Ustawa z dnia 28 sierpnia 1997 r. o funduszach inwestycyjnych.

Ustawa określa zasady tworzenia i działania funduszy inwestycyjnych mających siedzibę

na terytorium Rzeczypospolitej Polskiej.

1.

Fundusz inwestycyjny jest osobą prawną, której wyłącznym przedmiotem działalności

jest lokowanie środków pieniężnych zebranych publicznie w określone w ustawie papiery

wartościowe i inne prawa majątkowe.

2.

Fundusz inwestycyjny prowadzi działalność, przestrzegając zasad ograniczenia ryzyka

inwestycyjnego określonych w ustawie.

3.

Organizację i sposób działania funduszu inwestycyjnego określają ustawa oraz jego

statut.

1.

Organem funduszu inwestycyjnego jest towarzystwo funduszy inwestycyjnych, zwane dalej

„towarzystwem”, utworzone zgodnie z przepisami ustawy. W przypadkach określonych w

ustawie w funduszu może być utworzona rada inwestorów jako organ kontrolny.

2.

Towarzystwo tworzy fundusz inwestycyjny oraz, jako jego organ, zarządza nim i reprezentuje

fundusz w stosunkach z osobami trzecimi.

3.

Towarzystwo reprezentuje fundusz inwestycyjny w sposób określony dla reprezentacji

towarzystwa w jego statucie.

Siedzibą funduszu inwestycyjnego jest siedziba towarzystwa będącego jego organem.

1.

Uczestnikami funduszu inwestycyjnego są osoby fizyczne, prawne oraz jednostki organizacyjne

nie posiadające osobowości prawnej, które za wpłaty wnoszone do funduszu nabywają

jednostki uczestnictwa lub certyfikaty inwestycyjne.

2.

Jednostki uczestnictwa lub certyfikaty inwestycyjne reprezentują prawa majątkowe uczestników

funduszu, określone ustawą i statutem funduszu inwestycyjnego.

3.

Uczestnicy funduszu nie odpowiadają za zobowiązania funduszu.

1.

Mienie funduszu inwestycyjnego, zwane dalej „aktywami funduszu”, obejmuje środki z

tytułu wpłat jego uczestników, prawa nabyte przez fundusz oraz pożytki z tych praw.

2.

Wpłaty do funduszu inwestycyjnego, z zastrzeżeniem ust. 3, dokonywane są w gotówce.

3.

Wpłaty do funduszu inwestycyjnego mogą być dokonywane w papierach wartościowych dopuszczonych

do publicznego obrotu, jeżeli ustawa lub odrębne przepisy oraz statut funduszu na

to zezwalają.

1.

Fundusz inwestycyjny dokonuje wyceny aktywów funduszu, ustalenia wartości aktywów

netto oraz wartości aktywów netto przypadających na jednostkę uczestnictwa lub certyfikat

inwestycyjny.

2.

Aktywa funduszu wycenia się według rynkowej wartości składników aktywów funduszu w

dniu wyceny, z zachowaniem zasady ostrożnej wyceny.

3.

Wartość aktywów netto funduszu ustala się, pomniejszając wartość aktywów funduszu

o jego zobowiązania.

Wartość aktywów netto funduszu inwestycyjnego nie może być niższa niż 2 500 000 zł.

Obowiązki określone w ustawie jako przechowywanie aktywów funduszu inwestycyjnego

wykonuje depozytariusz.

Towarzystwo i depozytariusz działają niezależnie i w interesie uczestników funduszu

inwestycyjnego.

1.

Fundusz inwestycyjny może być utworzony wyłącznie przez towarzystwo, po uzyskaniu

zezwolenia Komisji Papierów Wartościowych i Giełd, zwanej dalej „Komisją”.

2.

Towarzystwo może utworzyć więcej niż jeden fundusz.

3.

Fundusz inwestycyjny może być utworzony jako

1)

fundusz otwarty,

2)

specjalistyczny fundusz otwarty,

3)

fundusz zamknięty,

4)

fundusz mieszany.

4.

Jedynie fundusze inwestycyjne utworzone zgodnie z ustawą mają prawo i obowiązek umieszczania

w nazwie oznaczenia „fundusz inwestycyjny”.

5.

