ORDIN nr. 876 din 28 iunie 2002

Se aprobă prospectele de emisiune ale certificatelor de trezorerie cu discont şi ale obligaţiunilor de stat cu dobânda aferente lunii iulie 2002, prevăzute în anexele nr. 1 şi 2 care fac parte integrantă din prezentul ordin.

În luna iulie 2002 sunt scadente certificatele de trezorerie cu discont seriile: G2 04.07.2002, D1 04.07.2002, G4 11.07.2002, A3 11.07.2002, D6 18.07.2002, G7 18.07.2002, A6 18.07.2002, A8 25.07.2002, G9 25.07.2002.

În vederea refinantarii acestora Ministerul Finanţelor Publice anunta, pentru luna iulie 2002, programul emisiunilor certificatelor de trezorerie cu discont, astfel

Seria Data licitaţiei Data emisiunii Data scadenţei Numărul de zile Valoarea emisiunii - lei -

G1 03.10.2002 2 iulie 2002 4 iulie 2002 3 octombrie 2002 91 500.000.000.000

G2 02.01.2003 2 iulie 2002 4 iulie 2002 2 ianuarie 2003 182 300.000.000.000

G3 10.07.2003 9 iulie 2002 11 iulie 2002 10 iulie 2003 364 800.000.000.000

G4 16.01.2003 16 iulie 2002 18 iulie 2002 16 ianuarie 2003 182 600.000.000.000

G5 17.07.2003 16 iulie 2002 18 iulie 2002 17 iulie 2003 364 800.000.000.000

G6 24.07.2003 23 iulie 2002 25 iulie 2002 24 iulie 2003 364 600.000.000.000

Ministerul Finanţelor Publice îşi rezerva dreptul ca valorile împrumutate aferente seriei să fie majorate sau micsorate până la anularea emisiunilor, în funcţie de necesităţile de finanţare a contului general al trezoreriei statului şi de nivelul randamentului înregistrat la data licitaţiei.

În vederea finanţării şi refinantarii datoriei publice interne, Ministerul Finanţelor Publice anunta, pentru luna iulie 2002, programul emisiunilor obligaţiunilor de stat cu dobânda, astfel

Seria Data licitaţiei Data emisiunii Data scadenţei Numărul de zile Valoarea emisiunii - lei -

SERIA O.S. 04.07.2004 2 iulie 2002 4 iulie 2002 4 iulie 2004 731 300.000.000.000

SERIA O.S. 11.07.2004 9 iulie 2002 11 iulie 2002 11 iulie 2004 731 300.000.000.000

SERIA O.S. 25.07.2004 23 iulie 2002 25 iulie 2002 25 iulie 2004 731 400.000.000.000

Ministerul Finanţelor Publice îşi rezerva dreptul ca valoarea împrumutată aferentă seriei să fie marita sau micşorată până la anularea emisiunii, în funcţie de necesităţile de finanţare a contului general al trezoreriei statului şi de nivelul dobânzii (randamentului) înregistrate la data licitaţiei.

PROSPECT DE EMISIUNE

al certificatelor de trezorerie cu discont

lansate în luna iulie 2002

Articolul 1

În luna iulie 2002 sunt scadente certificatele de trezorerie cu discont seriile: G2 04.07.2002, D1 04.07.2002, G4 11.07.2002, A3 11.07.2002, D6 18.07.2002, G7 18.07.2002, A6 18.07.2002, A8 25.07.2002, G9 25.07.2002.

În vederea refinantarii acestora Ministerul Finanţelor Publice anunta, pentru luna iulie 2002, programul emisiunilor certificatelor de trezorerie cu discont, astfel

Seria Data licitaţiei Data emisiunii Data scadenţei Numărul de zile Valoarea emisiunii - lei -

G1 03.10.2002 2 iulie 2002 4 iulie 2002 3 octombrie 2002 91 500.000.000.000

G2 02.01.2003 2 iulie 2002 4 iulie 2002 2 ianuarie 2003 182 300.000.000.000

G3 10.07.2003 9 iulie 2002 11 iulie 2002 10 iulie 2003 364 800.000.000.000

G4 16.01.2003 16 iulie 2002 18 iulie 2002 16 ianuarie 2003 182 600.000.000.000

G5 17.07.2003 16 iulie 2002 18 iulie 2002 17 iulie 2003 364 800.000.000.000

G6 24.07.2003 23 iulie 2002 25 iulie 2002 24 iulie 2003 364 600.000.000.000

Ministerul Finanţelor Publice îşi rezerva dreptul ca valorile împrumutate aferente seriei să fie majorate sau micsorate până la anularea emisiunilor, în funcţie de necesităţile de finanţare a contului general al trezoreriei statului şi de nivelul randamentului înregistrat la data licitaţiei.

