Rozporządzenie Ministra Finansów z dnia 19 lutego 2009 r. w sprawie informacji bieżących i okresowych przekazywanych przez emitentów papierów wartościowych oraz warunków uznawania za równoważne informacji wymaganych przepisami prawa państwa niebędącego państwem członkowskim

§ 1. Rozporzàdzenie okreÊla

1) rodzaj, zakres i form´ informacji bie˝àcych i okresowych przekazywanych przez emitentów papierów wartoÊciowych, dla których Rzeczpospolita

Polska jest paƒstwem macierzystym, dopuszczonych do obrotu na rynku oficjalnych notowaƒ

gie∏dowych w rozumieniu przepisów ustawy

z dnia 29 lipca 2005 r. o obrocie instrumentami

finansowymi (Dz. U. Nr 183, poz. 1538, z póên.

zm.3)), zwanej dalej „ustawà o obrocie instrumentami finansowymi”, lub na rynku regulowanym

innego ni˝ Rzeczpospolita Polska paƒstwa cz∏onkowskiego oraz

2) cz´stotliwoÊç i terminy przekazywania informacji,

o których mowa w pkt 1, oraz

3) w przypadku emitentów z siedzibà w paƒstwie

nieb´dàcym paƒstwem cz∏onkowskim, dla których

Rzeczpospolita Polska jest paƒstwem macierzystym, których papiery wartoÊciowe sà dopuszczone do obrotu na rynku oficjalnych notowaƒ gie∏dowych w rozumieniu przepisów ustawy o obrocie instrumentami finansowymi — warunki uznawania za równowa˝ne informacji wymaganych

przepisami prawa paƒstwa siedziby emitenta do

informacji, o których mowa w pkt 1.

§ 2. 1. Ilekroç w rozporzàdzeniu jest mowa o

1) ustawie o ofercie publicznej — rozumie si´ przez

to ustaw´ z dnia 29 lipca 2005 r. o ofercie publicznej i warunkach wprowadzania instrumentów

finansowych do zorganizowanego systemu obrotu oraz o spó∏kach publicznych;

———————

1) Minister Finansów kieruje dzia∏em administracji rzàdowej

— instytucje finansowe, na podstawie § 1 ust. 2 pkt 3 rozporzàdzenia Prezesa Rady Ministrów z dnia 16 listopada

2007 r. w sprawie szczegó∏owego zakresu dzia∏ania Ministra Finansów (Dz. U. Nr 216, poz. 1592).

2) Zmiany wymienionej ustawy zosta∏y og∏oszone w Dz. U.

z 2006 r. Nr 157, poz. 1119, z 2007 r. Nr 235, poz. 1734 oraz

z 2008 r. Nr 171, poz. 1056 i Nr 231, poz. 1547.

3) Zmiany wymienionej ustawy zosta∏y og∏oszone w Dz. U.

z 2006 r. Nr 104, poz. 708 i Nr 157, poz. 1119, z 2008 r.

Nr 171, poz. 1056 oraz z 2009 r. Nr 13, poz. 69.

2) ustawie o rachunkowoÊci — rozumie si´ przez to

ustaw´ z dnia 29 wrzeÊnia 1994 r. o rachunkowoÊci (Dz. U. z 2002 r. Nr 76, poz. 694, z póên. zm.4));

3) ustawie o funduszach — rozumie si´ przez to ustaw´ z dnia 27 maja 2004 r. o funduszach inwestycyjnych (Dz. U. Nr 146, poz. 1546, z póên. zm.5));

4) ustawie Prawo bankowe — rozumie si´ przez

to ustaw´ z dnia 29 sierpnia 1997 r. — Prawo bankowe (Dz. U. z 2002 r. Nr 72, poz. 665, z póên.

zm.6));

5) ustawie o dzia∏alnoÊci ubezpieczeniowej — rozumie si´ przez to ustaw´ z dnia 22 maja 2003 r.

o dzia∏alnoÊci ubezpieczeniowej (Dz. U. Nr 124,

poz. 1151, z póên. zm.7));

6) ustawie o KRS — rozumie si´ przez to ustaw´

z dnia 20 sierpnia 1997 r. o Krajowym Rejestrze

Sàdowym (Dz. U. z 2007 r. Nr 168, poz. 1186,

z 2008 r. Nr 141, poz. 888 oraz z 2009 r. Nr 18,

poz. 97);

———————

4) Zmiany

tekstu jednolitego wymienionej ustawy zosta∏y

og∏oszone w Dz. U. z 2003 r. Nr 60, poz. 535, Nr 124,

poz. 1152, Nr 139, poz. 1324 i Nr 229, poz. 2276, z 2004 r.

Nr 96, poz. 959, Nr 145, poz. 1535, Nr 146, poz. 1546

i Nr 213, poz. 2155, z 2005 r. Nr 10, poz. 66, Nr 184,

poz. 1539 i Nr 267, poz. 2252, z 2006 r. Nr 157, poz. 1119

i Nr 208, poz. 1540 oraz z 2008 r. Nr 63, poz. 393, Nr 144,

poz. 900, Nr 171, poz. 1056, Nr 214, poz. 1343 i Nr 223,

poz. 1466.

5) Zmiany wymienionej ustawy zosta∏y og∏oszone w Dz. U.

z 2005 r. Nr 83, poz. 719, Nr 183, poz. 1537 i 1538 i Nr 184,

poz. 1539, z 2006 r. Nr 157, poz. 1119, z 2007 r. Nr 112,

poz. 769, z 2008 r. Nr 231, poz. 1546 oraz z 2009 r. Nr 18,

poz. 97.

6) Zmiany tekstu jednolitego wymienionej ustawy zosta∏y

og∏oszone w Dz. U. z 2002 r. Nr 126, poz. 1070, Nr 141,

poz. 1178, Nr 144, poz. 1208, Nr 153, poz. 1271, Nr 169,

poz. 1385 i 1387 i Nr 241, poz. 2074, z 2003 r. Nr 50,

poz. 424, Nr 60, poz. 535, Nr 65, poz. 594, Nr 228,

poz. 2260 i Nr 229, poz. 2276, z 2004 r. Nr 64, poz. 594,

Nr 68, poz. 623, Nr 91, poz. 870, Nr 96, poz. 959, Nr 121,

poz. 1264, Nr 146, poz. 1546 i Nr 173, poz. 1808, z 2005 r.

Nr 83, poz. 719, Nr 85, poz. 727, Nr 167, poz. 1398 i Nr 183,

poz. 1538, z 2006 r. Nr 104, poz. 708, Nr 157, poz. 1119,

Nr 190, poz. 1401 i Nr 245, poz. 1775, z 2007 r. Nr 42,

poz. 272 i Nr 112, poz. 769, z 2008 r. Nr 171, poz. 1056,

Nr 192, poz. 1179, Nr 209, poz. 1315 i Nr 231, poz. 1546

oraz z 2009 r. Nr 18, poz. 97.

7) Zmiany wymienionej ustawy zosta∏y og∏oszone w Dz. U.

z 2004 r. Nr 91, poz. 870 i Nr 96, poz. 959, z 2005 r. Nr 83,

poz. 719, Nr 143, poz. 1204, Nr 167, poz. 1396, Nr 183,

poz. 1538 i Nr 184, poz. 1539, z 2006 r. Nr 157, poz. 1119,

z 2007 r. Nr 50, poz. 331, Nr 82, poz. 557, Nr 102, poz. 691

i Nr 112, poz. 769, z 2008 r. Nr 171, poz. 1056 i Nr 234,

poz. 1571 oraz z 2009 r. Nr 18, poz. 97.

7) Kodeksie spó∏ek handlowych — rozumie si´ przez to

ustaw´ z dnia 15 wrzeÊnia 2000 r. — Kodeks spó∏ek

handlowych (Dz. U. Nr 94, poz. 1037, z póên. zm.8));

8) rozporzàdzeniu o sprawozdaniach finansowych

w prospekcie — rozumie si´ przez to rozporzàdzenie Ministra Finansów z dnia 18 paêdziernika

2005 r. w sprawie zakresu informacji wykazywanych w sprawozdaniach finansowych i skonsolidowanych sprawozdaniach finansowych, wymaganych w prospekcie emisyjnym dla emitentów

z siedzibà na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej,

dla których w∏aÊciwe sà polskie zasady rachunkowoÊci (Dz. U. Nr 209, poz. 1743);

9) rozporzàdzeniu w sprawie szczególnych zasad rachunkowoÊci funduszy inwestycyjnych — rozumie

si´ przez to rozporzàdzenie Ministra Finansów

z dnia 24 grudnia 2007 r. w sprawie szczególnych

zasad rachunkowoÊci funduszy inwestycyjnych

(Dz. U. Nr 249, poz. 1859);

10) Komisji — rozumie si´ przez to Komisj´ Nadzoru

Finansowego;

11) Krajowym Depozycie — rozumie si´ przez to Krajowy Depozyt Papierów WartoÊciowych S.A.;

12) MSR — rozumie si´ przez to Mi´dzynarodowe

Standardy RachunkowoÊci, Mi´dzynarodowe Standardy SprawozdawczoÊci Finansowej oraz zwiàzane z nimi interpretacje og∏oszone w formie rozporzàdzeƒ Komisji Europejskiej;

13) funduszu — rozumie si´ przez to fundusz inwestycyjny zamkni´ty;

14) funduszu portfelowym — rozumie si´ przez to fundusz, o którym mowa w art. 179 ustawy o funduszach;

15) funduszu sekurytyzacyjnym — rozumie si´ przez

to fundusz, o którym mowa w art. 183 ustawy

o funduszach;

16) funduszu aktywów niepublicznych — rozumie si´

przez to fundusz, o którym mowa w art. 196 ustawy o funduszach;

17) funduszu z wydzielonymi subfunduszami — rozumie si´ przez to fundusz, o którym mowa w art. 159

ustawy o funduszach;

18) narodowym funduszu inwestycyjnym — rozumie

si´ przez to narodowy fundusz inwestycyjny,

utworzony na podstawie ustawy z dnia 30 kwietnia 1993 r. o narodowych funduszach inwestycyjnych i ich prywatyzacji (Dz. U. Nr 44, poz. 202,

z póên. zm.9));

———————

8) Zmiany wymienionej ustawy zosta∏y og∏oszone w Dz. U.

z 2001 r. Nr 102, poz. 1117, z 2003 r. Nr 49, poz. 408

i Nr 229, poz. 2276, z 2005 r. Nr 132, poz. 1108, Nr 183,

poz. 1538 i Nr 184, poz. 1539, z 2006 r. Nr 133, poz. 935

i Nr 208, poz. 1540, z 2008 r. Nr 86, poz. 524, Nr 118,

poz. 747, Nr 217, poz. 1381 i Nr 231, poz. 1547 oraz

z 2009 r. Nr 13, poz. 69.

9) Zmiany wymienionej ustawy zosta∏y og∏oszone w Dz. U.

z 1994 r. Nr 84, poz. 385, z 1997 r. Nr 30, poz. 164, Nr 47,

poz. 298 i Nr 107, poz. 691, z 2000 r. Nr 122, poz. 1319,

z 2001 r. Nr 63, poz. 637, z 2002 r. Nr 240, poz. 2055,

z 2004 r. Nr 281, poz. 2775 oraz z 2007 r. Nr 50, poz. 331.

Poz. 259

19) przedsi´biorstwie leasingowym — rozumie si´

przez to przedsi´biorc´, który, jako finansujàcy,

Êwiadczy w ramach swojej podstawowej dzia∏alnoÊci gospodarczej us∏ugi na podstawie umowy

leasingu w rozumieniu art. 7091 ustawy z dnia

23 kwietnia 1964 r. — Kodeks cywilny (Dz. U.

Nr 16, poz. 93, z póên. zm.10)) lub na podstawie

ka˝dej innej umowy, na mocy której oddaje do odp∏atnego u˝ywania albo u˝ywania i pobierania po˝ytków podlegajàce amortyzacji Êrodki trwa∏e lub

wartoÊci niematerialne i prawne, a tak˝e grunty;

20) jednostce samorzàdu terytorialnego — rozumie

si´ przez to

a) gmin´, powiat, województwo, zwiàzki tych jednostek, jak równie˝

b) jednostk´ samorzàdu terytorialnego wydzielonà

finansowo i organizacyjnie, na podstawie prawa kraju pochodzenia, która mo˝e zaciàgaç zobowiàzania na w∏asny rachunek i we w∏asnym

imieniu (zagraniczna jednostka terytorialna);

21) jednostce dominujàcej — rozumie si´ przez to jednostk´ dominujàcà w rozumieniu ustawy o rachunkowoÊci, a w przypadku emitentów z siedzibà

poza terytorium Rzeczypospolitej Polskiej — w rozumieniu obowiàzujàcych ich przepisów o rachunkowoÊci;

22) jednostce zale˝nej — rozumie si´ przez to jednostk´ zale˝nà w rozumieniu obowiàzujàcych emitenta przepisów o rachunkowoÊci;

23) jednostce zale˝nej, w przypadku emitenta b´dàcego funduszem — rozumie si´ przez to spó∏k´,

w której fundusz sprawuje kontrol´ sam lub z innymi podmiotami, a w szczególnoÊci

a) ma prawo wykonywania bezpoÊrednio lub poÊrednio wi´kszoÊci ogólnej liczby g∏osów w organie tej spó∏ki, tak˝e na podstawie porozumieƒ z innymi uprawnionymi do g∏osu, wykonujàcymi swe prawa g∏osu zgodnie z wolà funduszu, lub

———————

10) Zmiany wymienionej ustawy zosta∏y og∏oszone w Dz. U.

z 1971 r. Nr 27, poz. 252, z 1976 r. Nr 19, poz. 122, z 1982 r.

Nr 11, poz. 81, Nr 19, poz. 147 i Nr 30, poz. 210, z 1984 r.

Nr 45, poz. 242, z 1985 r. Nr 22, poz. 99, z 1989 r. Nr 3,

poz. 11, z 1990 r. Nr 34, poz. 198, Nr 55, poz. 321 i Nr 79,

poz. 464, z 1991 r. Nr 107, poz. 464 i Nr 115, poz. 496,

z 1993 r. Nr 17, poz. 78, z 1994 r. Nr 27, poz. 96, Nr 85,

poz. 388 i Nr 105, poz. 509, z 1995 r. Nr 83, poz. 417,

z 1996 r. Nr 114, poz. 542, Nr 139, poz. 646 i Nr 149,

poz. 703, z 1997 r. Nr 43, poz. 272, Nr 115, poz.

741, Nr 117, poz. 751 i Nr 157, poz. 1040, z 1998 r. Nr 106,

poz. 668 i Nr 117, poz. 758, z 1999 r. Nr 52, poz. 532,

z 2000 r. Nr 22, poz. 271, Nr 74, poz. 855 i 857, Nr 88,

poz. 983 i Nr 114, poz. 1191, z 2001 r. Nr 11, poz. 91, Nr 71,

poz. 733, Nr 130, poz. 1450 i Nr 145, poz. 1638, z 2002 r.

Nr 113, poz. 984 i Nr 141, poz. 1176, z 2003 r. Nr 49, poz.

408, Nr 60, poz. 535, Nr 64, poz. 592 i Nr 124, poz. 1151,

z 2004 r. Nr 91, poz. 870, Nr 96, poz. 959, Nr 162,

poz. 1692, Nr 172, poz. 1804 i Nr 281, poz. 2783, z 2005 r.

Nr 48, poz. 462, Nr 157, poz. 1316 i Nr 172, poz. 1438,

z 2006 r. Nr 133, poz. 935 i Nr 164, poz. 1166, z 2007 r.

Nr 80, poz. 538, Nr 82, poz. 557 i Nr 181, poz. 1287 oraz

z 2008 r. Nr 116, poz. 731, Nr 163, poz. 1012, Nr 220,

poz. 1425 i 1431 i Nr 228, poz. 1506.

b) jest uprawniony do kierowania politykà finansowà i operacyjnà tej spó∏ki samodzielnie lub

przez wyznaczone przez siebie osoby lub podmioty na podstawie umowy zawartej z innymi

uprawnionymi do g∏osu, posiadajàcymi, na

podstawie statutu lub umowy spó∏ki, ∏àcznie

z funduszem, wi´kszoÊç ogólnej liczby g∏osów

w jej organie, lub

c) jest uprawniony, jako udzia∏owiec, do powo∏ywania lub odwo∏ywania wi´kszoÊci cz∏onków

organów zarzàdzajàcych lub nadzorczych tej

spó∏ki, lub

d) jest udzia∏owcem podmiotu, którego cz∏onkowie zarzàdu w poprzednim roku obrotowym,

w okresie bie˝àcego roku obrotowego i do czasu sporzàdzenia sprawozdania finansowego za

bie˝àcy rok obrotowy, stanowià jednoczeÊnie

wi´cej ni˝ po∏ow´ sk∏adu zarzàdu tej spó∏ki;

24) jednostkach podporzàdkowanych — rozumie si´

przez to jednostki podporzàdkowane w rozumieniu obowiàzujàcych emitenta przepisów o rachunkowoÊci;

Poz. 259

d) osoby majàce istotny wp∏yw na dzia∏alnoÊç

funduszu, w szczególnoÊci na decyzje inwestycyjne, w tym: cz∏onka zarzàdu, osob´ pe∏niàcà

obowiàzki cz∏onka zarzàdu, prokurenta, kuratora, cz∏onka zarzàdu komisarycznego lub prokurenta towarzystwa funduszy inwestycyjnych zarzàdzajàcego funduszem, likwidatora, osoby

podejmujàce decyzje inwestycyjne, tak˝e na

podstawie zlecenia zarzàdzania portfelem inwestycyjnym funduszu lub jego cz´Êcià, oraz

cz∏onków zarzàdu lub osoby pe∏niàce obowiàzki cz∏onka zarzàdu podmiotów, o których mowa

w art. 46 ust. 1—3 ustawy o funduszach —

w przypadku emitenta b´dàcego funduszem;

31) osobie nadzorujàcej — rozumie si´ przez to

a) cz∏onka rady nadzorczej, cz∏onka komisji rewizyjnej, osob´ wchodzàcà w sk∏ad organu administrujàcego lub cz∏onka innego organu, powo∏anego w podmiocie w celu nadzorowania jego

prawid∏owego dzia∏ania — w przypadku emitenta b´dàcego przedsi´biorcà,

25) jednostkach powiàzanych — rozumie si´ przez to

jednostki powiàzane w rozumieniu obowiàzujàcych emitenta przepisów o rachunkowoÊci;

b) przewodniczàcego rady jednostki lub osob´

pe∏niàcà funkcj´ odpowiadajàcà funkcji przewodniczàcego rady tej jednostki — w przypadku emitenta b´dàcego jednostkà samorzàdu terytorialnego,

26) jednostce wspó∏zale˝nej — rozumie si´ przez to

jednostk´ wspó∏zale˝nà w rozumieniu obowiàzujàcych emitenta przepisów o rachunkowoÊci;

c) cz∏onka rady nadzorczej towarzystwa funduszy

inwestycyjnych zarzàdzajàcego emitentem —

w przypadku emitenta b´dàcego funduszem;

27) wspólniku jednostki wspó∏zale˝nej — rozumie si´

przez to wspólnika jednostki wspó∏zale˝nej w rozumieniu obowiàzujàcych emitenta przepisów

o rachunkowoÊci;

28) znaczàcym inwestorze — rozumie si´ przez to znaczàcego inwestora w rozumieniu obowiàzujàcych

emitenta przepisów o rachunkowoÊci;

29) grupie kapita∏owej emitenta — rozumie si´ przez

to grup´ kapita∏owà w rozumieniu obowiàzujàcych emitenta przepisów o rachunkowoÊci;

30) osobie zarzàdzajàcej — rozumie si´ przez to

a) osoby majàce istotny wp∏yw na zarzàdzanie emitentem, a w szczególnoÊci: cz∏onka zarzàdu, osob´ wchodzàcà w sk∏ad organu administracyjnego, osob´ pe∏niàcà obowiàzki cz∏onka zarzàdu,

kuratora, cz∏onka zarzàdu komisarycznego, syndyka oraz zarzàdc´ ustanowionego w post´powaniu upad∏oÊciowym lub likwidatora — w przypadku emitenta b´dàcego przedsi´biorcà,

b) cz∏onka zarzàdu, osob´ pe∏niàcà obowiàzki

cz∏onka zarzàdu, skarbnika, sekretarza jednostki,

kuratora, cz∏onka zarzàdu komisarycznego, likwidatora lub osob´ pe∏niàcà funkcj´ odpowiadajàcà funkcji cz∏onka zarzàdu, skarbnika lub sekretarza tej jednostki — w przypadku emitenta

b´dàcego jednostkà samorzàdu terytorialnego,

c) ministra lub inne osoby, w których kompetencjach le˝y podejmowanie decyzji lub nadzór

nad realizacjà wype∏niania zobowiàzaƒ wynikajàcych z emitowanych przez dane paƒstwo papierów wartoÊciowych,

32) podmiocie powiàzanym — rozumie si´ przez to

a) podmiot dominujàcy nad emitentem, lub osob´,

która w chwili przekazania informacji jest jego

ma∏˝onkiem lub osobà faktycznie pozostajàcà

z nim we wspólnym po˝yciu, krewnym lub powinowatym do drugiego stopnia, przysposobionym lub przysposabiajàcym, osobà zwiàzanà

z tytu∏u opieki lub kurateli, a tak˝e podmiot,

w którym jedna z tych osób jest podmiotem dominujàcym, osobà zarzàdzajàcà lub nadzorujàcà,

b) jednostk´ podporzàdkowanà emitentowi lub

podmiotowi dominujàcemu nad emitentem,

znaczàcego inwestora, jednostki znajdujàce si´

wraz z emitentem pod wspólnà kontrolà, a tak˝e wspólnika jednostki wspó∏zale˝nej,

c) innego akcjonariusza (wspólnika) posiadajàcego, w rozumieniu ustawy o ofercie publicznej,

w chwili przekazania informacji co najmniej

20 % g∏osów na walnym zgromadzeniu emitenta lub zgromadzeniu wspólników, a tak˝e jednostk´ od niego zale˝nà lub podmiot, w którym

jest osobà zarzàdzajàcà,

d) osob´, która w chwili przekazania informacji

jest osobà zarzàdzajàcà lub nadzorujàcà emitenta lub jednostki z nim powiàzanej,

e) osob´, która w chwili przekazania informacji

jest ma∏˝onkiem lub osobà faktycznie pozostajàcà we wspólnym po˝yciu, krewnym lub powinowatym do drugiego stopnia, przysposobionym lub przysposabiajàcym, osobà zwiàzanà

z tytu∏u opieki lub kurateli z któràkolwiek osobà

zarzàdzajàcà lub nadzorujàcà emitenta lub jednostki z nim powiàzanej,

f) jednostk´ kontrolowanà, wspó∏kontrolowanà

lub innà jednostk´, w której osobà zarzàdzajàcà

lub nadzorujàcà jest, lub na którà wywiera znaczàcy wp∏yw, lub posiada w niej znaczàcà liczb´

g∏osów, bezpoÊrednio albo poÊrednio osoba,

o której mowa w lit. d i e,

g) w przypadku emitenta b´dàcego funduszem —

jednostk´ powiàzanà z towarzystwem funduszy

inwestycyjnych zarzàdzajàcym emitentem,

h) jednostk´ realizujàcà program Êwiadczeƒ pracowniczych po okresie zatrudnienia skierowany

do pracowników emitenta lub innej jednostki

b´dàcej jednostkà powiàzanà w stosunku do

emitenta;

33) ratingu — rozumie si´ przez to ocen´ ryzyka inwestycyjnego zwiàzanego z okreÊlonymi papierami

wartoÊciowymi lub zdolnoÊcià emitenta do terminowej sp∏aty zaciàgni´tych zobowiàzaƒ, dokonywanà przez wyspecjalizowanà instytucj´;

34) raporcie bie˝àcym — rozumie si´ przez to przekazywane przez emitenta informacje bie˝àce, sporzàdzone w formie i zakresie okreÊlonym w rozporzàdzeniu, ujawniajàce dane zgodnie z przepisami

rozporzàdzenia;

35) raporcie okresowym — rozumie si´ przez to przekazywane przez emitenta informacje okresowe,

sporzàdzone w okreÊlonej formie i ujawniajàce

dane zgodnie z przepisami rozporzàdzenia oraz

odpowiednio, je˝eli sprawozdania finansowe sporzàdzane sà zgodnie z polskimi zasadami rachunkowoÊci, zgodnie z przepisami rozporzàdzenia

o sprawozdaniach finansowych w prospekcie,

a w przypadku emitenta b´dàcego funduszem —

rozporzàdzenia w sprawie szczególnych zasad rachunkowoÊci funduszy inwestycyjnych;

36) sprawozdaniu finansowym — rozumie si´ przez to

sprawozdanie finansowe, sporzàdzone zgodnie

z obowiàzujàcymi zasadami rachunkowoÊci i ujawniajàce dane zgodnie z wymogami rozporzàdzenia,

w zakresie wskazanym, je˝eli sprawozdania finansowe sporzàdzane sà zgodnie z polskimi zasadami

rachunkowoÊci, w przepisach rozporzàdzenia

o sprawozdaniach finansowych w prospekcie albo,

w przypadku emitenta b´dàcego funduszem —

zgodnie z przepisami rozporzàdzenia w sprawie

szczególnych zasad rachunkowoÊci funduszy inwestycyjnych, a tak˝e po∏àczone sprawozdanie finansowe funduszu z wydzielonymi subfunduszami oraz sprawozdania jednostkowe subfunduszy;

Poz. 259

wszystkich prezentowanych okresach, zgodnych

z zasadami (politykà) rachunkowoÊci stosowanymi przez emitenta przy sporzàdzaniu sprawozdania finansowego, skróconego sprawozdania

finansowego, skonsolidowanego sprawozdania

inansowego lub skróconego skonsolidowanego

sprawozdania finansowego, za ostatni okres oraz

przez uj´cie korekt b∏´dów w okresach, których

one dotyczà, bez wzgl´du na okres, w którym zosta∏y uj´te w ksi´gach rachunkowych; kwot´ korekty z tytu∏u zmian zasad (polityki) rachunkowoÊci i korekty b∏´du odnosi si´ na kapita∏ w∏asny

i wykazuje jako niepodzielony zysk lub niepokrytà

strat´ z lat ubieg∏ych; dane porównywalne sporzàdza si´ z uwzgl´dnieniem zasad zapewnienia porównywalnoÊci, okreÊlonych w MSR;

39) przychodach ze sprzeda˝y — rozumie si´ przez to

a) ∏àczne przychody z tytu∏u odsetek i przychody

z tytu∏u prowizji — w przypadku emitenta b´dàcego bankiem lub mi´dzynarodowà instytucjà

publicznà, do której nale˝y co najmniej jedno

paƒstwo cz∏onkowskie,

b) sk∏adki na udziale w∏asnym — w przypadku

emitenta b´dàcego zak∏adem ubezpieczeƒ,

c) przychody z inwestycji — w przypadku emitenta b´dàcego narodowym funduszem inwestycyjnym,

d) przychody z lokat — w przypadku emitenta b´dàcego funduszem,

e) przychody z dzia∏alnoÊci maklerskiej — w przypadku emitenta b´dàcego domem maklerskim,

f) dochody ogó∏em — w przypadku emitenta b´dàcego jednostkà samorzàdu terytorialnego,

g) przychody netto ze sprzeda˝y produktów, towarów i materia∏ów — w przypadku innych podmiotów;

40) kapita∏ach w∏asnych emitenta, w przypadku emitenta b´dàcego funduszem — rozumie si´ przez to

wartoÊç aktywów netto funduszu;

41) nabyciu — rozumie si´ przez to przeniesienie, na

rzecz emitenta lub jednostki od niego zale˝nej, prawa w∏asnoÊci, innego prawa rzeczowego lub prawa do u˝ywania, a tak˝e obj´cie akcji (udzia∏ów);

42) zbyciu — rozumie si´ przez to przeniesienie, przez

emitenta lub przez jednostk´ od niego zale˝nà,

prawa w∏asnoÊci, innego prawa rzeczowego lub

prawa do u˝ywania;

37) skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym —

rozumie si´ przez to skonsolidowane sprawozdanie finansowe, sporzàdzone zgodnie z obowiàzujàcymi zasadami rachunkowoÊci i ujawniajàce dane

zgodnie z wymogami rozporzàdzenia, w zakresie

wskazanym, je˝eli skonsolidowane sprawozdania

finansowe sporzàdzane sà zgodnie z polskimi zasadami rachunkowoÊci, w przepisach rozporzàdzenia o sprawozdaniach finansowych w prospekcie;

43) podj´ciu decyzji o zamiarze — rozumie si´ przez to

podj´cie przez organ emitenta decyzji o wszcz´ciu

procedury, która ma doprowadziç do zrealizowania wskazanego zamiaru;

38) danych porównywalnych — rozumie si´ przez to

dane porównawcze sporzàdzone w sposób zapewniajàcy ich porównywalnoÊç przez zastosowanie jednolitych zasad (polityki) rachunkowoÊci we

a) wartoÊci kapita∏ów w∏asnych emitenta, a w przypadku emitenta b´dàcego jednostkà samorzàdu

terytorialnego — wysokoÊci rocznego bud˝etu,

lub

44) znaczàcej umowie — rozumie si´ przez to,

z uwzgl´dnieniem ust. 3—5, umow´, której jednà

ze stron jest emitent lub jednostka od niego zale˝na i której przedmiot ma wartoÊç co najmniej 10 %

b) w przypadku gdy wielkoÊç kapita∏ów w∏asnych

nie jest kryterium pozwalajàcym na w∏aÊciwà

ocen´ znaczenia zawartej umowy — wartoÊci

przychodów ze sprzeda˝y emitenta za okres

ostatnich czterech kwarta∏ów obrotowych,

a w przypadku gdy emitent jest jednostkà dominujàcà sporzàdzajàcà skonsolidowane sprawozdanie finansowe — wartoÊci przychodów ze

sprzeda˝y grupy kapita∏owej emitenta za okres

ostatnich czterech kwarta∏ów obrotowych;

45) aktywach o znacznej wartoÊci — rozumie si´ przez

to, z uwzgl´dnieniem ust. 6 i 7, aktywa stanowiàce co najmniej 10 %

a) wartoÊci

kapita∏ów

w∏asnych

emitenta,

a w przypadku emitenta b´dàcego jednostkà

samorzàdu terytorialnego — wysokoÊci rocznego bud˝etu, lub

b) w przypadku gdy wielkoÊç kapita∏ów w∏asnych

nie jest kryterium pozwalajàcym na w∏aÊciwà

ocen´ znaczenia aktywów — wartoÊci przychodów ze sprzeda˝y emitenta za okres ostatnich

czterech kwarta∏ów obrotowych, a w przypadku

gdy emitent jest jednostkà dominujàcà sporzàdzajàcà skonsolidowane sprawozdanie finansowe — wartoÊci przychodów ze sprzeda˝y grupy

kapita∏owej emitenta za okres ostatnich czterech kwarta∏ów obrotowych;

46) rozporzàdzeniu 1569/2007 — rozumie si´ przez to

rozporzàdzenie Komisji (WE) nr 1569/2007 z dnia 21

grudnia 2007 r. ustanawiajàce zgodnie z dyrektywami 2003/71/WE i 2004/109/WE Parlamentu Europejskiego i Rady mechanizm ustalenia równowa˝noÊci standardów rachunkowoÊci stosowanych

przez emitentów papierów wartoÊciowych z krajów

trzecich (Dz. Urz. UE L 340 z 22.12.2007, str. 66);

47) akceptowanych standardach rachunkowoÊci —

rozumie si´ przez to standardy rachunkowoÊci,

o których mowa w art. 4 rozporzàdzenia 1569/2007

oraz w decyzjach Komisji wydanych na podstawie

art. 23 ust. 4 dyrektywy 2004/109/WE Parlamentu

Europejskiego i Rady z dnia 15 grudnia 2004 r.

w sprawie harmonizacji wymogów dotyczàcych

przejrzystoÊci informacji o emitentach, których

papiery wartoÊciowe dopuszczane sà do obrotu

na rynku regulowanym oraz zmieniajàcej dyrektyw´ 2001/34/WE (Dz. Urz. WE L 390 z 31.12.2004,

str. 38, z póên. zm.);

48) standardach

rachunkowoÊci

równowa˝nych

z MSR — rozumie si´ przez to standardy rachunkowoÊci wymagane przepisami paƒstw nieb´dàcych paƒstwami cz∏onkowskimi, które zosta∏y

uznane za równowa˝ne z MSR zgodnie z mechanizmem, o którym mowa w art. 3 rozporzàdzenia

1569/2007;

49) podj´ciu decyzji — rozumie si´ przez to podj´cie

decyzji o wszcz´ciu procedury, która ma doprowadziç do zrealizowania wskazanego zamiaru, przejawiajàce si´ poprzez zawarcie umowy, z∏o˝enie

wniosku do organu administracji lub inne z∏o˝one

przez emitenta oÊwiadczenie woli lub wiedzy lub,

gdy jest to wymagane przez statut lub przepisy

prawa — poprzez podj´cie przez rad´ nadzorczà

lub inny organ emitenta uchwa∏y upowa˝niajàcej

organ zarzàdzajàcy emitenta do rozpocz´cia tej

procedury.

