti a

2.

ďalšie údaje z dokladov preukazujúcich údaje, na ktoré sa vzťahuje písmeno a) druhý

až štvrtý bod.

(7)

Na účely uzatvárania, vykonávania a následnej kontroly obchodov s investormi a klientmi,

na účel identifikácie klientov a na ďalšie účely uvedené v odseku 8 je správcovská

spoločnosť oprávnená pri každom obchode požadovať od investora a klienta a jeho zástupcu

údaje podľa odseku 6 písm. a) a získať ich spôsobom podľa odseku 6 písm. b).

(8)

Na účely uzatvárania, vykonávania a následnej kontroly obchodov medzi správcovskou

spoločnosťou a investormi alebo klientmi, na účel identifikácie investorov a klientov

a ich zástupcov, na účel ochrany a domáhania sa práv správcovskej spoločnosti voči

ich investorom alebo klientom, na účel zdokumentovania činnosti správcovskej spoločnosti,

na účely výkonu dohľadu a na plnenie úloh a povinností správcovskej spoločnosti podľa

tohto zákona alebo osobitných predpisov

36

)

je správcovská spoločnosť aj bez súhlasu a informovania dotknutých osôb

37

)

oprávnená zisťovať, získavať, zaznamenávať, uchovávať, využívať a inak spracúvať

osobné údaje a iné údaje v rozsahu podľa odseku 6; pritom je správcovská spoločnosť

oprávnená s použitím automatizovaných alebo neautomatizovaných prostriedkov vyhotovovať

kópie dokladov totožnosti a spracúvať rodné čísla a ďalšie údaje a doklady podľa odseku

6.

(9)

Údaje, na ktoré sa vzťahujú odseky 6 až 8, je správcovská spoločnosť povinná aj bez

súhlasu a informovania dotknutých osôb sprístupniť a poskytovať

38

)

na spracúvanie iným osobám podľa osobitného predpisu

39

)

a Národnej banke Slovenska na účely vykonávania dohľadu podľa tohto zákona a osobitných

predpisov.

(10)

Údaje, na ktoré sa vzťahujú odseky 6 až 8, je správcovská spoločnosť aj bez súhlasu

a informovania dotknutých osôb oprávnená zo svojho informačného systému sprístupniť

a poskytovať len osobám a orgánom, ktorým má povinnosť poskytovať chránené informácie

podľa

§ 195

.

(11)

Údaje, na ktoré sa vzťahujú odseky 6 až 8, môže správcovská spoločnosť sprístupniť

alebo poskytnúť do zahraničia len za podmienok ustanovených v osobitnom predpise,

40

)

alebo ak tak ustanovuje medzinárodná zmluva, ktorou je Slovenská republika viazaná.

(12)

Ustanovenia odsekov 1 až 11 sa vzťahujú aj na pobočku zahraničnej správcovskej spoločnosti

a na pobočku zahraničného investičného fondu pri výkone ich činnosti na území Slovenskej

republiky.

§ 56

Zodpovednosť správcovskej spoločnosti za škodu

(1)

Správcovská spoločnosť je zodpovedná podielnikom, ktorých majetok v subjekte kolektívneho

investovania spravuje, za všetky škody vzniknuté v dôsledku neplnenia alebo nedostatočného

plnenia povinností vyplývajúcich zo zákona alebo zo štatútu alebo zakladajúcich dokumentov

subjektu kolektívneho investovania.

(2)

Správcovská spoločnosť je povinná, ak ide o konania o náhradu škody, aj na žiadosť

podielnika preukázať vynaloženie odbornej starostlivosti. Ak správcovská spoločnosť

tejto žiadosti nevyhovie alebo nepreukáže vynaloženie odbornej starostlivosti, považuje

sa to za skutočnosť, že správcovská spoločnosť nekonala s odbornou starostlivosťou.

(3)

Ak v súvislosti s porušením povinností podľa tohto zákona získala majetkový prospech

osoba, ktorá porušila povinnosti podľa tohto zákona, osoba jej blízka alebo osoba,

ktorá má s ňou úzke väzby, je táto osoba povinná vrátiť majetkový prospech osobe,

na úkor ktorej bol majetkový prospech získaný.

§ 57

(1)

Správcovská spoločnosť môže na účely efektívnejšieho výkonu jej predmetu podnikania

zveriť na základe zmluvy vykonávanie jednej činnosti alebo viacerých činností alebo

funkcií uvedených v

§ 27 ods. 2

,

§ 27 ods. 4

a

5

a

§ 35 až 37

alebo funkcií podľa osobitného predpisu

40aa

)

alebo služby podľa

§ 27 ods. 3

alebo

ods. 6

inej osobe, ktorá je oprávnená na výkon zverených činností. Výkon týchto činností

alebo funkcií správcovská spoločnosť nesmie zveriť osobe, ktorej záujmy môžu byť v

konflikte so záujmami správcovskej spoločnosti alebo podielnikov. Riadenie investícií

je možné zveriť len právnickej osobe, ktorá je obchodníkom s cennými papiermi, správcovskou

spoločnosťou, zahraničným obchodníkom s cennými papiermi, zahraničnou správcovskou

spoločnosťou alebo inou zahraničnou osobou s povolením na riadenie portfólií podliehajúcou

dohľadu v štáte, v ktorom má sídlo; výkon tejto činnosti správcovská spoločnosť nesmie

zveriť depozitárovi ňou spravovaných fondov alebo európskych štandardných fondov.

