INSTRUCŢIUNI Nr. 7 din 31 octombrie 1995

În vederea promovării titlurilor de participare ale fondurilor de investiţii, societăţile de administrare vor întocmi materiale publicitare cu următorul conţinut minim de informaţii

1. denumirea completa a fondului de investiţii, a societăţii de administrare, a societăţii de depozitare; sediul acestora şi numărul de telefon al persoanei desemnate de societatea de administrare pentru relaţii cu publicul; modalitatea de procurare a prospectului;

2. denumirea autorităţii publice care reglementează activitatea fondului de investiţii, numărul autorizaţiei acestuia şi a societăţii de administrare;

3. domeniile în care se vor investi fondurile de investiţii (o anumită arie geografică, o anumită ramura, un anume segment al pieţei financiare etc.), riscurile asociate domeniului; în situaţia în care investiţia nu este realizabila imediat, se va menţiona acest fapt;

4. comisionul anual, exprimat în procent din valoarea activelor nete ale fondului de investiţii, perceput de societatea de administrare, asa cum este menţionat în contractul de administrare;

5. preţul de vînzare a titlului - se va specifică dacă la valoarea activului net la zi a titlului se adauga un comision de cumpărare;

6. modalitatea de răscumpărare a titlului (termenul de plată de la data depunerii cererii, comisionul de răscumpărare);

7. performanţele anterioare ale fondului de investiţii trebuie prezentate astfel încât

- să se precizeze ca acestea nu constituie o garanţie pentru cele viitoare;

- să fie indicate valorile medii, iar, dacă sunt menţionate valorile maxime, obligatoriu trebuie precizate şi cele minime;

- să se menţioneze sursa utilizata (bilanţuri contabile, situaţii financiare etc.);

- sa nu fie defaimate performanţele altor fonduri de investiţii sau ale altor titluri de participare;

- folosirea opiniilor unor investitori trebuie să aibă acordul acestora;

8. se va interzice garantarea investiţiei, cu excepţia cazului în care exista un contract legal cu o instituţie care îşi asuma aceasta obligaţie;

9. se interzic estimarile privind performanţele viitoare ale fondului de investiţii.

La transmiterea materialului spre autorizare la Comisia Naţionala a Valorilor Mobiliare, societatea de administrare va indica numele persoanei responsabile cu întocmirea materialului publicitar în conformitate cu principiile enunţate şi cu cadrul minim de informaţii. Aceasta persoana va actualiza permanent datele folosite în material, va păstra evidenta surselor acestor date şi le va pune la dispoziţia organelor de control ale Comisiei Naţionale a Valorilor Mobiliare, la solicitarea acestora.

---------------------

cu privire la conţinutul minim al materialului publicitar pentru promovarea titlurilor de participare ale fondurilor de investiţii