Poz. 259

2. Ilekroç w rozporzàdzeniu jest mowa o znaczàcej

umowie, rozumie si´ przez to równie˝ dwie lub wi´cej umów zawieranych przez emitenta lub jednostk´

od niego zale˝nà z jednym podmiotem lub, o ile przy

dochowaniu przez emitenta nale˝ytej starannoÊci

mo˝liwe jest ustalenie stosunku zale˝noÊci, z jednostkà zale˝nà od tego podmiotu w okresie krótszym ni˝

12 miesi´cy, je˝eli ∏àczna wartoÊç tych umów spe∏nia

kryteria, o których mowa w ust. 1 pkt 44. W przypadku znaczàcej umowy wieloletniej przez wartoÊç

przedmiotu umowy znaczàcej rozumie si´ ∏àcznà

wartoÊç Êwiadczeƒ wynikajàcych z tej umowy, okreÊlonà dla ca∏ego okresu jej obowiàzywania. W przypadku umowy znaczàcej zawartej na czas nieoznaczony wartoÊcià przedmiotu umowy znaczàcej jest ∏àczna wartoÊç Êwiadczeƒ wynikajàcych z zawartej umowy na okres 5 lat. W przypadku braku mo˝liwoÊci

okreÊlenia wartoÊci Êwiadczeƒ wynikajàcych z zawartej umowy nale˝y okreÊliç szacunkowà wartoÊç

przedmiotu umowy.

3. W przypadku emitenta b´dàcego funduszem

przez znaczàcà umow´ uwa˝a si´ umow´, której

przedmiot dotyczy wierzytelnoÊci, papierów wartoÊciowych, które nie sà dopuszczone do obrotu na

rynku oficjalnych notowaƒ gie∏dowych, udzia∏ów

w spó∏kach z ograniczonà odpowiedzialnoÊcià, w∏asnoÊci lub wspó∏w∏asnoÊci nieruchomoÊci gruntowych w rozumieniu przepisów ustawy z dnia

21 sierpnia 1997 r. o gospodarce nieruchomoÊciami

(Dz. U. z 2004 r. Nr 261, poz. 2603, z póên. zm.11)), budynków i lokali stanowiàcych odr´bne nieruchomoÊci lub statków morskich, tytu∏ów uczestnictwa instytucji wspólnego inwestowania z siedzibà za granicà,

a tak˝e po˝yczek Êrodków pieni´˝nych lub papierów

wartoÊciowych.

4. W przypadku emitenta b´dàcego funduszem

z wydzielonymi subfunduszami za znaczàcà umow´

uwa˝a si´ umow´, w której wartoÊç przedmiotu wynosi co najmniej 10 % wartoÊci aktywów netto subfunduszu, którego ta umowa dotyczy.

5. W przypadku emitenta b´dàcego funduszem za

aktywa o znacznej wartoÊci uwa˝a si´ wierzytelnoÊci,

papiery wartoÊciowe, które nie sà dopuszczone do

obrotu na rynku oficjalnych notowaƒ gie∏dowych,

udzia∏y w spó∏kach z ograniczonà odpowiedzialnoÊcià, w∏asnoÊç lub wspó∏w∏asnoÊç nieruchomoÊci

gruntowych w rozumieniu przepisów ustawy o gospodarce nieruchomoÊciami, o której mowa w ust. 3,

budynków i lokali stanowiàcych odr´bne nieruchomoÊci lub statków morskich, a tak˝e tytu∏y uczestnictwa instytucji wspólnego inwestowania z siedzibà za

granicà.

6. W przypadku emitenta b´dàcego funduszem

z wydzielonymi subfunduszami za aktywa o znacznej

wartoÊci uwa˝a si´ aktywa stanowiàce co najmniej

10 % wartoÊci aktywów netto subfunduszu.

———————

11) Zmiany tekstu jednolitego wymienionej ustawy zosta∏y

og∏oszone w Dz. U. z 2004 r. Nr 281, poz. 2782, z 2005 r.

Nr 130, poz. 1087, Nr 169, poz. 1420 i Nr 175, poz. 1459,

z 2006 r. Nr 104, poz. 708 i Nr 220, poz. 1600 i 1601,

z 2007 r. Nr 173, poz. 1218, z 2008 r. Nr 59, poz. 369

i Nr 220, poz. 1412 oraz z 2009 r. Nr 19, poz. 100.

7. Ilekroç raport bie˝àcy przekazywany na podstawie rozporzàdzenia zawiera dane wyra˝one w walucie

obcej lub odnosi si´ do kryterium równowartoÊci

w z∏otych waluty euro, wartoÊç waluty jest przeliczona wed∏ug Êredniego kursu, og∏oszonego przez Narodowy Bank Polski, obowiàzujàcego dla tej waluty na

dzieƒ wystàpienia zdarzenia, o którym emitent jest

obowiàzany przekazaç raport bie˝àcy.

§ 3. 1. Raporty bie˝àce i okresowe powinny zawieraç informacje odzwierciedlajàce specyfik´ opisywanej sytuacji oraz powinny byç sporzàdzone w sposób

prawdziwy, rzetelny i kompletny.

2. W przypadku gdy specyfika zdarzenia, którego

dotyczy dany raport bie˝àcy lub okresowy, wymaga

podania dodatkowych informacji gwarantujàcych jej

prawdziwy, rzetelny i kompletny obraz, emitent jest

obowiàzany do zamieszczenia tych informacji w raporcie bie˝àcym lub okresowym.

3. Przekazywane przez emitenta raporty bie˝àce

i okresowe powinny byç sporzàdzone w sposób

umo˝liwiajàcy inwestorom ocen´ wp∏ywu przekazywanych informacji na sytuacj´ gospodarczà, majàtkowà i finansowà emitenta.

4. Raporty bie˝àce i okresowe powinny wskazywaç podstaw´ prawnà, na jakiej sà przekazywane,

oraz, w przypadku raportów bie˝àcych, rodzaj zdarzenia, którego dotyczà.

5. Raporty funduszu z wydzielonymi subfunduszami dotyczàce subfunduszy sporzàdza si´ i przekazuje

odr´bnie z dodatkowym wskazaniem oznaczenia subfunduszu, którego dotyczy raport.

§ 4. Emitent b´dàcy instytucjà wspólnego inwestowania innà ni˝ fundusz, prowadzàcy dzia∏alnoÊç

w formie spó∏ki akcyjnej, podlega obowiàzkom okreÊlonym w rozporzàdzeniu dla spó∏ki akcyjnej, a prowadzàcy dzia∏alnoÊç w formie innej ni˝ spó∏ka akcyjna, podlega obowiàzkom okreÊlonym w rozporzàdzeniu dla funduszu.

Rozdzia∏ 2

Raporty bie˝àce

§ 5. 1. Emitent jest obowiàzany do przekazywania

w formie raportu bie˝àcego, z zastrze˝eniem ust. 2, informacji o

1) nabyciu lub zbyciu aktywów o znacznej wartoÊci,

a tak˝e ustanowieniu hipoteki, zastawu lub innego

ograniczonego prawa rzeczowego na aktywach

o znacznej wartoÊci, przez emitenta lub jednostk´

od niego zale˝nà, pod warunkiem ˝e wartoÊç hipoteki, zastawu lub innego ograniczonego prawa rzeczowego na aktywach o znacznej wartoÊci stanowi

co najmniej 100 % wartoÊci aktywów o znacznej

wartoÊci, na której zosta∏o ustanowione to prawo,

lub ma wartoÊç wi´kszà ni˝ wyra˝ona w z∏otych

równowartoÊç kwoty 1 000 000 euro, przeliczonej

wed∏ug kursu Êredniego og∏aszanego przez Narodowy Bank Polski, obowiàzujàcego w dniu powstania obowiàzku informacyjnego, w zale˝noÊci

od tego, która z tych wartoÊci jest ni˝sza,

Poz. 259

2) utracie przez emitenta lub jednostk´ od niego zale˝nà, w wyniku zdarzeƒ losowych, aktywów

o znacznej wartoÊci,

3) zawarciu przez emitenta lub jednostk´ od niego

zale˝nà znaczàcej umowy,

4) spe∏nieniu si´ lub niespe∏nieniu warunku dotyczàcego zawartej przez emitenta lub jednostk´ od

niego zale˝nà znaczàcej umowy warunkowej,

5) wypowiedzeniu lub rozwiàzaniu umowy b´dàcej

znaczàcà umowà w momencie jej wypowiadania

lub rozwiàzywania, zawartej przez emitenta lub

jednostk´ od niego zale˝nà,

6) nabyciu lub zbyciu przez emitenta lub jednostk´

od niego zale˝nà papierów wartoÊciowych wyemitowanych przez emitenta,

7) udzieleniu przez emitenta lub jednostk´ od niego

zale˝nà por´czenia kredytu lub po˝yczki lub udzieleniu gwarancji, je˝eli wartoÊç por´czenia lub

gwarancji stanowi równowartoÊç co najmniej

10 % kapita∏ów w∏asnych emitenta,

8) wszcz´ciu przed sàdem, organem w∏aÊciwym dla

post´powania arbitra˝owego lub organem administracji publicznej post´powania dotyczàcego zobowiàzaƒ lub wierzytelnoÊci emitenta lub jednostki od niego zale˝nej, których wartoÊç stanowi odpowiednio co najmniej 10 % kapita∏ów w∏asnych

emitenta,

9) rejestracji przez sàd zmiany wysokoÊci lub struktury kapita∏u zak∏adowego emitenta,

10) zmianie praw z papierów wartoÊciowych emitenta,

11) emisji obligacji, w przypadku gdy wartoÊç emitowanych obligacji przekracza 10 % kapita∏ów w∏asnych emitenta, oraz emisji obligacji zamiennych

na akcje, obligacji z prawem pierwszeƒstwa oraz

obligacji przychodowych,

12) umorzeniu akcji emitenta,

13) podj´ciu decyzji o zamiarze po∏àczenia emitenta

z innym podmiotem,

14) po∏àczeniu emitenta z innym podmiotem,

15) podj´ciu decyzji o zamiarze podzia∏u emitenta,

16) podziale emitenta,

17) podj´ciu decyzji o zamiarze przekszta∏cenia emitenta,

18) przekszta∏ceniu emitenta,

19) wyborze przez w∏aÊciwy organ emitenta podmiotu uprawnionego do badania sprawozdaƒ finansowych, z którym ma zostaç zawarta umowa o dokonanie badania, przeglàdu lub innych us∏ug dotyczàcych sprawozdaƒ finansowych lub skonsolidowanych sprawozdaƒ finansowych emitenta,

20) wypowiedzeniu przez emitenta lub przez podmiot

uprawniony do badania sprawozdaƒ finansowych

umowy o badanie, przeglàd lub inne us∏ugi dotyczàce sprawozdaƒ finansowych lub skonsolidowanych sprawozdaƒ finansowych emitenta, zawartej przez emitenta z podmiotem uprawnionym

do badania sprawozdaƒ finansowych, dokonujàcym badania lub przeglàdu sprawozdaƒ finansowych lub skonsolidowanych sprawozdaƒ finansowych emitenta,

21) odwo∏aniu lub rezygnacji osoby zarzàdzajàcej lub

nadzorujàcej albo powzi´ciu przez emitenta informacji o decyzji osoby zarzàdzajàcej lub nadzorujàcej o rezygnacji z ubiegania si´ o wybór w nast´pnej kadencji,

22) powo∏aniu osoby zarzàdzajàcej lub nadzorujàcej,

23) umieszczeniu wpisu dotyczàcego przedsi´biorstwa emitenta w dziale 4 rejestru przedsi´biorców, o którym mowa w ustawie o KRS,

24) z∏o˝eniu wniosku o og∏oszenie upad∏oÊci; oddaleniu wniosku o og∏oszenie upad∏oÊci, w przypadku

gdy majàtek d∏u˝nika nie wystarcza na zaspokojenie kosztów post´powania lub w razie stwierdzenia, ˝e przedmioty majàtkowe wchodzàce w sk∏ad

majàtku d∏u˝nika sà obcià˝one jakàkolwiek formà

zastawu lub hipoteki, a pozosta∏y jego majàtek nie

wystarcza nawet na zaspokojenie kosztów post´powania; og∏oszeniu upad∏oÊci obejmujàcej likwidacj´ majàtku; og∏oszeniu upad∏oÊci obejmujàcej

mo˝liwoÊç zawarcia uk∏adu; zmianie postanowienia o og∏oszeniu upad∏oÊci obejmujàcej likwidacj´

majàtku d∏u˝nika na postanowienie o og∏oszeniu

upad∏oÊci z mo˝liwoÊcià zawarcia uk∏adu, zmianie

postanowienia o og∏oszeniu upad∏oÊci z mo˝liwoÊcià zawarcia uk∏adu na postanowienie o og∏oszeniu upad∏oÊci obejmujàcej likwidacj´ majàtku; odrzuceniu wniosku o og∏oszenie upad∏oÊci; umorzeniu post´powania upad∏oÊciowego; uchyleniu post´powania upad∏oÊciowego; z∏o˝eniu oÊwiadczenia o wszcz´cie post´powania naprawczego, zakazie wszcz´cia post´powania naprawczego, wszcz´ciu post´powania naprawczego, zatwierdzeniu

uk∏adu, odmowie zatwierdzenia uk∏adu; umorzeniu post´powania naprawczego; uchyleniu uk∏adu; umorzeniu prowadzonej przeciwko emitentowi

egzekucji sàdowej lub administracyjnej z uwagi na

fakt, ˝e z egzekucji nie uzyska si´ sumy wi´kszej od

kosztów post´powania egzekucyjnego, otwarciu

post´powania likwidacyjnego oraz zakoƒczeniu

post´powania upad∏oÊciowego — w odniesieniu

do emitenta lub jednostki od niego zale˝nej,

25) sporzàdzeniu prognozy lub szacunków wyników

finansowych emitenta lub jego grupy kapita∏owej,

je˝eli emitent podjà∏ decyzj´ o ich przekazaniu do

wiadomoÊci publicznej,

Poz. 259

okreÊlonych w ust. 1, w zakresie obejmujàcym informacje o jednostce zale˝nej, uwa˝a si´ za wykonany,

je˝eli informacje te przekaza∏a jednostka zale˝na.

§ 6. 1. Raporty bie˝àce przekazywane do publicznej wiadomoÊci zgodnie z wymogami okreÊlonymi

w rozporzàdzeniu powinny byç numerowane w sposób ciàg∏y w danym roku kalendarzowym, przy czym

numeracja ta powinna uwzgl´dniaç informacje przekazywane przez emitenta na podstawie art. 56 ust. 1

pkt 1 ustawy o ofercie publicznej.

2. W przypadku koniecznoÊci skorygowania treÊci

przes∏anego raportu, numerem raportu b´dàcego korektà powinien byç numer raportu korygowanego,

przy czym w treÊci korekty zawiera si´ informacj´, ˝e

jest to korekta, wraz ze wskazaniem jej zakresu w odniesieniu do pierwotnej treÊci raportu.

3. W przypadku emitenta b´dàcego funduszem

z wydzielonymi subfunduszami, raporty bie˝àce powinny byç numerowane w sposób ciàg∏y, odr´bnie

dla ka˝dego z subfunduszy.

§ 7. W przypadku, o którym mowa w § 5 ust. 1

pkt 1, raport bie˝àcy zawiera

1) oznaczenie strony umowy, na podstawie której

dosz∏o do nabycia lub zbycia przez nià aktywów,

albo podmiotu lub osoby, na której aktywach

ustanowiono hipotek´, zastaw lub inne ograniczone prawo rzeczowe;

2) dat´ i sposób nabycia lub zbycia aktywów albo

dat´ i sposób ustanowienia hipoteki, zastawu lub

innego ograniczonego prawa rzeczowego;

3) podstawowà charakterystyk´ nabytych lub zbytych aktywów albo aktywów, na których ustanowiono hipotek´, zastaw lub inne ograniczone prawo rzeczowe;

4) cen´, po jakiej zosta∏y nabyte lub zbyte aktywa albo wartoÊç zobowiàzania zabezpieczonego ograniczonym prawem rzeczowym na aktywach oraz

wartoÊç ewidencyjnà tych aktywów w ksi´gach rachunkowych emitenta lub jednostki od niego zale˝nej;

5) charakter powiàzaƒ pomi´dzy emitentem i osobami zarzàdzajàcymi lub nadzorujàcymi emitenta

a nabywajàcym lub zbywajàcym aktywa lub osobà, na rzecz której ustanowiono hipotek´, zastawnikiem oraz osobà, na rzecz której ustanowiono

inne ograniczone prawo rzeczowe, i osobami nimi

zarzàdzajàcymi;

6) kryterium b´dàce podstawà uznania aktywów za

aktywa o znacznej wartoÊci;

26) przyznaniu lub zmianie ratingu dokonanego na

zlecenie emitenta

7) w przypadku nabycia aktywów — êród∏o finansowania nabycia aktywów;

— z uwzgl´dnieniem szczegó∏owego zakresu tych informacji, okreÊlonego w § 7—32.

8) w przypadku nabycia przedsi´biorstwa lub zorganizowanych cz´Êci jego mienia, nieruchomoÊci

lub innych Êrodków trwa∏ych — oznaczenie rodzaju dzia∏alnoÊci gospodarczej, w której dane aktywa by∏y wykorzystywane przed ich nabyciem

przez emitenta lub jednostk´ od niego zale˝nà,

2. W przypadku gdy jednostka zale˝na od emitenta jest spó∏kà publicznà, obowiàzek przekazania przez

emitenta, w formie raportu bie˝àcego, informacji

oraz wskazanie, czy emitent lub jednostka od niego zale˝na planuje kontynuowaç ich dotychczasowy sposób wykorzystania, a je˝eli nie — podanie

planowanego sposobu wykorzystania nabytych

aktywów;

9) w przypadku nabycia, zbycia lub obcià˝enia akcji

(udzia∏ów) ograniczonym prawem rzeczowym

w innych jednostkach — dodatkowo nazw´ (firm´)

jednostki, której akcje (udzia∏y) sà przedmiotem

nabycia, zbycia lub obcià˝enia ograniczonym prawem rzeczowym, ich udzia∏ w kapitale zak∏adowym tej jednostki oraz wartoÊç nominalnà tych

aktywów i ich charakter jako d∏ugo- lub krótkoterminowej lokaty kapita∏owej emitenta lub jednostki od niego zale˝nej, a tak˝e udzia∏ emitenta lub

jednostki od niego zale˝nej w kapitale zak∏adowym i liczbie posiadanych g∏osów na walnym

zgromadzeniu lub zgromadzeniu wspólników jednostki, której akcje (udzia∏y) by∏y przedmiotem nabycia lub zbycia;

Poz. 259

5) w przypadku zawarcia w znaczàcej umowie postanowieƒ dotyczàcych kar umownych, których maksymalna wysokoÊç mo˝e przekroczyç równowartoÊç co najmniej 10 % wartoÊci tej umowy lub co

najmniej wyra˝onà w z∏otych równowartoÊç kwoty

200.000 euro, wed∏ug Êredniego kursu og∏oszonego dla danej waluty przez Narodowy Bank Polski,

obowiàzujàcego na dzieƒ zawarcia tej umowy —

okreÊlenie tej maksymalnej wysokoÊci, a w przypadku gdy nie jest to mo˝liwe — wskazanie podstawy przekroczenia okreÊlonego limitu, jak równie˝ wskazanie, czy zap∏ata kar umownych wy∏àcza

uprawnienia do dochodzenia roszczeƒ odszkodowawczych przekraczajàcych wysokoÊç tych kar;

6) w przypadku zawarcia znaczàcej umowy z zastrze˝eniem warunku lub terminu — zastrze˝ony w tej

umowie warunek lub termin, ze wskazaniem, czy

jest on rozwiàzujàcy czy zawieszajàcy;

7) oznaczenie kryterium uznania umowy za znaczàcà

umow´;

10) w przypadku gdy umowa nabycia, zbycia lub obcià˝enia ograniczonym prawem rzeczowym aktywów o znacznej wartoÊci jest umowà z podmiotem powiàzanym — dodatkowo opis powiàzaƒ

emitenta lub jednostki od niego zale˝nej z podmiotem zbywajàcym, nabywajàcym lub osobà, na

rzecz której ustanowiono ograniczone prawo rzeczowe, oraz szczegó∏owy opis warunków tej umowy.

8) w przypadku zawarcia przez emitenta lub jednostk´ od niego zale˝nà z jednym podmiotem lub jednostkà zale˝nà od tego podmiotu, w okresie ostatnich 12 miesi´cy, dwu lub wi´cej umów, które

∏àcznie spe∏niajà kryterium znaczàcej umowy —

informacje o ∏àcznej wartoÊci wszystkich tych

umów oraz informacje okreÊlone w pkt 1—7,

w odniesieniu do umowy o najwi´kszej wartoÊci.

§ 8. W przypadku, o którym mowa w § 5 ust. 1

pkt 2, raport bie˝àcy zawiera

§ 10. W przypadku, o którym mowa w § 5 ust. 1

pkt 4, raport bie˝àcy zawiera

1) nazw´ (firm´) podmiotu, którego zdarzenie dotyczy;

1) oznaczenie stron umowy;

2) dat´ wystàpienia zdarzenia;

2) oznaczenie przedmiotu umowy;

3) charakter zdarzenia;

3) treÊç warunku lub termin realizacji umowy;

4) opis utraconych aktywów;

4) informacj´ o spe∏nieniu lub niespe∏nieniu wskazanego warunku wraz ze wskazaniem przyczyn.

5) wartoÊç ewidencyjnà i szacunkowà wartoÊç rynkowà utraconych aktywów;

6) opis przewidywanych skutków utraty aktywów dla

dalszej dzia∏alnoÊci gospodarczej emitenta lub

jednostki od niego zale˝nej oraz grupy jednostek

powiàzanych emitenta;

§ 11. W przypadku, o którym mowa w § 5 ust. 1

pkt 5, raport bie˝àcy zawiera

1) oznaczenie stron umowy;

2) dat´ wypowiedzenia umowy, ze wskazaniem daty

rozwiàzania umowy;

7) oznaczenie kryterium uznania aktywów za aktywa

o znacznej wartoÊci.

3) oznaczenie przedmiotu umowy;

§ 9. W przypadku, o którym mowa w § 5 ust. 1

pkt 3, raport bie˝àcy zawiera

4) przyczyny rozwiàzania umowy, ze wskazaniem

strony wypowiadajàcej umow´;

1) dat´ zawarcia znaczàcej umowy;

5) opis przewidywanych skutków finansowych, wynikajàcych z rozwiàzania umowy, dla emitenta,

jednostki od niego zale˝nej i grupy jednostek powiàzanych emitenta.

2) oznaczenie stron umowy;

3) oznaczenie przedmiotu umowy;

4) istotne warunki umowy, ze szczególnym uwzgl´dnieniem warunków finansowych umowy, oraz

wskazanie okreÊlonych przez strony specyficznych

warunków, charakterystycznych dla tej umowy,

w szczególnoÊci tych, które odbiegajà od warunków powszechnie stosowanych dla danego typu

umów;

§ 12. W przypadku, o którym mowa w § 5 ust. 1

pkt 6, raport bie˝àcy zawiera

1) podstaw´ prawnà nabycia papierów wartoÊciowych;

2) liczb´ nabytych lub zbytych papierów wartoÊciowych;

3) przyczyny i cel nabycia lub zbycia papierów wartoÊciowych;

4) Êrednià jednostkowà cen´ nabycia lub zbycia papieru wartoÊciowego;

5) wskazanie wartoÊci nominalnej akcji i ich udzia∏u

w kapitale zak∏adowym emitenta oraz okreÊlenie

liczby g∏osów na walnym zgromadzeniu, odpowiadajàcych nabytym lub zbytym akcjom emitenta — w przypadku nabycia lub zbycia przez emitenta lub jednostk´ od niego zale˝nà akcji w∏asnych emitenta;

6) wskazanie ∏àcznej liczby posiadanych akcji emitenta wraz z okreÊleniem liczby g∏osów na walnym zgromadzeniu odpowiadajàcych posiadanym akcjom emitenta — w przypadku nabycia lub

zbycia przez emitenta lub jednostk´ od niego zale˝nà akcji w∏asnych emitenta;

7) szczegó∏owe okreÊlenie rodzaju zagro˝enia wraz

z okreÊleniem wartoÊci Êwiadczenia spe∏nionego

w zamian za nabyte akcje — w przypadku nabycia

przez emitenta akcji w∏asnych na podstawie

art. 362 § 1 pkt 1 Kodeksu spó∏ek handlowych,

w celu zapobie˝enia, bezpoÊrednio zagra˝ajàcej

spó∏ce, powa˝nej szkodzie.

§ 13. W przypadku, o którym mowa w § 5 ust. 1

pkt 7, raport bie˝àcy zawiera

1) nazw´ (firm´) podmiotu, któremu zosta∏y udzielone por´czenie lub gwarancja;

2) ∏àcznà kwot´ kredytu, po˝yczki lub innego zobowiàzania, które w ca∏oÊci lub w cz´Êci zosta∏o odpowiednio por´czone lub zabezpieczone gwarancjà, wraz ze wskazaniem wysokoÊci por´czenia lub

gwarancji udzielonej przez emitenta;

3) okres, na jaki zosta∏y udzielone por´czenie lub

gwarancja;

4) warunki finansowe, na jakich zosta∏y udzielone

por´czenie lub gwarancja, z okreÊleniem wynagrodzenia emitenta lub jednostki od niego zale˝nej za udzielenie por´czenia lub gwarancji;

Poz. 259

2) wysokoÊç, a gdy znajduje to zastosowanie, równie˝ struktur´ kapita∏u zak∏adowego po zarejestrowaniu jego zmiany;

3) ogólnà liczb´ g∏osów wynikajàcà, ze wszystkich

wyemitowanych akcji (udzia∏ów), po zarejestrowaniu zmiany wysokoÊci lub struktury kapita∏u zak∏adowego.

§ 16. 1. W przypadku, o którym mowa w § 5 ust. 1

pkt 10, raport bie˝àcy, z zastrze˝eniem ust. 3, zawiera

1) wskazanie papierów wartoÊciowych emitenta,

z których prawa zosta∏y zmienione, z podaniem

ich liczby;

2) wskazanie podstaw prawnych podj´tych dzia∏aƒ,

jak równie˝ treÊci uchwa∏ w∏aÊciwych organów

emitenta, na mocy których dokonano zmiany

praw z papierów wartoÊciowych emitenta;

3) pe∏ny opis praw z papierów wartoÊciowych przed

i po zmianie — w zakresie tych zmian;

4) w przypadku zamiany akcji imiennych uprzywilejowanych co do g∏osu na akcje na okaziciela — dodatkowo

a) liczb´ akcji imiennych, które podlega∏y zamianie,

b) wysokoÊç kapita∏u zak∏adowego emitenta oraz

ogólnà liczb´ g∏osów na walnym zgromadzeniu

po dokonaniu zamiany;

5) w przypadku zmiany praw z akcji uprzywilejowanych w sposób inny ni˝ poprzez zmian´ liczby

przys∏ugujàcych z nich g∏osów — dodatkowo

a) liczb´ akcji, dla których zmienione zosta∏y prawa,

b) okreÊlenie zmian praw z akcji;

6) w przypadku zamiany akcji na okaziciela na akcje

imienne uprzywilejowane — dodatkowo

a) liczb´ akcji na okaziciela, które podlega∏y zamianie,

b) okreÊlenie rodzaju uprzywilejowania akcji

imiennych po dokonaniu zamiany akcji na okaziciela na akcje imienne uprzywilejowane,

5) charakter powiàzaƒ istniejàcych pomi´dzy emitentem a podmiotem, który zaciàgnà∏ kredyt lub

po˝yczk´.

c) wysokoÊç kapita∏u zak∏adowego emitenta oraz

ogólnà liczb´ g∏osów na walnym zgromadzeniu

po dokonaniu zamiany.

§ 14. W przypadku, o którym mowa w § 5 ust. 1

pkt 8, raport bie˝àcy zawiera

2. W przypadku emitenta obligacji za zmian´ praw

z papierów wartoÊciowych uwa˝a si´ równie˝ zmian´

oprocentowania obligacji.

1) przedmiot post´powania;

2) wartoÊç przedmiotu sporu;

3) dat´ wszcz´cia post´powania;

4) oznaczenie stron wszcz´tego post´powania;

5) stanowisko emitenta.

3. W przypadku ka˝dej zamiany obligacji zamiennych na akcje, których ∏àczna wartoÊç przekracza 5 %

albo wielokrotnoÊç 5 % wartoÊci, wyemitowanych

pierwotnie przez emitenta obligacji zamiennych na

akcje, emitent przekazuje, w formie raportu bie˝àcego, nast´pujàce informacje

§ 15. W przypadku, o którym mowa w § 5 ust. 1

pkt 9, raport bie˝àcy zawiera

1) dat´ z∏o˝enia przez emitenta zg∏oszenia o podwy˝szeniu kapita∏u zak∏adowego w wyniku dokonania

zamiany obligacji na akcje;

1) dat´ zarejestrowania przez sàd zmiany wysokoÊci

lub struktury kapita∏u zak∏adowego;

2) liczb´ akcji, które zostanà wydane w zamian za obligacje;

3) struktur´ kapita∏u zak∏adowego po dokonaniu zamiany obligacji na akcje, z okreÊleniem wysokoÊci

kapita∏u zak∏adowego emitenta i liczby g∏osów na

walnym zgromadzeniu oraz udzia∏u nowych akcji

w kapitale zak∏adowym i w ogólnej liczbie g∏osów

na walnym zgromadzeniu emitenta;

§ 18. W przypadku, o którym mowa w § 5 ust. 1

pkt 12, raport bie˝àcy zawiera

4) liczb´ obligacji, które nie zosta∏y zamienione na

akcje.

3) okreÊlenie, czy umorzenie nastàpi∏o za zgodà akcjonariusza (umorzenie dobrowolne), czy bez jego

zgody (umorzenie przymusowe), a w przypadku

gdy umorzenie przymusowe nastàpi∏o w wyniku

ziszczenia si´ okreÊlonego zdarzenia bez podj´cia

uchwa∏y przez walne zgromadzenie — okreÊlenie

tego zdarzenia;

§ 17. W przypadku, o którym mowa w § 5 ust. 1

pkt 11, raport bie˝àcy zawiera

1) cel emisji obligacji, je˝eli zosta∏ okreÊlony;

2) okreÊlenie rodzaju emitowanych obligacji;

3) wielkoÊç emisji;

4) wartoÊç nominalnà i cen´ emisyjnà obligacji lub

sposób jej ustalenia;

5) warunki wykupu i warunki wyp∏aty oprocentowania obligacji;

6) wysokoÊç i formy ewentualnego zabezpieczenia

i oznaczenie podmiotu udzielajàcego zabezpieczenia;

7) wartoÊç zaciàgni´tych zobowiàzaƒ na ostatni

dzieƒ kwarta∏u poprzedzajàcego udost´pnienie

propozycji nabycia oraz perspektywy kszta∏towania zobowiàzaƒ emitenta do czasu ca∏kowitego

wykupu obligacji proponowanych do nabycia;

8) dane umo˝liwiajàce potencjalnym nabywcom obligacji orientacj´ w efektach przedsi´wzi´cia, które

ma byç sfinansowane z emisji obligacji, oraz zdolnoÊç emitenta do wywiàzywania si´ z zobowiàzaƒ

wynikajàcych z obligacji, je˝eli przedsi´wzi´cie

jest okreÊlone;

9) zasady przeliczania wartoÊci Êwiadczenia niepieni´˝nego na Êwiadczenie pieni´˝ne;

10) w przypadku ustanowienia jakiejkolwiek formy zastawu lub hipoteki jako zabezpieczenia wierzytelnoÊci wynikajàcych z obligacji — wycen´ przedmiotu zastawu lub hipoteki dokonanà przez

uprawnionego bieg∏ego;

11) w przypadku emisji obligacji zamiennych na akcje

— dodatkowo

a) liczb´ g∏osów na walnym zgromadzeniu emitenta, która przys∏ugiwa∏aby z obj´tych akcji —

w przypadku gdyby zosta∏a dokonana zamiana

wszystkich wyemitowanych obligacji,

b) ogólnà liczb´ g∏osów na walnym zgromadzeniu

emitenta — w przypadku gdyby zosta∏a dokonana zamiana wszystkich wyemitowanych obligacji;

1) liczb´ umorzonych akcji;

2) liczb´ g∏osów odpowiadajàcych umorzonym akcjom;

4) wysokoÊç wynagrodzenia przys∏ugujàcego akcjonariuszowi akcji umorzonych albo uzasadnienie

umorzenia akcji bez wynagrodzenia;

5) wysokoÊç kapita∏u zak∏adowego emitenta oraz

ogólnà liczb´ g∏osów na walnym zgromadzeniu

po dokonaniu umorzenia.