Articolul 2

Metoda de vânzare este licitaţia care va avea loc, pentru fiecare serie de certificate de trezorerie cu discont, la datele menţionate în tabelul de mai sus, iar adjudecarea se va face după metoda cu preţ multiplu.

Articolul 3

Ofertele de cumpărare sunt de tip competitiv şi vor cuprinde valoarea nominală, costul total, rata discontului, preţul şi randamentul.

Se admite defalcarea valorii totale în maximum 5 transe valorice la rate diferite ale randamentului.

Preţul şi randamentul se vor calcula utilizându-se următoarele formule

P = 1 - (d x r)/360

y = r/P,

în care

P = preţul titlului cu discont exprimat cu 6 zecimale;

d = numărul de zile până la scadenta;

r = rata discontului;

y = randamentul (rata dobânzii).

Fiecare oferta va fi de minimum 100.000.000 lei.

Valoarea nominală individuală a unui certificat de trezorerie cu discont este de 10.000.000 lei.

Nu sunt acceptate ofertele necompetitive.

Articolul 4

Certificatele de trezorerie cu discont pot fi cumpărate de către intermediari autorizaţi sa tranzactioneze titluri de stat pe piaţa primara, care vor depune oferte atât în cont propriu, cat şi în contul clienţilor lor, persoane juridice.

Certificatele de trezorerie cu discont menţionate mai sus nu se adresează persoanelor juridice nerezidente în România.

Articolul 5

Ofertele de cumpărare se depun la Banca Naţionala a României în ziua licitaţiei, până la ora 12,00.

Articolul 6

Rezultatul licitaţiei se va stabili în aceeaşi zi la sediul Băncii Naţionale a României de către comisia de licitaţie constituită în acest scop şi va fi dat publicităţii.

Articolul 7

Plata certificatelor de trezorerie cu discont se va face la data emisiunii, prin debitarea contului cumpărătorului deschis la Banca Naţionala a României cu suma reprezentând costul total al certificatelor de trezorerie cumpărate.

Articolul 8

Răscumpărarea certificatelor de trezorerie cu discont se va face la data scadentei, prin creditarea contului deţinătorului cu suma reprezentând valoarea nominală totală a certificatelor de trezorerie cu discont.

Articolul 9

Regimul fiscal al titlurilor de stat prevăzute la art. 1 este reglementat de legislaţia în vigoare.

Prezentul ordin intră în vigoare la data semnării acestuia.

Metoda de vânzare este licitaţia care va avea loc, pentru fiecare serie de certificate de trezorerie cu discont, la datele menţionate în tabelul de mai sus, iar adjudecarea se va face după metoda cu preţ multiplu.

Metoda de vânzare este licitaţia care va avea loc la datele menţionate în tabelul de mai sus, iar adjudecarea se va face după metoda cu preţ uniform.

PROSPECT DE EMISIUNE

al obligaţiunilor de stat cu dobânda lansate

în luna iulie 2002

Articolul 1

În vederea finanţării şi refinantarii datoriei publice interne, Ministerul Finanţelor Publice anunta, pentru luna iulie 2002, programul emisiunilor obligaţiunilor de stat cu dobânda, astfel

Seria Data licitaţiei Data emisiunii Data scadenţei Numărul de zile Valoarea emisiunii - lei -

SERIA O.S. 04.07.2004 2 iulie 2002 4 iulie 2002 4 iulie 2004 731 300.000.000.000

SERIA O.S. 11.07.2004 9 iulie 2002 11 iulie 2002 11 iulie 2004 731 300.000.000.000

SERIA O.S. 25.07.2004 23 iulie 2002 25 iulie 2002 25 iulie 2004 731 400.000.000.000

Ministerul Finanţelor Publice îşi rezerva dreptul ca valoarea împrumutată aferentă seriei să fie marita sau micşorată până la anularea emisiunii, în funcţie de necesităţile de finanţare a contului general al trezoreriei statului şi de nivelul dobânzii (randamentului) înregistrate la data licitaţiei.