Riadenie investícií a riadenie rizík v špeciálnych fondoch je možné zveriť len osobám

podľa osobitného predpisu.

40e

)

(2)

Zveriť výkon činností, funkcií alebo služieb podľa odseku 1 možno, len ak

a)

je Národná banka Slovenska vopred písomne informovaná o zámere správcovskej spoločnosti

zveriť jednu alebo viac činností alebo funkcií podľa

§ 27 ods. 2

alebo

ods. 4

a

5

alebo služby podľa

§ 27 ods. 3

alebo

ods. 6

inej osobe a bol jej predložený návrh zmluvy o zverení činnosti; ak sa zverenie činnosti

týka európskeho štandardného fondu spravovaného správcovskou spoločnosťou, Národná

banka Slovenska bezodkladne po doručení oznámenia o zverení činnosti informuje domovský

členský štát európskeho štandardného fondu,

b)

je v štatúte fondu alebo v zakladajúcich dokumentoch európskeho štandardného fondu

a v predajnom prospekte fondu alebo európskeho štandardného fondu uvedený zoznam činností,

funkcií alebo služieb, ktorých výkon možno zveriť osobám podľa odseku 1,

c)

to nebráni vykonávať účinný dohľad nad správcovskou spoločnosťou,

d)

to nebráni správcovskej spoločnosti konať v najlepšom záujme podielnikov a tomu,

aby bol fond riadený v najlepšom záujme investorov a klientov,

e)

to nebráni tomu, aby bol fond alebo európsky štandardný fond spravovaný v najlepších

záujmoch podielnikov,

f)

je zabezpečená spolupráca medzi Národnou bankou Slovenska a orgánom dohľadu v nečlenskom

štáte pri zverení riadenia investícií právnickej osobe, ktorá má sídlo v nečlenskom

štáte,

g)

sú správcovskou spoločnosťou prijaté opatrenia umožňujúce fyzickým osobám, ktoré

riadia podnikanie správcovskej spoločnosti a depozitárovi, priebežne a efektívne sledovať

aktivitu právnickej osoby podľa odseku 1,

h)

to nebráni fyzickým osobám, ktoré riadia podnikanie správcovskej spoločnosti, dať

kedykoľvek záväzné pokyny právnickej osobe, ktorej zverila výkon činností alebo funkcií,

i)

to nebráni osobe, ktorá riadi podnikanie správcovskej spoločnosti, odňať s bezodkladnou

účinnosťou zverenie činností alebo funkcií tretej osobe, ktorým správcovská spoločnosť

zverila výkon činností alebo funkcií, ak je to v záujme investorov a klientov,

j)

sa osoba podľa odseku 1 písomným vyhlásením zaviazala dodržiavať štatút fondu alebo

zakladajúce dokumenty európskeho štandardného fondu,

k)

právnická osoba podľa odseku 1 má vecné, personálne a organizačné predpoklady na

výkon zverených činností alebo funkcií,

l)

správcovská spoločnosť odôvodní štruktúru svojho zverenia vykonávania činností, funkcií

a služieb objektívnymi dôvodmi.

(3)

Správcovská spoločnosť je povinná bezodkladne doručiť Národnej banke Slovenska zmluvu

podľa odseku 1, zmeny tejto zmluvy a bezodkladne informovať o vypovedaní tejto zmluvy.

(4)

Zverením činností alebo funkcií podľa odseku 1 nie je dotknutá zodpovednosť správcovskej

spoločnosti a depozitára za škody spôsobené podielnikom pri správe majetku vo fonde

alebo v európskom štandardnom fonde.

(5)

Správcovská spoločnosť nemôže zveriť výkon svojich činností alebo funkcií osobám

podľa odseku 1 v takom rozsahu, aby správcovská spoločnosť prestala plniť účel, na

ktorý jej bolo udelené povolenie podľa

§ 28

alebo

§ 28a

alebo aby sa stala schránkovou spoločnosťou.

40a

)

Zverenie činností podľa odseku 1 nesmie slúžiť na obchádzanie povinnosti vykonávať

činnosť správcovskej spoločnosti len na základe povolenia podľa

§ 28

alebo

§ 28a

.

(6)

Pri uzatváraní, vedení alebo ukončovaní zmlúv podľa odseku 1 je správcovská spoločnosť

povinná

a)

pred uzatvorením zmluvy podľa odseku 1 na základe dostupných informácií overiť, či

iná osoba podľa odseku 1 má vecné, personálne a organizačné predpoklady vykonávať

zverenú činnosť alebo funkciu spoľahlivo, profesionálne a účinne, a

b)

po uzatvorení zmluvy podľa odseku 1 je správcovská spoločnosť povinná zaviesť postupy

pre nepretržité hodnotenie výkonu zverenej činnosti inou osobou, najmä ak ide o riziká

spojené so zmluvou podľa odseku 1; na tento účel je správcovská spoločnosť povinná

vytvoriť dostatočné materiálno-technické a personálne zdroje.