§ 19. 1. W przypadku, o którym mowa w § 5 ust. 1

pkt 13, raport bie˝àcy zawiera

1) uzasadnienie podj´cia decyzji o zamiarze po∏àczenia i informacje o celach d∏ugookresowych, które

majà zostaç zrealizowane w wyniku podj´tych

dzia∏aƒ;

2) sposób planowanego po∏àczenia (przej´cie lub zawiàzanie nowej spó∏ki) wraz ze wskazaniem jego

podstawy prawnej;

3) wskazanie podmiotów, które majà si´ po∏àczyç,

wraz z podstawowà charakterystykà ich dzia∏alnoÊci.

2. W przypadku planowanego po∏àczenia emitenta z innym podmiotem przekazaniu, w formie raportu

bie˝àcego, podlega równie˝

1) plan po∏àczenia, sporzàdzony zgodnie z art. 499

§ 1 Kodeksu spó∏ek handlowych, wraz z do∏àczonymi dokumentami, o których mowa w art. 499

§ 2 Kodeksu spó∏ek handlowych;

2) sprawozdanie zarzàdu, sporzàdzone na podstawie

art. 501 Kodeksu spó∏ek handlowych;

3) pisemna opinia bieg∏ego, sporzàdzona zgodnie

z art. 503 § 1 Kodeksu spó∏ek handlowych.

3. Emitent przekazuje, w formie raportu bie˝àcego, pisemne stanowisko zarzàdu i ka˝dà jego zmian´,

odnoÊnie do planowanego po∏àczenia, wraz z jego

uzasadnieniem, nie póêniej ni˝ na 2 dni robocze przed

walnym zgromadzeniem majàcym podjàç uchwa∏´

o tym po∏àczeniu.

§ 20. W przypadku, o którym mowa w § 5 ust. 1

pkt 14, raport bie˝àcy zawiera

12) w przypadku emisji obligacji z prawem pierwszeƒstwa — dodatkowo

1) sposób po∏àczenia (przej´cie lub zawiàzanie nowej

spó∏ki) wraz ze wskazaniem podstawy prawnej;

a) liczb´ akcji przypadajàcych na jednà obligacj´,

2) wskazanie podmiotów, które si´ po∏àczy∏y, wraz

z podstawowà charakterystykà ich dzia∏alnoÊci;

b) cen´ emisyjnà akcji lub sposób jej ustalenia,

c) terminy, od których przys∏ugujà i wygasajà prawa obligatariuszy do nabycia tych akcji.

3) dat´ wpisania po∏àczenia do rejestru w∏aÊciwego

wed∏ug siedziby, odpowiednio, spó∏ki przejmujàcej

albo spó∏ki nowo zawiàzanej (dzieƒ po∏àczenia).

§ 21. 1. W przypadku, o którym mowa w § 5 ust. 1

pkt 15, raport bie˝àcy zawiera

2) charakter planowanego przekszta∏cenia, z okreÊleniem jego podstawy prawnej;

1) uzasadnienie podj´cia decyzji o zamiarze podzia∏u

i informacje o celach d∏ugookresowych, które majà

zostaç zrealizowane w wyniku podj´tych dzia∏aƒ;

3) planowane zmiany relacji przekszta∏conego podmiotu z osobami trzecimi;

2) sposób planowanego podzia∏u (przej´cie, zawiàzanie, przej´cie i zawiàzanie lub wydzielenie) wraz

ze wskazaniem jego podstawy prawnej.

2. W przypadku planowanego podzia∏u, przekazaniu, w formie raportu bie˝àcego, podlega równie˝

1) plan podzia∏u, sporzàdzony zgodnie z art. 534 § 1

Kodeksu spó∏ek handlowych, wraz z do∏àczonymi

dokumentami, o których mowa w art. 534 § 2 Kodeksu spó∏ek handlowych;

4) projekt umowy albo statutu podmiotu po przekszta∏ceniu.

2. W przypadku planowanego przekszta∏cenia,

przekazaniu, w formie raportu bie˝àcego, podlega

równie˝

1) plan przekszta∏cenia, sporzàdzony zgodnie

z art. 558 § 1 Kodeksu spó∏ek handlowych, wraz

z do∏àczonymi dokumentami, o których mowa

w art. 558 § 2 Kodeksu spó∏ek handlowych;

2) pisemne sprawozdanie zarzàdu, sporzàdzone na

podstawie art. 536 Kodeksu spó∏ek handlowych;

2) pisemna opinia bieg∏ego rewidenta, sporzàdzona

zgodnie z art. 559 § 4 Kodeksu spó∏ek handlowych;

3) pisemna opinia bieg∏ego, sporzàdzona zgodnie

z art. 538 § 1 Kodeksu spó∏ek handlowych;

3) uchwa∏a o przekszta∏ceniu, podj´ta

z art. 562 Kodeksu spó∏ek handlowych.

4) wniesione do planu podzia∏u zastrze˝enia, o których mowa w art. 541 § 5 Kodeksu spó∏ek handlowych.

3. Emitent przekazuje, w formie raportu bie˝àcego, pisemne stanowisko zarzàdu i ka˝dà jego zmian´,

odnoÊnie do planowanego przekszta∏cenia, wraz z jego uzasadnieniem, nie póêniej ni˝ na 2 dni robocze

przed walnym zgromadzeniem majàcym podjàç

uchwa∏´ o tym przekszta∏ceniu.

3. Emitent przekazuje, w formie raportu bie˝àcego, pisemne stanowisko zarzàdu i ka˝dà jego zmian´,

odnoÊnie do planowanego podzia∏u, wraz z jego uzasadnieniem, nie póêniej ni˝ na 2 dni robocze przed

walnym zgromadzeniem majàcym podjàç uchwa∏´

o tym podziale.

4. Emitent do∏àcza do raportu bie˝àcego, o którym

mowa w ust. 2, strategi´ dzia∏ania oraz plan finansowy obejmujàcy co najmniej analiz´ ekonomiczno-finansowà mo˝liwoÊci prowadzenia dzia∏alnoÊci przez

okres co najmniej 3 lat od dnia planowanego rozpocz´cia dzia∏alnoÊci.

zgodnie

§ 24. W przypadku, o którym mowa w § 5 ust. 1

pkt 18, raport bie˝àcy zawiera

1) okreÊlenie podstawy prawnej decyzji o przekszta∏ceniu;

2) okreÊlenie trybu i warunków przekszta∏cenia,

a w szczególnoÊci

a) okreÊlenie rodzaju spó∏ki handlowej, w którà

przekszta∏ci∏ si´ emitent,

§ 22. W przypadku, o którym mowa w § 5 ust. 1

pkt 16, raport bie˝àcy zawiera

b) szacunkowà wartoÊç kapita∏ów w∏asnych emitenta wed∏ug stanu na dzieƒ przekszta∏cenia,

1) sposób podzia∏u (przez przej´cie, przez zawiàzanie,

przez przej´cie i zawiàzanie lub przez wydzielenie)

wraz ze wskazaniem jego podstawy prawnej;

c) szacunkowà wartoÊç kapita∏ów w∏asnych przekszta∏conego podmiotu i sposób pokrycia kapita∏u zak∏adowego;

2) wskazanie podmiotów, które powsta∏y po podzieleniu, wraz z podstawowà charakterystykà ich

dzia∏alnoÊci;

3) dat´ wpisu nowo zawiàzanej spó∏ki do w∏aÊciwego rejestru;

4) dat´ wpisów uchwa∏y o podziale do w∏aÊciwego

rejestru;

5) dat´ wykreÊlenia spó∏ki dzielonej z rejestru (dzieƒ

podzia∏u).

§ 23. 1. W przypadku, o którym mowa w § 5 ust. 1

pkt 17, raport bie˝àcy zawiera

1) uzasadnienie podj´cia decyzji o zamiarze przekszta∏cenia i informacje o celach d∏ugookresowych, które majà zostaç zrealizowane w wyniku

podj´tych dzia∏aƒ;

3) umow´ albo statut przekszta∏conego podmiotu;

4) dat´ wpisu spó∏ki przekszta∏conej do rejestru oraz

wykreÊlenia z rejestru spó∏ki przekszta∏canej

(dzieƒ przekszta∏cenia).

§ 25. W przypadku, o którym mowa w § 5 ust. 1

pkt 19, raport bie˝àcy zawiera

1) dane o podmiocie uprawnionym do badania sprawozdaƒ finansowych, wybranym przez w∏aÊciwy

organ emitenta, z którym ma zostaç zawarta umowa o badanie, przeglàd lub inne us∏ugi dotyczàce

sprawozdaƒ finansowych lub skonsolidowanych

sprawozdaƒ finansowych emitenta, z okreÊleniem

a) nazwy (firmy), siedziby i adresu,

b) podstawy uprawnieƒ;

2) dat´ wyboru podmiotu uprawnionego do badania

sprawozdaƒ finansowych;

§ 28. W przypadku, o którym mowa w § 5 ust. 1

pkt 22, raport bie˝àcy zawiera

3) okreÊlenie, czy emitent korzysta∏ z us∏ug wybranego podmiotu uprawnionego do badania sprawozdaƒ finansowych, a je˝eli tak, to w jakim zakresie;

1) dat´ powo∏ania osoby zarzàdzajàcej lub nadzorujàcej;

4) okreÊlenie organu, który dokona∏ wyboru podmiotu uprawnionego do badania sprawozdaƒ finansowych wraz ze wskazaniem, ˝e nastàpi∏o to zgodnie z obowiàzujàcymi przepisami i normami zawodowymi;

5) okreÊlenie okresu, na jaki ma zostaç zawarta umowa.

§ 26. 1. W przypadku, o którym mowa w § 5 ust. 1

pkt 20, raport bie˝àcy zawiera

1) wskazanie, czy wypowiedzenie umowy wynika

z decyzji podmiotu uprawnionego do badania

sprawozdaƒ finansowych czy z decyzji emitenta;

2) wskazanie przypadków rezygnacji z wyra˝enia

opinii, wydania opinii negatywnych albo opinii

z zastrze˝eniami o prawid∏owoÊci i rzetelnoÊci

sprawozdaƒ finansowych lub skonsolidowanych

sprawozdaƒ finansowych emitenta;

3) wskazanie organów zalecajàcych lub akceptujàcych zmian´ podmiotu uprawnionego do badania

sprawozdaƒ finansowych;

4) opis rozbie˝noÊci odnoÊnie do interpretacji i stosowania przepisów prawa lub postanowieƒ statutu dotyczàcych przedmiotu i zakresu badania,

przeglàdu lub innych us∏ug, jakie mia∏y miejsce

pomi´dzy osobami zarzàdzajàcymi a bieg∏ym rewidentem, który dokonywa∏ badania, przeglàdu

lub innych us∏ug dotyczàcych sprawozdaƒ finansowych lub skonsolidowanych sprawozdaƒ finansowych emitenta, w okresie obowiàzywania umowy, która podlega wypowiedzeniu, z zaznaczeniem sposobu ich rozstrzygni´cia.

2. Do raportu bie˝àcego, o którym mowa w ust. 1,

emitent do∏àcza albo przekazuje niezw∏ocznie po jego

uzyskaniu pismo bieg∏ego rewidenta, sporzàdzone na

wniosek emitenta i adresowane do Komisji, w którym

potwierdzajà oni informacje podane w raporcie bie˝àcym lub odmawiajà ich potwierdzenia.

§ 27. W przypadku, o którym mowa w § 5 ust. 1

pkt 21, raport bie˝àcy zawiera

1) dat´ odwo∏ania lub rezygnacji osoby zarzàdzajàcej lub nadzorujàcej albo powzi´cia wiadomoÊci

przez emitenta o decyzji osoby zarzàdzajàcej lub

nadzorujàcej o rezygnacji z ubiegania si´ o wybór

w nast´pnej kadencji;

2) imi´ i nazwisko osoby zarzàdzajàcej lub nadzorujàcej;

3) dotychczas pe∏nionà funkcj´ w przedsi´biorstwie

emitenta;

4) przyczyny odwo∏ania lub rezygnacji, je˝eli przyczyny te zosta∏y podane przez organ lub osob´ podejmujàcà decyzj´.

2) imi´ i nazwisko powo∏anej osoby zarzàdzajàcej

lub nadzorujàcej;

3) wskazanie funkcji powierzonej w przedsi´biorstwie emitenta;

4) posiadane wykszta∏cenie, kwalifikacje i zajmowane wczeÊniej stanowiska, wraz z opisem przebiegu

pracy zawodowej;

5) wskazanie innej dzia∏alnoÊci wykonywanej poza

przedsi´biorstwem emitenta, z ocenà, czy jest

w stosunku do dzia∏alnoÊci wykonywanej w przedsi´biorstwie emitenta konkurencyjna, oraz wskazaniem, czy osoba ta uczestniczy w spó∏ce konkurencyjnej jako wspólnik spó∏ki cywilnej, spó∏ki osobowej lub jako cz∏onek organu spó∏ki kapita∏owej

bàdê uczestniczy w innej konkurencyjnej osobie

prawnej jako cz∏onek jej organu;

6) informacje o wpisie powo∏anej osoby zarzàdzajàcej lub nadzorujàcej, zamieszczonym w Rejestrze

D∏u˝ników Niewyp∏acalnych, prowadzonym na

podstawie ustawy o KRS.

§ 29. W przypadku, o którym mowa w § 5 ust. 1

pkt 23, raport bie˝àcy zawiera dane dotyczàce przedsi´biorstwa emitenta, zamieszczone w dziale 4 rejestru

przedsi´biorców, o którym mowa w ustawie o KRS.

§ 30. W przypadku, o którym mowa w § 5 ust. 1

pkt 24, raport bie˝àcy zawiera

1) w przypadku z∏o˝enia wniosku o og∏oszenie upad∏oÊci — wskazanie sàdu, do którego zosta∏ z∏o˝ony wniosek o og∏oszenie upad∏oÊci, daty z∏o˝enia

wniosku oraz podmiotu, który z∏o˝y∏ wniosek;

2) w przypadku oddalenia wniosku o og∏oszenie

upad∏oÊci w sytuacji, gdy majàtek d∏u˝nika nie wystarcza na zaspokojenie kosztów post´powania,

lub w razie stwierdzenia, ˝e przedmioty majàtkowe wchodzàce w sk∏ad majàtku d∏u˝nika sà obcià˝one jakàkolwiek formà zastawu lub hipoteki,

a pozosta∏y jego majàtek nie wystarcza nawet na

zaspokojenie kosztów post´powania — wskazanie

sàdu, który oddali∏ ten wniosek, oraz przyczyny jego oddalenia;

3) w przypadku og∏oszenia upad∏oÊci obejmujàcej likwidacj´ majàtku — wskazanie sàdu, który og∏osi∏

upad∏oÊç, wraz ze wskazaniem daty wydania postanowienia, daty jego uprawomocnienia oraz s´dziego komisarza i syndyka masy upad∏oÊci;

4) w przypadku og∏oszenia upad∏oÊci z mo˝liwoÊcià

zawarcia uk∏adu — wskazanie sàdu, który zatwierdzi∏ uk∏ad, daty wydania postanowienia, daty jego

uprawomocnienia oraz s´dziego komisarza, nadzorcy sàdowego lub zarzàdcy, je˝eli zosta∏ ustanowiony, wskazanie g∏ównych elementów propozycji

uk∏adowych, postanowienie o uchyleniu uk∏adu,

postanowienie o odmowie zatwierdzenia uk∏adu;

5) w przypadku zmiany postanowienia o og∏oszeniu

upad∏oÊci obejmujàcej likwidacj´ majàtku d∏u˝nika

na postanowienie o og∏oszeniu upad∏oÊci z mo˝liwoÊcià zawarcia uk∏adu — wskazanie podstaw

zmiany tego postanowienia oraz daty jego wydania;

6) w przypadku zmiany postanowienia o og∏oszeniu

upad∏oÊci z mo˝liwoÊcià zawarcia uk∏adu na postanowienie o og∏oszeniu upad∏oÊci obejmujàcej likwidacj´ majàtku d∏u˝nika — wskazanie podstaw zmiany tego postanowienia oraz daty jego wydania;

7) w przypadku odrzucenia wniosku o og∏oszenie

upad∏oÊci — wskazanie przyczyn wydania postanowienia oraz jego daty;

8) w przypadku umorzenia post´powania upad∏oÊciowego — wskazanie przyczyn wydania postanowienia, daty jego wydania oraz uprawomocnienia;

9) w przypadku uchylenia post´powania upad∏oÊciowego — wskazanie przyczyn uchylenia post´powania oraz jego skutków;

10) w przypadku z∏o˝enia oÊwiadczenia o wszcz´ciu

post´powania naprawczego — wskazanie sàdu,

do którego zosta∏o z∏o˝one oÊwiadczenie

o wszcz´ciu post´powania naprawczego, oraz daty jego z∏o˝enia;

11) w przypadku zakazu wszcz´cia post´powania naprawczego — wskazanie przyczyn wydania postanowienia, daty jego wydania oraz uprawomocnienia;

12) w przypadku wszcz´cia post´powania naprawczego — wskazanie daty jego wszcz´cia oraz nadzorcy sàdowego;

13) w przypadku zatwierdzenia uk∏adu — wskazanie

daty wydania oraz uprawomocnienia postanowienia w przedmiocie zatwierdzenia uk∏adu, a tak˝e

nadzorcy sàdowego, o ile zosta∏ ustanowiony;

14) w przypadku odmowy zatwierdzenia uk∏adu —

wskazanie przyczyn odmowy jego zatwierdzenia

przez sàd, daty wydania postanowienia oraz jego

uprawomocnienia;

15) w przypadku umorzenia post´powania naprawczego — wskazanie daty wydania postanowienia

przez sàd oraz daty uprawomocnienia, a tak˝e

przyczyn jego umorzenia;

16) w przypadku uchylenia uk∏adu — wskazanie przyczyn uchylenia uk∏adu, daty wydania postanowienia oraz jego uprawomocnienia;

17) w przypadku umorzenia prowadzonej przeciwko

emitentowi egzekucji sàdowej lub administracyjnej, z uwagi na fakt, ˝e z egzekucji nie uzyska si´

sumy wi´kszej od kosztów post´powania egzekucyjnego — wskazanie organu, który prowadzi∏ post´powanie egzekucyjne, wraz ze wskazaniem tytu∏u do jego wszcz´cia;

18) w przypadku otwarcia post´powania likwidacyjnego — wskazanie osoby likwidatora oraz wskazanie

sàdu, do którego zosta∏ z∏o˝ony wniosek o otwarcie

post´powania likwidacyjnego, daty z∏o˝enia tego

wniosku albo daty podj´cia przez walne zgroma-

Poz. 259

dzenie uchwa∏y o rozwiàzaniu spó∏ki, albo wskazanie innej, okreÊlonej prawem, przyczyny otwarcia

post´powania likwidacyjnego, wraz z podaniem

dnia jej zaistnienia;

19) w przypadku zakoƒczenia post´powania upad∏oÊciowego — postanowienie sàdu o zakoƒczeniu

post´powania upad∏oÊciowego.

§ 31. 1. W przypadku, o którym mowa w § 5 ust. 1

pkt 25, raport bie˝àcy zawiera

1) prognozowane lub szacowane wyniki;

2) okres, którego prognoza dotyczy;

3) podstawy i istotne za∏o˝enia tej prognozy;

4) sposób monitorowania przez emitenta mo˝liwoÊci

realizacji prognozowanych wyników;

5) okresy, w jakich emitent b´dzie dokonywa∏ oceny

mo˝liwoÊci realizacji prognozowanych wyników

oraz dokonywa∏ ewentualnej korekty prezentowanej prognozy, wraz z okreÊleniem zastosowanych

kryteriów tej oceny.

2. Emitent przekazuje niezw∏ocznie, w formie raportu bie˝àcego, korekt´ prognozy zawartej w raporcie bie˝àcym, o którym mowa w ust. 1, w przypadku

gdy co najmniej jedna z prognozowanych pozycji ró˝ni si´ o co najmniej 10 % w stosunku do pozycji zamieszczonej w ostatniej przekazanej do publicznej

wiadomoÊci prognozie.

3. Raport bie˝àcy zawierajàcy korekt´ prognozy

przekazanej przez emitenta w ciàgu danego roku obrotowego stanowi nowà prognoz´ wyników emitenta.

4. Raport bie˝àcy zawierajàcy korekt´ prognozy zawiera wskazanie prognozowanej pozycji ulegajàcej korekcie oraz prognozowane wyniki po dokonaniu korekty, jak równie˝ czynniki, które wp∏yn´∏y na podwy˝szenie lub obni˝enie opublikowanej wczeÊniej prognozy.

5. W przypadku gdy prognoza wyników finansowych emienta lub jego grupy kapita∏owej podlega∏a

sprawdzeniu przez bieg∏ego rewidenta, do raportu,

o którym mowa w ust. 1, emitent do∏àcza raport bieg∏ego rewidenta o prognozie wyników finansowych.

§ 32. W przypadku, o którym mowa w § 5 ust. 1

pkt 26, raport bie˝àcy zawiera

1) nazw´ agencji przyznajàcej rating;

2) wskazanie przyznanego ratingu wraz z krótkim

opisem;

3) w przypadku zmian wczeÊniej przyznanego ratingu — wskazanie przyczyn zmiany ratingu.

Rozdzia∏ 3

Szczególne przypadki przekazywania

raportów bie˝àcych

§ 33. 1. W przypadku zakoƒczenia subskrypcji lub

sprzeda˝y, zwiàzanej z wprowadzeniem papierów

wartoÊciowych emitenta do obrotu na rynku oficjalnych notowaƒ gie∏dowych i przydzia∏em papierów

wartoÊciowych, emitent jest obowiàzany do przekazania, w formie raportu bie˝àcego

1) daty rozpocz´cia i zakoƒczenia subskrypcji lub

sprzeda˝y;

2) daty przydzia∏u papierów wartoÊciowych;

3) liczby papierów wartoÊciowych obj´tych subskrypcjà lub sprzeda˝à;

4) stopy redukcji w poszczególnych transzach,

w przypadku gdy choç w jednej transzy liczba

przydzielonych papierów wartoÊciowych by∏a

mniejsza od liczby papierów wartoÊciowych, na

które z∏o˝ono zapisy;

Poz. 259

2. W przypadku emitenta b´dàcego funduszem

z wydzielonymi subfunduszami informacje wymienione w ust. 1 podaje si´ odr´bnie dla ka˝dego subfunduszu.

§ 34. 1. W przypadku dopuszczenia papierów wartoÊciowych do obrotu na rynku oficjalnych notowaƒ

gie∏dowych emitent jest obowiàzany do przekazania,

w formie raportów bie˝àcych, informacji o

1) rejestracji papierów wartoÊciowych z∏o˝onych

w Krajowym Depozycie wraz z okreÊleniem daty

rejestracji;

5) liczby papierów wartoÊciowych, na które z∏o˝ono

zapisy w ramach subskrypcji lub sprzeda˝y;

2) dopuszczeniu papierów wartoÊciowych emitenta

do obrotu na rynku oficjalnych notowaƒ gie∏dowych, wraz z okreÊleniem daty dopuszczenia, liczby dopuszczonych papierów wartoÊciowych oraz

ich serii;

6) liczby papierów wartoÊciowych, które zosta∏y

przydzielone w ramach przeprowadzonej subskrypcji lub sprzeda˝y;

3) ustaleniu daty pierwszego notowania papierów

wartoÊciowych emitenta w obrocie na rynku oficjalnych notowaƒ gie∏dowych;

7) ceny, po jakiej papiery wartoÊciowe by∏y nabywane (obejmowane);

8) liczby osób, które z∏o˝y∏y zapisy na papiery wartoÊciowe obj´te subskrypcjà lub sprzeda˝à w poszczególnych transzach;

9) liczby osób, którym przydzielono papiery wartoÊciowe w ramach przeprowadzonej subskrypcji

lub sprzeda˝y w poszczególnych transzach;

10) nazwy (firmy) subemitentów, którzy obj´li papiery

wartoÊciowe w ramach wykonywania umów

o subemisj´, z okreÊleniem liczby papierów wartoÊciowych, które obj´li, wraz z faktycznà cenà jednostki papieru wartoÊciowego (cena emisyjna lub

sprzeda˝y, po odliczeniu wynagrodzenia za obj´cie

jednostki papieru wartoÊciowego, w wykonaniu

umowy subemisji, nabytej przez subemitenta);

11) wartoÊci przeprowadzonej subskrypcji lub sprzeda˝y, rozumianej jako iloczyn liczby papierów

wartoÊciowych obj´tych ofertà i ceny emisyjnej

lub ceny sprzeda˝y;

12) ∏àcznego okreÊlenia wysokoÊci kosztów, które zosta∏y zaliczone do kosztów emisji, ze wskazaniem

wysokoÊci kosztów wed∏ug ich tytu∏ów, w podziale przynajmniej na koszty

a) przygotowania i przeprowadzenia oferty,

b) wynagrodzenia subemitentów, dla ka˝dego oddzielnie,

c) sporzàdzenia prospektu emisyjnego, z uwzgl´dnieniem kosztów doradztwa,

d) promocji oferty

— wraz z metodami rozliczenia tych kosztów

w ksi´gach rachunkowych i sposobem ich uj´cia

w sprawozdaniu finansowym emitenta;

13) Êredniego kosztu przeprowadzenia subskrypcji lub

sprzeda˝y przypadajàcego na jednostk´ papieru

wartoÊciowego obj´tego subskrypcjà lub sprzeda˝à.

4) ustaleniu daty pierwszego notowania papierów

wartoÊciowych po asymilacji papierów wartoÊciowych emitenta, wprowadzanych do obrotu na rynku oficjalnych notowaƒ gie∏dowych, z papierami

wartoÊciowymi emitenta b´dàcymi ju˝ przedmiotem obrotu na tym rynku;

5) wykluczeniu papierów wartoÊciowych emitenta

z obrotu na rynku oficjalnych notowaƒ gie∏dowych przez spó∏k´ prowadzàcà ten rynek, wraz

z okreÊleniem daty wykluczenia, liczby wykluczonych papierów wartoÊciowych oraz ich serii, albo

o wystàpieniu zdarzenia, w nast´pstwie którego

papiery wartoÊciowe utraci∏y status papierów

wartoÊciowych dopuszczonych do obrotu na rynku regulowanym, z okreÊleniem daty wystàpienia

zdarzenia, liczby tych papierów wartoÊciowych

oraz ich serii.

2. W przypadku odmowy dopuszczenia papierów

wartoÊciowych emitenta do obrotu na rynku oficjalnych

notowaƒ gie∏dowych emitent jest obowiàzany do przekazania w formie raportu bie˝àcego informacji o odmowie dopuszczenia papierów wartoÊciowych emitenta

do obrotu na rynku oficjalnych notowaƒ gie∏dowych

wraz z okreÊleniem daty niedopuszczenia, liczby niedopuszczonych papierów wartoÊciowych oraz ich serii.

§ 35. 1. W przypadku notowania na terytorium

paƒstwa nieb´dàcego paƒstwem cz∏onkowskim papierów wartoÊciowych emitenta jest on obowiàzany

dodatkowo do przekazywania, w formie raportu bie˝àcego, informacji ujawnianych zgodnie z przepisami

obowiàzujàcymi na rynku, na którym sà notowane jego papiery wartoÊciowe, o ile zakres tych informacji

jest szerszy od zakresu informacji przekazywanych na

podstawie przepisów rozporzàdzenia.

2. Informacje, o których mowa w ust. 1, sà przekazywane równoczeÊnie z przekazaniem ich na rynek, na

którym sà notowane papiery wartoÊciowe emitenta.

§ 36. Emitent, o którym mowa w § 35, jest obowiàzany dodatkowo do przekazania, w formie raportu

bie˝àcego, informacji dotyczàcych rozpocz´cia i zakoƒczenia post´powania prowadzonego przez organy

nadzoru nad rynkiem, na którym papiery wartoÊciowe

przez niego wyemitowane sà przedmiotem obrotu,

zwiàzanego z wype∏nianiem przez emitenta obowiàzków informacyjnych, wraz z okreÊleniem zakresu tego

post´powania oraz podj´tej decyzji w przedmiotowej

sprawie.

§ 37. 1. W przypadku zawarcia przez emitenta

umowy z emitentem kwitów depozytowych, na podstawie której b´dzie przeprowadzony program emisji

kwitów depozytowych poza terytorium Rzeczypospolitej Polskiej, w zwiàzku z akcjami dopuszczonymi do

obrotu na rynku oficjalnych notowaƒ gie∏dowych,

emitent jest obowiàzany do przekazania, w formie raportu bie˝àcego, informacji o

1) dacie zawarcia umowy;

2) przedmiocie umowy;

3) nazwie (firmie) instytucji finansowej;

4) przewidywanym terminie rozpocz´cia wystawiania kwitów depozytowych;

5) liczbie akcji obj´tych programem emisji kwitów

depozytowych wraz z liczbà g∏osów na walnym

zgromadzeniu, które z nich wynikajà;

6) liczbie uczestniczàcych w programie emisji kwitów depozytowych akcji przypadajàcych na jeden

kwit depozytowy oraz przewidywanà ∏àcznà liczb´

wystawionych kwitów depozytowych;

7) istniejàcych ograniczeniach w przenoszeniu w∏asnoÊci kwitów depozytowych;

8) rynku, na którym planuje si´ notowanie kwitów

depozytowych.

2. W przypadku istotnych zmian informacji okreÊlonych w ust. 1 emitent jest obowiàzany do ich przekazania w formie raportu bie˝àcego.

§ 38. 1. W przypadku emitenta b´dàcego spó∏kà

akcyjnà przekazaniu, w formie raportu bie˝àcego,

podlegajà dodatkowo

1) data, godzina i miejsce walnego zgromadzenia

wraz z jego szczegó∏owym porzàdkiem obrad oraz

data i godzina, do której nale˝y sk∏adaç imienne

Êwiadectwa depozytowe lub zaÊwiadczenie o z∏o˝eniu akcji do depozytu, wraz ze wskazaniem miejsca, w którym nale˝y je z∏o˝yç;

2) w przypadku zamierzonej albo dokonanej zmiany

statutu — dotychczas obowiàzujàce jego postanowienia, treÊç proponowanych zmian oraz

a) w przypadku gdy w zwiàzku ze znacznym zakresem zamierzonych zmian emitent podjà∏ decyzj´ o sporzàdzeniu projektu nowego tekstu jednolitego statutu wraz z wyliczeniem jego nowych lub zmienionych postanowieƒ — treÊç

nowego tekstu jednolitego statutu wraz z wyliczeniem jego nowych lub zmienionych postanowieƒ,

b) w przypadku gdy emitent sporzàdzi∏ tekst jednolity statutu uwzgl´dniajàcy jego zmiany —

treÊç tekstu jednolitego statutu;

Poz. 259

3) treÊç projektów uchwa∏ oraz za∏àczników do tych

projektów, które majà byç przedmiotem obrad

walnego zgromadzenia, istotnych dla podejmowanych uchwa∏, które nie zosta∏y uprzednio przekazane do publicznej wiadomoÊci na podstawie

art. 56 ust. 1 pkt 1 ustawy o ofercie publicznej;

4) og∏oszenie przerwy w obradach walnego zgromadzenia wraz z okreÊleniem daty jego wznowienia;

5) treÊç uchwa∏ podj´tych przez walne zgromadzenie

oraz treÊç za∏àczników do tych uchwa∏, wraz z informacjà o odstàpieniu przez walne zgromadzenie

od rozpatrzenia któregokolwiek z punktów planowanego porzàdku obrad, oraz informacje o sprzeciwach zg∏oszonych do protoko∏u podczas obrad

walnego zgromadzenia, ze wskazaniem, których

uchwa∏ dotyczy∏y;

6) wniesienie powództwa o uchylenie lub stwierdzenie niewa˝noÊci uchwa∏y walnego zgromadzenia

oraz wydanie przez sàd wyroku w sprawie, jak

równie˝ termin stwierdzenia niewa˝noÊci lub

uchylenia uchwa∏y bàdê oddalenia powództwa;

7) wszystkie decyzje dotyczàce deklaracji wyp∏at lub

wstrzymania wyp∏at zaliczki na poczet przewidywanych dywidend oraz wyp∏at lub wstrzymania

wyp∏at dywidend lub odsetek od papierów wartoÊciowych;

8) udzielone akcjonariuszowi, na podstawie art. 429

§ 1 Kodeksu spó∏ek handlowych, informacje wynikajàce z zobowiàzania przez sàd rejestrowy zarzàdu emitenta do udzielenia akcjonariuszowi, który

zg∏osi∏ sprzeciw do protoko∏u w sprawie odmowy

ujawnienia ˝àdanej na walnym zgromadzeniu informacji, oraz informacje, do których og∏oszenia

emitent zosta∏ zobowiàzany, na podstawie art. 429

§ 2 Kodeksu spó∏ek handlowych, przez sàd rejestrowy, a które zosta∏y udzielone innemu akcjonariuszowi poza walnym zgromadzeniem.