Articolul 2

Metoda de vânzare este licitaţia care va avea loc la datele menţionate în tabelul de mai sus, iar adjudecarea se va face după metoda cu preţ uniform.

Articolul 3

Ofertele de cumpărare sunt de tip competitiv şi vor cuprinde valoarea nominală totală şi individuală, rata dobânzii (randamentul), numărul de titluri de stat.

Se admite defalcarea valorii totale în maximum 5 transe valorice la rate diferite ale dobânzii (randamentului).

Dobânzile se vor calcula şi plati anual la datele 4 iulie 2003, 11 iulie 2003, 25 iulie 2003 şi, respectiv, 4 iulie 2004, 11 iulie 2004 şi 25 iulie 2004, conform următoarei formule

Z

D = d x v x ---------,

365/366

în care

D = dobânda;

v = valoarea nominală totală;

z = numărul de zile pentru care se calculează dobânda;

d = rata dobânzii (randamentul).

Fiecare oferta va fi de minimum 100.000.000 lei.

Valoarea nominală individuală a unei obligaţiuni de stat cu dobânda este de 10.000.000 lei.

Nu sunt acceptate ofertele necompetitive.

Articolul 4

Obligaţiunile de stat cu dobânda pot fi cumpărate de către intermediari autorizaţi sa tranzactioneze titluri de stat pe piaţa primara şi secundară, care vor depune oferte atât în cont propriu, cat şi în contul clienţilor lor, persoane juridice.

Obligaţiunile de stat cu dobânda menţionate mai sus nu se adresează persoanelor juridice nerezidente în România.

Articolul 5

Ofertele de cumpărare se depun la Banca Naţionala a României în ziua licitaţiei, până la ora 12,00.

Articolul 6

Rezultatul licitaţiei se va stabili în aceeaşi zi la sediul Băncii Naţionale a României de către comisia de licitaţie constituită în acest scop şi va fi dat publicităţii.

Articolul 7

Plata obligaţiunilor de stat cu dobânda se va face la data emisiunii, prin debitarea contului cumpărătorului deschis la Banca Naţionala a României cu suma reprezentând valoarea nominală totală a obligaţiunilor de stat cu dobânda.

Articolul 8

Răscumpărarea obligaţiunilor de stat cu dobânda se va face la data scadentei, prin creditarea contului deţinătorului cu suma reprezentând valoarea nominală totală a acestora plus dobânda aferentă. În situaţia în care datele de plată a cuponului sau data scadentei sunt zile nelucrătoare, plăţile se vor face în ziua lucrătoare imediat următoare, fără obligarea la dobânzi moratorii.

Articolul 9

Regimul fiscal al titlurilor de stat prevăzute la art. 1 este reglementat de legislaţia în vigoare.

-----------

Direcţia generală a trezoreriei statului va aduce la îndeplinire prevederile prezentului ordin.

Ministrul finanţelor publice,

Mihai Nicolae Tanasescu

Ofertele de cumpărare sunt de tip competitiv şi vor cuprinde valoarea nominală, costul total, rata discontului, preţul şi randamentul.

Se admite defalcarea valorii totale în maximum 5 transe valorice la rate diferite ale randamentului.

Preţul şi randamentul se vor calcula utilizându-se următoarele formule

P = 1 - (d x r)/360

y = r/P,

în care

P = preţul titlului cu discont exprimat cu 6 zecimale;

d = numărul de zile până la scadenta;

r = rata discontului;

y = randamentul (rata dobânzii).

Fiecare oferta va fi de minimum 100.000.000 lei.

Valoarea nominală individuală a unui certificat de trezorerie cu discont este de 10.000.000 lei.

Nu sunt acceptate ofertele necompetitive.

Ofertele de cumpărare sunt de tip competitiv şi vor cuprinde valoarea nominală totală şi individuală, rata dobânzii (randamentul), numărul de titluri de stat.