(7)

Ak správcovská spoločnosť pri správe fondu využíva swapy celkových výnosov alebo

iné finančné deriváty s rovnakými vlastnosťami, pri ktorých má protistrana možnosť

rozhodovať podľa vlastného uváženia v súvislosti so zložením alebo správou investičného

portfólia alebo v súvislosti s podkladom finančných derivátov, zmluva uzatvorená medzi

správcovskou spoločnosťou a protistranou sa považuje za zmluvu o zverení riadenia

investícií, ktorá musí byť v súlade s požiadavkami podľa odsekov 1 až 6.

(8)

Správcovská spoločnosť je povinná zabezpečiť, aby bol výkon činností a funkcií podľa

§ 27 ods. 2

,

4

a

5

a poskytovanie služieb podľa

§ 27 ods. 3

alebo

ods. 6

v súlade s týmto zákonom. Povinnosť podľa prvej vety sa uplatňuje bez ohľadu na výkon

dohľadu nad subjektom, ktorému sa činnosti, funkcie alebo služby zverujú alebo ďalej

zverujú, alebo miesto, kde sa nachádza.

(9)

Ak funkciu distribúcie uvedenú v

§ 27 ods. 2 písm. c)

vykonáva jeden alebo viacero distribútorov, ktorí konajú vo vlastnom mene a ktorí

distribuujú štandardný fond na trh podľa osobitného predpisu

7

)

alebo prostredníctvom investičných produktov založených na poistení podľa osobitného

predpisu,

41

)

takáto funkcia sa bez ohľadu na akúkoľvek dohodu o distribúcii medzi správcovskou

spoločnosťou štandardného fondu a distribútorom nepovažuje za zverenie podľa tohto

zákona.

§ 57a

(1)

Správcovská spoločnosť s povolením podľa

§ 28a

spravujúca subjekt podľa

§ 4 ods. 2 písm. b)

alebo zahraničný alternatívny investičný fond, ktorá plánuje zveriť inej osobe vykonávanie

jednej alebo viacerých činností alebo funkcií podľa

§ 27 ods. 4

alebo

ods. 5

alebo služby podľa

§ 27 ods. 6

, je povinná informovať Národnú banku Slovenska bezodkladne pred nadobudnutím účinnosti

zmluvy o zverení činností, funkcií alebo služieb. Správcovská spoločnosť môže zveriť

výkon činností alebo funkcií inej osobe len v súlade s osobitným predpisom

40b

)

a ak sú splnené tieto podmienky

a)

zverenie výkonu činností alebo funkcií musí byť riadne a objektívne zdôvodnené,

40c

)

b)

osoba, ktorej sa výkon činnosti alebo funkcie zverujú, musí mať dostatočné zdroje

na vykonávanie príslušných úloh a fyzické osoby, ktoré skutočne vykonávajú zverenú

činnosť alebo funkcie, musia byť dôveryhodné a mať dostatočnú prax na vykonávanie

príslušnej činnosti alebo funkcie v súlade s osobitným predpisom,

40d

)

c)

zverenie výkonu činností alebo funkcií týkajúcich sa riadenia investícií alebo riadenia

rizík je možné len osobe, ktorá má povolenie alebo registráciu potrebnú na účely správy

aktív

40e

)

a podlieha dohľadu Národnej banky Slovenska alebo príslušného orgánu dohľadu iného

štátu alebo inej osobe len s predchádzajúcim súhlasom Národnej banky Slovenska,

d)

na zverenie výkonu činností alebo funkcií týkajúcich sa riadenia investícií alebo

riadenia rizík osobe z nečlenského štátu musí byť okrem podmienok uvedených v písmene

c) zabezpečená aj spolupráca medzi Národnou bankou Slovenska a príslušným orgánom

dohľadu,

e)

zverenie činností alebo funkcií nemôže brániť účinnému dohľadu

40f

)

nad správcovskou spoločnosťou, a najmä nemôže brániť správcovskej spoločnosti konať

v najlepšom záujme spravovaného subjektu podľa

§ 4 ods. 2 písm. b)

alebo zahraničného alternatívneho investičného fondu a ich investorov,

f)

správcovská spoločnosť musí byť schopná preukázať, že osoba, ktorej sa výkon činnosti

alebo funkcie zveruje, má odbornú spôsobilosť a je schopná vykonávať príslušné činnosti

alebo funkcie, že bola vybraná s riadnou odbornou starostlivosťou a že správcovská

spoločnosť je schopná kedykoľvek účinne monitorovať zverenú činnosť alebo funkciu

a kedykoľvek udeľovať dodatočné inštrukcie osobe, ktorej sa výkon činnosti alebo funkcie

zverujú, a s okamžitou účinnosťou zrušiť zverenie, ak je to v záujme investorov.

(2)

Správcovská spoločnosť podľa odseku 1 je povinná priebežne vyhodnocovať výkon zverených

činností alebo funkcií osobou, ktorej boli zverené.