Fundusz inwestycyjny ma również obowiązek umieszczenia w nazwie oznaczenia rodzaju

funduszu, zgodnie z ust. 3.

1.

Do utworzenia funduszu inwestycyjnego jest niezbędne

1)

nadanie funduszowi statutu przez towarzystwo,

2)

zawarcie przez towarzystwo z depozytariuszem umowy o przechowywanie aktywów funduszu,

3)

wydanie zezwolenia przez Komisję,

4)

zebranie wpłat do funduszu w wysokości określonej w jego statucie,

5)

wpisanie funduszu do rejestru funduszy inwestycyjnych.

2.

Łączna wysokość wpłat, o których mowa w ust. 1 pkt 4, nie może być niższa niż 4 000 000

zł.

3.

Wpłaty do funduszu są zbierane w drodze zapisów.

4.

Towarzystwo, tworząc fundusz inwestycyjny otwarty, może przeprowadzić zapisy, o których

mowa w ust. 3, poprzez dokonanie wpłat przez towarzystwo lub jego akcjonariuszy.

5.

Fundusz inwestycyjny nabywa osobowość prawną z chwilą wpisu do rejestru funduszy inwestycyjnych.

Z tą chwilą towarzystwo staje się organem funduszu.

1.

Rejestr funduszy inwestycyjnych prowadzi Sąd Wojewódzki w Warszawie, zwany dalej „sądem

rejestrowym”.

2.

Rejestr funduszy jest jawny i dostępny dla osób trzecich.

3.

Minister Sprawiedliwości określi, w drodze rozporządzenia, sposób prowadzenia rejestru

funduszy inwestycyjnych, wzór tego rejestru oraz szczegółowy tryb postępowania w sprawach

o wpis do rejestru funduszy.

1.

Statut funduszu inwestycyjnego sporządza się w formie aktu notarialnego.

2.

Statut określa

1)

nazwę i rodzaj funduszu,

2)

firmę, siedzibę i adres towarzystwa,

3)

organy funduszu i sposób jego reprezentacji,

4)

firmę (nazwę), siedzibę i adres depozytariusza,

5)

czas trwania funduszu, jeżeli jest ograniczony,

6)

łączną wysokość wpłat do funduszu, ustaloną zgodnie z art. 12 ust. 2,

7)

termin i warunki dokonywania zapisów na jednostki uczestnictwa lub certyfikaty inwestycyjne,

8)

w przypadku funduszu inwestycyjnego zamkniętego lub mieszanego - liczbę certyfikatów

inwestycyjnych, na które przeprowadzane będą zapisy, oraz zasady przydziału certyfikatów

inwestycyjnych,

9)

cel inwestycyjny funduszu,

10)

zasady polityki inwestycyjnej funduszu,

11)

zasady wypłacania dochodów funduszu uczestnikom funduszu, w przypadku gdy statut przewiduje

wypłacanie tych dochodów bez odkupywania jednostek uczestnictwa albo wykupywania certyfikatów

inwestycyjnych,

12)

rodzaje, wysokość i sposób kalkulacji kosztów obciążających fundusz, w tym wynagrodzenie

towarzystwa oraz terminy pokrywania poszczególnych rodzajów kosztów,

13)

częstotliwość i sposób dokonywania wyceny aktywów funduszu, ustalania wartości aktywów

netto funduszu oraz wartości aktywów netto przypadających na jednostkę uczestnictwa

albo certyfikat inwestycyjny,

14)

sposób i szczegółowe warunki

a)

zbywania jednostek uczestnictwa albo certyfikatów inwestycyjnych,

b)

odkupywania jednostek uczestnictwa albo wykupywania certyfikatów inwestycyjnych,

15)

prawa uczestników funduszu,

16)

szczegółowy sposób udostępniania informacji o funduszu inwestycyjnym do publicznej

wiadomości,

17)

sposób ogłaszania zmian statutu,

18)

przyczyny likwidacji funduszu inwestycyjnego.

1.

Celami inwestycyjnymi funduszu mogą być wyłącznie

1)

ochrona realnej wartości aktywów funduszu,

2)

osiąganie dochodu funduszu z lokowania aktywów funduszu,

3)

wzrost wartości aktywów funduszu w wyniku wzrostu wartości lokat.

2.