Se admite defalcarea valorii totale în maximum 5 transe valorice la rate diferite ale dobânzii (randamentului).

Dobânzile se vor calcula şi plati anual la datele 4 iulie 2003, 11 iulie 2003, 25 iulie 2003 şi, respectiv, 4 iulie 2004, 11 iulie 2004 şi 25 iulie 2004, conform următoarei formule

Z

D = d x v x ---------,

365/366

în care

D = dobânda;

v = valoarea nominală totală;

z = numărul de zile pentru care se calculează dobânda;

d = rata dobânzii (randamentul).

Fiecare oferta va fi de minimum 100.000.000 lei.

Valoarea nominală individuală a unei obligaţiuni de stat cu dobânda este de 10.000.000 lei.

Nu sunt acceptate ofertele necompetitive.

Certificatele de trezorerie cu discont pot fi cumpărate de către intermediari autorizaţi sa tranzactioneze titluri de stat pe piaţa primara, care vor depune oferte atât în cont propriu, cat şi în contul clienţilor lor, persoane juridice.

Certificatele de trezorerie cu discont menţionate mai sus nu se adresează persoanelor juridice nerezidente în România.

Obligaţiunile de stat cu dobânda pot fi cumpărate de către intermediari autorizaţi sa tranzactioneze titluri de stat pe piaţa primara şi secundară, care vor depune oferte atât în cont propriu, cat şi în contul clienţilor lor, persoane juridice.

Obligaţiunile de stat cu dobânda menţionate mai sus nu se adresează persoanelor juridice nerezidente în România.

Ofertele de cumpărare se depun la Banca Naţionala a României în ziua licitaţiei, până la ora 12,00.

Ofertele de cumpărare se depun la Banca Naţionala a României în ziua licitaţiei, până la ora 12,00.

Rezultatul licitaţiei se va stabili în aceeaşi zi la sediul Băncii Naţionale a României de către comisia de licitaţie constituită în acest scop şi va fi dat publicităţii.

Rezultatul licitaţiei se va stabili în aceeaşi zi la sediul Băncii Naţionale a României de către comisia de licitaţie constituită în acest scop şi va fi dat publicităţii.

Plata certificatelor de trezorerie cu discont se va face la data emisiunii, prin debitarea contului cumpărătorului deschis la Banca Naţionala a României cu suma reprezentând costul total al certificatelor de trezorerie cumpărate.

Plata obligaţiunilor de stat cu dobânda se va face la data emisiunii, prin debitarea contului cumpărătorului deschis la Banca Naţionala a României cu suma reprezentând valoarea nominală totală a obligaţiunilor de stat cu dobânda.

Răscumpărarea certificatelor de trezorerie cu discont se va face la data scadentei, prin creditarea contului deţinătorului cu suma reprezentând valoarea nominală totală a certificatelor de trezorerie cu discont.

Răscumpărarea obligaţiunilor de stat cu dobânda se va face la data scadentei, prin creditarea contului deţinătorului cu suma reprezentând valoarea nominală totală a acestora plus dobânda aferentă. În situaţia în care datele de plată a cuponului sau data scadentei sunt zile nelucrătoare, plăţile se vor face în ziua lucrătoare imediat următoare, fără obligarea la dobânzi moratorii.

Regimul fiscal al titlurilor de stat prevăzute la art. 1 este reglementat de legislaţia în vigoare.

Regimul fiscal al titlurilor de stat prevăzute la art. 1 este reglementat de legislaţia în vigoare.

-----------

privind prospectele de emisiune ale certificatelor de trezorerie cu discont şi ale obligaţiunilor de stat cu dobânda aferente lunii iulie 2002

Ministrul finanţelor publice,

în baza Hotărârii Guvernului nr. 18/2001 privind organizarea şi funcţionarea Ministerului Finanţelor Publice, având în vedere prevederile Legii datoriei publice nr. 81/1999, ale Convenţiei nr. 16.813/19/1998, ale Actului adiţional nr. 8.013/1 din 23 iunie 2000, încheiate între Ministerul Finanţelor şi Banca Naţionala a României, şi ale Regulamentului privind operaţiuni cu titluri de stat derulate de către Banca Naţionala a României în calitatea sa de agent al statului,

emite următorul ordin