(3)

Riadenie investícií ani riadenie rizík nemožno zveriť

a)

depozitárovi príslušného subjektu podľa

§ 4 ods. 2 písm. b)

alebo zahraničného alternatívneho investičného fondu alebo osobe, ktorej depozitár

zveril svoje depozitárske činnosti,

b)

osobe, ktorej záujmy môžu byť v rozpore so záujmami správcovskej spoločnosti alebo

investorov subjektu podľa

§ 4 ods. 2 písm. b)

alebo zahraničného alternatívneho investičného fondu;

40g

)

to neplatí, ak táto osoba funkčne a hierarchicky oddelí

40h

)

výkon riadenia investícií alebo riadenia rizík od svojich ostatných potenciálne konfliktných

činností a prípadné konflikty záujmov sú riadne identifikované, riadené, monitorované

a oznámené investorom subjektu podľa

§ 4 ods. 2 písm. b)

alebo zahraničného alternatívneho investičného fondu v súlade s ustanoveniami osobitného

predpisu.

40i

)

(4)

Zodpovednosť správcovskej spoločnosti voči klientom, alternatívnym investičným fondom

a ich investorom nie je ovplyvnená skutočnosťou, že správcovská spoločnosť zverila

výkon činností, funkcií alebo služieb inej osobe, ani druhotným zverením. Správcovská

spoločnosť nemôže zveriť výkon svojich činností, funkcií alebo služieb v takom rozsahu,

aby správcovská spoločnosť prestala plniť účel, na ktorý jej bolo udelené povolenie,

a ani aby sa stala schránkovou spoločnosťou.

40a

)

Správcovská spoločnosť s povolením podľa

§ 28a

je povinná zabezpečiť, aby bol výkon činností a funkcií podľa

§ 27 ods. 4

a

5

a poskytovanie služieb podľa

§ 27 ods. 6

v súlade s týmto zákonom. Povinnosť podľa prvej vety sa uplatňuje bez ohľadu na výkon

dohľadu nad subjektom, ktorému sa činnosti, funkcie alebo služby zverujú alebo ďalej

zverujú, alebo miesto, kde sa nachádza.

(5)

Osoba, ktorej správcovská spoločnosť zverila výkon niektorých činností, funkcií alebo

služieb, môže druhotne zveriť výkon týchto činností, funkcií alebo služieb, ak sú

splnené tieto podmienky

a)

správcovská spoločnosť udelila predchádzajúci súhlas

40j

)

s druhotným zverením,

b)

správcovská spoločnosť v dostatočnom časovom predstihu pred podpisom zmluvy o druhotnom

zverení informovala Národnú banku Slovenska v rozsahu podľa osobitného predpisu,

40k

)

c)

osoba, na ktorú sa ďalej zverujú činnosti, spĺňa podmienky podľa odseku 1 v rozsahu

ako osoba, ktorej správcovská spoločnosť pôvodne zverila výkon činností alebo funkcií.

(6)

Osoba, ktorej správcovská spoločnosť zverila riadenie investícií alebo riadenie rizík,

nemôže druhotne zveriť tieto činnosti osobe podľa odseku 3.

(7)

Osoba, ktorej správcovská spoločnosť zverila výkon niektorých činností alebo funkcií

a ktorá ich druhotne zverila inej osobe, je povinná priebežne vyhodnocovať výkon zverených

činností alebo funkcií, osobou ktorej ich druhotne zverila.

(8)

Na zverenie výkonu činností, funkcií alebo služieb osobou, ktorej bol výkon činností,

funkcií alebo služieb druhotne zverený, sa primerane použijú odseky 5 až 7.

(9)

Ak funkciu distribúcie uvedenú v

§ 27 ods. 5 písm. b)

vykonáva jeden alebo viacero distribútorov, ktorí konajú vo vlastnom mene a ktorí

distribuujú alternatívny investičný fond na trh podľa osobitného predpisu

7

)

alebo prostredníctvom investičných produktov založených na poistení podľa osobitného

predpisu,

41

)

takáto funkcia sa bez ohľadu na akúkoľvek dohodu o distribúcii medzi správcovskou

spoločnosťou alternatívneho investičného fondu a distribútorom nepovažuje za zverenie,

na ktoré sa vzťahujú požiadavky ustanovené v odsekoch 1 až 8.

§ 58

(1)

Správcovská spoločnosť môže využívať na distribúciu cenných papierov alebo majetkových

účastí subjektov kolektívneho investovania samostatných finančných agentov a viazaných

finančných agentov podľa osobitného predpisu.

41

)

Správcovská spoločnosť je oprávnená využívať osoby podľa prvej vety, len ak sú tieto

osoby zapísané v registri finančných agentov, finančných poradcov, finančných sprostredkovateľov

z iného členského štátu v sektore poistenia alebo zaistenia a viazaných investičných

agentov.

(2)

Správcovská spoločnosť môže využívať na distribúciu cenných papierov alebo majetkových

účastí subjektov kolektívneho investovania len osoby, ktoré sú oprávnené vykonávať

túto činnosť podľa odseku 1 podľa príslušného právneho predpisu členského štátu, v

ktorom sa vykonáva distribúcia, alebo finančné inštitúcie, ktoré sú oprávnené na distribúciu

cenných papierov na základe ich povolenia.

§ 59

(1)

Správcovská spoločnosť je povinná

a)

zamestnávať zamestnancov so skúsenosťami, znalosťami a odbornou spôsobilosťou potrebnou

na dodržiavanie pridelených povinností,

b)

zabezpečiť odbornú spôsobilosť zamestnancov, ktorí prichádzajú do styku s neprofesionálnym

investorom alebo podielnikom alebo neprofesionálnym klientom,

42

)

c)

zabezpečiť overenie odbornej spôsobilosti zamestnancov podľa odseku 2 postupom podľa

osobitného predpisu,

43

)

d)

viesť zoznam zamestnancov podľa písmena b).