2. W przypadku podj´cia przez walne zgromadzenie uchwa∏y o wyp∏acie dywidendy, emitent jest obowiàzany do przekazania, w formie raportu bie˝àcego

informacji na temat wysokoÊci dywidendy, wartoÊci

dywidendy przypadajàcej na jednà akcj´, liczby akcji

obj´tych dywidendà, dnia dywidendy oraz terminu

wyp∏at dywidendy.

3. W przypadku walnego zgromadzenia, na którym jest planowane podj´cie uchwa∏y o podwy˝szeniu kapita∏u zak∏adowego emitenta ze Êrodków spó∏ki,

je˝eli ostatnie sprawozdanie finansowe przypada na

dzieƒ bilansowy co najmniej na szeÊç miesi´cy przed

dniem walnego zgromadzenia, emitent jest obowiàzany do przekazania, w formie raportu bie˝àcego, informacji okreÊlonych w art. 442 § 2 Kodeksu spó∏ek handlowych, które powinny byç przedstawione na tym

zgromadzeniu.

§ 39. Emitent, który wprowadzi∏ do obrotu na rynku oficjalnych notowaƒ gie∏dowych papiery wartoÊciowe oferowane wy∏àcznie inwestorom kwalifikowanym, je˝eli obrót tymi papierami b´dzie si´ odbywaç lub odbywa si´ wy∏àcznie mi´dzy inwestorami

kwalifikowanymi, jest obowiàzany do przekazywania,

w formie raportu bie˝àcego, informacji w zakresie

wskazanym w § 5 ust. 1 pkt 6 i 12, § 33 ust. 1 pkt 6, 7,

11 i 12 oraz w § 38.

§ 40. Emitent, który wprowadzi∏ do obrotu na rynku oficjalnych notowaƒ gie∏dowych jedynie obligacje,

jest obowiàzany do przekazania, z zastrze˝eniem § 41,

w formie raportu bie˝àcego, wy∏àcznie informacji

1) majàcych wp∏yw na jego zdolnoÊç wywiàzywania

si´ z zobowiàzaƒ wynikajàcych z wyemitowanych

obligacji;

2) o zamiarze wprowadzenia zmiany, majàcej wp∏yw

na prawa posiadaczy obligacji, do aktu za∏o˝ycielskiego, umowy spó∏ki albo statutu;

3) ˝e emisja nie dosz∏a do skutku z powodu nieosiàgni´cia progu emisji;

4) o zmianie banku-reprezentanta lub istotnej zmianie umowy ∏àczàcej emitenta z bankiem-reprezentantem;

5) o znaczàcej zmianie przedmiotu zabezpieczenia

ustanowionego w zwiàzku z emisjà, z okreÊleniem

przyczyn tej zmiany, z uwzgl´dnieniem

a) zniszczenia w wyniku zdarzeƒ losowych obiektów, na których ustanowiono hipotek´ dla zabezpieczenia wierzytelnoÊci wynikajàcych z obligacji,

b) zmniejszenia wartoÊci obiektów okreÊlonych

w lit. a,

c) utraty lub istotnego zmniejszenia wartoÊci przedmiotów majàtkowych lub praw, które stanowià

zabezpieczenie wierzytelnoÊci wynikajàcych z obligacji;

6) o nabyciu przez emitenta obligacji w celu ich umorzenia;

7) o zawiadomieniu obligatariuszy przez bank-reprezentanta o zaistnieniu okolicznoÊci stanowiàcych

naruszenie obowiàzków emitenta wobec obligatariuszy;

8) o zastosowaniu przez bank-reprezentanta Êrodków majàcych na celu ochron´ praw obligatariuszy wraz z ich wskazaniem;

9) o og∏oszeniu upad∏oÊci lub og∏oszeniu upad∏oÊci

obejmujàcej likwidacj´ majàtku lub mo˝liwoÊç zawarcia uk∏adu — w przypadku emitenta b´dàcego

spó∏kà akcyjnà lub spó∏kà z ograniczonà odpowiedzialnoÊcià;

10) o zmianie praw z papierów wartoÊciowych, wraz

ze wskazaniem

a) papierów wartoÊciowych emitenta, z których

prawa zosta∏y zmienione, z podaniem ich liczby,

b) podstaw prawnych podj´tych dzia∏aƒ, jak równie˝ treÊci uchwa∏ w∏aÊciwych organów emitenta, na mocy których dokonano zmiany praw

z papierów wartoÊciowych emitenta,

c) pe∏nego opisu praw z papierów wartoÊciowych

przed i po zmianie — w zakresie zmian,

d) ewentualnie wskazania osób lub ich grup, na

których korzyÊç zmieniono prawa z papierów

wartoÊciowych

— przy czym, w przypadku obligacji dopuszczonych do obrotu na rynku oficjalnych notowaƒ gie∏dowych, za zmian´ praw z papierów wartoÊciowych uwa˝a si´ równie˝ zmian´ oprocentowania

obligacji;

Poz. 259

11) o ka˝dej zamianie obligacji zamiennych, których

∏àczna wartoÊç przekracza 5 % albo wielokrotnoÊç

5 % wartoÊci wyemitowanych pierwotnie przez

emitenta obligacji zamiennych na akcje, wraz ze

wskazaniem

a) daty z∏o˝enia przez emitenta zg∏oszenia o podwy˝szeniu kapita∏u zak∏adowego w wyniku dokonania zamiany obligacji na akcje,

b) liczby akcji, które zostanà wydane w zamian za

obligacje,

c) struktury kapita∏u zak∏adowego po dokonaniu

zamiany obligacji na akcje, z okreÊleniem wysokoÊci kapita∏u zak∏adowego emitenta i liczby

g∏osów na jego walnym zgromadzeniu oraz

udzia∏u nowych akcji w kapitale zak∏adowym

i w ogólnej liczbie g∏osów na walnym zgromadzeniu emitenta,

d) liczby obligacji, które nie zosta∏y zamienione na

akcje;

12) wskazanych w § 5 ust. 1 pkt 11 i 26 oraz § 33—35.

§ 41. Emitent, który wprowadzi∏ do obrotu na rynku oficjalnych notowaƒ gie∏dowych jedynie obligacje

przychodowe, jest obowiàzany do przekazania, w formie raportu bie˝àcego, informacji, o których mowa

w § 40 pkt 1—10 i 12, oraz

1) sprawozdania zawierajàcego dane o sumie przychodów z przedsi´wzi´cia, które zosta∏o sfinansowane ze Êrodków uzyskanych z emisji tych obligacji lub innych przedsi´wzi´ç okreÊlonych przez

emitenta, o kwotach wyp∏aconych obligatariuszom oraz emitentowi w okresie od poprzedniej

wyp∏aty Êwiadczeƒ z rachunku bankowego, który

jest przeznaczony wy∏àcznie do gromadzenia

Êrodków z tego przedsi´wzi´cia, oraz omówienie

struktury przychodów z przedsi´wzi´cia i struktury kosztów ponoszonych przez emitenta na utrzymanie przedsi´wzi´cia w okresie od poprzedniej

wyp∏aty obligatariuszom Êwiadczeƒ — co najmniej na dwa tygodnie przed ka˝dym terminem

wyp∏aty Êwiadczeƒ z obligacji, jednak nie rzadziej

ni˝ raz w roku;

2) informacji o zbyciu lub obcià˝eniu sk∏adników majàtkowych przedsi´wzi´cia, które zosta∏o sfinansowane ze Êrodków uzyskanych z emisji obligacji lub

innych przedsi´wzi´ç, okreÊlonych przez emitenta;

3) informacji o zmianie systemu op∏at, z którego pochodzà przychody przedsi´wzi´cia, które zosta∏o

sfinansowane ze Êrodków uzyskanych z emisji

tych obligacji.

§ 42. 1. Emitent b´dàcy funduszem, z zastrze˝eniem ust. 5, jest obowiàzany do przekazywania, w formie raportu bie˝àcego, informacji, o których mowa

w § 33—36, oraz informacji o

1) nabyciu lub zbyciu aktywów o znacznej wartoÊci,

a tak˝e ustanowieniu jakiejkolwiek formy zastawu,

hipoteki lub innego ograniczonego prawa rzeczowego na aktywach o znacznej wartoÊci, przez fundusz lub jednostk´ od niego zale˝nà;

2) utracie przez fundusz lub jednostk´ od niego zale˝nà, w wyniku zdarzeƒ losowych, aktywów o znacznej wartoÊci;

3) zawarciu lub zmianie przez fundusz lub jednostk´

od niego zale˝nà znaczàcej umowy;

23) podj´ciu uchwa∏y o rozwiàzaniu funduszu przez rad´ inwestorów albo zgromadzenie inwestorów;

4) spe∏nieniu lub niespe∏nieniu warunku dotyczàcego zawartej przez fundusz lub jednostk´ od niego

zale˝nà znaczàcej umowy warunkowej;

24) zamiarze likwidacji subfunduszu;

5) wypowiedzeniu lub rozwiàzaniu znaczàcej umowy, zawartej przez fundusz lub przez jednostk´ od

niego zale˝nà;

26) zmianie sk∏adu portfela funduszu portfelowego;

6) udzieleniu przez fundusz lub przez jednostk´ od

niego zale˝nà por´czenia lub gwarancji, je˝eli wartoÊç por´czenia lub gwarancji stanowi równowartoÊç co najmniej 10 % wartoÊci aktywów netto

funduszu lub kapita∏ów w∏asnych tej jednostki;

7) wezwaniu funduszu lub jednostki od niego zale˝nej do spe∏nienia Êwiadczenia przed terminem jego wymagalnoÊci, okreÊlonym w znaczàcej umowie zawartej przez fundusz lub jednostk´ od niego

zale˝nà;

8) wszcz´ciu przed sàdem, organem w∏aÊciwym dla

post´powania arbitra˝owego lub organem administracji publicznej post´powania dotyczàcego zobowiàzaƒ lub wierzytelnoÊci funduszu lub jednostki

od niego zale˝nej, których wartoÊç stanowi odpowiednio co najmniej 10 % wartoÊci aktywów netto

funduszu lub kapita∏ów w∏asnych tej jednostki;

9) wycenie wartoÊci aktywów netto funduszu przypadajàcej na certyfikat inwestycyjny;

10) dotyczàcych b∏´dnej wyceny wartoÊci aktywów

netto funduszu przypadajàcej na certyfikat inwestycyjny;

11) zmianie praw z papierów wartoÊciowych emitenta;

12) zamiarze podzia∏u albo po∏àczenia certyfikatów inwestycyjnych;

13) dokonaniu podzia∏u albo po∏àczenia certyfikatów

inwestycyjnych;

14) zamiarze wykupywania certyfikatów inwestycyjnych, z wy∏àczeniem funduszu portfelowego;

15) wykupieniu certyfikatów inwestycyjnych, z wy∏àczeniem funduszu portfelowego;

16) zamiarze wyp∏aty dochodów lub przychodów ze

zbycia lokat;

17) wyp∏acie dochodów lub przychodów ze zbycia lokat;

18) wypowiedzeniu umowy o prowadzenie rejestru aktywów funduszu przez depozytariusza lub fundusz;

19) rozpocz´ciu dzia∏ania rady inwestorów;

20) zmianie w sk∏adzie rady inwestorów, w tym zawieszeniu i wznowieniu dzia∏ania rady inwestorów;

21) wyznaczeniu daty zgromadzenia inwestorów wraz

z przytoczeniem treÊci uchwa∏y towarzystwa funduszy inwestycyjnych w tej sprawie;

22) wyra˝eniu zgody przez zgromadzenie inwestorów

na emisj´ obligacji;

25) likwidacji subfunduszu;

27) zawarciu umowy por´czenia lub gwarancji wyp∏aty okreÊlonej kwoty pieni´˝nej, o której mowa

w art. 184 ust. 1 ustawy o funduszach, albo jej wypowiedzeniu lub rozwiàzaniu;

28) zawarciu umowy zobowiàzujàcej do nabycia puli

wierzytelnoÊci lub umowy o subpartycypacj´,

o której mowa w art. 185 ust. 6 ustawy o funduszach, albo jej wypowiedzeniu lub rozwiàzaniu;

29) niezatwierdzeniu przez zgromadzenie inwestorów

rocznego sprawozdania finansowego;

30) zajÊciu zdarzenia, które zgodnie z odr´bnymi przepisami jest przes∏ankà rozwiàzania funduszu,

a w odniesieniu do jednostki zale˝nej emitenta —

z∏o˝eniu wniosku o og∏oszenie upad∏oÊci; oddaleniu wniosku o og∏oszenie upad∏oÊci, w przypadku

gdy majàtek d∏u˝nika nie wystarcza na zaspokojenie kosztów post´powania lub w razie stwierdzenia, ˝e przedmioty majàtkowe wchodzàce w sk∏ad

majàtku d∏u˝nika sà obcià˝one jakàkolwiek formà

zastawu lub hipoteki, a pozosta∏y jego majàtek

oczywiÊcie nie wystarcza nawet na zaspokojenie

kosztów post´powania; og∏oszeniu upad∏oÊci

obejmujàcej likwidacj´ majàtku; og∏oszeniu upad∏oÊci obejmujàcej mo˝liwoÊç zawarcia uk∏adu;

zmianie postanowienia o og∏oszeniu upad∏oÊci

obejmujàcej likwidacj´ majàtku d∏u˝nika na postanowienie o og∏oszeniu upad∏oÊci z mo˝liwoÊcià

zawarcia uk∏adu, zmianie postanowienia o og∏oszeniu upad∏oÊci z mo˝liwoÊcià zawarcia uk∏adu

na postanowienie o og∏oszeniu upad∏oÊci obejmujàcej likwidacj´ majàtku; odrzuceniu wniosku

o og∏oszenie upad∏oÊci; umorzeniu post´powania

upad∏oÊciowego; uchyleniu post´powania upad∏oÊciowego; z∏o˝eniu oÊwiadczenia o wszcz´cie

post´powania naprawczego, zakazie wszcz´cia

post´powania naprawczego, wszcz´ciu post´powania naprawczego, zatwierdzeniu uk∏adu, odmowie zatwierdzenia uk∏adu; umorzeniu post´powania naprawczego; uchyleniu uk∏adu; umorzeniu

prowadzonej przeciwko emitentowi egzekucji sàdowej lub administracyjnej z uwagi na fakt, ˝e

z egzekucji nie uzyska si´ sumy wi´kszej od kosztów post´powania egzekucyjnego, otwarciu post´powania likwidacyjnego oraz zakoƒczeniu post´powania upad∏oÊciowego;

31) odwo∏aniu lub rezygnacji osoby zarzàdzajàcej lub

nadzorujàcej fundusz albo powzi´ciu przez fundusz informacji o decyzji osoby zarzàdzajàcej lub

nadzorujàcej o rezygnacji z ubiegania si´ o wybór

w nast´pnej kadencji;

32) powo∏aniu osoby zarzàdzajàcej lub nadzorujàcej

fundusz;

33) przyznaniu lub zmianie ratingu, dokonanego na

zlecenie funduszu;

34) wyborze przez w∏aÊciwy organ funduszu podmiotu uprawnionego do badania sprawozdaƒ finansowych, z którym ma zostaç zawarta umowa o dokonanie badania lub przeglàdu lub innych us∏ug

dotyczàcych sprawozdaƒ finansowych funduszu;

35) wypowiedzeniu przez fundusz, towarzystwo funduszy inwestycyjnych zarzàdzajàce funduszem albo przez podmiot uprawniony do badania sprawozdaƒ finansowych, umowy o dokonanie badania lub przeglàdu, albo umowy o inne us∏ugi dotyczàce sprawozdaƒ finansowych funduszu, zawartej z podmiotem uprawnionym do badania

sprawozdaƒ finansowych, dokonujàcym badania

lub przeglàdu sprawozdaƒ finansowych funduszu;

36) podj´ciu decyzji o zamiarze przejÊcia na stosowanie MSR wraz ze wskazaniem planowanej daty tego przejÊcia;

37) innych zdarzeniach, których obowiàzek podania

do publicznej wiadomoÊci przewiduje statut funduszu, je˝eli statut funduszu przewiduje taki tryb

przekazywania informacji.

2. W przypadku funduszy z wydzielonymi subfunduszami, informacje, o których mowa w ust. 1 pkt 1—17,

28—29 oraz 32—33, podaje si´ odr´bnie dla ka˝dego

subfunduszu, którego dotyczy zdarzenie.

3. W przypadku gdy fundusz jest emitentem jednoczeÊnie certyfikatów inwestycyjnych dopuszczonych do obrotu na rynku oficjalnych notowaƒ gie∏dowych w rozumieniu ustawy o obrocie instrumentami

finansowymi oraz obligacji, jest obowiàzany do przekazywania, w formie raportu bie˝àcego, tak˝e co najmniej informacji, o których mowa w § 5 ust. 1 pkt 11

oraz § 40 pkt 1—8 i 10.

Poz. 259

4) cen´, po jakiej zosta∏y nabyte lub zbyte aktywa, albo wartoÊç zobowiàzania zabezpieczonego ograniczonym prawem rzeczowym na aktywach oraz

wartoÊç ewidencyjnà tych aktywów w ksi´gach rachunkowych funduszu lub jednostki od niego zale˝nej;

5) charakter powiàzaƒ pomi´dzy funduszem i osobami zarzàdzajàcymi lub nadzorujàcymi emitenta

a nabywajàcym lub zbywajàcym aktywa lub osobà, na rzecz której ustanowiono hipotek´, zastawnikiem oraz osobà, na rzecz której ustanowiono

inne ograniczone prawo rzeczowe, i osobami nimi

zarzàdzajàcymi;

6) kryterium b´dàce podstawà uznania aktywów za

aktywa o znacznej wartoÊci — w przypadku jednostki zale˝nej od funduszu;

7) w przypadku nabycia aktywów — êród∏o finansowania nabycia aktywów;

8) w przypadku gdy umowa nabycia, zbycia lub obcià˝enia ograniczonym prawem rzeczowym aktywów o znacznej wartoÊci jest umowà z podmiotem powiàzanym — dodatkowo opis powiàzaƒ

funduszu lub jednostki od niego zale˝nej z podmiotem zbywajàcym, nabywajàcym lub osobà, na

rzecz której ustanowiono ograniczone prawo rzeczowe, oraz szczegó∏owy opis warunków tej umowy.

§ 44. W przypadku, o którym mowa w § 42 ust. 1

pkt 2, raport bie˝àcy zawiera

1) nazw´ (firm´) podmiotu, którego zdarzenie dotyczy;

2) dat´ wystàpienia zdarzenia;

3) opis zdarzenia;

4. Emitent b´dàcy funduszem w likwidacji nie

podlega obowiàzkom informacyjnym, o których mowa w ust. 1—3, od dnia zakoƒczenia notowaƒ certyfikatów inwestycyjnych w obrocie na rynku oficjalnych

notowaƒ gie∏dowych.

5. Emitent b´dàcy funduszem przekazuje informacj´ o przyznaniu ratingu, o której mowa w ust. 1

pkt 33, je˝eli uzna jà za potrzebnà do dokonania w∏aÊciwej oceny jego sytuacji gospodarczej, majàtkowej

i finansowej.

§ 43. W przypadku, o którym mowa w § 42 ust. 1

pkt 1, raport bie˝àcy zawiera

1) oznaczenie strony umowy, na podstawie której

dosz∏o do nabycia lub zbycia przez nià aktywów,

albo podmiotu lub osoby, na której aktywach

ustanowiono hipotek´, zastaw lub inne ograniczone prawo rzeczowe;

2) dat´ i sposób nabycia lub zbycia aktywów albo

dat´ i sposób ustanowienia hipoteki, zastawu lub

innego ograniczonego prawa rzeczowego;

3) podstawowà charakterystyk´ nabytych lub zbytych aktywów albo aktywów, na których ustanowiono hipotek´, zastaw lub inne ograniczone prawo rzeczowe;

4) wskazanie i opis utraconych aktywów;

5) wartoÊç ewidencyjnà i szacunkowà wartoÊç godziwà utraconych aktywów;

6) opis przewidywanych skutków utraty aktywów dla

dalszej dzia∏alnoÊci funduszu lub jednostki od niego zale˝nej;

7) oznaczenie kryterium uznania aktywów za aktywa

o znacznej wartoÊci — w przypadku jednostki zale˝nej od funduszu.

§ 45. W przypadku, o którym mowa w § 42 ust. 1

pkt 3, raport bie˝àcy zawiera

1) dat´ zawarcia lub zmiany znaczàcej umowy;

2) oznaczenie stron umowy;

3) oznaczenie przedmiotu umowy;

4) istotne warunki umowy, ze szczególnym uwzgl´dnieniem warunków finansowych umowy, oraz

wskazanie okreÊlonych przez strony specyficznych

warunków, charakterystycznych dla tej umowy,

w szczególnoÊci tych, które odbiegajà od warunków powszechnie stosowanych dla danego typu

umów;

5) w przypadku zawarcia w znaczàcej umowie postanowieƒ dotyczàcych kar umownych, których maksymalna wysokoÊç mo˝e przekroczyç równowartoÊç co najmniej 10 % wartoÊci tej umowy lub co

najmniej wyra˝onà w z∏otych równowartoÊç kwoty

200 000 euro, wed∏ug Êredniego kursu og∏oszonego dla danej waluty przez Narodowy Bank Polski,

obowiàzujàcego na dzieƒ zawarcia tej umowy —

okreÊlenie tej maksymalnej wysokoÊci, a w przypadku gdy nie jest to mo˝liwe, wskazanie podstawy przekroczenia okreÊlonego limitu, jak równie˝

wskazanie, czy zap∏ata kar umownych wy∏àcza

uprawnienia do dochodzenia roszczeƒ odszkodowawczych przekraczajàcych wysokoÊç tych kar;

6) w przypadku zawarcia znaczàcej umowy z zastrze˝eniem warunku lub terminu — zastrze˝ony w tej

umowie warunek lub termin, ze wskazaniem, czy

jest on rozwiàzujàcy czy zawieszajàcy;

7) oznaczenie kryterium uznania umowy za znaczàcà

umow´ — w przypadku jednostki zale˝nej od funduszu;

8) w przypadku zawarcia przez fundusz lub jednostk´ od niego zale˝nà z jednym podmiotem lub jednostkà zale˝nà od tego podmiotu, w okresie ostatnich 12 miesi´cy, dwu lub wi´cej umów, które

∏àcznie spe∏niajà kryterium znaczàcej umowy —

informacje o ∏àcznej wartoÊci wszystkich tych

umów oraz informacje okreÊlone w pkt 1—7 w odniesieniu do ostatniej umowy;

9) w przypadku zmiany znaczàcej umowy albo ostatniej umowy, o której mowa w pkt 8 — okreÊlenie

istotnych zmian dokonanych w treÊci znaczàcej

umowy albo w treÊci ostatniej umowy, o której

mowa w pkt 8.

Poz. 259

2) ∏àcznà kwot´ kredytu, po˝yczki lub innego zobowiàzania, które w ca∏oÊci lub w cz´Êci zosta∏o odpowiednio por´czone lub zabezpieczone gwarancjà, wraz ze wskazaniem wysokoÊci por´czenia lub

gwarancji udzielonej przez fundusz;

3) okres, na jaki zosta∏o udzielone por´czenie lub gwarancja;

4) warunki finansowe, na jakich por´czenie lub gwarancja zosta∏y udzielone, z okreÊleniem wynagrodzenia funduszu lub jednostki od niego zale˝nej za

udzielenie por´czenia lub gwarancji;

5) charakter powiàzaƒ istniejàcych pomi´dzy emitentem a podmiotem, który zaciàgnà∏ kredyt lub

po˝yczk´.

§ 49. W przypadku, o którym mowa w § 42 ust. 1

pkt 7, raport bie˝àcy zawiera

1) nazw´ (firm´) podmiotu, którego dzia∏ania sprawi∏y, ˝e fundusz lub jednostka od niego zale˝na

zosta∏y wezwane do spe∏nienia Êwiadczenia przed

terminem jego wymagalnoÊci;

2) dzia∏ania podj´te w stosunku do funduszu lub jednostki od niego zale˝nej celem wyegzekwowania

realizacji jego zobowiàzaƒ;

3) wartoÊç zobowiàzaƒ funduszu lub jednostki od

niego zale˝nej, które zosta∏y postawione w stan

natychmiastowej wymagalnoÊci;

4) dat´ wezwania funduszu lub jednostki od niego

zale˝nej do spe∏nienia Êwiadczenia przed terminem jego wymagalnoÊci;

5) przyczyny i podstaw´ prawnà wezwania funduszu

lub jednostki od niego zale˝nej do spe∏nienia

Êwiadczenia przed terminem jego wymagalnoÊci;

§ 46. W przypadku, o którym mowa w § 42 ust. 1

pkt 4, raport bie˝àcy zawiera

6) termin wymagalnoÊci.

1) oznaczenie stron umowy;

§ 50. W przypadku, o którym mowa w § 42 ust. 1

pkt 8, raport bie˝àcy zawiera

2) oznaczenie przedmiotu umowy;

1) przedmiot post´powania;

3) treÊç warunku lub termin realizacji umowy;

2) wartoÊç przedmiotu sporu;

4) informacj´ o spe∏nieniu lub niespe∏nieniu wskazanego warunku wraz ze wskazaniem przyczyn.

3) dat´ wszcz´cia post´powania;

§ 47. W przypadku, o którym mowa w § 42 ust. 1

pkt 5, raport bie˝àcy zawiera

§ 51. W przypadku, o którym mowa w § 42 ust. 1

pkt 9, raport bie˝àcy zawiera

1) oznaczenie stron umowy;

1) dat´ wyceny;

2) dat´ wypowiedzenia umowy, ze wskazaniem daty

rozwiàzania umowy;

2) wartoÊç aktywów netto;

4) oznaczenie stron wszcz´tego post´powania.

3) oznaczenie przedmiotu umowy;

3) wartoÊç aktywów netto funduszu przypadajàcych

na certyfikat inwestycyjny;

4) przyczyny rozwiàzania umowy, ze wskazaniem

strony wypowiadajàcej umow´;

4) poprzednià wartoÊç aktywów netto funduszu przypadajàcych na certyfikat inwestycyjny.

5) opis przewidywanych skutków finansowych wynikajàcych z rozwiàzania umowy dla funduszu lub

jednostki od niego zale˝nej.

§ 52. W przypadku, o którym mowa w § 42 ust. 1

pkt 10, raport bie˝àcy zawiera

§ 48. W przypadku, o którym mowa w § 42 ust. 1

pkt 6, raport bie˝àcy zawiera

2) wartoÊç b∏´dnie wycenionych aktywów netto funduszu przypadajàcych na certyfikat inwestycyjny

oraz wartoÊç prawid∏owo wycenionych aktywów

netto funduszu przypadajàcych na certyfikat inwestycyjny;

1) nazw´ (firm´) podmiotu, któremu zosta∏o udzielone por´czenie lub gwarancja;

1) dat´ b∏´dnej wyceny;

3) przyczyny powstania b∏´du w wycenie;

4) sposób rozliczenia skutków b∏´du z uczestnikami

funduszu, od których fundusz wykupi∏ certyfikaty

inwestycyjne po niew∏aÊciwie wyliczonej wartoÊci

aktywów netto przypadajàcej na certyfikat inwestycyjny.

§ 53. W przypadku, o którym mowa w § 42 ust. 1

pkt 11, raport bie˝àcy zawiera

1) wskazanie papierów wartoÊciowych funduszu,

z których prawa zosta∏y zmienione, z podaniem

ich liczby;

2) wskazanie podstaw prawnych podj´tych dzia∏aƒ,

jak równie˝ treÊci uchwa∏ w∏aÊciwych organów

funduszu, na mocy których dokonano zmiany

praw z papierów wartoÊciowych emitenta;

3) pe∏ny opis praw z papierów wartoÊciowych przed

i po zmianie — w zakresie tych zmian;

4) ewentualne wskazanie osób lub ich grup, na których korzyÊç zmieniono prawa z papierów wartoÊciowych.

§ 54. W przypadku, o którym mowa w § 42 ust. 1

pkt 12, raport bie˝àcy zawiera

1) planowanà dat´ oraz sposób dokonania podzia∏u

albo po∏àczenia certyfikatów inwestycyjnych;

2) przyczyny powzi´cia zamiaru podzia∏u albo po∏àczenia certyfikatów inwestycyjnych.

§ 55. W przypadku, o którym mowa w § 42 ust. 1

pkt 13, raport bie˝àcy zawiera

Poz. 259

§ 58. W przypadku, o którym mowa w § 42 ust. 1

pkt 16, raport bie˝àcy zawiera

1) planowanà dat´ dokonania wyp∏aty dochodów

lub przychodów ze zbycia lokat;

2) podstaw´ prawnà oraz uzasadnienie podj´cia decyzji o wyp∏acie dochodów lub przychodów ze

zbycia lokat.

§ 59. W przypadku, o którym mowa w § 42 ust. 1

pkt 17, raport bie˝àcy zawiera

1) dat´ dokonania wyp∏aty dochodów lub przychodów ze zbycia lokat;

2) okreÊlenie kwoty podlegajàcej wyp∏acie;

3) okreÊlenie procentowego udzia∏u wyp∏aconej

kwoty w wartoÊci aktywów funduszu;

4) opis wp∏ywu dokonania wyp∏aty na wartoÊç aktywów, wartoÊç aktywów netto oraz wartoÊç aktywów netto przypadajàcà na certyfikat inwestycyjny;

5) wskazanie sk∏adników lokat, z którymi zwiàzana

by∏a wyp∏ata przychodów ze zbycia lokat.

§ 60. W przypadku, o którym mowa w § 42 ust. 1

pkt 18, raport bie˝àcy zawiera

1) dat´ wypowiedzenia umowy;

2) przewidywany termin rozwiàzania umowy;

3) przyczyny wypowiedzenia umowy przez fundusz

albo przez depozytariusza.

1) dat´ podzia∏u albo po∏àczenia;

§ 61. W przypadku, o którym mowa w § 42 ust. 1

pkt 19, raport bie˝àcy zawiera

2) liczb´ certyfikatów przed podzia∏em albo po∏àczeniem i po podziale lub po∏àczeniu;

1) dat´ wystàpienia zdarzenia;

3) wartoÊç aktywów netto funduszu przypadajàcà na

certyfikat inwestycyjny przed i po podziale lub po∏àczeniu.

§ 56. W przypadku, o którym mowa w § 42 ust. 1

pkt 14, raport bie˝àcy zawiera

1) planowanà dat´ rozpocz´cia i zakoƒczenia wykupywania certyfikatów inwestycyjnych;

2) wskazanie okresu, w którym uczestnik mo˝e z∏o˝yç ˝àdanie wykupu certyfikatów inwestycyjnych;

3) informacj´ o miejscach, gdzie mo˝liwe b´dzie z∏o˝enie zlecenia wykupienia certyfikatów.

2) wskazanie cz∏onków rady inwestorów, z podaniem

a) imion i nazwisk — w przypadku osób fizycznych,

b) nazw (firm), siedzib i adresów — w przypadku

osób prawnych lub jednostek organizacyjnych

nieposiadajàcych osobowoÊci prawnej;

3) procent zablokowanych certyfikatów inwestycyjnych na rachunkach papierów wartoÊciowych ka˝dego z cz∏onków rady inwestorów.