Przy określaniu celu inwestycyjnego należy w statucie wyraźnie zastrzec, że fundusz

nie gwarantuje jego osiągnięcia.

Zasady polityki inwestycyjnej funduszu szczegółowo określają sposoby osiągania celu

inwestycyjnego, a w szczególności

1)

rodzaje papierów wartościowych i innych praw majątkowych będących przedmiotem lokat

funduszu,

2)

kryteria doboru lokat,

3)

zasady dywersyfikacji lokat i inne ograniczenia inwestycyjne,

4)

dopuszczalną wysokość kredytów i pożyczek zaciąganych przez fundusz.

Do wniosku towarzystwa o wydanie zezwolenia na utworzenie funduszu inwestycyjnego

załącza się

1)

statut funduszu inwestycyjnego,

2)

umowę z depozytariuszem,

3)

statut towarzystwa tworzącego fundusz oraz odpis z rejestru handlowego,

4)

dane osobowe członków zarządu, rady nadzorczej i komisji rewizyjnej towarzystwa, jeżeli

komisja rewizyjna została ustanowiona,

5)

dane osobowe członków zarządu depozytariusza,

6)

dane osobowe osób zatrudnionych w towarzystwie, które mają istotny wpływ na działalność

funduszu, w tym w szczególności na decyzje inwestycyjne funduszu,

7)

listę osób wyznaczonych przez depozytariusza do wykonywania obowiązków określonych

w umowie,

8)

informacje o kwalifikacjach i doświadczeniu zawodowym osób, o których mowa w pkt 6

i 7, zwłaszcza w zakresie lokowania w papiery wartościowe i inne prawa majątkowe stanowiące

przedmiot lokat funduszu, oraz zaświadczenia o niekaralności tych osób,

9)

odpisy z właściwego rejestru podmiotów, którym towarzystwo powierzyło wykonywanie

swoich obowiązków.

1.

Komisja wydaje zezwolenie na utworzenie funduszu inwestycyjnego w terminie dwóch miesięcy

od dnia złożenia wniosku.

2.

Jeżeli dokumenty, o których mowa w art. 17 pkt 1 i 2, nie spełniają warunków określonych

przepisami prawa, Komisja wzywa wnioskodawcę do usunięcia braków, określając termin

nie krótszy niż siedem dni.

3.

Jeżeli osoby, o których mowa w art. 17 pkt 6 i 7, nie dają rękojmi należytego wykonywania

obowiązków albo jeżeli statut funduszu nie uwzględnia należycie interesów uczestników

funduszu, Komisja wydaje decyzję o odmowie udzielenia zezwolenia.

1.

Zmiana statutu funduszu inwestycyjnego wymaga zezwolenia Komisji.

2.

Komisja wydaje zezwolenie w ciągu dwóch miesięcy od dnia złożenia wniosku.

3.

Komisja odmawia zezwolenia, jeżeli zmiana jest sprzeczna z prawem lub interesem uczestników

funduszu.

4.

O zmianie statutu funduszu towarzystwo ogłosi w sposób określony w statucie.

5.

Zmiana statutu funduszu wchodzi w życie w terminie trzech miesięcy od dnia dokonania

ogłoszenia o zmianie statutu lub od dnia ostatniego ogłoszenia, jeżeli statut przewiduje

więcej niż jedno ogłoszenie.

6.

Komisja może zezwolić na skrócenie terminu określonego w ust. 5, jeżeli nie naruszy

to interesu uczestników funduszu albo jeżeli skrócenia terminu wymaga interes uczestników

funduszu.

7.

Fundusz inwestycyjny zawiadamia Komisję o dokonaniu ogłoszeń i terminach ich dokonania

oraz składa wniosek do sądu rejestrowego o wpisanie do rejestru zmiany statutu, dołączając

do wniosku jego jednolity tekst wraz z informacją o dokonaniu ogłoszeń i o terminach

ich dokonania. Sąd rejestrowy wpisuje do rejestru informację o zmianie statutu wraz

z datą wejścia w życie zmiany.

1.

Termin na zebranie wpłat do funduszu inwestycyjnego biegnie od dnia doręczenia zezwolenia

na jego utworzenie i nie może być krótszy niż siedem dni ani dłuższy niż cztery miesiące.

2.