(2)

Odbornou spôsobilosťou zamestnancov podľa odseku 1 je stredný stupeň odbornej spôsobilosti

podľa osobitného predpisu.

44

)

§ 60

Všeobecné ustanovenia o cezhraničnom vykonávaní činností

(1)

Správcovská spoločnosť môže na území iného členského štátu vykonávať činnosti, na

ktoré jej bolo udelené povolenie podľa

§ 28

alebo povolenie podľa

§ 28a

, a to buď zriadením pobočky, alebo na základe práva slobodného poskytovania služieb.

Správcovská spoločnosť môže vytvárať alebo spravovať európske štandardné fondy alebo

európske alternatívne investičné fondy, ak je oprávnená na spravovanie príslušného

typu európskeho alternatívneho investičného fondu, vytvorené podľa právnych predpisov

hostiteľského členského štátu správcovskej spoločnosti na základe

a)

oznámenia podľa

§ 61

, oznámenia podľa

§ 62

alebo oznámenia podľa

§ 63a

a

b)

splnenia podmienok ustanovených týmto zákonom a právnymi predpismi hostiteľského

členského štátu správcovskej spoločnosti.

(2)

Zahraničná správcovská spoločnosť so sídlom na území členského štátu môže na území

Slovenskej republiky vykonávať činnosť, na ktorú jej bolo udelené povolenie príslušným

orgánom dohľadu jej domovského členského štátu, a to buď zriadením pobočky, alebo

na základe s práva slobodného poskytovania služieb. Zahraničná správcovská spoločnosť

môže vytvárať a spravovať štandardné fondy podľa tohto zákona na základe

a)

oznámenia podľa

§ 64

alebo oznámenia podľa

§ 65

a

b)

splnenia podmienok ustanovených právnymi predpismi domovského členského štátu zahraničnej

správcovskej spoločnosti a týmto zákonom.

(3)

Ak správcovská spoločnosť plánuje na území iného členského štátu výhradne distribuovať

podielové listy a cenné papiere ňou spravovaných štandardných fondov bez zriadenia

pobočky, ustanovenia odseku 1 a

§ 61 až 63

sa nepoužijú, pričom sa použijú ustanovenia

§ 139 až 141

.

(4)

Ak zahraničná správcovská spoločnosť so sídlom na území členského štátu plánuje na

území Slovenskej republiky výhradne distribuovať cenné papiere ňou spravovaných európskych

štandardných fondov bez zriadenia pobočky, ustanovenia odseku 2 a

§ 64 až 66

a

§ 192

sa nepoužijú, pričom sa použijú ustanovenia

§ 142 až 144

.

(5)

Ustanovenia

§ 61 až 63

sa použijú len na správcovskú spoločnosť s povolením podľa

§ 28

. Ustanovenia

§ 64 až 66

sa použijú výhradne na zahraničnú správcovskú spoločnosť, ktorá má udelené povolenie

v súlade s právne záväzným aktom Európskej únie upravujúcim podniky kolektívneho investovania

do prevoditeľných cenných papierov.

§ 61

Vykonávanie činnosti správcovskou spoločnosťou s povolením podľa

§ 28

v inom členskom štáte prostredníctvom zriadenia pobočky

(1)

Správcovská spoločnosť, ktorá na účel vykonávania činností, na ktoré jej bolo udelené

povolenie podľa

§ 28

, plánuje zriadiť pobočku na území iného členského štátu, je povinná písomne oznámiť

tento zámer Národnej banke Slovenska a súčasne oznámiť tieto údaje

a)

členský štát, na území ktorého správcovská spoločnosť plánuje zriadiť pobočku,

b)

program činnosti pobočky, ktorý obsahuje rozsah predpokladaných činností a služieb

podľa

§ 27 ods. 2

a

3

a organizačnú štruktúru pobočky zahŕňajúcu opis postupov riadenia rizík správcovskej

spoločnosti a opis postupov a opatrení prijatých podľa

§ 38

,

c)

adresu pobočky správcovskej spoločnosti v hostiteľskom členskom štáte, na ktorej

môžu byť získané dokumenty a informácie, a

d)

mená a priezviská osôb zodpovedných za riadenie pobočky.

(2)

Národná banka Slovenska posúdi organizačné, vecné a personálne predpoklady a finančnú

situáciu správcovskej spoločnosti, a ak nemá dôvod pochybovať o ich primeranosti vo

vzťahu k navrhovaným činnostiam, odovzdá do dvoch mesiacov od doručenia úplného oznámenia

podľa odseku 1 toto oznámenie, vrátane všetkých dokumentov a údajov podľa odseku 1,

príslušnému orgánu dohľadu hostiteľského členského štátu správcovskej spoločnosti.

Národná banka Slovenska o odovzdaní oznámenia a informácií bezodkladne informuje aj

správcovskú spoločnosť. Ak správcovská spoločnosť plánuje poskytovať aj služby podľa

§ 27 ods. 3

, informuje Národná banka Slovenska príslušný orgán dohľadu hostiteľského členského

štátu správcovskej spoločnosti aj o podrobnostiach systému náhrad určeného na ochranu

investorov.