§ 62. W przypadku, o którym mowa w § 42 ust. 1

pkt 20, raport bie˝àcy zawiera

§ 57. W przypadku, o którym mowa w § 42 ust. 1

pkt 15, raport bie˝àcy zawiera

1) dat´ wystàpienia zdarzenia;

1) dat´ rozpocz´cia i zakoƒczenia wykupywania certyfikatów inwestycyjnych;

2) wskazanie nowego cz∏onka rady inwestorów lub

cz∏onka, który przesta∏ wchodziç w sk∏ad rady inwestorów, z podaniem

2) liczb´ certyfikatów inwestycyjnych

a) przedstawionych do wykupienia w okresie wykupywania,

a) imienia i nazwiska — w przypadku osoby fizycznej,

b) pozosta∏à po zakoƒczeniu wykupywania certyfikatów inwestycyjnych;

b) nazwy (firmy), siedziby i adresu — w przypadku

osoby prawnej lub jednostki organizacyjnej

nieposiadajàcej osobowoÊci prawnej;

3) wartoÊç aktywów netto przypadajàcà na certyfikat

inwestycyjny w dniu wykupu certyfikatów inwestycyjnych.

3) procent zablokowanych certyfikatów inwestycyjnych na rachunkach papierów wartoÊciowych ka˝dego z cz∏onków rady inwestorów.

§ 63. W przypadku, o którym mowa w § 42 ust. 1

pkt 21, raport bie˝àcy zawiera

§ 70. W przypadku, o którym mowa w § 42 ust. 1

pkt 28, raport bie˝àcy zawiera

1) wyznaczonà dat´ zgromadzenia inwestorów;

1) nazw´ (firm´) podmiotu, z którym zawarto, wypowiedziano albo rozwiàzano umow´;

2) przytoczenie treÊci uchwa∏y towarzystwa.

§ 64. W przypadku, o którym mowa w § 42 ust. 1

pkt 22, raport bie˝àcy zawiera dat´ podj´cia uchwa∏y

wraz z przytoczeniem treÊci uchwa∏y i jej uzasadnienia.

§ 65. W przypadku, o którym mowa w § 42 ust. 1

pkt 23, raport bie˝àcy zawiera dat´ podj´cia uchwa∏y

wraz z przytoczeniem treÊci uchwa∏y i jej uzasadnienia.

§ 66. W przypadku, o którym mowa w § 42 ust. 1

pkt 24, raport bie˝àcy zawiera

2) dat´ zawarcia, wypowiedzenia albo rozwiàzania

umowy;

3) przyczyny wypowiedzenia albo rozwiàzania umowy;

4) przedmiot umowy;

5) charakter powiàzaƒ istniejàcych pomi´dzy funduszem a podmiotem, z którym zawarto, wypowiedziano albo rozwiàzano umow´.

§ 71. W przypadku, o którym mowa w § 42 ust. 1

pkt 29, raport bie˝àcy zawiera dat´ podj´cia uchwa∏y

wraz z przytoczeniem treÊci uchwa∏y i jej uzasadnienia.

2) wskazanie przes∏anek likwidacji subfunduszu;

§ 72. 1. W przypadku, o którym mowa w § 42

ust. 1 pkt 30, w odniesieniu do zajÊcia zdarzenia, które jest przes∏ankà rozwiàzania funduszu, raport bie˝àcy zawiera

3) planowany harmonogram likwidacji subfunduszu.

1) wskazanie przes∏anki rozwiàzania funduszu;

1) wskazanie planowanej daty rozpocz´cia likwidacji

subfunduszu;

§ 67. W przypadku, o którym mowa w § 42 ust. 1

pkt 25, raport bie˝àcy zawiera

1) dat´ rozpocz´cia likwidacji subfunduszu;

2) zmiany w harmonogramie likwidacji subfunduszu;

3) dat´ zakoƒczenia likwidacji subfunduszu.

§ 68. W przypadku, o którym mowa w § 42 ust. 1

pkt 26, raport bie˝àcy zawiera

1) dat´ wystàpienia zdarzenia;

2) przyczyny wystàpienia zdarzenia;

3) wskazanie sk∏adników portfela, których dotyczy∏y

zmiany.

§ 69. W przypadku, o którym mowa w § 42 ust. 1

pkt 27, raport bie˝àcy zawiera

1) nazw´ (firm´) podmiotu, z którym zawarto, wypowiedziano albo rozwiàzano umow´;

2) dat´ zawarcia, wypowiedzenia albo rozwiàzania

umowy;

3) przyczyny wypowiedzenia albo rozwiàzania umowy;

4) ∏àcznà wartoÊç kwoty pieni´˝nej, której wyp∏ata

zosta∏a odpowiednio por´czona lub zabezpieczona gwarancjà;

5) okres, na jaki zosta∏o udzielone por´czenie lub

gwarancja;

6) warunki finansowe, na jakich por´czenie lub gwarancja zosta∏y udzielone;

7) charakter powiàzaƒ istniejàcych pomi´dzy funduszem a podmiotem, z którym zawarto, lub rozwiàzano umow´ albo któremu umow´ wypowiedziano.

2) dat´ otwarcia likwidacji funduszu.

2. W przypadku, o którym mowa w § 42 ust. 1

pkt 30, w odniesieniu do jednostki zale˝nej, raport

bie˝àcy zawiera

1) w przypadku z∏o˝enia wniosku o og∏oszenie upad∏oÊci — wskazanie sàdu, do którego zosta∏ z∏o˝ony wniosek o og∏oszenie upad∏oÊci, wraz ze wskazaniem daty z∏o˝enia wniosku oraz podmiotu, który z∏o˝y∏ ten wniosek;

2) w przypadku oddalenia wniosku o og∏oszenie

upad∏oÊci w sytuacji, gdy majàtek d∏u˝nika nie wystarcza na zaspokojenie kosztów post´powania

lub w razie stwierdzenia, ˝e przedmioty majàtkowe wchodzàce w sk∏ad majàtku d∏u˝nika sà obcià˝one jakàkolwiek formà zastawu lub hipoteki,

a pozosta∏y jego majàtek nie wystarcza nawet na

zaspokojenie kosztów post´powania — wskazanie

sàdu, który oddali∏ ten wniosek, wraz ze wskazaniem przyczyny jego oddalenia;

3) w przypadku og∏oszenia upad∏oÊci obejmujàcej likwidacj´ majàtku — wskazanie sàdu, który og∏osi∏

upad∏oÊç, wraz ze wskazaniem daty wydania postanowienia, daty jego uprawomocnienia oraz s´dziego komisarza i syndyka masy upad∏oÊci;

4) w przypadku og∏oszenia upad∏oÊci z mo˝liwoÊcià

zawarcia uk∏adu — wskazanie sàdu, który zatwierdzi∏ uk∏ad, wraz ze wskazaniem daty wydania postanowienia, daty jego uprawomocnienia oraz s´dziego komisarza, nadzorcy sàdowego lub zarzàdcy, je˝eli zosta∏ ustanowiony, wskazanie g∏ównych

elementów propozycji uk∏adowych, postanowienie o uchyleniu uk∏adu, postanowienie o odmowie zatwierdzenia uk∏adu;

5) w przypadku zmiany postanowienia o og∏oszeniu

upad∏oÊci obejmujàcej likwidacj´ majàtku d∏u˝nika

na postanowienie o og∏oszeniu upad∏oÊci z mo˝liwoÊcià zawarcia uk∏adu — wskazanie podstaw

zmiany tego postanowienia oraz daty jego wydania;

6) w przypadku zmiany postanowienia o og∏oszeniu

upad∏oÊci z mo˝liwoÊcià zawarcia uk∏adu na postanowienie o og∏oszeniu upad∏oÊci obejmujàcej

likwidacj´ majàtku — wskazanie podstaw zmiany

tego postanowienia oraz daty jego wydania;

7) w przypadku odrzucenia wniosku o og∏oszenie

upad∏oÊci — wskazanie przyczyn wydania postanowienia oraz jego daty;

8) w przypadku umorzenia post´powania upad∏oÊciowego — wskazanie przyczyn wydania postanowienia, daty jego wydania oraz uprawomocnienia;

9) w przypadku uchylenia post´powania upad∏oÊciowego — wskazanie przyczyn uchylenia post´powania oraz jego skutków;

10) w przypadku z∏o˝enia oÊwiadczenia o wszcz´ciu

post´powania naprawczego — wskazanie sàdu,

do którego zosta∏o z∏o˝one oÊwiadczenie

o wszcz´ciu post´powania naprawczego, wraz ze

wskazaniem daty jego z∏o˝enia;

11) w przypadku zakazu wszcz´cia post´powania naprawczego — wskazanie przyczyn wydania postanowienia, daty jego wydania oraz uprawomocnienia;

12) w przypadku wszcz´cia post´powania naprawczego — wskazanie daty jego wszcz´cia, wraz ze

wskazaniem nadzorcy sàdowego;

13) w przypadku zatwierdzenia uk∏adu — wskazanie

daty wydania oraz uprawomocnienia postanowienia w przedmiocie zatwierdzenia uk∏adu, wraz ze

wskazaniem nadzorcy sàdowego, o ile zosta∏ ustanowiony;

14) w przypadku odmowy zatwierdzenia uk∏adu —

wskazanie przyczyn odmowy jego zatwierdzenia

przez sàd, daty wydania postanowienia oraz jego

uprawomocnienia;

15) w przypadku umorzenia post´powania naprawczego — wskazanie daty wydania postanowienia

przez sàd oraz daty uprawomocnienia, wraz ze

wskazaniem przyczyn jego umorzenia;

16) w przypadku uchylenia uk∏adu — wskazanie przyczyn uchylenia uk∏adu, daty wydania postanowienia oraz jego uprawomocnienia;

17) w przypadku umorzenia prowadzonej przeciwko

emitentowi egzekucji sàdowej lub administracyjnej z uwagi na fakt, ˝e z egzekucji nie uzyska si´

sumy wi´kszej od kosztów post´powania egzekucyjnego — wskazanie organu, który prowadzi∏ post´powanie egzekucyjne, wraz ze wskazaniem tytu∏u do jej wszcz´cia;

18) w przypadku otwarcia post´powania likwidacyjnego — wskazanie osoby likwidatora oraz wskazanie sàdu, do którego zosta∏ z∏o˝ony wniosek

o otwarcie post´powania likwidacyjnego, wraz ze

wskazaniem daty z∏o˝enia tego wniosku albo

wskazaniem daty podj´cia przez walne zgromadzenie uchwa∏y o rozwiàzaniu spó∏ki, albo wskazanie innej, okreÊlonej prawem, przyczyny otwarcia post´powania likwidacyjnego, wraz z podaniem dnia jej zaistnienia;

Poz. 259

19) w przypadku zakoƒczenia post´powania upad∏oÊciowego — postanowienie sàdu o zakoƒczeniu

post´powania upad∏oÊciowego.

§ 73. W przypadku, o którym mowa w § 42 ust. 1

pkt 31, raport bie˝àcy zawiera

1) imi´ i nazwisko oraz wskazanie pe∏nionej funkcji;

2) przyczyny odwo∏ania lub rezygnacji;

3) dat´ odwo∏ania lub rezygnacji.

§ 74. W przypadku, o którym mowa w § 42 ust. 1

pkt 32, raport bie˝àcy zawiera

1) imi´ i nazwisko powo∏ywanej osoby;

2) opis kwalifikacji i doÊwiadczeƒ zawodowych;

3) dat´ powo∏ania.

§ 75. W przypadku, o którym mowa w § 42 ust. 1

pkt 33, raport bie˝àcy zawiera

1) nazw´ agencji przyznajàcej rating;

2) wskazanie przyznanego ratingu wraz z krótkim

opisem;

3) w przypadku zmian wczeÊniej przyznanego ratingu — wskazanie przyczyn zmiany ratingu.

§ 76. W przypadku, o którym mowa w § 42 ust. 1

pkt 34, raport bie˝àcy zawiera

1) dane o podmiocie uprawnionym do badania sprawozdaƒ finansowych, z którym ma zostaç zawarta

umowa o badanie lub przeglàd lub inne us∏ugi dotyczàce sprawozdaƒ finansowych funduszu, z okreÊleniem

a) nazwy (firmy), siedziby i adresu,

b) podstawy uprawnieƒ;

2) dat´ wyboru podmiotu uprawnionego do badania

sprawozdaƒ finansowych;

3) okreÊlenie, czy fundusz korzysta∏ z us∏ug wybranego podmiotu uprawnionego do badania sprawozdaƒ finansowych, a je˝eli tak, to w jakim zakresie;

4) okreÊlenie organu, który dokona∏ wyboru podmiotu uprawnionego do badania sprawozdaƒ finansowych, wraz ze wskazaniem, ˝e nastàpi∏o to

zgodnie z obowiàzujàcymi przepisami i normami

zawodowymi;

5) okreÊlenie okresu, na jaki ma zostaç zawarta umowa.

§ 77. 1. W przypadku, o którym mowa w § 42

ust. 1 pkt 35, raport bie˝àcy zawiera

1) wskazanie, czy wypowiedzenie umowy wynika

z decyzji podmiotu uprawnionego do badania

sprawozdaƒ finansowych, czy z decyzji funduszu

lub towarzystwa funduszy inwestycyjnych;

2) wskazanie przypadków dotyczàcych rezygnacji

z wyra˝enia opinii, wydania opinii negatywnych

lub opinii z zastrze˝eniami o prawid∏owoÊci i rzetelnoÊci sprawozdaƒ finansowych funduszu;

3) wskazanie organów zalecajàcych lub akceptujàcych zmian´ podmiotu uprawnionego do badania

sprawozdaƒ finansowych;

4) opis rozbie˝noÊci odnoÊnie do interpretacji i stosowania przepisów prawa lub postanowieƒ statutu, dotyczàcych przedmiotu i zakresu badania lub

przeglàdu lub innych us∏ug, jakie mia∏y miejsce

pomi´dzy osobami zarzàdzajàcymi a podmiotem

uprawnionym do badania sprawozdaƒ finansowych i bieg∏ym rewidentem, który w imieniu podmiotu uprawnionego do badania sprawozdaƒ

finansowych dokonywa∏ badania lub przeglàdu

lub innych us∏ug dotyczàcych sprawozdaƒ finansowych funduszu, w okresie obowiàzywania umowy, która podlega wypowiedzeniu, z zaznaczeniem sposobu ich rozstrzygni´cia.

2. Przekazaniu, w formie raportu bie˝àcego, podlega równie˝ pismo podmiotu uprawnionego do badania sprawozdaƒ finansowych i dzia∏ajàcego w jego

imieniu bieg∏ego rewidenta, sporzàdzone na wniosek

funduszu i adresowane do Komisji, w którym potwierdzajà oni informacje podane w raporcie bie˝àcym lub

odmawiajà ich potwierdzenia — do∏àczone do raportu

bie˝àcego, o którym mowa w ust. 1, albo przekazane

niezw∏ocznie po otrzymaniu tego pisma przez fundusz.

§ 78. 1. Emitent b´dàcy bankiem, w rozumieniu

ustawy Prawo bankowe, jest obowiàzany dodatkowo

do przekazywania, w formie raportu bie˝àcego, informacji o podj´tych przez w∏aÊciwy organ nadzoru decyzjach dotyczàcych

1) zalecenia zwi´kszenia funduszy w∏asnych banku;

2) nakazania wstrzymania wyp∏at z zysku lub wstrzymania tworzenia nowych jednostek organizacyjnych;

3) ograniczenia zakresu dzia∏alnoÊci banku;

4) uchylenia zezwolenia na utworzenie banku lub

podj´cia przez ten organ decyzji o likwidacji banku;

5) zlecenia uzupe∏nienia lub ponownego opracowania programu post´powania naprawczego;

6) zatwierdzenia programu naprawczego;

7) ustanowienia kuratora nadzorujàcego wykonanie

programu naprawczego;

8) ustanowienia, na czas post´powania naprawczego, zarzàdu komisarycznego;

9) podj´cia decyzji o przej´ciu banku przez inny

bank, za zgodà banku przejmujàcego.

2. W przypadku ustanowienia zarzàdu komisarycznego obowiàzki okreÊlone w rozporzàdzeniu wykonuje ten zarzàd.

3. Emitent, o którym mowa w ust. 1, jest obowiàzany do przekazywania informacji w zakresie okreÊlonym

w rozporzàdzeniu, z wy∏àczeniem informacji o imionach i nazwiskach oraz nazwach (firmach) kredytobiorców, których przekazanie skutkowa∏oby naruszeniem

tajemnicy bankowej, o której mowa w art. 104 ustawy

Prawo bankowe.

Poz. 259

§ 79. 1. Emitent b´dàcy zak∏adem ubezpieczeƒ,

w rozumieniu ustawy o dzia∏alnoÊci ubezpieczeniowej, jest obowiàzany dodatkowo do przekazywania,

w formie raportu bie˝àcego, informacji o

1) wydaniu przez w∏aÊciwy organ nadzoru decyzji

o cofni´ciu zezwolenia na wykonywanie dzia∏alnoÊci ubezpieczeniowej w zakresie jednej lub wi´cej

grup ubezpieczeƒ;

2) wydaniu przez w∏aÊciwy organ nadzoru zezwolenia na uznawanie za aktywa stanowiàce pokrycie

rezerw techniczno-ubezpieczeniowych aktywów

innych ni˝ aktywa okreÊlone w art. 154 ust. 6 ustawy o dzia∏alnoÊci ubezpieczeniowej oraz warunkach dopuszczalnoÊci uznawania wskazanych

w zezwoleniu aktywów za aktywa stanowiàce pokrycie rezerw techniczno-ubezpieczeniowych;

3) podj´ciu przez w∏aÊciwy organ nadzoru, w stosunku do emitenta b´dàcego zak∏adem ubezpieczeƒ,

dzia∏aƒ polegajàcych na

a) zobowiàzaniu go do przed∏o˝enia planu przywrócenia prawid∏owych stosunków finansowych w zakresie rezerw techniczno-ubezpieczeniowych — w przypadku okreÊlonym w art. 187

ust. 1 ustawy o dzia∏alnoÊci ubezpieczeniowej,

b) zobowiàzaniu go do przed∏o˝enia do zatwierdzenia planu przywrócenia prawid∏owych stosunków finansowych — w przypadku okreÊlonym w art. 187 ust. 2 ustawy o dzia∏alnoÊci

ubezpieczeniowej,

c) wyznaczeniu mu terminów na przed∏o˝enie planów, o których mowa w art. 187 ust. 1 lub 2 ustawy o dzia∏alnoÊci ubezpieczeniowej, lub na przywrócenie prawid∏owych stosunków finansowych lub wyp∏acalnoÊci — w przypadku okreÊlonym w art. 187 ust. 4 ustawy o dzia∏alnoÊci

ubezpieczeniowej,

d) zakazaniu mu swobodnego rozporzàdzania aktywami, ograniczeniu zakresu jego dzia∏alnoÊci

lub zakazaniu mu dokonywania wyp∏at z zysku

— w przypadku okreÊlonym w art. 187 ust. 4

ustawy o dzia∏alnoÊci ubezpieczeniowej,

e) za˝àdaniu od niego przed∏o˝enia programu naprawczego — w przypadku okreÊlonym

w art. 187 ust. 8 ustawy o dzia∏alnoÊci ubezpieczeniowej,

f) zobowiàzaniu go do utrzymywania w okresie

obj´tym programem naprawczym Êrodków

w∏asnych na poziomie wy˝szym ni˝ wymagany

margines wyp∏acalnoÊci;

4) ustanowieniu u emitenta zarzàdu komisarycznego;

5) zawarciu przez emitenta z innym zak∏adem ubezpieczeƒ umowy o przeniesienie portfela ubezpieczeƒ oraz o zatwierdzeniu tej umowy przez w∏aÊciwy organ nadzoru.

2. W przypadku ustanowienia zarzàdu komisarycznego obowiàzki okreÊlone w rozporzàdzeniu wykonuje ten zarzàd.

3. Emitent, o którym mowa w ust. 1, jest obowiàzany do przekazywania informacji w zakresie okreÊlonym w rozporzàdzeniu, z wy∏àczeniem informacji

o imionach i nazwiskach albo nazwach (firmach)

ubezpieczajàcych, ubezpieczonych, uposa˝onych lub

uprawnionych z umów ubezpieczenia, których przekazanie skutkowa∏oby naruszeniem tajemnicy ubezpieczeniowej, o której mowa w art. 19 ustawy o dzia∏alnoÊci ubezpieczeniowej.

§ 81. 1. Emitent b´dàcy mi´dzynarodowà instytucjà publicznà, do której nale˝y co najmniej jedno paƒstwo cz∏onkowskie, lub bankiem hipotecznym emitujàcym wy∏àcznie listy zastawne jest obowiàzany do przekazywania, w formie raportu bie˝àcego, informacji

§ 80. 1. Emitent b´dàcy jednostkà samorzàdu terytorialnego jest obowiàzany do przekazywania, w formie raportu bie˝àcego, informacji

1) o przyznaniu lub zmianie ratingu, dokonanego na

zlecenie emitenta, z podaniem

1) wskazanych w § 5 ust. 1 pkt 19—22 oraz w § 40 i 41;

2) o ustanowieniu nowych istotnych êróde∏ dochodów emitenta lub zniesieniu dotychczasowego

istotnego êród∏a dochodów, z okreÊleniem wp∏ywu tego zdarzenia na dochody bud˝etu jednostki;

3) o zmniejszeniu kapita∏ów w∏asnych banku lub

mi´dzynarodowej instytucji publicznej, udzielajàcej gwarancji, poni˝ej wyra˝onej w z∏otych równowartoÊci kwoty 10 000 000 euro;

4) o zniesieniu jednostki samorzàdu terytorialnego,

por´czajàcej za zobowiàzania wynikajàce z obligacji, z podaniem podmiotu, który przejà∏ cià˝àce na

niej zobowiàzania z tytu∏u por´czenia;

5) o zmianie rodzaju zabezpieczenia lub podmiotu zabezpieczajàcego wierzytelnoÊci wynikajàce z obligacji, w tym równie˝ ustanowieniu dodatkowego

zabezpieczenia na ˝àdanie banku-reprezentanta;

6) o wszcz´ciu post´powania zmierzajàcego do ustanowienia zarzàdu komisarycznego i komisarza

rzàdowego oraz o ustanowieniu zarzàdcy komisarycznego i komisarza rzàdowego;

7) o negatywnej opinii regionalnej izby obrachunkowej o sprawozdaniu z wykonania bud˝etu jednostki samorzàdu terytorialnego lub o pó∏rocznym

sprawozdaniu z przebiegu wykonywania bud˝etu;

8) o uchwaleniu bud˝etu z okreÊleniem ogólnej sumy dochodów i planowanych wydatków emitenta

oraz o sposobie pokrycia deficytu bud˝etowego

lub o nieuchwaleniu bud˝etu w terminie do dnia

30 kwietnia danego roku bud˝etowego, z okreÊleniem skutków tego zdarzenia dla jednostki samorzàdu terytorialnego;

a) nazwy (firmy) wyspecjalizowanej instytucji, która przyzna∏a lub zmieni∏a rating dla emitenta

lub wyemitowanych przez niego papierów wartoÊciowych o charakterze nieudzia∏owym,

b) oceny, jaka zosta∏a przyznana emitentowi,

c) miejsca przyznanej oceny w skali ocen wyspecjalizowanej instytucji jej dokonujàcej,

d) daty przyznania ratingu;

2) o podj´ciu decyzji o zmianie praw z papierów wartoÊciowych i dokonaniu tej zmiany, z podaniem

zakresu zmian i praw po zmianie;

3) wskazanych w § 37—39.

2. Emitent b´dàcy bankiem hipotecznym emitujàcym wy∏àcznie listy zastawne jest obowiàzany dodatkowo do przekazywania, w formie raportu bie˝àcego,

informacji o

1) zamiarze wprowadzenia do statutu zmiany majàcej wp∏yw na prawa posiadaczy listów zastawnych;

2) ∏àcznej kwocie nominalnych wartoÊci wyemitowanych listów zastawnych, jakie znajdowa∏y si´

w obrocie na ostatni dzieƒ roku obrotowego;

3) jego ∏àcznej kwocie wierzytelnoÊci i Êrodków wpisanych do rejestru zabezpieczenia listów zastawnych, wed∏ug stanu na ostatni dzieƒ roku obrotowego.

3. Informacje, o których mowa w ust. 2 pkt 2 i 3,

emitent b´dàcy bankiem hipotecznym przekazuje do

publicznej wiadomoÊci w dniu ich przekazania do

og∏oszenia w Monitorze Sàdowym i Gospodarczym.

Rozdzia∏ 4

9) o stwierdzeniu przez regionalnà izb´ obrachunkowà niewa˝noÊci uchwa∏y bud˝etowej w ca∏oÊci

lub w cz´Êci, z okreÊleniem skutków tego zdarzenia dla jednostki samorzàdu terytorialnego;

10) o z∏o˝eniu wniosku o og∏oszenie upad∏oÊci lub

o og∏oszeniu upad∏oÊci banku obs∏ugujàcego bud˝et emitenta, z ocenà ewentualnego wp∏ywu tego zdarzenia na realizacj´ wykonania bud˝etu

emitenta oraz na zdolnoÊç emitenta do realizacji

zaciàgni´tych zobowiàzaƒ;

11) o wszcz´ciu post´powania zmierzajàcego do zniesienia jednostki samorzàdu terytorialnego oraz

o zniesieniu emitenta, z podaniem, kto przejà∏ cià˝àce na niej zobowiàzania wynikajàce z wyemitowanych papierów wartoÊciowych.

2. W przypadku ustanowienia zarzàdu komisarycznego obowiàzki okreÊlone w rozporzàdzeniu wykonuje komisarz rzàdowy.

Raporty okresowe

§ 82. 1. Emitent jest obowiàzany do przekazywania, z zastrze˝eniem ust. 2—13 i § 83, raportów okresowych

1) kwartalnych;

2) pó∏rocznych;

3) rocznych.

2. Emitent b´dàcy jednostkà dominujàcà jest obowiàzany dodatkowo do przekazywania raportów okresowych w formie skonsolidowanego raportu kwartalnego, skonsolidowanego raportu pó∏rocznego i skonsolidowanego raportu rocznego, chyba ˝e na podstawie odr´bnych przepisów nie ma obowiàzku lub mo˝e nie sporzàdzaç skonsolidowanych sprawozdaƒ

finansowych.

3. Emitent z siedzibà w innym paƒstwie ni˝ Rzeczpospolita Polska nie jest obowiàzany do przekazywania raportów kwartalnych i pó∏rocznych, je˝eli emitent

ten przekazuje skonsolidowane raporty kwartalne

i pó∏roczne oraz nie sporzàdza, na podstawie obowiàzujàcych go przepisów, kwartalnych i pó∏rocznych

sprawozdaƒ finansowych, przy czym odpowiednie

wyjaÊnienie nale˝y zamieÊciç jako dodatkowà treÊç

raportu bie˝àcego, o którym mowa w § 103.

4. Emitent z siedzibà w paƒstwie cz∏onkowskim innym ni˝ Rzeczpospolita Polska mo˝e przekazywaç

Êródroczne raporty zarzàdu zamiast raportów kwartalnych i skonsolidowanych raportów kwartalnych, je˝eli

przepisy obowiàzujàce w tym paƒstwie zobowiàzujà

go do sporzàdzania Êródrocznych raportów zarzàdu.

5. Emitent z siedzibà w paƒstwie nieb´dàcym paƒstwem cz∏onkowskim przekazuje Êródroczne raporty

zarzàdu zamiast raportów kwartalnych i skonsolidowanych raportów kwartalnych, z zastrze˝eniem § 99.

6. Emitent b´dàcy jednostkà samorzàdu terytorialnego jest obowiàzany do przekazywania raportów

okresowych w formie raportów rocznych.

7. Emitent b´dàcy mi´dzynarodowà instytucjà

publicznà, do której nale˝y co najmniej jedno paƒstwo cz∏onkowskie, jest obowiàzany do przekazywania raportów okresowych w formie raportów rocznych, zawierajàcych roczne sprawozdania finansowe

sporzàdzone zgodnie z obowiàzujàcymi go przepisami i skonsolidowanych raportów rocznych, zawierajàcych skonsolidowane roczne sprawozdania finansowe sporzàdzone zgodnie z obowiàzujàcymi go przepisami, chyba ˝e na podstawie obowiàzujàcych go przepisów nie ma obowiàzku lub mo˝e nie sporzàdzaç

skonsolidowanych sprawozdaƒ finansowych.

8. Emitent b´dàcy bankiem hipotecznym, wprowadzajàcym do obrotu na rynku oficjalnych notowaƒ gie∏dowych wy∏àcznie listy zastawne, jest obowiàzany do

przekazywania raportów okresowych w formie raportów kwartalnych i skonsolidowanych raportów kwartalnych albo Êródrocznych raportów zarzàdu oraz raportów pó∏rocznych i skonsolidowanych raportów pó∏rocznych, a tak˝e raportów rocznych i skonsolidowanych raportów rocznych, w zakresie okreÊlonym dla

emitentów b´dàcych bankami. JeÊli na podstawie obowiàzujàcych emitenta przepisów nie ma on obowiàzku

lub mo˝e nie sporzàdzaç skonsolidowanych sprawozdaƒ finansowych, to nie przekazuje skonsolidowanych

raportów kwartalnych, skonsolidowanych raportów

pó∏rocznych i skonsolidowanych raportów rocznych.

9. Emitent wprowadzajàcy do obrotu na rynku oficjalnych notowaƒ gie∏dowych wy∏àcznie papiery wartoÊciowe o charakterze nieudzia∏owym, z wyjàtkiem emitenta papierów wartoÊciowych o charakterze nieudzia∏owym zamiennych na akcje, który przekazuje raporty

okresowe zgodnie z ust. 1 i 2, jest obowiàzany do przekazywania raportów okresowych w formie raportów

kwartalnych i skonsolidowanych raportów kwartalnych

albo Êródrocznych raportów zarzàdu oraz raportów pó∏rocznych i skonsolidowanych raportów pó∏rocznych,

a tak˝e raportów rocznych i skonsolidowanych raportów rocznych. JeÊli na podstawie obowiàzujàcych

emitenta przepisów nie ma on obowiàzku lub

mo˝e nie sporzàdzaç skonsolidowanych sprawo-

Poz. 259

zdaƒ finansowych, to nie przekazuje skonsolidowanych

raportów kwartalnych, skonsolidowanych raportów

pó∏rocznych i skonsolidowanych raportów rocznych.

10. Instytucja kredytowa, która w sposób ciàg∏y

lub powtarzajàcy si´ emituje wy∏àcznie papiery wartoÊciowe o charakterze nieudzia∏owym, o ile ich ∏àczna wartoÊç nominalna jest ni˝sza od 100 000 000 euro

lub w przypadku papierów wartoÊciowych o charakterze nieudzia∏owym denominowanych w walucie innej

ni˝ euro, o ∏àcznej wartoÊci nominalnej ni˝szej na

dzieƒ ustalenia tej wartoÊci przy zastosowaniu Êrednich kursów walut obcych og∏oszonych przez Narodowy Bank Polski, od równowartoÊci 100 000 000 euro,

oraz której akcje nie sà dopuszczone do obrotu na rynku regulowanym i która nie opublikowa∏a prospektu

emisyjnego, jest obowiàzana do przekazywania raportów okresowych w formie raportów kwartalnych

i skonsolidowanych raportów kwartalnych albo Êródrocznych raportów zarzàdu, a tak˝e raportów rocznych i skonsolidowanych raportów rocznych. JeÊli na

podstawie obowiàzujàcych t´ instytucj´ kredytowà

przepisów nie ma ona obowiàzku lub mo˝e nie sporzàdzaç skonsolidowanych sprawozdaƒ finansowych,

to nie przekazuje skonsolidowanych raportów kwartalnych i skonsolidowanych raportów rocznych.

11. Âródroczny raport zarzàdu, o którym mowa

w ust. 4, 8, 9 i 10, zawiera informacje obejmujàce okres

od rozpocz´cia pó∏rocza do dnia publikacji raportu. Raport ten powinien zawieraç wyjaÊnienie istotnych zdarzeƒ i transakcji, które mia∏y miejsce w danym okresie,

oraz ich wp∏ywu na sytuacj´ majàtkowà i finansowà

oraz wyniki emitenta i kontrolowanych przez niego

jednostek oraz ogólny opis sytuacji majàtkowej

i finansowej oraz wyników emitenta i kontrolowanych

przez niego jednostek za dany okres.

12. Emitent wy∏àcznie papierów wartoÊciowych

o charakterze nieudzia∏owym o jednostkowej wartoÊci

nominalnej wynoszàcej co najmniej 50 000 euro lub

w przypadku papierów wartoÊciowych o charakterze

nieudzia∏owym denominowanych w walucie innej ni˝

euro, o jednostkowej wartoÊci nominalnej stanowiàcej w dniu emisji równowartoÊç co najmniej 50 000

euro, ustalonej przy zastosowaniu Êrednich kursów

walut obcych og∏oszonych przez Narodowy Bank Polski, obowiàzujàcych na dzieƒ ustalenia wartoÊci nominalnej tych papierów wartoÊciowych, jest obowiàzany

do przekazywania raportów okresowych w formie raportów rocznych, zawierajàcych roczne sprawozdania

finansowe sporzàdzone zgodnie z obowiàzujàcymi go

przepisami i skonsolidowanych raportów rocznych,

zawierajàcych skonsolidowane roczne sprawozdania

finansowe sporzàdzone zgodnie z obowiàzujàcymi go

przepisami, chyba ˝e na podstawie obowiàzujàcych

go przepisów nie ma obowiàzku lub mo˝e nie sporzàdzaç skonsolidowanych sprawozdaƒ finansowych.