Osoby zapisujące się na jednostki uczestnictwa albo na certyfikaty inwestycyjne dokonują

wpłat do funduszu inwestycyjnego i otrzymują pisemne potwierdzenie wpłat.

3.

Zapis na jednostki uczestnictwa albo na certyfikaty inwestycyjne jest nieodwołalny

i bezwarunkowy.

1.

Towarzystwo prowadzi zapisy, o których mowa w art. 20 ust. 2, bezpośrednio lub za

pośrednictwem podmiotu prowadzącego działalność maklerską.

2.

Za zgodą Komisji towarzystwo może prowadzić zapisy za pośrednictwem podmiotu innego

niż wymieniony w ust. 1.

3.

W przypadku zapisów prowadzonych za pośrednictwem innego podmiotu, do wniosku, o którym

mowa w art. 17, towarzystwo załącza umowę zawartą z tym podmiotem.

1.

Wpłaty dokonane do funduszu inwestycyjnego są gromadzone przez towarzystwo na wydzielonym

rachunku u depozytariusza.

2.

Do wpłat dokonanych w papierach wartościowych przepis ust. 1 stosuje się odpowiednio.

3.

Przed rejestracją funduszu inwestycyjnego towarzystwo nie może rozporządzać wpłatami

do funduszu ani kwotami z tytułu oprocentowania tych wpłat.

1.

Po upływie terminu dokonywania zapisów na jednostki uczestnictwa, a w przypadku funduszy

inwestycyjnych zamkniętych i mieszanych - po zebraniu wymaganych statutem wpłat, towarzystwo

niezwłocznie składa do sądu rejestrowego wniosek o wpisanie funduszu do rejestru funduszy

inwestycyjnych. Do wniosku należy dołączyć

1)

zezwolenie Komisji na utworzenie funduszu inwestycyjnego,

2)

statut funduszu,

3)

statut towarzystwa tworzącego fundusz oraz odpis z rejestru handlowego,

4)

listę członków zarządu towarzystwa,

5)

oświadczenie depozytariusza o zebraniu wymaganych statutem wpłat oraz o zgodności

sposobu ich zebrania z ustawą, statutem funduszu oraz zezwoleniem wydanym przez Komisję.

2.

Sąd rejestrowy rozpoznaje sprawę w terminie czternastu dni od dnia złożenia wniosku.

3.

Sąd rejestrowy odmawia wpisu funduszu do rejestru, jeżeli nie zostały spełnione warunki

określone w ustawie, statucie funduszu lub zezwoleniu wydanym przez Komisję.

4.

Niezwłocznie po wpisaniu funduszu do rejestru funduszy inwestycyjnych fundusz doręcza

Komisji wypis z tego rejestru oraz odpowiednio

1)

wydaje jednostki uczestnictwa przypadające na dokonaną przez uczestnika wpłatę powiększoną

o odsetki od wpłaty naliczone przez depozytariusza lub

2)

dokonuje przydziału certyfikatów inwestycyjnych oraz wydaje certyfikaty uczestnikom.

1.

Do dnia wpisania funduszu inwestycyjnego do rejestru Komisja może cofnąć zezwolenie

na utworzenie funduszu, jeżeli przy zbieraniu wpłat towarzystwo naruszyło przepisy

ustawy, statut funduszu lub warunki zezwolenia.

2.

Zezwolenie na utworzenie funduszu wygasa, jeżeli

1)

w określonym w statucie terminie na dokonanie zapisów na jednostki uczestnictwa lub

certyfikaty inwestycyjne, licząc od dnia doręczenia zezwolenia na utworzenie funduszu,

towarzystwo nie zebrało wpłat w wysokości określonej w statucie,

2)

przed upływem miesiąca, licząc od terminu określonego w pkt 1, towarzystwo nie złożyło

wniosku o wpisanie funduszu do rejestru.

3.

W przypadkach, o których mowa w ust. 1 i 2 oraz w art. 23 ust. 3, towarzystwo jest

zobowiązane niezwłocznie zwrócić wpłaty do funduszu wraz z odsetkami od wpłat naliczonymi

przez depozytariusza.

1.

Do dnia wpisania funduszu inwestycyjnego do rejestru towarzystwo dokonuje czynności

prawnych, mających na celu utworzenie funduszu, we własnym imieniu i na własny rachunek.