(3)

Ak Národná banka Slovenska nepovažuje organizačné, vecné a personálne predpoklady

alebo finančnú situáciu správcovskej spoločnosti za primerané vo vzťahu k navrhovaným

činnostiam, oznámenie podľa odseku 1 príslušnému orgánu dohľadu hostiteľského členského

štátu správcovskej spoločnosti neodovzdá a vydá o tejto skutočnosti rozhodnutie, ktoré

sa doručuje správcovskej spoločnosti. Rozhodnutie podľa prvej vety Národná banka Slovenska

vydá do dvoch mesiacov od prijatia úplného oznámenia podľa odseku 1.

(4)

Ak správcovská spoločnosť plánuje vykonávať činnosti podľa

§ 27 ods. 2

, Národná banka Slovenska priloží k oznámeniu a informáciám odovzdávaným príslušnému

orgánu dohľadu hostiteľského členského štátu správcovskej spoločnosti osvedčenie o

tom, že správcovskej spoločnosti bolo udelené povolenie podľa

§ 28

, opis rozsahu tohto povolenia a podrobnosti o akýchkoľvek podmienkach v tomto povolení.

(5)

Správcovská spoločnosť, ktorá vykonáva činnosti prostredníctvom pobočky na území

hostiteľského členského štátu, musí dodržiavať pravidlá činnosti ustanovené príslušným

právnym predpisom hostiteľského členského štátu správcovskej spoločnosti.

(6)

Správcovská spoločnosť môže zriadiť pobočku na území hostiteľského členského štátu

správcovskej spoločnosti a začať tam vykonávať činnosť až po prijatí oznámenia príslušného

orgánu dohľadu hostiteľského členského štátu správcovskej spoločnosti alebo po márnom

uplynutí lehoty dvoch mesiacov od prijatia oznámenia Národnej banky Slovenska podľa

odseku 2.

(7)

Správcovská spoločnosť je povinná písomne oznámiť Národnej banke Slovenska a príslušnému

orgánu dohľadu hostiteľského členského štátu správcovskej spoločnosti akékoľvek zmeny

v údajoch podľa odseku 1 písm. b) až d) v lehote jedného mesiaca pred jej vykonaním.

Ak ide o zmenu organizačných, vecných alebo personálnych predpokladov alebo finančnej

situácie správcovskej spoločnosti, Národná banka Slovenska postupuje podľa odsekov

2 a 3.

(8)

Ak by v dôsledku plánovanej zmeny podľa odseku 7 správcovská spoločnosť prestala

spĺňať podmienky podľa tohto zákona, Národná banka Slovenska do pätnástich pracovných

dní od doručenia všetkých informácií uvedených v odseku 7 oznámi správcovskej spoločnosti,

že takúto zmenu nesmie vykonať, pričom Národná banka Slovenska informuje o takejto

skutočnosti príslušný orgán dohľadu hostiteľského členského štátu správcovskej spoločnosti.

(9)

Ak sa zmena uvedená v odseku 7 vykoná po zaslaní informácií v súlade s odsekom 8,

a ak v dôsledku tejto zmeny správcovská spoločnosť prestala spĺňať podmienky podľa

tohto zákona, Národná banka Slovenska prijme všetky primerané opatrenia v súlade s

§ 195

,

202

a

207

a bez zbytočného odkladu informuje o prijatých opatreniach príslušný orgán dohľadu

hostiteľského členského štátu správcovskej spoločnosti.

(10)

Národná banka Slovenska je povinná pri akejkoľvek zmene aktualizovať osvedčenie podľa

odseku 4, a ak dôjde k zmene rozsahu povolenia podľa

§ 28

alebo ak dôjde k zmene v podmienkach tohto povolenia, informovať príslušný orgán

dohľadu hostiteľského členského štátu správcovskej spoločnosti.

(11)

Údaje podľa odseku 1 je správcovská spoločnosť povinná predložiť Národnej banke Slovenska

v slovenskom jazyku a aj v jazyku bežne používanom v oblasti medzinárodných financií.

§ 62

Vykonávanie činnosti správcovskou spoločnosťou s povolením podľa

§ 28

v inom členskom štáte na základe práva slobodného poskytovania služieb

(1)

Správcovská spoločnosť, ktorá plánuje na území iného členského štátu na základe práva

slobodného poskytovania služieb vykonávať činnosti, na ktoré jej bolo udelené povolenie

podľa

§ 28

, je povinná písomne oznámiť tento zámer Národnej banke Slovenska a súčasne oznámiť

tieto údaje

a)

členský štát, na území ktorého správcovská spoločnosť zamýšľa vykonávať činnosť,

a

b)

program činnosti, ktorý obsahuje rozsah predpokladaných činností a služieb podľa

§ 27 ods. 2

a

3

, opis postupov riadenia rizík správcovskej spoločnosti a opis postupov a opatrení

prijatých podľa

§ 38

.

(2)

Národná banka Slovenska odovzdá do jedného mesiaca od doručenia úplného oznámenia

podľa odseku 1 toto oznámenie, vrátane všetkých dokumentov a údajov podľa odseku 1,

príslušnému orgánu dohľadu hostiteľského členského štátu správcovskej spoločnosti.