13. Emitent b´dàcy funduszem w likwidacji nie

podlega

1) obowiàzkowi informacyjnemu, o którym mowa

w ust. 1 pkt 1 — od dnia zakoƒczenia notowaƒ certyfikatów inwestycyjnych w obrocie na rynku oficjalnych notowaƒ gie∏dowych;

2) obowiàzkom informacyjnym, o których mowa

w ust. 1 pkt 2 i 3 — od dnia rozpocz´cia likwidacji.

§ 83. 1. Emitent b´dàcy jednostkà dominujàcà nie

jest obowiàzany do przekazywania odr´bnego raportu kwartalnego, pod warunkiem zamieszczenia

w skonsolidowanym raporcie kwartalnym kwartalnej

informacji finansowej, zawierajàcej, z zastrze˝eniem

ust. 2, informacje okreÊlone w § 87 ust. 1—3, ust. 4

zdanie wst´pne oraz ust. 8 i 9, oraz pod warunkiem

przekazania, w formie raportu bie˝àcego, oÊwiadczenia o zamiarze przekazywania skonsolidowanych raportów kwartalnych, zawierajàcych t´ kwartalnà informacj´ finansowà.

2. W przypadku stosowania MSR kwartalna informacja finansowa zawiera odpowiednio informacje,

o których mowa w ust. 1, sporzàdzone zgodnie z MSR.

Poz. 259

3. Emitent z siedzibà w paƒstwie cz∏onkowskim

innym ni˝ Rzeczpospolita Polska sporzàdza sprawozdania finansowe i dane porównywalne zgodnie z krajowymi przepisami o rachunkowoÊci, a skonsolidowane sprawozdania finansowe i dane porównywalne

zgodnie z MSR, z zastrze˝eniem ust. 4 i 5.

4. Emitent, o którym mowa w ust. 3, którego papiery wartoÊciowe nie zosta∏y dopuszczone do obrotu

na rynku regulowanym na dzieƒ bilansowy koƒczàcy

dany rok obrotowy i który zobowiàzany jest do przekazania skonsolidowanego raportu rocznego za ten

rok, mo˝e sporzàdziç skonsolidowane sprawozdanie

finansowe za ten rok obrotowy zgodnie z krajowymi

przepisami o rachunkowoÊci.

3. Emitent b´dàcy jednostkà dominujàcà nie jest

obowiàzany do przekazywania odr´bnego raportu pó∏rocznego, pod warunkiem zamieszczenia w skonsolidowanym raporcie pó∏rocznym pó∏rocznego skróconego sprawozdania finansowego, wraz z raportem

podmiotu uprawnionego do badania sprawozdaƒ

finansowych z przeglàdu lub opinià o badanym sprawozdaniu finansowym dotyczàcà tego sprawozdania,

zawierajàcego: bilans, rachunek zysków i strat (ogólny

rachunek zysków i strat oraz techniczny rachunek

ubezpieczeƒ — w przypadku emitenta b´dàcego zak∏adem ubezpieczeƒ), zestawienie zmian w kapitale w∏asnym, rachunek przep∏ywów pieni´˝nych oraz skróconà informacj´ dodatkowà, zawierajàcà te informacje

i dane, które sà istotne dla w∏aÊciwej oceny sytuacji

majàtkowej, finansowej i wyniku finansowego emitenta, a nie zosta∏y zamieszczone w skonsolidowanym

sprawozdaniu finansowym, z zastrze˝eniem ust. 4.

5. W przypadku gdy MSR nie majà zastosowania

— sprawozdania finansowe i dane porównywalne

sporzàdza si´ odpowiednio zgodnie z polskimi zasadami rachunkowoÊci albo krajowymi przepisami o rachunkowoÊci, dotyczàcymi emitentów, których papiery wartoÊciowe sà dopuszczone do obrotu na rynku

regulowanym.

4. W przypadku stosowania MSR pó∏roczne sprawozdanie finansowe sporzàdza si´ co najmniej

w wersji skróconej, zgodnie z zakresem okreÊlonym

w tych standardach.

7. Emitent b´dàcy funduszem sporzàdza sprawozdania finansowe i dane porównywalne odpowiednio

zgodnie z polskimi zasadami rachunkowoÊci, krajowymi przepisami o rachunkowoÊci albo MSR.

5. Sprawozdania zarzàdu lub osoby zarzàdzajàcej

oraz odpowiednio ich oÊwiadczenia mogà byç sporzàdzone w formie jednego dokumentu.

6. Raporty podmiotu uprawnionego do badania

sprawozdaƒ finansowych z przeglàdu lub opinie o badanych sprawozdaniach finansowych mogà byç sporzàdzone w formie jednego dokumentu.

§ 84. 1. Emitent z siedzibà lub miejscem sprawowania zarzàdu na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej

sporzàdza sprawozdania finansowe i dane porównywalne zgodnie z polskimi zasadami rachunkowoÊci

albo, po podj´ciu przez organ zatwierdzajàcy decyzji,

o której mowa w ustawie o rachunkowoÊci — zgodnie

z MSR, a skonsolidowane sprawozdania finansowe

i dane porównywalne zgodnie z MSR, z zastrze˝eniem

ust. 2 i 5.

2. Emitent, o którym mowa w ust. 1, którego papiery wartoÊciowe nie zosta∏y dopuszczone do obrotu

na rynku regulowanym na dzieƒ bilansowy koƒczàcy

dany rok obrotowy i który zobowiàzany jest do przekazania skonsolidowanego raportu rocznego za ten

rok, sporzàdza skonsolidowane sprawozdanie finansowe za ten rok obrotowy zgodnie z polskimi zasadami rachunkowoÊci albo, po podj´ciu przez organ zatwierdzajàcy decyzji, o której mowa w ustawie o rachunkowoÊci — zgodnie z MSR.

6. Emitent z siedzibà w paƒstwie nieb´dàcym paƒstwem cz∏onkowskim sporzàdza sprawozdania finansowe i dane porównywalne zgodnie z krajowymi

standardami rachunkowoÊci, MSR, akceptowanymi

standardami rachunkowÊci albo standardami rachunkowoÊci równowa˝nymi do MSR, a skonsolidowane

sprawozdania finansowe i dane porównywalne zgodnie z MSR, akceptowanymi standardami rachunkowoÊci albo standardami rachunkowoÊci równowa˝nymi

do MSR, z zastrze˝eniem § 94.

8. Badanie i odpowiednio przeglàd sprawozdaƒ

finansowych i skonsolidowanych sprawozdaƒ finansowych, o których mowa w ust. 1—7, przeprowadza

podmiot uprawniony do badania sprawozdaƒ finansowych, zgodnie z obowiàzujàcymi przepisami i normami zawodowymi.

§ 85. 1. W przypadku gdy dane finansowe zamieszczone w raporcie okresowym zosta∏y sporzàdzone w innej walucie ni˝ z∏oty lub euro, emitent ma obowiàzek przeliczenia co najmniej podstawowych pozycji skonsolidowanego sprawozdania finansowego

i sprawozdania finansowego na z∏ote i euro, ze wskazaniem zasad przyj´tych przy tym przeliczeniu, oraz

okreÊlenia w raporcie okresowym Êrednich kursów

wymiany og∏oszonych przez Narodowy Bank Polski

dla waluty, w której zosta∏ oryginalnie sporzàdzony

raport okresowy, w stosunku do z∏otego i euro,

w szczególnoÊci kursu obowiàzujàcego na ostatni

dzieƒ ka˝dego okresu obj´tego raportem, kursu Êredniego w ka˝dym okresie obliczonego jako Êrednia

arytmetyczna kursów obowiàzujàcych na ostatni

dzieƒ ka˝dego miesiàca w okresie obj´tym raportem,

a w uzasadnionych przypadkach — obliczonego jako

Êrednia arytmetyczna kursów obowiàzujàcych na

ostatni dzieƒ danego okresu i ostatni dzieƒ okresu go

poprzedzajàcego oraz najwy˝szego i najni˝szego kursu w ka˝dym okresie.

2. Informacje finansowe podlegajàce przeliczeniu

i ujawnieniu w raportach okresowych przelicza si´ na

z∏ote lub euro wed∏ug nast´pujàcych zasad

1) poszczególne pozycje bilansu przelicza si´ na z∏ote lub euro wed∏ug Êredniego kursu obowiàzujàcego na dany dzieƒ bilansowy, og∏oszonego dla

danej waluty przez Narodowy Bank Polski;

2) poszczególne pozycje rachunku zysków i strat

oraz rachunku przep∏ywów pieni´˝nych przelicza

si´ na z∏ote lub euro wed∏ug kursu stanowiàcego

Êrednià arytmetycznà Êrednich kursów og∏oszonych przez Narodowy Bank Polski dla waluty,

w której zosta∏y sporzàdzone informacje finansowe podlegajàce przeliczeniu, obowiàzujàcych na

ostatni dzieƒ ka˝dego zakoƒczonego miesiàca roku obrotowego, a w uzasadnionych przypadkach

— obliczonego jako Êrednia arytmetyczna kursów

obowiàzujàcych na ostatni dzieƒ danego okresu

i ostatni dzieƒ okresu go poprzedzajàcego.

§ 86. 1. Skrócone sprawozdania finansowe, kwartalne informacje finansowe i skrócone skonsolidowane sprawozdania finansowe, b´dàce sk∏adnikami

kwartalnych i pó∏rocznych raportów oraz skonsolidowanych kwartalnych i pó∏rocznych raportów, sporzàdza si´ zgodnie z obowiàzujàcymi zasadami rachunkowoÊci, majàcymi zastosowanie przy sporzàdzaniu

rocznego sprawozdania finansowego lub skonsolidowanego rocznego sprawozdania finansowego emitenta za rok obrotowy, którego dotyczà te Êródroczne

sprawozdania lub informacje finansowe.

2. Do informacji zawartych w Êródrocznych raportach zarzàdu ust. 1 stosuje si´ odpowiednio.

§ 87. 1. Raport kwartalny zawiera, odpowiednio do

rodzaju prowadzonej dzia∏alnoÊci, dane za kwarta∏ roku obrotowego obj´ty tym raportem oraz dane narastajàco za wszystkie pe∏ne kwarta∏y danego roku obrotowego w formie kwartalnego skróconego sprawozdania finansowego, zawierajàcego co najmniej

bilans, rachunek zysków i strat (ogólny rachunek zysków i strat oraz techniczny rachunek ubezpieczeƒ —

w przypadku emitenta b´dàcego zak∏adem ubezpieczeƒ), zestawienie zmian w kapitale w∏asnym oraz rachunek przep∏ywów pieni´˝nych, w zakresie okreÊlonym odpowiednio w przepisach rozporzàdzenia

o sprawozdaniach finansowych w prospekcie. Dane

sporzàdza si´ zgodnie z obowiàzujàcymi zasadami rachunkowoÊci, z zastosowaniem zasady wyceny aktywów i pasywów oraz pomiaru wyniku finansowego

netto okreÊlonych na dzieƒ bilansowy, z uwzgl´dnieniem korekt z tytu∏u rezerw, rezerwy i aktywów z tytu∏u odroczonego podatku dochodowego, o których

mowa w ustawie o rachunkowoÊci, oraz odpisów aktualizujàcych wartoÊç sk∏adników aktywów.

2. Przy wszystkich danych zawartych w kwartalnym skróconym sprawozdaniu finansowym prezentuje si´ dane porównywalne

1) w przypadku bilansu — przedstawiajàce stan na

koniec kwarta∏u bezpoÊrednio poprzedzajàcego

bie˝àcy kwarta∏ oraz stan na koniec poprzedniego

roku obrotowego i analogicznego kwarta∏u poprzedniego roku obrotowego,

Poz. 259

2) w przypadku rachunku zysków i strat (ogólnego

rachunku zysków i strat oraz technicznego rachunku ubezpieczeƒ) oraz rachunku przep∏ywów pieni´˝nych — za analogiczne kwarta∏y poprzedniego

roku obrotowego,

3) w przypadku zestawienia zmian w kapitale w∏asnym — za poprzedni rok obrotowy oraz dane narastajàco za wszystkie pe∏ne kwarta∏y poprzedniego roku obrotowego

— sporzàdzone w sposób zapewniajàcy porównywalnoÊç danych przedstawionych w raporcie dla

okresów roku poprzedniego z danymi za kwarta∏y

bie˝àcego roku obrotowego.

3. W przypadku zmiany w danym roku obrotowym

zasad ustalania wartoÊci aktywów i pasywów oraz pomiaru wyniku finansowego nale˝y dodatkowo,

w kwartalnym skróconym sprawozdaniu finansowym, zamieÊciç wyjaÊnienie, na czym polega∏a zmiana, uzasadniç jej dokonanie i podaç jej wp∏yw na wynik finansowy i kapita∏ w∏asny.

4. Kwartalne skrócone sprawozdanie finansowe,

b´dàce sk∏adnikiem raportu kwartalnego, zawiera informacj´ dodatkowà, przedstawiajàcà informacje o zasadach przyj´tych przy sporzàdzeniu raportu, w szczególnoÊci informacje o zmianach stosowanych zasad

(polityki) rachunkowoÊci, oraz informacje o istotnych

zmianach wielkoÊci szacunkowych, w tym o korektach

z tytu∏u rezerw, rezerwie i aktywach z tytu∏u odroczonego podatku dochodowego, o których mowa w ustawie o rachunkowoÊci, dokonanych odpisach aktualizujàcych wartoÊç sk∏adników aktywów oraz

1) zwi´z∏y opis istotnych dokonaƒ lub niepowodzeƒ

emitenta w okresie, którego dotyczy raport, wraz

z wykazem najwa˝niejszych zdarzeƒ ich dotyczàcych;

2) opis czynników i zdarzeƒ, w szczególnoÊci o nietypowym charakterze, majàcych znaczàcy wp∏yw na

osiàgni´te wyniki finansowe;

3) objaÊnienia dotyczàce sezonowoÊci lub cyklicznoÊci

dzia∏alnoÊci emitenta w prezentowanym okresie;

4) informacj´ dotyczàcà emisji, wykupu i sp∏aty nieudzia∏owych i kapita∏owych papierów wartoÊciowych;

5) informacje dotyczàce wyp∏aconej (lub zadeklarowanej) dywidendy, ∏àcznie i w przeliczeniu na jednà akcj´, z podzia∏em na akcje zwyk∏e i uprzywilejowane;

6) wskazanie zdarzeƒ, które wystàpi∏y po dniu, na

który sporzàdzono kwartalne skrócone sprawozdanie finansowe, nieuj´tych w tym sprawozdaniu, a mogàcych w znaczàcy sposób wp∏ynàç na

przysz∏e wyniki finansowe emitenta;

7) informacj´ dotyczàcà zmian zobowiàzaƒ warunkowych lub aktywów warunkowych, które nastàpi∏y

od czasu zakoƒczenia ostatniego roku obrotowego.

5. W przypadku stosowania MSR kwartalne sprawozdanie finansowe sporzàdza si´ w wersji skróconej, której zakres zosta∏ okreÊlony w tych standardach.

6. W przypadku stosowania innych standardów

rachunkowoÊci ni˝ polskie zasady rachunkowoÊci

i MSR kwartalne sprawozdanie finansowe mo˝e zostaç sporzàdzone zgodnie z zakresem okreÊlonym

w tych standardach lub w krajowych przepisach o rachunkowoÊci, dotyczàcych emitentów, których papiery wartoÊciowe sà dopuszczone do obrotu na rynku

regulowanym.

7. Raport kwartalny zawiera dodatkowo

1) wybrane dane finansowe, zawierajàce podstawowe pozycje skróconego sprawozdania finansowego (równie˝ przeliczone na euro) przedstawiajàce

dane narastajàco za wszystkie pe∏ne kwarta∏y danego i poprzedniego roku obrotowego, a w przypadku bilansu — na koniec bie˝àcego kwarta∏u

i koniec poprzedniego roku obrotowego;

2) opis organizacji grupy kapita∏owej emitenta, ze

wskazaniem jednostek podlegajàcych konsolidacji, a w przypadku emitenta b´dàcego jednostkà

dominujàcà, który na podstawie obowiàzujàcych

go przepisów nie ma obowiàzku lub mo˝e nie sporzàdzaç skonsolidowanych sprawozdaƒ finansowych — równie˝ wskazanie przyczyny i podstawy

prawnej braku konsolidacji;

3) wskazanie skutków zmian w strukturze jednostki

gospodarczej, w tym w wyniku po∏àczenia jednostek gospodarczych, przej´cia lub sprzeda˝y jednostek grupy kapita∏owej emitenta, inwestycji d∏ugoterminowych, podzia∏u, restrukturyzacji i zaniechania dzia∏alnoÊci;

4) stanowisko zarzàdu odnoÊnie do mo˝liwoÊci zrealizowania wczeÊniej publikowanych prognoz wyników na dany rok, w Êwietle wyników zaprezentowanych w raporcie kwartalnym w stosunku do

wyników prognozowanych;

Poz. 259

niem: przedmiotu post´powania, wartoÊci

przedmiotu sporu, daty wszcz´cia post´powania, stron wszcz´tego post´powania oraz stanowiska emitenta,

b) dwu lub wi´cej post´powaƒ dotyczàcych zobowiàzaƒ oraz wierzytelnoÊci, których ∏àczna wartoÊç stanowi odpowiednio co najmniej 10 %

kapita∏ów w∏asnych emitenta, z okreÊleniem

∏àcznej wartoÊci post´powaƒ odr´bnie w grupie zobowiàzaƒ oraz wierzytelnoÊci wraz ze stanowiskiem emitenta w tej sprawie oraz, w odniesieniu do najwi´kszych post´powaƒ w grupie zobowiàzaƒ i grupie wierzytelnoÊci — ze

wskazaniem ich przedmiotu, wartoÊci przedmiotu sporu, daty wszcz´cia post´powania

oraz stron wszcz´tego post´powania;

8) informacje o zawarciu przez emitenta lub jednostk´ od niego zale˝nà jednej lub wielu transakcji

z podmiotami powiàzanymi, je˝eli pojedynczo lub

∏àcznie sà one istotne i zosta∏y zawarte na innych

warunkach ni˝ rynkowe, z wyjàtkiem transakcji zawieranych przez emitenta b´dàcego funduszem

z podmiotem powiàzanym, wraz ze wskazaniem

ich wartoÊci, przy czym informacje dotyczàce poszczególnych transakcji mogà byç zgrupowane

wed∏ug rodzaju, z wyjàtkiem przypadku, gdy informacje na temat poszczególnych transakcji sà niezb´dne do zrozumienia ich wp∏ywu na sytuacj´

majàtkowà, finansowà i wynik finansowy emitenta, wraz z przedstawieniem

a) informacji o podmiocie, z którym zosta∏a zawarta transakcja,

b) informacji o powiàzaniach emitenta lub jednostki od niego zale˝nej z podmiotem b´dàcym

stronà transakcji,

c) informacji o przedmiocie transakcji,

5) wskazanie akcjonariuszy posiadajàcych bezpoÊrednio lub poÊrednio przez podmioty zale˝ne co

najmniej 5 % ogólnej liczby g∏osów na walnym

zgromadzeniu emitenta na dzieƒ przekazania raportu kwartalnego wraz ze wskazaniem liczby posiadanych przez te podmioty akcji, ich procentowego udzia∏u w kapitale zak∏adowym, liczby g∏osów z nich wynikajàcych i ich procentowego udzia∏u w ogólnej liczbie g∏osów na walnym zgromadzeniu oraz wskazanie zmian w strukturze w∏asnoÊci znacznych pakietów akcji emitenta w okresie od

przekazania poprzedniego raportu kwartalnego;

d) istotnych warunków transakcji, ze szczególnym

uwzgl´dnieniem warunków finansowych oraz

wskazaniem okreÊlonych przez strony specyficznych warunków, charakterystycznych dla tej

umowy, w szczególnoÊci odbiegajàcych od warunków powszechnie stosowanych dla danego

typu umów,

6) zestawienie stanu posiadania akcji emitenta lub

uprawnieƒ do nich przez osoby zarzàdzajàce

i nadzorujàce emitenta na dzieƒ przekazania raportu kwartalnego, wraz ze wskazaniem zmian

w stanie posiadania, w okresie od przekazania poprzedniego raportu kwartalnego, odr´bnie dla

ka˝dej z osób;

f) wszelkich zmian transakcji z podmiotami powiàzanymi, opisanych w ostatnim sprawozdaniu rocznym, które mog∏y mieç istotny wp∏yw

na sytuacj´ majàtkowà, finansowà i wynik

finansowy emitenta;

7) wskazanie post´powaƒ toczàcych si´ przed sàdem, organem w∏aÊciwym dla post´powania arbitra˝owego lub organem administracji publicznej,

z uwzgl´dnieniem informacji w zakresie

a) post´powania dotyczàcego zobowiàzaƒ albo

wierzytelnoÊci emitenta lub jednostki od niego

zale˝nej, których wartoÊç stanowi co najmniej

10 % kapita∏ów w∏asnych emitenta, z okreÊle-

e) innych informacji dotyczàcych tych transakcji,

je˝eli sà niezb´dne do zrozumienia sytuacji majàtkowej, finansowej i wyniku finansowego

emitenta,

9) informacje o udzieleniu przez emitenta lub przez

jednostk´ od niego zale˝nà por´czeƒ kredytu lub

po˝yczki lub udzieleniu gwarancji — ∏àcznie jednemu podmiotowi lub jednostce zale˝nej od tego

podmiotu, je˝eli ∏àczna wartoÊç istniejàcych por´czeƒ lub gwarancji stanowi równowartoÊç co najmniej 10 % kapita∏ów w∏asnych emitenta, z okreÊleniem

a) nazwy (firmy) podmiotu, któremu zosta∏y udzielone por´czenia lub gwarancje,

b) ∏àcznej kwoty kredytów lub po˝yczek, która

w ca∏oÊci lub w okreÊlonej cz´Êci zosta∏a odpowiednio por´czona lub gwarantowana,

c) okresu, na jaki zosta∏y udzielone por´czenia lub

gwarancje,

d) warunków finansowych, na jakich zosta∏y

udzielone por´czenia lub gwarancje, z okreÊleniem wynagrodzenia emitenta lub jednostki od

niego zale˝nej za udzielenie por´czeƒ lub gwarancji,

e) charakteru powiàzaƒ istniejàcych pomi´dzy

emitentem a podmiotem, który zaciàgnà∏ kredyty lub po˝yczki;

10) inne informacje, które zdaniem emitenta sà istotne dla oceny jego sytuacji kadrowej, majàtkowej,

finansowej, wyniku finansowego i ich zmian, oraz

informacje, które sà istotne dla oceny mo˝liwoÊci

realizacji zobowiàzaƒ przez emitenta;

11) wskazanie czynników, które w ocenie emitenta b´dà mia∏y wp∏yw na osiàgni´te przez niego wyniki

w perspektywie co najmniej kolejnego kwarta∏u.

8. W przypadku emitenta b´dàcego narodowym

funduszem inwestycyjnym skrócone sprawozdanie

finansowe zamieszczone w raporcie kwartalnym zawiera dodatkowo zestawienie portfela inwestycyjnego, obejmujàce co najmniej: zmiany wartoÊci bilansowej sk∏adników portfela inwestycyjnego, zbywalnoÊç

sk∏adników portfela inwestycyjnego, udzia∏y wiodàce

oraz akcje i udzia∏y w jednostkach podporzàdkowanych, zestawienie d∏u˝nych papierów wartoÊciowych

oraz informacje o istotnych zmianach pozosta∏ych

sk∏adników portfela, w tym udzia∏ów mniejszoÊciowych, z wy∏àczeniem danych porównawczych, w zakresie okreÊlonym odpowiednio w rozporzàdzeniu

o sprawozdaniach finansowych w prospekcie.

9. W przypadku gdy kwartalne skrócone sprawozdanie finansowe podlega∏o badaniu lub przeglàdowi

przez podmiot uprawniony do badania sprawozdaƒ

finansowych, raport kwartalny zawiera odpowiednio

opini´ o badanym kwartalnym skróconym sprawozdaniu finansowym lub raport z jego przeglàdu.

10. Do skonsolidowanego raportu kwartalnego

ust. 1—9 stosuje si´ odpowiednio. W przypadku wymogów okreÊlonych w ust. 4 dodatkowo nale˝y

przedstawiç informacje o segmentach zgodnie z wymogami MSR dla Êródrocznych sprawozdaƒ finansowych.

§ 88. 1. Raport kwartalny emitenta b´dàcego funduszem zawiera dane za kwarta∏ roku obrotowego obj´ty tym raportem oraz dane narastajàco za wszystkie

pe∏ne kwarta∏y danego roku obrotowego w formie

kwartalnego skróconego sprawozdania finansowego,

a w przypadku emitenta b´dàcego funduszem z wydzielonymi subfunduszami — odpowiednio w formie

kwartalnego po∏àczonego sprawozdania finansowego

z do∏àczonymi kwartalnymi skróconymi jednostkowymi sprawozdaniami finansowymi subfunduszy, sporzàdzonymi, w przypadku stosowania polskich zasad

rachunkowoÊci, w zakresie okreÊlonym odpowiednio

w przepisach rozporzàdzenia w sprawie szczególnych

zasad rachunkowoÊci funduszy inwestycyjnych. Do-

Poz. 259

datkowo w raporcie kwartalnym zamieszcza si´ wybrane dane finansowe, zawierajàce podstawowe pozycje skróconego sprawozdania finansowego (równie˝ przeliczone na euro). Dane sporzàdza si´ zgodnie

z obowiàzujàcymi zasadami rachunkowoÊci, z zastosowaniem zasad wyceny aktywów i ustalania zobowiàzaƒ oraz pomiaru wyniku z operacji okreÊlonych

na dzieƒ bilansowy.

2. Kwartalne skrócone sprawozdanie finansowe

oraz kwartalne skrócone jednostkowe sprawozdania

finansowe subfunduszy zawierajà: wst´p, zestawienie

lokat, bilans, rachunek wyniku z operacji, rachunek

przep∏ywów pieni´˝nych, zestawienie zmian w aktywach netto, noty objaÊniajàce dotyczàce polityki rachunkowoÊci, zobowiàzaƒ i nale˝noÊci oraz informacj´ dodatkowà.

3. Przy wszystkich danych zawartych w kwartalnym skróconym sprawozdaniu finansowym oraz

w kwartalnym po∏àczonym sprawozdaniu finansowym i do∏àczonych do niego kwartalnych skróconych

jednostkowych sprawozdaniach finansowych subfunduszy prezentuje si´ dane porównywalne

1) w przypadku bilansu i po∏àczonego bilansu —

przedstawiajàce stan na koniec kwarta∏u bezpoÊrednio poprzedzajàcego bie˝àcy kwarta∏ oraz

stan na koniec poprzedniego roku obrotowego

i analogicznego kwarta∏u poprzedniego roku obrotowego,

2) w przypadku rachunku wyniku z operacji, po∏àczonego rachunku wyniku z operacji, rachunku przep∏ywów pieni´˝nych oraz po∏àczonego rachunku

przep∏ywów pieni´˝nych — za analogiczne kwarta∏y poprzedniego roku obrotowego,

3) w przypadku zestawienia zmian w aktywach netto

oraz po∏àczonego zestawienia zmian w aktywach

netto — za poprzedni rok obrotowy oraz dane narastajàco za wszystkie pe∏ne kwarta∏y poprzedniego roku obrotowego,

4) w przypadku zestawienia lokat w zakresie pozycji

zagregowanych wymienionych w tabeli g∏ównej

oraz po∏àczonego zestawienia lokat — przedstawiajàce stan na koniec kwarta∏u bezpoÊrednio poprzedzajàcego kwarta∏ bie˝àcego roku obrotowego oraz stan na koniec poprzedniego roku obrotowego i analogicznego kwarta∏u poprzedniego roku obrotowego

— sporzàdzone w sposób zapewniajàcy porównywalnoÊç danych przedstawionych w raporcie dla

okresów roku poprzedniego z danymi za kwarta∏y

bie˝àcego roku obrotowego.

4. W przypadku zmiany w danym roku obrotowym

zasad ustalania wartoÊci aktywów i ustalania zobowiàzaƒ oraz pomiaru wyniku z operacji nale˝y dodatkowo w kwartalnym skróconym sprawozdaniu finansowym oraz w kwartalnym po∏àczonym sprawozdaniu finansowym, z do∏àczonymi kwartalnymi skróconymi jednostkowymi sprawozdaniami finansowymi

subfunduszy, zamieÊciç wyjaÊnienie, na czym polega∏a zmiana, uzasadniç jej dokonanie i podaç jej wp∏yw

na wynik z operacji i wartoÊç aktywów netto.

5. W przypadku gdy kwartalne skrócone sprawozdanie finansowe podlega∏o badaniu lub przeglàdowi

przez podmiot uprawniony do badania sprawozdaƒ

finansowych, raport kwartalny zawiera odpowiednio

opini´ o badanym kwartalnym skróconym sprawozdaniu finansowym lub raport z jego przeglàdu.

6. W przypadku stosowania MSR, kwartalne sprawozdanie finansowe sporzàdza si´ w wersji skróconej,

której zakres zosta∏ okreÊlony w tych standardach.

§ 89. 1. Raport pó∏roczny zawiera co najmniej

1) wybrane dane finansowe, zawierajàce podstawowe pozycje pó∏rocznego sprawozdania finansowego (równie˝ przeliczone na euro) za pó∏rocze

bie˝àcego i poprzedniego roku obrotowego,

a w przypadku bilansu — na koniec pó∏rocza bie˝àcego roku obrotowego i na koniec poprzedniego roku obrotowego;

2) pó∏roczne skrócone sprawozdanie finansowe obejmujàce okres pierwszych szeÊciu miesi´cy roku

obrotowego, sporzàdzone zgodnie z obowiàzujàcymi zasadami rachunkowoÊci i poddane przeglàdowi przez podmiot uprawniony do badania sprawozdaƒ finansowych zgodnie z obowiàzujàcymi

przepisami i normami zawodowymi, przy czym

a) w przypadku stosowania polskich zasad rachunkowoÊci pó∏roczne skrócone sprawozdanie

finansowe sporzàdza si´ odpowiednio w zakresie okreÊlonym dla kwartalnych skróconych

sprawozdaƒ finansowych w § 87 ust. 1 i 4,

a w przypadku emitenta b´dàcego funduszem,

pó∏roczne sprawozdanie finansowe w zakresie

okreÊlonym w przepisach rozporzàdzenia

w sprawie szczególnych zasad rachunkowoÊci

funduszy inwestycyjnych,

b) w przypadku stosowania MSR pó∏roczne sprawozdanie finansowe sporzàdza si´ co najmniej

w wersji skróconej, której zakres zosta∏ okreÊlony w tych standardach,

c) w przypadku stosowania innych standardów rachunkowoÊci ni˝ wymienione w lit. a i b pó∏roczne skrócone sprawozdanie finansowe zawiera co najmniej skrócony bilans i skrócony

rachunek zysków i strat, zawierajàce wszystkie

pozycje uwzgl´dnione w ostatnim rocznym

sprawozdaniu finansowym emitenta; nale˝y

równie˝ zaprezentowaç dodatkowe pozycje, je˝eli w wyniku ich pomini´cia pó∏roczne skrócone sprawozdanie finansowe przedstawia∏oby

b∏´dny obraz aktywów, pasywów, sytuacji

finansowej oraz zysku lub straty emitenta; informacja dodatkowa do pó∏rocznego skróconego

sprawozdania finansowego zawiera co najmniej

— informacje zapewniajàce porównywalnoÊç

pó∏rocznego

skróconego

sprawozdania

finansowego z ostatnim rocznym sprawozdaniem finansowym,

— informacje i wyjaÊnienia zapewniajàce w∏aÊciwe zrozumienie istotnych zmian odzwierciedlonych w bilansie oraz rachunku zysków

i strat (w stosunku do danych zamieszczonych w ostatnim rocznym sprawozdaniu

finansowym);

Poz. 259

3) sprawozdanie zarzàdu lub osoby zarzàdzajàcej na

temat dzia∏alnoÊci emitenta oraz zasad sporzàdzenia pó∏rocznego skróconego sprawozdania finansowego, zwane dalej „pó∏rocznym sprawozdaniem z dzia∏alnoÊci emitenta”, zawierajàce równie˝ opis podstawowych zagro˝eƒ i ryzyka zwiàzanych z pozosta∏ymi miesiàcami roku obrotowego

oraz uwzgl´dniajàce odpowiednio wymogi okreÊlone w § 87 ust. 7 pkt 2—11;

4) oÊwiadczenie zarzàdu lub osoby zarzàdzajàcej ze

wskazaniem ich nazwisk i stanowisk, ˝e wedle ich

najlepszej wiedzy, pó∏roczne skrócone sprawozdanie finansowe i dane porównywalne sporzàdzone

zosta∏y zgodnie z obowiàzujàcymi zasadami rachunkowoÊci oraz ˝e odzwierciedlajà w sposób

prawdziwy, rzetelny i jasny sytuacj´ majàtkowà

i finansowà emitenta oraz jego wynik finansowy

(a w przypadku funduszu — wynik z operacji), oraz

˝e pó∏roczne sprawozdanie z dzia∏alnoÊci emitenta zawiera prawdziwy obraz rozwoju i osiàgni´ç

oraz sytuacji emitenta, w tym opis podstawowych

zagro˝eƒ i ryzyka;

5) oÊwiadczenie zarzàdu lub osoby zarzàdzajàcej

stwierdzajàce, ˝e podmiot uprawniony do badania

sprawozdaƒ finansowych, dokonujàcy przeglàdu

albo badania pó∏rocznego skróconego sprawozdania finansowego, zosta∏ wybrany zgodnie

z przepisami prawa oraz ˝e podmiot ten oraz biegli rewidenci, dokonujàcy tego przeglàdu albo badania, spe∏niali warunki do wydania bezstronnego

i niezale˝nego raportu z przeglàdu albo opinii

o badanym pó∏rocznym skróconym sprawozdaniu

finansowym, zgodnie z obowiàzujàcymi przepisami i normami zawodowymi;

6) raport podmiotu uprawnionego do badania sprawozdaƒ finansowych z przeglàdu pó∏rocznego

skróconego sprawozdania finansowego;

7) w przypadku emitenta b´dàcego funduszem raport podmiotu uprawnionego do badania sprawozdaƒ finansowych z przeglàdu pó∏rocznego

sprawozdania finansowego oraz oÊwiadczenie depozytariusza o zgodnoÊci danych dotyczàcych stanów aktywów funduszu, w tym w szczególnoÊci

aktywów zapisanych na rachunkach pieni´˝nych

i rachunkach papierów wartoÊciowych oraz po˝ytków z tych aktywów przedstawionych w sprawozdaniu finansowym, ze stanem faktycznym;

8) w przypadku emitenta b´dàcego funduszem z wydzielonymi subfunduszami raporty podmiotu

uprawnionego do badania sprawozdaƒ finansowych z przeglàdu pó∏rocznego po∏àczonego sprawozdania finansowego funduszu oraz pó∏rocznych jednostkowych sprawozdaƒ finansowych

subfunduszy.