Ak správcovská spoločnosť plánuje poskytovať aj služby podľa

§ 27 ods. 3

, informuje Národná banka Slovenska príslušný orgán dohľadu hostiteľského členského

štátu správcovskej spoločnosti aj o podrobnostiach systému náhrad určeného na ochranu

investorov.

(3)

Ak správcovská spoločnosť plánuje vykonávať činnosti podľa

§ 27 ods. 2

, Národná banka Slovenska priloží k oznámeniu a informáciám odovzdávaným príslušnému

orgánu dohľadu hostiteľského členského štátu správcovskej spoločnosti osvedčenie o

tom, že správcovskej spoločnosti bolo udelené povolenie podľa

§ 28

, opis rozsahu tohto povolenia a podrobnosti o akýchkoľvek podmienkach v tomto povolení.

(4)

Správcovská spoločnosť môže začať podnikať v hostiteľskom členskom štáte správcovskej

spoločnosti po odovzdaní oznámenia podľa odseku 1 Národnou bankou Slovenska príslušnému

orgánu dohľadu hostiteľského členského štátu správcovskej spoločnosti. Tým nie sú

dotknuté ustanovenia príslušného právneho predpisu hostiteľského členského štátu správcovskej

spoločnosti upravujúce proces povolenia európskych štandardných fondov, ktoré správcovská

spoločnosť plánuje spravovať, a ustanovenia tohto zákona o distribúcii podielových

listov štandardných fondov na území hostiteľského členského štátu.

(5)

Správcovská spoločnosť, ktorá vykonáva činnosti na základe práva slobodného poskytovania

služieb, musí spĺňať pravidlá činnosti ustanovené týmto zákonom.

(6)

Správcovská spoločnosť je povinná písomne oznámiť Národnej banke Slovenska a príslušnému

orgánu dohľadu hostiteľského členského štátu správcovskej spoločnosti akúkoľvek zmenu

v údajoch podľa odseku 1 písm. b) pred vykonaním tejto zmeny.

(7)

Národná banka Slovenska je povinná pri akejkoľvek zmene aktualizovať osvedčenie podľa

odseku 3, a ak dôjde k zmene rozsahu povolenia podľa

§ 28

alebo ak dôjde k zmene v podmienkach v tomto povolení, informovať príslušný orgán

dohľadu hostiteľského členského štátu správcovskej spoločnosti.

§ 63

Vytváranie a spravovanie európskych štandardných fondov správcovskou spoločnosťou

(1)

Správcovská spoločnosť, ktorá na území iného členského štátu vytvára alebo spravuje

európske štandardné fondy, a to či už prostredníctvom pobočky alebo na základe práva

slobodného poskytovania služieb, je povinná dodržiavať pravidlá ustanovené týmto zákonom,

týkajúce sa organizácie správcovskej spoločnosti, vrátane organizácie systémov vnútornej

kontroly a organizácie systému riadenia rizík, pravidiel obozretného podnikania, pravidlá

pre zverenie činnosti, iné administratívne a účtovné postupy podľa tohto zákona a

informačné povinnosti správcovskej spoločnosti podľa tohto zákona.

(2)

Dohľad nad správcovskou spoločnosťou v oblastiach uvedených v odsekoch 1 a 6 vykonáva

Národná banka Slovenska.

(3)

Správcovská spoločnosť, ktorá na území iného členského štátu vytvára alebo spravuje

európske štandardné fondy, a to či už prostredníctvom pobočky alebo na základe práva

slobodného poskytovania služieb, je povinná dodržiavať pravidlá ustanovené právnym

predpisom domovského členského štátu európskeho štandardného fondu, ktoré sa týkajú

vytvárania, spravovania a fungovania európskeho štandardného fondu.

(4)

Správcovská spoločnosť podľa odseku 3 je povinná plniť povinnosti určené v štatúte

európskeho štandardného fondu alebo v jeho zakladajúcich dokumentoch a povinnosti

určené v predajnom prospekte európskeho štandardného fondu, ktoré sú zároveň v súlade

s príslušnými ustanoveniami tohto zákona v oblastiach podľa odseku 1 a s príslušnými

právnymi predpismi domovského členského štátu európskeho štandardného fondu podľa

odseku 3.

(5)

Za dohľad nad dodržiavaním pravidiel podľa odsekov 3 a 4 zodpovedá príslušný orgán

dohľadu domovského členského štátu európskeho štandardného fondu.

(6)

Správcovská spoločnosť je povinná prijať a vykonať akékoľvek opatrenia a organizačné

rozhodnutia, ktoré sú potrebné na dodržiavanie pravidiel týkajúcich sa vytvárania,

spravovania alebo fungovania európskeho štandardného fondu a povinností určených v

štatúte alebo zakladajúcich dokumentoch európskeho štandardného fondu a v jeho predajnom

prospekte.

(7)

Správcovská spoločnosť je povinná vyhovieť žiadosti príslušného orgánu dohľadu jej

hostiteľského členského štátu o predkladanie pravidelných hlásení o jej činnosti na

svojom území na štatistické účely alebo informácií, výkazov alebo správ nevyhnutných

na sledovanie súladu jej činnosti s ustanoveniami právnych predpisov hostiteľského

členského štátu vzťahujúcimi sa na správcovskú spoločnosť podľa odsekov 3 a 4.

(8)

Správcovská spoločnosť je povinná prijať nevyhnutné postupy a opatrenia na sprístupnenie

informácií na žiadosť verejnosti alebo príslušného orgánu dohľadu domovského členského

štátu európskeho štandardného fondu.

§ 63a

Vytváranie a spravovanie európskych alternatívnych investičných fondov správcovskou

spoločnosťou s povolením podľa

§ 28a

alebo zahraničnou správcovskou spoločnosťou so sídlom v nečlenskom štáte s povolením

podľa

§ 66c

(1)

Správcovská spoločnosť s povolením podľa

§ 28a

, ktorá na území iného členského štátu plánuje spravovať európske alternatívne investičné

fondy, je povinná po prvýkrát oznámiť Národnej banke Slovenska tieto informácie

a)

členský štát, v ktorom má v úmysle spravovať európske alternatívne investičné fondy

na základe práva slobodného poskytovania služieb alebo prostredníctvom pobočky,

b)

program činností, v ktorom sa uvedú najmä služby, ktoré má v úmysle poskytovať, a

identifikáciu európskych alternatívnych investičných fondov, ktoré plánuje spravovať.

(2)

Ak správcovská spoločnosť podľa odseku 1 plánuje zriadiť pobočku, je povinná poskytnúť

okrem informácií podľa odseku 1 aj tieto informácie

a)

organizačnú štruktúru pobočky,

b)

adresu v domovskom členskom štáte európskeho alternatívneho investičného fondu, na

ktorej možno získať dokumenty,

c)

mená a priezviská a kontaktné údaje osôb zodpovedných za riadenie pobočky.

(3)

Národná banka Slovenska do jedného mesiaca od doručenia úplnej dokumentácie podľa

odseku 1 alebo do dvoch mesiacov od doručenia úplnej dokumentácie podľa odseku 2 odovzdá

túto dokumentáciu príslušným orgánom dohľadu hostiteľského členského štátu správcovskej

spoločnosti. Národná banka Slovenska dokumentáciu odovzdá, len ak spravovanie európskeho

alternatívneho investičného fondu správcovskou spoločnosťou je v súlade s týmto zákonom

a ak správcovská spoločnosť dodržiava iné ustanovenia tohto zákona. Národná banka

Slovenska k odovzdaným dokumentom pripojí aj potvrdenie, že príslušnej správcovskej

spoločnosti udelila povolenie podľa

§ 28a

.

(4)

Národná banka Slovenska bezodkladne po odovzdaní dokumentov podľa odseku 3 informuje

správcovskú spoločnosť o tejto skutočnosti. Správcovská spoločnosť môže začať poskytovať

služby v hostiteľskom členskom štáte správcovskej spoločnosti odo dňa, v ktorom prijala

túto informáciu od Národnej banky Slovenska.

(5)

Správcovská spoločnosť je povinná písomne oznámiť Národnej banke Slovenska akúkoľvek

zmenu informácií oznámených podľa odseku 1 alebo odseku 2 v lehote jedného mesiaca

pred vykonaním plánovaných zmien alebo bezodkladne po tom, ako došlo k neplánovanej

zmene.

(6)

Ak by v dôsledku plánovanej zmeny podľa odseku 5 prestalo byť spravovanie európskeho

alternatívneho investičného fondu správcovskou spoločnosťou v súlade s týmto zákonom

alebo ak by správcovská spoločnosť prestala iným spôsobom spĺňať ustanovenia tohto

zákona, Národná banka Slovenska do 15 pracovných dní od doručenia všetkých informácií

uvedených v odseku 5 oznámi správcovskej spoločnosti, že takúto zmenu nemôže vykonať.

(7)

Ak sa vykoná plánovaná zmena v rozpore s odsekmi 5 a 6 alebo ak dôjde k neplánovanej

zmene, v ktorej dôsledku prestane byť spravovanie európskeho alternatívneho investičného

fondu správcovskou spoločnosťou v súlade s týmto zákonom, alebo ak správcovská spoločnosť

prestane spĺňať iné ustanovenia tohto zákona, Národná banka Slovenska prijme všetky

potrebné opatrenia podľa

§ 193 až 195

a

202

a bez zbytočného odkladu o tom informuje príslušný orgán dohľadu hostiteľského členského

štátu správcovskej spoločnosti európskeho alternatívneho investičného fondu.

(8)

Ak sú zmeny prijateľné, pretože nemajú dosah na súlad spravovania európskeho alternatívneho

investičného fondu správcovskou spoločnosťou s ustanoveniami tohto zákona a ani na

dodržiavanie iných ustanovení tohto zákona správcovskou spoločnosťou, Národná banka

Slovenska o týchto zmenách bezodkladne informuje príslušné orgány hostiteľského členského

štátu správcovskej spoločnosti.

(9)

Ustanovenia odsekov 1 až 8 sa použijú rovnako na neeurópsku správcovskú spoločnosť

s povolením podľa

§ 66c

, ktorá plánuje spravovať európsky alternatívny investičný fond na území iného členského

štátu. Národná banka Slovenska informuje o skutočnosti podľa odseku 4, ak sa týka

neeurópskej správcovskej spoločnosti, aj Európsky orgán dohľadu (Európsky orgán pre

cenné papiere a trhy).