2. Przy wszystkich danych zawartych w pó∏rocznym skróconym sprawozdaniu finansowym prezentuje si´ dane porównywalne za pó∏rocze poprzedniego

roku obrotowego, a w przypadku bilansu i zestawienia zmian w kapitale w∏asnym dodatkowo za poprzedni rok obrotowy, sporzàdzone w sposób zapewniajàcy

porównywalnoÊç danych przedstawionych w raporcie

dla okresów roku poprzedniego z danymi dla pó∏rocza

bie˝àcego roku obrotowego, z zastrze˝eniem ust. 3.

3. W przypadku funduszu, subfunduszu oraz funduszu z wydzielonymi subfunduszami, przy wszystkich danych zawartych w pó∏rocznym sprawozdaniu

finansowym prezentuje si´ dane porównywalne odpowiednio, w szczególnoÊci odnoÊnie do

1) bilansu oraz po∏àczonego bilansu — co najmniej

za poprzedni rok obrotowy;

2) rachunku wyniku z operacji, po∏àczonego rachunku wyniku z operacji i rachunku przep∏ywów pieni´˝nych oraz po∏àczonego rachunku przep∏ywów

pieni´˝nych — za co najmniej poprzedni rok obrotowy oraz pó∏rocze co najmniej poprzedniego roku obrotowego;

3) zestawienia lokat w zakresie pozycji zagregowanych wymienionych w tabeli g∏ównej, po∏àczonego zestawienia lokat, zestawienia zmian w aktywach netto oraz po∏àczonego zestawienia zmian

w aktywach netto — co najmniej za poprzedni rok

obrotowy.

4. W przypadku zmiany w danym roku obrotowym

zasad ustalania wartoÊci aktywów i pasywów oraz pomiaru wyniku finansowego nale˝y dodatkowo w pó∏rocznym skróconym sprawozdaniu finansowym zamieÊciç wyjaÊnienie, na czym polega∏a zmiana, uzasadniç jej dokonanie i podaç jej wp∏yw na wynik

finansowy i kapita∏ w∏asny.

5. W przypadku narodowego funduszu inwestycyjnego emitent mo˝e przedstawiç zestawienie portfela

inwestycyjnego wy∏àcznie za okres i na dzieƒ, na który zosta∏o sporzàdzone pó∏roczne sprawozdanie

finansowe, z wy∏àczeniem danych porównawczych.

6. W przypadku gdy pó∏roczne skrócone sprawozdanie finansowe podlega∏o badaniu przez podmiot

uprawniony do badania sprawozdaƒ finansowych, raport pó∏roczny zawiera opini´ o badanym pó∏rocznym

skróconym sprawozdaniu finansowym, w miejsce raportu z przeglàdu.

§ 90. 1. Skonsolidowany raport pó∏roczny zawiera

co najmniej

1) wybrane dane finansowe, zawierajàce podstawowe pozycje pó∏rocznego skróconego skonsolidowanego sprawozdania finansowego (równie˝ przeliczone na euro) za pó∏rocze bie˝àcego i poprzedniego roku obrotowego, a w przypadku bilansu —

na koniec pó∏rocza bie˝àcego roku obrotowego i na

koniec poprzedniego roku obrotowego;

2) pó∏roczne skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe obejmujàce okres pierwszych szeÊciu miesi´cy roku obrotowego, sporzàdzone

zgodnie z obowiàzujàcymi zasadami rachunkowoÊci i poddane przeglàdowi przez podmiot uprawniony do badania sprawozdaƒ finansowych, zgodnie z obowiàzujàcymi przepisami i normami zawodowymi, przy czym

a) w przypadku stosowania polskich zasad rachunkowoÊci pó∏roczne skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporzàdza si´

odpowiednio w zakresie okreÊlonym dla kwartalnych skróconych sprawozdaƒ finansowych

w § 87 ust. 1, 4 i 10,

Poz. 259

b) w przypadku stosowania MSR pó∏roczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporzàdza si´ co najmniej w wersji skróconej, której

zakres zosta∏ okreÊlony w tych standardach,

c) w przypadku stosowania innych standardów rachunkowoÊci ni˝ wymienione w lit. a i b pó∏roczne skrócone skonsolidowane sprawozdanie

finansowe sporzàdza si´ odpowiednio w zakresie okreÊlonym w § 89 ust. 1 pkt 2 lit. c;

3) sprawozdanie zarzàdu lub osoby zarzàdzajàcej na

temat dzia∏alnoÊci grupy kapita∏owej emitenta

oraz zasad sporzàdzenia pó∏rocznego skróconego

skonsolidowanego sprawozdania finansowego,

zwane dalej „pó∏rocznym sprawozdaniem z dzia∏alnoÊci grupy kapita∏owej emitenta”, zawierajàce

równie˝ opis podstawowych zagro˝eƒ i ryzyka

zwiàzanych z pozosta∏ymi miesiàcami roku obrotowego oraz uwzgl´dniajàce wymogi okreÊlone

w § 87 ust. 7 pkt 2—11;

4) oÊwiadczenie zarzàdu lub osoby zarzàdzajàcej ze

wskazaniem ich nazwisk i stanowisk, ˝e wedle ich

najlepszej wiedzy, pó∏roczne skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe i dane porównywalne sporzàdzone zosta∏y zgodnie z obowiàzujàcymi zasadami rachunkowoÊci oraz ˝e odzwierciedlajà w sposób prawdziwy, rzetelny i jasny sytuacj´ majàtkowà i finansowà grupy kapita∏owej

emitenta oraz jej wynik finansowy, oraz ˝e pó∏roczne sprawozdanie z dzia∏alnoÊci grupy kapita∏owej

emitenta zawiera prawdziwy obraz rozwoju i osiàgni´ç oraz sytuacji grupy kapita∏owej emitenta,

w tym opis podstawowych zagro˝eƒ i ryzyka;

5) oÊwiadczenie zarzàdu lub osoby zarzàdzajàcej

stwierdzajàce, ˝e podmiot uprawniony do badania

sprawozdaƒ finansowych, dokonujàcy przeglàdu

albo badania pó∏rocznego skróconego skonsolidowanego sprawozdania finansowego, zosta∏ wybrany zgodnie z przepisami prawa oraz ˝e podmiot ten oraz biegli rewidenci, dokonujàcy tego

przeglàdu albo badania, spe∏niali warunki do wydania bezstronnego i niezale˝nego raportu z przeglàdu albo opinii o badanym pó∏rocznym skróconym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym, zgodnie z obowiàzujàcymi przepisami i normami zawodowymi;

6) raport podmiotu uprawnionego do badania sprawozdaƒ finansowych z przeglàdu pó∏rocznego

skróconego skonsolidowanego sprawozdania

finansowego.

2. Do skonsolidowanego raportu pó∏rocznego § 89

ust. 2—6 stosuje si´ odpowiednio.

§ 91. 1. Raport roczny zawiera co najmniej

1) pismo prezesa zarzàdu lub osoby zarzàdzajàcej

emitenta omawiajàce, w zwi´z∏y sposób, najwa˝niejsze dokonania lub niepowodzenia emitenta

w danym roku obrotowym i perspektywy rozwoju

dzia∏alnoÊci emitenta na najbli˝szy rok obrotowy,

a w przypadku emitenta b´dàcego funduszem

z wydzielonymi subfunduszami — równie˝ w odniesieniu do ka˝dego subfunduszu, z okreÊleniem

adresatów raportu rocznego;

2) wybrane dane finansowe, zawierajàce podstawowe pozycje rocznego sprawozdania finansowego

(równie˝ przeliczone na euro) za bie˝àcy i poprzedni rok obrotowy;

3) roczne sprawozdanie finansowe, sporzàdzone

zgodnie z obowiàzujàcymi zasadami rachunkowoÊci i zbadane przez podmiot uprawniony do badania sprawozdaƒ finansowych, zgodnie z obowiàzujàcymi przepisami i normami zawodowymi

a) w przypadku stosowania polskich zasad rachunkowoÊci roczne sprawozdanie finansowe

sporzàdza si´ odpowiednio w zakresie okreÊlonym w przepisach rozporzàdzenia o sprawozdaniach finansowych w prospekcie, a w przypadku emitenta b´dàcego funduszem — w zakresie okreÊlonym w przepisach rozporzàdzenia

w sprawie szczególnych zasad rachunkowoÊci

funduszy inwestycyjnych,

b) w przypadku stosowania MSR roczne sprawozdanie finansowe sporzàdza si´ w zakresie

okreÊlonym w tych standardach,

c) w przypadku stosowania innych standardów rachunkowoÊci ni˝ wymienione w lit. a i b roczne

sprawozdanie finansowe sporzàdza si´ w zakresie okreÊlonym w tych standardach, przy czym

zawiera ono co najmniej: bilans, rachunek zysków i strat, rachunek przep∏ywów pieni´˝nych,

zestawienie zmian w kapitale w∏asnym oraz informacj´ dodatkowà;

4) sprawozdanie zarzàdu lub osoby zarzàdzajàcej na

temat dzia∏alnoÊci emitenta w okresie obj´tym raportem rocznym oraz zasad sporzàdzenia rocznego sprawozdania finansowego, zwane dalej

„sprawozdaniem z dzia∏alnoÊci emitenta”;

5) oÊwiadczenie zarzàdu lub osoby zarzàdzajàcej ze

wskazaniem ich nazwisk i stanowisk, ˝e wedle ich

najlepszej wiedzy, roczne sprawozdanie finansowe i dane porównywalne sporzàdzone zosta∏y

zgodnie z obowiàzujàcymi zasadami rachunkowoÊci oraz ˝e odzwierciedlajà w sposób prawdziwy,

rzetelny i jasny sytuacj´ majàtkowà i finansowà

emitenta oraz jego wynik finansowy (a w przypadku funduszu — wynik z operacji), oraz ˝e sprawozdanie z dzia∏alnoÊci emitenta zawiera prawdziwy

obraz rozwoju i osiàgni´ç oraz sytuacji emitenta,

w tym opis podstawowych zagro˝eƒ i ryzyka;

6) oÊwiadczenie zarzàdu lub osoby zarzàdzajàcej

stwierdzajàce, ˝e podmiot uprawniony do badania

sprawozdaƒ finansowych, dokonujàcy badania

rocznego sprawozdania finansowego, zosta∏ wybrany zgodnie z przepisami prawa oraz ˝e podmiot

ten oraz biegli rewidenci, dokonujàcy badania tego

sprawozdania, spe∏niali warunki do wyra˝enia bezstronnej i niezale˝nej opinii o badanym rocznym

sprawozdaniu finansowym, zgodnie z obowiàzujàcymi przepisami i normami zawodowymi;

7) opini´ podmiotu uprawnionego do badania sprawozdaƒ finansowych o badanym rocznym sprawozdaniu finansowym, zawierajàcà w odniesieniu

do sprawozdania z dzia∏alnoÊci emitenta opini´, czy

informacje zawarte w tym sprawozdaniu uwzgl´dniajà przepisy rozporzàdzenia i sà zgodne z informacjami zawartymi w rocznym sprawozdaniu finanso-

Poz. 259

wym, oraz raport podmiotu uprawnionego do badania sprawozdaƒ finansowych z badania rocznego

sprawozdania finansowego, przy czym

a) w przypadku emitenta b´dàcego zak∏adem

ubezpieczeƒ — dodatkowo opini´ aktuariusza,

je˝eli obowiàzek uzyskania takiej opinii wynika

z odr´bnych przepisów,

b) w przypadku emitenta b´dàcego funduszem —

dodatkowo oÊwiadczenie depozytariusza o zgodnoÊci danych dotyczàcych stanów aktywów funduszu, w tym w szczególnoÊci aktywów zapisanych na rachunkach pieni´˝nych i rachunkach

papierów wartoÊciowych oraz po˝ytków z tych

aktywów przedstawionych w sprawozdaniu

finansowym, ze stanem faktycznym,

c) w przypadku emitenta b´dàcego funduszem

z wydzielonymi subfunduszami — opinie i raporty podmiotu uprawnionego do badania

sprawozdaƒ finansowych z badania rocznego

po∏àczonego sprawozdania finansowego oraz

jednostkowych sprawozdaƒ finansowych subfunduszy,

d) w przypadku emitenta b´dàcego jednostkà samorzàdu terytorialnego — dodatkowo w roku,

w którym dokonano emisji obligacji — opini´

regionalnej izby obrachunkowej o mo˝liwoÊci

wykupu tych obligacji.

2. Przy wszystkich danych zawartych w rocznym

sprawozdaniu finansowym prezentuje si´ dane porównywalne za poprzedni rok obrotowy, sporzàdzone

w sposób zapewniajàcy porównywalnoÊç danych

przedstawionych w raporcie dla roku poprzedniego

z danymi dla bie˝àcego roku obrotowego, a w przypadku funduszu oraz subfunduszu w zestawieniu lokat wykazuje si´ wy∏àcznie dane porównywalne w zakresie pozycji zagregowanych, wymienionych w tabeli g∏ównej.

3. W przypadku zmiany w danym roku obrotowym

zasad ustalania wartoÊci aktywów i pasywów oraz pomiaru wyniku finansowego nale˝y dodatkowo w rocznym sprawozdaniu finansowym zamieÊciç wyjaÊnienie, na czym polega∏a zmiana, uzasadniç jej dokonanie

i podaç jej wp∏yw na wynik finansowy i kapita∏ w∏asny.

4. W przypadku narodowego funduszu inwestycyjnego emitent mo˝e przedstawiç zestawienie portfela

inwestycyjnego wy∏àcznie za okres i na dzieƒ, na który zosta∏o sporzàdzone roczne sprawozdanie finansowe, z wy∏àczeniem danych porównawczych.

5. W przypadku wszystkich emitentów, sprawozdanie z dzia∏alnoÊci emitenta zawiera, z uwzgl´dnieniem ust. 6—12

1) informacje okreÊlone w przepisach o rachunkowoÊci;

2) omówienie podstawowych wielkoÊci ekonomiczno-finansowych, ujawnionych w rocznym sprawozdaniu finansowym, w szczególnoÊci opis

czynników i zdarzeƒ, w tym o nietypowym charakterze, majàcych znaczàcy wp∏yw na dzia∏alnoÊç

emitenta i osiàgni´te przez niego zyski lub poniesione straty w roku obrotowym, a tak˝e omówienie perspektyw rozwoju dzia∏alnoÊci emitenta

przynajmniej w najbli˝szym roku obrotowym;

3) opis istotnych czynników ryzyka i zagro˝eƒ,

z okreÊleniem, w jakim stopniu emitent jest na nie

nara˝ony;

4) stanowiàce wyodr´bnionà cz´Êç tego sprawozdania oÊwiadczenie o stosowaniu ∏adu korporacyjnego, które zawiera przynajmniej nast´pujàce informacje

Poz. 259

j) sposób dzia∏ania walnego zgromadzenia i jego

zasadnicze uprawnienia oraz opis praw akcjonariuszy i sposobu ich wykonywania, w szczególnoÊci zasady wynikajàce z regulaminu walnego zgromadzenia, je˝eli taki regulamin zosta∏

uchwalony, o ile informacje w tym zakresie nie

wynikajà wprost z przepisów prawa,

— zbioru zasad ∏adu korporacyjnego, któremu

podlega emitent, oraz miejsca, gdzie tekst

zbioru zasad jest publicznie dost´pny, lub

k) sk∏ad osobowy i zmiany, które w nim zasz∏y

w ciàgu ostatniego roku obrotowego, oraz opis

dzia∏ania organów zarzàdzajàcych, nadzorujàcych lub administrujàcych emitenta oraz ich komitetów;

— zbioru zasad ∏adu korporacyjnego, na którego stosowanie emitent móg∏ si´ zdecydowaç

dobrowolnie, oraz miejsce, gdzie tekst zbioru

jest publicznie dost´pny, lub

5) wskazanie post´powaƒ toczàcych si´ przed sàdem, organem w∏aÊciwym dla post´powania arbitra˝owego lub organem administracji publicznej,

z uwzgl´dnieniem informacji w zakresie

— wszelkich odpowiednich informacji dotyczàcych stosowanych przez emitenta praktyk

w zakresie ∏adu korporacyjnego, wykraczajàcych poza wymogi przewidziane prawem

krajowym wraz z przedstawieniem informacji

o stosowanych przez niego praktykach w zakresie ∏adu korporacyjnego,

a) post´powania dotyczàcego zobowiàzaƒ albo

wierzytelnoÊci emitenta lub jednostki od niego

zale˝nej, których wartoÊç stanowi co najmniej

10 % kapita∏ów w∏asnych emitenta, z okreÊleniem: przedmiotu post´powania, wartoÊci

przedmiotu sporu, daty wszcz´cia post´powania, stron wszcz´tego post´powania oraz stanowiska emitenta,

a) wskazanie

b) w zakresie, w jakim emitent odstàpi∏ od postanowieƒ zbioru zasad ∏adu korporacyjnego,

o którym mowa w lit. a tiret pierwsze i drugie,

wskazanie tych postanowieƒ oraz wyjaÊnienie

przyczyn tego odstàpienia,

c) opis g∏ównych cech stosowanych w przedsi´biorstwie emitenta systemów kontroli wewn´trznej i zarzàdzania ryzykiem w odniesieniu

do procesu sporzàdzania sprawozdaƒ finansowych i skonsolidowanych sprawozdaƒ finansowych,

d) wskazanie akcjonariuszy posiadajàcych bezpoÊrednio lub poÊrednio znaczne pakiety akcji

wraz ze wskazaniem liczby posiadanych przez

te podmioty akcji, ich procentowego udzia∏u

w kapitale zak∏adowym, liczby g∏osów z nich

wynikajàcych i ich procentowego udzia∏u

w ogólnej liczbie g∏osów na walnym zgromadzeniu,

e) wskazanie posiadaczy wszelkich papierów wartoÊciowych, które dajà specjalne uprawnienia

kontrolne, wraz z opisem tych uprawnieƒ,

f) wskazanie wszelkich ograniczeƒ odnoÊnie do

wykonywania prawa g∏osu, takich jak ograniczenie wykonywania prawa g∏osu przez posiadaczy okreÊlonej cz´Êci lub liczby g∏osów, ograniczenia czasowe dotyczàce wykonywania prawa g∏osu lub zapisy, zgodnie z którymi, przy

wspó∏pracy spó∏ki, prawa kapita∏owe zwiàzane

z papierami wartoÊciowymi sà oddzielone od

posiadania papierów wartoÊciowych,

g) wskazanie wszelkich ograniczeƒ dotyczàcych

przenoszenia prawa w∏asnoÊci papierów wartoÊciowych emitenta,

h) opis zasad dotyczàcych powo∏ywania i odwo∏ywania osób zarzàdzajàcych oraz ich uprawnieƒ,

w szczególnoÊci prawo do podj´cia decyzji

o emisji lub wykupie akcji,

i) opis zasad zmiany statutu lub umowy spó∏ki

emitenta,

b) dwu lub wi´cej post´powaƒ dotyczàcych zobowiàzaƒ oraz wierzytelnoÊci, których ∏àczna wartoÊç stanowi odpowiednio co najmniej 10 %

kapita∏ów w∏asnych emitenta, z okreÊleniem

∏àcznej wartoÊci post´powaƒ odr´bnie w grupie zobowiàzaƒ oraz wierzytelnoÊci wraz ze stanowiskiem emitenta w tej sprawie oraz, w odniesieniu do najwi´kszych post´powaƒ w grupie zobowiàzaƒ i grupie wierzytelnoÊci — ze

wskazaniem ich przedmiotu, wartoÊci przedmiotu sporu, daty wszcz´cia post´powania

oraz stron wszcz´tego post´powania.

6. W przypadku emitenta prowadzàcego dzia∏alnoÊç wytwórczà, budowlanà, handlowà lub us∏ugowà, sprawozdanie z dzia∏alnoÊci emitenta zawiera

równie˝

1) informacje o podstawowych produktach, towarach lub us∏ugach wraz z ich okreÊleniem wartoÊciowym i iloÊciowym oraz udzia∏em poszczególnych produktów, towarów i us∏ug (je˝eli sà istotne) albo ich grup w sprzeda˝y emitenta ogó∏em,

a tak˝e zmianach w tym zakresie w danym roku

obrotowym;

2) informacje o rynkach zbytu, z uwzgl´dnieniem podzia∏u na rynki krajowe i zagraniczne, oraz informacje o êród∏ach zaopatrzenia w materia∏y do produkcji, w towary i us∏ugi, z okreÊleniem uzale˝nienia od jednego lub wi´cej odbiorców i dostawców, a w przypadku gdy udzia∏ jednego odbiorcy

lub dostawcy osiàga co najmniej 10 % przychodów ze sprzeda˝y ogó∏em — nazwy (firmy) dostawcy lub odbiorcy, jego udzia∏ w sprzeda˝y lub

zaopatrzeniu oraz jego formalne powiàzania

z emitentem;

3) informacje o zawartych umowach znaczàcych dla

dzia∏alnoÊci emitenta, w tym znanych emitentowi

umowach zawartych pomi´dzy akcjonariuszami

(wspólnikami), umowach ubezpieczenia, wspó∏pracy lub kooperacji;

4) informacje o powiàzaniach organizacyjnych lub

kapita∏owych emitenta z innymi podmiotami oraz

okreÊlenie jego g∏ównych inwestycji krajowych

i zagranicznych (papiery wartoÊciowe, instrumenty finansowe, wartoÊci niematerialne i prawne

oraz nieruchomoÊci), w tym inwestycji kapita∏owych dokonanych poza jego grupà jednostek powiàzanych oraz opis metod ich finansowania;

5) informacje o istotnych transakcjach zawartych

przez emitenta lub jednostk´ od niego zale˝nà

z podmiotami powiàzanymi na innych warunkach

ni˝ rynkowe, wraz z ich kwotami oraz informacjami okreÊlajàcymi charakter tych transakcji — obowiàzek uznaje si´ za spe∏niony poprzez wskazanie

miejsca zamieszczenia informacji w sprawozdaniu

finansowym;

6) informacje o zaciàgni´tych i wypowiedzianych

w danym roku obrotowym umowach dotyczàcych

kredytów i po˝yczek, z podaniem co najmniej ich

kwoty, rodzaju i wysokoÊci stopy procentowej,

waluty i terminu wymagalnoÊci;

7) informacje o udzielonych w danym roku obrotowym po˝yczkach, ze szczególnym uwzgl´dnieniem po˝yczek udzielonych jednostkom powiàzanym emitenta, z podaniem co najmniej ich kwoty,

rodzaju i wysokoÊci stopy procentowej, waluty

i terminu wymagalnoÊci;

8) informacje o udzielonych i otrzymanych w danym

roku obrotowym por´czeniach i gwarancjach, ze

szczególnym uwzgl´dnieniem por´czeƒ i gwarancji udzielonych jednostkom powiàzanym emitenta;

9) w przypadku emisji papierów wartoÊciowych

w okresie obj´tym raportem — opis wykorzystania przez emitenta wp∏ywów z emisji do chwili

sporzàdzenia sprawozdania z dzia∏alnoÊci;

10) objaÊnienie ró˝nic pomi´dzy wynikami finansowymi wykazanymi w raporcie rocznym a wczeÊniej

publikowanymi prognozami wyników na dany rok;

11) ocen´, wraz z jej uzasadnieniem, dotyczàcà zarzàdzania zasobami finansowymi, ze szczególnym

uwzgl´dnieniem zdolnoÊci wywiàzywania si´ z zaciàgni´tych zobowiàzaƒ, oraz okreÊlenie ewentualnych zagro˝eƒ i dzia∏aƒ, jakie emitent podjà∏ lub

zamierza podjàç w celu przeciwdzia∏ania tym zagro˝eniom;

12) ocen´ mo˝liwoÊci realizacji zamierzeƒ inwestycyjnych, w tym inwestycji kapita∏owych, w porównaniu do wielkoÊci posiadanych Êrodków, z uwzgl´dnieniem mo˝liwych zmian w strukturze finansowania tej dzia∏alnoÊci;

13) ocen´ czynników i nietypowych zdarzeƒ majàcych

wp∏yw na wynik z dzia∏alnoÊci za rok obrotowy,

z okreÊleniem stopnia wp∏ywu tych czynników lub

nietypowych zdarzeƒ na osiàgni´ty wynik;

14) charakterystyk´ zewn´trznych i wewn´trznych

czynników istotnych dla rozwoju przedsi´biorstwa

emitenta oraz opis perspektyw rozwoju dzia∏alnoÊci emitenta co najmniej do koƒca roku obrotowego nast´pujàcego po roku obrotowym, za który

sporzàdzono sprawozdanie finansowe zamieszczone w raporcie rocznym, z uwzgl´dnieniem elementów strategii rynkowej przez niego wypracowanej;

Poz. 259

15) zmiany w podstawowych zasadach zarzàdzania

przedsi´biorstwem emitenta i jego grupà kapita∏owà;

16) wszelkie umowy zawarte mi´dzy emitentem

a osobami zarzàdzajàcymi, przewidujàce rekompensat´ w przypadku ich rezygnacji lub zwolnienia z zajmowanego stanowiska bez wa˝nej przyczyny lub gdy ich odwo∏anie lub zwolnienie nast´puje z powodu po∏àczenia emitenta przez przej´cie;

17) wartoÊç wynagrodzeƒ, nagród lub korzyÊci, w tym

wynikajàcych z programów motywacyjnych lub

premiowych opartych na kapitale emitenta, w tym

programów opartych na obligacjach z prawem

pierwszeƒstwa, zamiennych, warrantach subskrypcyjnych (w pieniàdzu, naturze lub jakiejkolwiek innej formie), wyp∏aconych, nale˝nych lub

potencjalnie nale˝nych, odr´bnie dla ka˝dej

z osób zarzàdzajàcych i nadzorujàcych emitenta

w przedsi´biorstwie emitenta, bez wzgl´du na to,

czy odpowiednio by∏y one zaliczane w koszty, czy

te˝ wynika∏y z podzia∏u zysku; w przypadku gdy

emitentem jest jednostka dominujàca, wspólnik

jednostki wspó∏zale˝nej lub znaczàcy inwestor —

oddzielnie informacje o wartoÊci wynagrodzeƒ

i nagród otrzymanych z tytu∏u pe∏nienia funkcji we

w∏adzach jednostek podporzàdkowanych; je˝eli

odpowiednie informacje zosta∏y przedstawione

w sprawozdaniu finansowym — obowiàzek uznaje si´ za spe∏niony poprzez wskazanie miejsca ich

zamieszczenia w sprawozdaniu finansowym;

18) w przypadku spó∏ek kapita∏owych — okreÊlenie

∏àcznej liczby i wartoÊci nominalnej wszystkich akcji (udzia∏ów) emitenta oraz akcji i udzia∏ów w jednostkach powiàzanych emitenta, b´dàcych w posiadaniu osób zarzàdzajàcych i nadzorujàcych

emitenta (dla ka˝dej osoby oddzielnie);

19) informacje o znanych emitentowi umowach

(w tym równie˝ zawartych po dniu bilansowym),

w wyniku których mogà w przysz∏oÊci nastàpiç

zmiany w proporcjach posiadanych akcji przez dotychczasowych akcjonariuszy i obligatariuszy;

20) informacje o systemie kontroli programów akcji

pracowniczych;

21) informacje o

a) dacie zawarcia przez emitenta umowy, z podmiotem uprawnionym do badania sprawozdaƒ

finansowych, o dokonanie badania lub przeglàdu sprawozdania finansowego lub skonsolidowanego sprawozdania finansowego oraz okresie, na jaki zosta∏a zawarta ta umowa,

b) wynagrodzeniu podmiotu uprawnionego do badania sprawozdaƒ finansowych, wyp∏aconym

lub nale˝nym za rok obrotowy odr´bnie za

— badanie rocznego sprawozdania finansowego,

— inne us∏ugi poÊwiadczajàce, w tym przeglàd

sprawozdania finansowego,

— us∏ugi doradztwa podatkowego,

— pozosta∏e us∏ugi,

c) informacje okreÊlone w lit. b nale˝y podaç tak˝e

dla poprzedniego roku obrotowego,

d) obowiàzek okreÊlony w lit. a—c uznaje si´ za

spe∏niony poprzez wskazanie miejsca zamieszczenia informacji w sprawozdaniu finansowym.

7. W przypadku emitenta b´dàcego bankiem sprawozdanie z dzia∏alnoÊci emitenta zawiera równie˝

1) informacje okreÊlone w ust. 6, z uwzgl´dnieniem

specyfiki dzia∏alnoÊci bankowej;

2) informacje o êród∏ach finansowania dzia∏alnoÊci

operacyjnej banku, z wyszczególnieniem udzia∏u

poszczególnych czynnoÊci bankowych w finansowaniu dzia∏alnoÊci banku ogó∏em, z uwzgl´dnieniem struktury terytorialnej;

3) informacje o liczbie i wartoÊci wystawionych

przez bank tytu∏ów egzekucyjnych i wartoÊci zabezpieczeƒ, ustanowionych na rachunkach lub aktywach kredytobiorców;

4) informacje o innych istotnych umowach pomi´dzy bankiem a bankiem centralnym lub organami

nadzoru;

5) informacje o zaciàgni´tych kredytach, o umowach

po˝yczek, por´czeƒ i gwarancji, niedotyczàcych

dzia∏alnoÊci operacyjnej banku, o wszystkich zobowiàzaniach umownych wynikajàcych z emitowanych d∏u˝nych papierów wartoÊciowych lub instrumentów finansowych, umowach o subemisje

oraz gwarancjach udzielonych podmiotom od niego zale˝nym;

6) opis wspó∏pracy z mi´dzynarodowymi instytucjami publicznymi oraz charakterystyk´ polityki kredytowej banku;

7) charakterystyk´ aktywów i pasywów banku oraz

opis g∏ównych pozycji bilansu;

8) struktur´ udzielonych kredytów;

9) struktur´ posiadanych depozytów;

10) okreÊlenie przeci´tnej podstawowej stopy procentowej stosowanej w banku dla depozytów i kredytów w ciàgu roku obrotowego;

Poz. 259

4) informacje o cofni´ciu przez w∏aÊciwy organ nadzoru zezwolenia na wykonywanie dzia∏alnoÊci

w zakresie jednej lub wi´cej grup ubezpieczeƒ;

5) informacje o ustanowieniu zarzàdu komisarycznego, z podaniem przyczyn oraz okresu, na jaki zarzàd komisaryczny zosta∏ ustanowiony;

6) informacje o zawarciu umowy ubezpieczenia na

sum´ ubezpieczenia od pojedynczego ryzyka na

udziale w∏asnym przekraczajàcà 25 % ∏àcznej wysokoÊci rezerw techniczno-ubezpieczeniowych

i kapita∏u w∏asnego;

7) opis zawartych przez zak∏ad ubezpieczeƒ g∏ównych umów reasekuracyjnych;

8) opis wspó∏pracy z mi´dzynarodowymi instytucjami publicznymi;

9) przedstawienie aktualnej i przewidywanej sytuacji

finansowej zak∏adu ubezpieczeƒ, dotyczàcej struktury sprzeda˝y produktów ubezpieczeniowych,

rentownoÊci dzia∏alnoÊci lokacyjnej, wielkoÊci

kosztów prowadzenia dzia∏alnoÊci ubezpieczeniowej, wielkoÊci utworzonych na koniec roku obrotowego rezerw techniczno-ubezpieczeniowych, stanu pokrycia marginesu wyp∏acalnoÊci oraz kapita∏u gwarancyjnego Êrodkami w∏asnymi, jak równie˝

stanu pokrycia rezerw techniczno-ubezpieczeniowych odpowiednimi aktywami, wraz z zestawieniem struktury aktywów stanowiàcych pokrycie rezerw techniczno-ubezpieczeniowych oraz ich

wysokoÊci w porównaniu z limitami okreÊlonymi w odr´bnych przepisach, oraz informacje

o zgodzie udzielonej przez w∏aÊciwy organ na

uznawanie za aktywa stanowiàce pokrycie rezerw

techniczno-ubezpieczeniowych innych aktywów,

w tym znajdujàcych si´ za granicà.

9. W przypadku emitenta b´dàcego przedsi´biorstwem leasingowym sprawozdanie z dzia∏alnoÊci

emitenta zawiera równie˝ informacje okreÊlone

w ust. 6, z uwzgl´dnieniem specyfiki dzia∏alnoÊci

przedsi´biorstwa leasingowego, oraz dok∏adny opis

charakteru umów zawieranych na oddanie w odp∏atne u˝ytkowanie aktywów trwa∏ych.

10. W przypadku emitenta b´dàcego narodowym

funduszem inwestycyjnym lub funduszem sprawozdanie z dzia∏alnoÊci emitenta zawiera równie˝

11) opis udzielonych przez bank gwarancji i por´czeƒ.

8. W przypadku emitenta b´dàcego zak∏adem

ubezpieczeƒ sprawozdanie z dzia∏alnoÊci emitenta zawiera równie˝

1) informacje okreÊlone w ust. 6, z uwzgl´dnieniem

specyfiki dzia∏alnoÊci zak∏adu ubezpieczeƒ;

1) informacje okreÊlone w ust. 6, z uwzgl´dnieniem

specyfiki dzia∏alnoÊci narodowego funduszu inwestycyjnego lub funduszu, z wy∏àczeniem w przypadku emitenta b´dàcego funduszem inwestycyjnym zamkni´tym informacji wskazanych w ust. 6

pkt 17;

2) informacje o strukturze portfela ubezpieczeƒ oraz

o ogólnych warunkach ubezpieczeƒ, taryfach i wysokoÊci stawek ubezpieczeniowych, stosowanych

przez emitenta;

2) omówienie podstawowych zmian w portfelu inwestycyjnym narodowego funduszu inwestycyjnego lub lokatach funduszu, z opisem g∏ównych

inwestycji dokonanych w danym roku obrotowym

oraz zmian w strukturze portfela (lokat);

3) informacje o uzyskanych przez emitenta zezwoleniach udzielonych przez w∏aÊciwy organ nadzoru,

w tym zwiàzanych ze zmianami zasi´gu terytorialnego lub rzeczowego zakresu dzia∏alnoÊci;

3) omówienie polityki inwestycyjnej narodowego

funduszu inwestycyjnego lub funduszu w raportowanym okresie wraz z analizà dzia∏aƒ zwiàzanych

z realizacjà jego celu.

11. W przypadku emitenta b´dàcego funduszem

z wydzielonymi subfunduszami sprawozdanie z dzia∏alnoÊci emitenta sporzàdza si´ dla funduszu oraz

osobno dla ka˝dego subfunduszu.

12. W przypadku emitenta b´dàcego jednostkà samorzàdu terytorialnego sprawozdanie z dzia∏alnoÊci

emitenta zawiera równie˝ informacje okreÊlone

w ust. 6, z uwzgl´dnieniem specyfiki jego dzia∏alnoÊci, oraz

1) omówienie znaczàcych zmian w powierzchni lub

przynale˝noÊci do struktur administracyjnych oraz

w podstawowych danych demograficznych;

2) omówienie znaczàcych zmian w powiàzaniach organizacyjnych jednostki z innymi podmiotami;

3) omówienie znaczàcych zmian w

gospodarczej na terenie jednostki;

aktywnoÊci

4) omówienie znaczàcych zmian w stanie posiadania

mienia;

5) opis zadaƒ realizowanych przez jednostk´;

6) zmiany w organizacji Êwiadczenia us∏ug komunalnych;

7) okreÊlenie wydatków na poszczególne zadania realizowane przez jednostk´;

8) okreÊlenie dochodów ogó∏em bud˝etu jednostki;

9) ocen´ efektywnoÊci uzyskiwania dochodów przez

jednostk´ oraz opis trybu i efektywnoÊci planowania bud˝etowego oraz wykonywania bud˝etu jednostki;

10) informacje o zaciàgni´tych przez emitenta zobowiàzaniach z tytu∏u wyemitowanych papierów

wartoÊciowych, kredytów, umów po˝yczek, por´czeƒ i gwarancji, z okreÊleniem ustanowionych zabezpieczeƒ z tytu∏u tych zobowiàzaƒ;

11) prognoz´ sp∏aty cià˝àcych na emitencie zobowiàzaƒ;

12) opis perspektyw rozwoju jednostki oraz ocen´

obecnej efektywnoÊci us∏ug komunalnych z okreÊleniem planów w zakresie ich rozwoju;

13) zmiany w zakresie zarzàdzania jednostkà.

§ 92. 1. Skonsolidowany raport roczny zawiera co

najmniej

1) pismo prezesa zarzàdu lub osoby zarzàdzajàcej

emitenta omawiajàce, w sposób zwi´z∏y, najwa˝niejsze dokonania lub niepowodzenia grupy kapita∏owej emitenta w danym roku obrotowym i perspektywy rozwoju dzia∏alnoÊci grupy kapita∏owej

emitenta na najbli˝szy rok obrotowy, z okreÊleniem adresatów skonsolidowanego raportu rocznego;

2) wybrane dane finansowe, zawierajàce podstawowe pozycje rocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego (równie˝ przeliczone na euro)

za bie˝àcy i poprzedni rok obrotowy;

Poz. 259

3) roczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe,

sporzàdzone zgodnie z obowiàzujàcymi zasadami

rachunkowoÊci i zbadane przez podmiot uprawniony do badania sprawozdaƒ finansowych, zgodnie z obowiàzujàcymi przepisami i normami zawodowymi

a) w przypadku stosowania polskich zasad rachunkowoÊci roczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporzàdza si´ w zakresie okreÊlonym odpowiednio w przepisach rozporzàdzenia o sprawozdaniach finansowych w prospekcie,

b) w przypadku stosowania MSR roczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporzàdza si´

w zakresie okreÊlonym w tych standardach,

c) w przypadku stosowania innych standardów rachunkowoÊci ni˝ wymienione w lit. a i b roczne

skonsolidowane sprawozdanie finansowe sporzàdza si´ w zakresie okreÊlonym w tych standardach, przy czym zawiera ono co najmniej

skonsolidowany bilans, skonsolidowany rachunek zysków i strat, skonsolidowany rachunek

przep∏ywów pieni´˝nych, zestawienie zmian

w skonsolidowanym kapitale w∏asnym oraz informacj´ dodatkowà;

4) sprawozdanie zarzàdu lub osoby zarzàdzajàcej na

temat dzia∏alnoÊci grupy kapita∏owej emitenta

oraz zasad sporzàdzenia rocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego, zwane dalej

„sprawozdaniem z dzia∏alnoÊci grupy kapita∏owej

emitenta”;

5) oÊwiadczenie zarzàdu lub osoby zarzàdzajàcej ze

wskazaniem nazwisk i stanowisk, ˝e wedle ich najlepszej wiedzy, roczne skonsolidowane sprawozdanie finansowe i dane porównywalne sporzàdzone zosta∏y zgodnie z obowiàzujàcymi zasadami rachunkowoÊci oraz ˝e odzwierciedlajà w sposób prawdziwy, rzetelny i jasny sytuacj´ majàtkowà i finansowà grupy kapita∏owej emitenta oraz

jej wynik finansowy, oraz ˝e sprawozdanie z dzia∏alnoÊci grupy kapita∏owej emitenta zawiera prawdziwy obraz rozwoju i osiàgni´ç oraz sytuacji grupy kapita∏owej emitenta, w tym opis podstawowych zagro˝eƒ i ryzyka;

6) oÊwiadczenie zarzàdu lub osoby zarzàdzajàcej

stwierdzajàce, ˝e podmiot uprawniony do badania

sprawozdaƒ finansowych, dokonujàcy badania

rocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego, zosta∏ wybrany zgodnie z przepisami prawa oraz ˝e podmiot ten oraz biegli rewidenci, dokonujàcy badania tego sprawozdania, spe∏niali

warunki do wyra˝enia bezstronnej i niezale˝nej

opinii o badanym rocznym skonsolidowanym

sprawozdaniu finansowym, zgodnie z obowiàzujàcymi przepisami i normami zawodowymi;

7) opini´ podmiotu uprawnionego do badania sprawozdaƒ finansowych o badanym rocznym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym, zawierajàcà w odniesieniu do sprawozdania z dzia∏alnoÊci grupy kapita∏owej emitenta opini´, czy informacje zawarte w tym sprawozdaniu uwzgl´dniajà

przepisy rozporzàdzenia i sà zgodne z informacjami zawartymi w rocznym skonsolidowanym spra-

wozdaniu finansowym, oraz raport podmiotu

uprawnionego do badania sprawozdaƒ finansowych z badania rocznego skonsolidowanego sprawozdania finansowego.

2. Do skonsolidowanego raportu rocznego § 91

ust. 2—4 stosuje si´ odpowiednio.

3. Sprawozdanie z dzia∏alnoÊci grupy kapita∏owej

emitenta zawiera, odpowiednio w odniesieniu do grupy kapita∏owej emitenta, informacje okreÊlone w § 91

ust. 5 pkt 1—3 i pkt 4 lit. c oraz w ust. 6—10 i w przepisach o rachunkowoÊci oraz

1) charakterystyk´ struktury aktywów i pasywów

skonsolidowanego bilansu, w tym z punktu widzenia p∏ynnoÊci grupy kapita∏owej emitenta;

2) wa˝niejsze zdarzenia majàce znaczàcy wp∏yw na

dzia∏alnoÊç oraz wyniki finansowe grupy kapita∏owej emitenta w roku obrotowym lub których

wp∏yw jest mo˝liwy w nast´pnych latach;

3) opis struktury g∏ównych lokat kapita∏owych lub

g∏ównych inwestycji kapita∏owych dokonanych

w ramach grupy kapita∏owej emitenta w danym

roku obrotowym;

4) opis organizacji grupy kapita∏owej emitenta ze

wskazaniem jednostek podlegajàcych konsolidacji

oraz opis zmian w organizacji grupy kapita∏owej

emitenta wraz z podaniem ich przyczyn;

5) charakterystyk´ polityki w zakresie kierunków rozwoju grupy kapita∏owej emitenta;

6) opis istotnych pozycji pozabilansowych w uj´ciu

podmiotowym, przedmiotowym i wartoÊciowym.

4. Sprawozdanie z dzia∏alnoÊci grupy kapita∏owej

emitenta zawiera, w odniesieniu do emitenta, informacje okreÊlone w § 91 ust. 5 pkt 4 lit. a i b oraz d—k.

Rozdzia∏ 5

Równowa˝noÊç wymagaƒ dotyczàcych raportów

bie˝àcych i okresowych oraz standardów

rachunkowoÊci dla emitentów z siedzibà

w paƒstwie nieb´dàcym paƒstwem cz∏onkowskim

Poz. 259

§ 94. 1. Uznaje si´, ˝e wymagania wynikajàce

z obowiàzujàcych przepisów paƒstwa nieb´dàcego

paƒstwem cz∏onkowskim sà równowa˝ne wobec wymogu okreÊlonego w § 82 ust. 2 w odniesieniu do

obowiàzku przekazania skonsolidowanego raportu

rocznego, je˝eli emitent z siedzibà w tym paƒstwie,

niesporzàdzajàcy zgodnie z przepisami obowiàzujàcymi w tym paƒstwie, skonsolidowanych sprawozdaƒ

finansowych, zobowiàzany jest do sporzàdzania sprawozdaƒ finansowych zgodnie z MSR, akceptowanymi

standardami rachunkowoÊci albo standardami rachunkowoÊci równowa˝nymi do MSR.

2. Je˝eli sprawozdania finansowe, o których mowa w ust. 1, b´dàce sk∏adnikiem raportu rocznego, nie

spe∏niajà wymogów okreÊlonych w ust. 1, nale˝y

przedstawiç je w formie przekszta∏conej do MSR, akceptowanych standardów rachunkowoÊci albo standardów rachunkowoÊci równowa˝nych do MSR.

§ 95. 1. Uznaje si´, ˝e wymagania wynikajàce

z obowiàzujàcych przepisów paƒstwa nieb´dàcego

paƒstwem cz∏onkowskim sà równowa˝ne wobec wymogu okreÊlonego w § 82 ust. 1 w odniesieniu do

obowiàzku przekazania raportu rocznego, je˝eli emitent b´dàcy jednostkà dominujàcà z siedzibà w tym

paƒstwie, niesporzàdzajàcy zgodnie z przepisami

obowiàzujàcymi w tym paƒstwie, sprawozdaƒ finansowych, zobowiàzany jest do uwzgl´dnienia w skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym co najmniej

nast´pujàcych informacji

1) odpowiednio — minimalnych wymogów kapita∏owych i wymogów dotyczàcych kapita∏u w∏asnego

oraz kwestii zwiàzanych z p∏ynnoÊcià finansowà;

2) w przypadku emitenta akcji — dodatkowo dotyczàcych sposobu naliczania dywidendy i zdolnoÊci

do jej wyp∏aty.

2. Ponadto emitent musi byç w stanie przedstawiç

Komisji dodatkowe, zbadane ujawnienia dotyczàce

sprawozdaƒ finansowych, odpowiadajàce informacjom wymienionym w ust. 1 pkt 1 i 2. Dopuszcza si´

sporzàdzanie tych informacji zgodnie z krajowymi

standardami rachunkowoÊci.

§ 93. Uznaje si´, ˝e wymagane przez paƒstwo nieb´dàce paƒstwem cz∏onkowskim informacje sà równowa˝ne informacjom, o których mowa w § 12 pkt 6,

je˝eli

§ 96. Uznaje si´, ˝e wymagania wynikajàce z obowiàzujàcych przepisów paƒstwa nieb´dàcego paƒstwem cz∏onkowskim sà równowa˝ne wobec wymagaƒ okreÊlonych w § 89 ust. 1 pkt 3 i § 90 ust. 1 pkt 3,

je˝eli przewidujà one, ˝e pó∏roczne sprawozdanie

z dzia∏alnoÊci emitenta oraz odpowiednio pó∏roczne

sprawozdanie z dzia∏alnoÊci grupy kapita∏owej emitenta zawierajà co najmniej informacje o

1) emitent uprawniony do posiadania nie wi´cej ni˝

5 % akcji w∏asnych jest zobowiàzany do zawiadamiania o ka˝dym osiàgni´ciu lub przekroczeniu tego udzia∏u;

1) stanie majàtkowym i sytuacji finansowej emitenta

i jego grupy kapita∏owej oraz zdarzeniach istotnie

wp∏ywajàcych na dzia∏alnoÊç emitenta i jego grupy kapita∏owej, jakie nastàpi∏y w danym pó∏roczu,

2) emitent uprawniony do posiadania nie mniej ni˝

5 % i nie wi´cej ni˝ 10 % akcji w∏asnych jest zobowiàzany do zawiadomienia o ka˝dym osiàgni´ciu

lub przekroczeniu udzia∏u 5 % lub udzia∏u maksymalnego;

2) przewidywanym rozwoju emitenta i jego grupy

kapita∏owej w ciàgu nast´pnego pó∏rocza roku obrotowego,

3) emitent uprawniony do posiadania ponad 10 %

akcji w∏asnych jest zobowiàzany do zawiadomienia o ka˝dym osiàgni´ciu lub przekroczeniu udzia∏u 5 % lub 10 %.

3) w przypadku emitenta akcji — najwa˝niejsze

transakcje z podmiotami powiàzanymi, je˝eli nie

sà one ujawniane w formie raportów bie˝àcych,

oraz pod warunkiem, ˝e przepisy tego paƒstwa wymagajà sporzàdzenia co najmniej skróconych pó∏rocznych sprawozdaƒ finansowych.

§ 97. 1. Uznaje si´, ˝e wymagania wynikajàce

z obowiàzujàcych przepisów paƒstwa nieb´dàcego

paƒstwem cz∏onkowskim sà równowa˝ne wobec wymagaƒ okreÊlonych w § 91 ust. 1 pkt 4 i § 92 ust. 1

pkt 4, je˝eli przewidujà one, ˝e roczne sprawozdanie

z dzia∏alnoÊci emitenta oraz odpowiednio roczne

sprawozdanie z dzia∏alnoÊci grupy kapita∏owej emitenta zawierajà co najmniej informacje o stanie majàtkowym i sytuacji finansowej emitenta i jego grupy kapita∏owej, w tym ocen´ uzyskiwanych efektów oraz

wskazanie czynników ryzyka i opis zagro˝eƒ,

a w szczególnoÊci informacje o

1) zdarzeniach istotnie wp∏ywajàcych na dzia∏alnoÊç

emitenta i jego grupy kapita∏owej, jakie nastàpi∏y

w roku obrotowym, a tak˝e po jego zakoƒczeniu,

do dnia zatwierdzenia sprawozdania finansowego;

2) przewidywanym rozwoju emitenta i jego grupy

kapita∏owej;

3) aktualnej i przewidywanej sytuacji finansowej

emitenta i jego grupy kapita∏owej.

2. Informacje, o których mowa w ust. 1, obejmujà

równie˝ — o ile jest to istotne dla oceny sytuacji

i osiàgni´tych wyników przez emitenta i odpowiednio

jego grup´ kapita∏owà — wskaêniki finansowe i niefinansowe.

§ 98. Uznaje si´, ˝e wymagania wynikajàce z obowiàzujàcych przepisów paƒstwa nieb´dàcego paƒstwem cz∏onkowskim sà równowa˝ne wobec wymagaƒ okreÊlonych w § 89 ust. 1 pkt 4, § 90 ust. 1 pkt 4,

§ 91 ust. 1 pkt 5 i § 92 ust. 1 pkt 5, je˝eli przewidujà

one istnienie w przedsi´biorstwie emitenta osób odpowiedzialnych za roczne i pó∏roczne informacje

finansowe, w szczególnoÊci za

1) zgodnoÊç rocznych i pó∏rocznych sprawozdaƒ

finansowych oraz rocznych i pó∏rocznych skonsolidowanych sprawozdaƒ finansowych z odpowiednimi przepisami prawa lub standardami rachunkowoÊci;

2) prawid∏owoÊç informacji zawartych w rocznym

i pó∏rocznym sprawozdaniu z dzia∏alnoÊci emitenta oraz rocznym i pó∏rocznym sprawozdaniu

z dzia∏alnoÊci grupy kapita∏owej emitenta.

§ 99. Uznaje si´, ˝e wymagania wynikajàce z obowiàzujàcych przepisów paƒstwa nieb´dàcego paƒstwem cz∏onkowskim sà równowa˝ne wobec wymagaƒ okreÊlonych w § 82 ust. 5, je˝eli przewidujà one

obowiàzek og∏aszania przez emitenta kwartalnych raportów finansowych lub odpowiednio kwartalnych

skonsolidowanych raportów finansowych.

Rozdzia∏ 6

Terminy przekazywania raportów bie˝àcych

i okresowych

§ 100. 1. Raport bie˝àcy przekazuje si´, z zastrze˝eniem ust. 2—5, niezw∏ocznie, nie póêniej jednak ni˝

w ciàgu 24 godzin od zaistnienia zdarzenia lub powzi´cia o nim informacji przez emitenta.

Poz. 259

2. W przypadku, o którym mowa w § 33, raport

bie˝àcy przekazuje si´ w terminie do dwóch tygodni

od dnia zakoƒczenia subskrypcji lub sprzeda˝y zwiàzanej z dopuszczeniem papierów wartoÊciowych emitenta do obrotu na rynku oficjalnych notowaƒ gie∏dowych, a w przypadku pierwszej emisji emitenta b´dàcego funduszem raport bie˝àcy przekazuje si´ w terminie 14 dni od wpisu funduszu do rejestru funduszy

inwestycyjnych, o którym mowa w art. 16 ustawy

o funduszach.

3. W przypadku, o którym mowa w § 38 ust. 1

pkt 1 oraz § 42 ust. 1 pkt 21, raport bie˝àcy przekazuje si´ co najmniej na 22 dni przed terminem odpowiednio walnego zgromadzenia albo zgromadzenia

inwestorów. W przypadku gdy zgromadzenie inwestorów jest zwo∏ywane na ˝àdanie uczestników funduszu, raport bie˝àcy przekazuje si´ co najmniej

na 8 dni przed terminem zgromadzenia inwestorów.

4. W przypadku, o którym mowa w § 38 ust. 1

pkt 2 lit. a, raport bie˝àcy zawierajàcy treÊç nowego

tekstu jednolitego statutu przekazuje si´ w ciàgu

24 godzin od momentu jego sporzàdzenia, a w przypadku gdy zmiany zawarte w nowym tekÊcie jednolitym statutu muszà byç wpisane do rejestru emitenta

— w ciàgu 24 godzin od otrzymania postanowienia

sàdu w tej sprawie.

5. W przypadku, o którym mowa w § 38 ust. 1

pkt 3, raport bie˝àcy przekazuje si´ co najmniej

na 8 dni przed terminem walnego zgromadzenia.

6. W przypadku, o którym mowa w § 38 ust. 1

pkt 5, raport bie˝àcy przekazuje si´ w ciàgu 24 godzin

od podj´cia uchwa∏ przez walne zgromadzenie.

§ 101. 1. Raport kwartalny i skonsolidowany raport kwartalny przekazuje si´ jednoczeÊnie, w dniu

okreÊlonym przez emitenta w raporcie bie˝àcym,

o którym mowa w § 103, nie póêniej jednak ni˝ w terminie 45 dni od dnia zakoƒczenia kwarta∏u roku obrotowego, którego dotyczy, z zastrze˝eniem ust. 2—4.

2. Emitent nie ma obowiàzku przekazywania raportu kwartalnego i skonsolidowanego raportu kwartalnego za drugi kwarta∏ roku obrotowego, z wyjàtkiem emitenta b´dàcego funduszem.

3. Raport kwartalny i skonsolidowany raport kwartalny za ostatni kwarta∏ roku obrotowego przekazuje

si´ jednoczeÊnie, w dniu okreÊlonym przez emitenta

w raporcie bie˝àcym, o którym mowa w § 103, nie

póêniej jednak ni˝ w terminie 60 dni od dnia zakoƒczenia ostatniego kwarta∏u roku obrotowego, którego

dotyczy, z zastrze˝eniem ust. 4 i § 102.

4. W przypadku emitenta b´dàcego funduszem raport kwartalny przekazuje si´ w dniu okreÊlonym

przez emitenta w raporcie bie˝àcym, o którym mowa

w § 103, przy czym raporty kwartalne za pierwsze trzy

kwarta∏y roku obrotowego nie póêniej ni˝ w terminie

35 dni od dnia zakoƒczenia kwarta∏u roku obrotowego, którego raport dotyczy, a raport kwartalny za

ostatni kwarta∏ roku obrotowego nie póêniej ni˝ w terminie 45 dni od dnia zakoƒczenia ostatniego kwarta∏u

roku obrotowego, którego dotyczy.

5. Âródroczny raport zarzàdu przekazuje si´

w dniu okreÊlonym przez emitenta w raporcie bie˝àcym, o którym mowa w § 103, w terminie przypadajàcym po up∏ywie 10 tygodni od poczàtku odpowiednio

pierwszego i drugiego pó∏rocza roku obrotowego, nie

póêniej jednak ni˝ 6 tygodni przed zakoƒczeniem danego pó∏rocza.

6. Emitent zapewnia publicznà dost´pnoÊç raportów kwartalnych i skonsolidowanych raportów kwartalnych oraz Êródrocznych raportów zarzàdu przez

okres co najmniej pi´ciu lat od dnia przekazania ich

do publicznej wiadomoÊci, poprzez zamieszczenie ich

w sieci Internet na swojej stronie.

7. Raport pó∏roczny i skonsolidowany raport pó∏roczny przekazuje si´ jednoczeÊnie, w dniu okreÊlonym

przez emitenta w raporcie bie˝àcym, o którym mowa

w § 103, nie póêniej jednak ni˝ w terminie dwóch miesi´cy od dnia zakoƒczenia pó∏rocza roku obrotowego,

którego dotyczy. Raport pó∏roczny i skonsolidowany

raport pó∏roczny jest przekazywany wy∏àcznie za

pierwsze pó∏rocze danego roku obrotowego.

8. Raport pó∏roczny emitenta b´dàcego funduszem przekazuje si´ w dniu okreÊlonym przez emitenta w raporcie bie˝àcym, o którym mowa w § 103, niezw∏ocznie po wydaniu raportu z przeglàdu przez podmiot uprawniony do badania sprawozdaƒ finansowych, nie póêniej jednak ni˝ w terminie 7 dni od dnia

jego otrzymania przez emitenta oraz nie póêniej ni˝

w terminie dwóch miesi´cy od daty zakoƒczenia

pierwszego pó∏rocza roku obrotowego, którego dotyczy. Raport pó∏roczny jest przekazywany wy∏àcznie za

pierwsze pó∏rocze danego roku obrotowego.

9. Raport roczny i skonsolidowany raport roczny

przekazuje si´ jednoczeÊnie, w dniu okreÊlonym przez

emitenta w raporcie bie˝àcym, o którym mowa

w § 103, nie póêniej ni˝ cztery miesiàce od dnia zakoƒczenia roku obrotowego, którego dotyczy.

10. Raport roczny emitenta b´dàcego funduszem

przekazuje si´ w dniu okreÊlonym przez emitenta

w raporcie bie˝àcym, o którym mowa w § 103, niezw∏ocznie po wydaniu opinii przez podmiot uprawniony do badania sprawozdaƒ finansowych, nie póêniej

jednak ni˝ w terminie 7 dni od dnia jej otrzymania

przez emitenta oraz nie póêniej ni˝ cztery miesiàce od

dnia bilansowego, na który zosta∏ sporzàdzony, a tak˝e nie póêniej ni˝ 15 dni przed terminem zwyczajnego

walnego zgromadzenia towarzystwa funduszy inwestycyjnych albo zgromadzenia inwestorów, dokonujàcego zatwierdzenia rocznego sprawozdania finansowego, zawartego w raporcie rocznym.

11. W przypadku gdy koniec terminu przekazania

raportu okresowego przypada na dzieƒ ustawowo

wolny od pracy, sobot´ lub dodatkowy dzieƒ wolny

od pracy, okreÊlony odr´bnymi przepisami, termin

ten up∏ywa pierwszego dnia roboczego nast´pujàcego po tym dniu.

§ 102. 1. Emitent zwolniony jest z obowiàzku przekazywania raportu kwartalnego i skonsolidowanego

raportu kwartalnego za ostatni kwarta∏ roku obrotowego, pod warunkiem ˝e przeka˝e raport roczny i odpowiednio skonsolidowany raport roczny jednoczeÊnie, w dniu przez siebie okreÊlonym w raporcie bie˝àcym, o którym mowa w § 103, nie póêniej jednak ni˝

Poz. 259

w terminie 80 dni od daty zakoƒczenia roku obrotowego, którego dotyczy.

2. Zwolnienie, o którym mowa w ust. 1, nie ma zastosowania w przypadku emitenta b´dàcego funduszem.

§ 103. 1. Emitent jest obowiàzany okreÊliç i przekazaç do koƒca pierwszego miesiàca danego roku obrotowego, w formie raportu bie˝àcego, sta∏e daty przekazywania w danym roku obrotowym raportów okresowych, z uwzgl´dnieniem dni uznanych na podstawie odr´bnych przepisów za dni wolne od pracy.

2. Zmiana dat przekazywania raportów okresowych jest przekazywana w formie raportu bie˝àcego.

Raport bie˝àcy zawierajàcy informacj´ o zmianie daty

przekazania raportu okresowego powinien byç przekazany nie póêniej ni˝ na dwa dni przed

1) przekazaniem raportu okresowego w nowym terminie oraz

2) datà przekazania raportu okresowego wyznaczonà

w raporcie bie˝àcym, o którym mowa w ust. 1, lub

w poprzednim raporcie bie˝àcym, zawierajàcym

informacj´ o zmianie daty, o ile raport okresowy

ma zostaç przekazany po tej dacie.

3. W przypadku gdy w ciàgu roku obrotowego

emitenta obejmie obowiàzek sporzàdzania i publikowania skonsolidowanych raportów okresowych, informacja o zmianie dat przekazywania raportów okresowych jest przekazywana co najmniej na dwa dni

przed przekazaniem pierwszego skonsolidowanego

raportu okresowego.

4. Emitenci papierów wartoÊciowych, którzy obowiàzkom wynikajàcym z rozporzàdzenia zacz´li podlegaç po zakoƒczeniu pierwszego miesiàca danego roku obrotowego, raport bie˝àcy, o którym mowa

w ust. 1, przekazujà co najmniej na dwa dni przed

przekazaniem pierwszego raportu okresowego.

Rozdzia∏ 7

Przepisy przejÊciowe i koƒcowe

§ 104. Przepisy rozporzàdzenia majà po raz pierwszy zastosowanie do raportów okresowych rocznych

i skonsolidowanych raportów okresowych rocznych

sporzàdzanych za okresy sprawozdawcze roku obrotowego rozpoczynajàcego si´ w 2008 r., przekazywanych po dniu wejÊcia w ˝ycie rozporzàdzenia.

§ 105. Rozporzàdzenie wchodzi w ˝ycie po up∏ywie

14 dni od dnia og∏oszenia.12)

Minister Finansów: J. Vincent-Rostowski

———————

12) Niniejsze rozporzàdzenie by∏o poprzedzone rozporzàdze-

niem Ministra Finansów z dnia 19 paêdziernika 2005 r.

w sprawie informacji bie˝àcych i okresowych przekazywanych przez emitentów papierów wartoÊciowych

(Dz. U. Nr 209, poz. 1744), które traci moc z dniem wejÊcia w ˝ycie niniejszego rozporzàdzenia stosownie do

art. 8 ustawy z dnia 4 wrzeÊnia 2008 r. o zmianie ustawy

o ofercie publicznej i warunkach wprowadzania instrumentów finansowych do zorganizowanego systemu obrotu oraz o spó∏kach publicznych oraz o zmianie innych

ustaw (Dz. U. Nr 231, poz. 1547).

259

ROZPORZÑDZENIE MINISTRA FINANSÓW1)

z dnia 19 lutego 2009 r.

w sprawie informacji bie˝àcych i okresowych przekazywanych przez emitentów papierów wartoÊciowych

oraz warunków uznawania za równowa˝ne informacji wymaganych przepisami prawa

paƒstwa nieb´dàcego paƒstwem cz∏onkowskim

Na podstawie art. 60 ust. 2 ustawy z dnia 29 lipca

2005 r. o ofercie publicznej i warunkach wprowadzania instrumentów finansowych do zorganizowanego

systemu obrotu oraz o spó∏kach publicznych (Dz. U.

Nr 184, poz. 1539, z póên. zm.2)) zarzàdza si´, co nast´puje

Rozdzia∏ 1

Przepisy ogólne