2.

Z chwilą wpisania funduszu inwestycyjnego do rejestru fundusz wstępuje w prawa i obowiązki

z tytułu

1)

wpłat,

2)

umowy z depozytariuszem.

1.

Fundusz inwestycyjny zbywa jednostki uczestnictwa albo certyfikaty inwestycyjne bezpośrednio

lub za pośrednictwem podmiotu prowadzącego działalność maklerską.

2.

Za zgodą Komisji jednostki uczestnictwa lub certyfikaty inwestycyjne mogą być zbywane

za pośrednictwem podmiotu innego niż określony w ust. 1.

3.

Minimalną wysokość wpłaty do funduszu określa statut.

4.

Fundusz inwestycyjny może pobierać opłaty za zbywanie jednostek uczestnictwa lub certyfikatów

inwestycyjnych, odkupywanie jednostek uczestnictwa lub wykupywanie certyfikatów inwestycyjnych.

Wysokość i sposób pobierania tych opłat określa statut funduszu.

1.

Fundusz inwestycyjny może dokonać podziału jednostek uczestnictwa albo certyfikatów

inwestycyjnych, jeżeli statut funduszu na to zezwala. Podział jednostki uczestnictwa

albo certyfikatu inwestycyjnego dokonywany jest na równe części, tak aby ich całkowita

wartość odpowiadała wartości jednostki uczestnictwa albo certyfikatu inwestycyjnego

przed podziałem.

2.

Statut funduszu określa sposób podziału jednostek uczestnictwa lub certyfikatów inwestycyjnych

oraz sposób dokonywania ogłoszeń o zamiarze dokonania podziału.

1.

Wpis do rejestru funduszy inwestycyjnych obejmuje

1)

nazwę i rodzaj funduszu inwestycyjnego,

2)

cel inwestycyjny i czas trwania funduszu,

3)

firmę, siedzibę i adres towarzystwa tworzącego fundusz, sposób reprezentowania towarzystwa

oraz numer wpisu towarzystwa do rejestru handlowego wraz z oznaczeniem sądu prowadzącego

rejestr,

4)

listę członków zarządu towarzystwa oraz pełnomocników, którym udzielono pełnomocnictwa

ogólnego do reprezentowania funduszu,

5)

firmę lub nazwę, siedzibę i adres depozytariusza.

2.

W razie zmiany danych wymienionych w ust. 1 fundusz składa niezwłocznie wniosek o

ich wpisanie do rejestru funduszy.

3.

Wpisanie zmian związanych z przejęciem zarządzania funduszem inwestycyjnym przez inne

towarzystwo może nastąpić dopiero po przedstawieniu

1)

zezwolenia Komisji na odpowiednią zmianę statutu funduszu,

2)

informacji o braku zastrzeżeń Prezesa Urzędu Ochrony Konkurencji i Konsumentów w odniesieniu

do przejęcia zarządzania funduszem.

1.

Rachunkowość funduszy inwestycyjnych oraz terminy sporządzania, badania i składania

do ogłoszenia rocznych i półrocznych sprawozdań finansowych regulują odrębne przepisy.

2.

Roczne sprawozdania finansowe funduszu inwestycyjnego zatwierdza walne zgromadzenie

akcjonariuszy towarzystwa.

Towarzystwo tworzy się w formie spółki akcyjnej z siedzibą na obszarze Rzeczypospolitej

Polskiej, po uzyskaniu zezwolenia Komisji.

W sprawach nie uregulowanych w ustawie do towarzystw stosuje się przepisy Kodeksu handlowego.

Jeżeli założycielem lub założycielami towarzystwa są osoby prawne, warunku określonego

w przepisie art. 308 zdanie trzecie Kodeksu handlowego nie stosuje się.

1.

Firma towarzystwa zawiera oznaczenie „towarzystwo funduszy inwestycyjnych”.

2.

Oznaczenia „towarzystwo funduszy inwestycyjnych” może używać jedynie towarzystwo utworzone

na podstawie ustawy.

1.

Przedmiotem przedsiębiorstwa towarzystwa jest wyłącznie tworzenie funduszy inwestycyjnych

i zarządzanie nimi oraz reprezentowanie ich wobec osób trzecich.

2.

Towarzystwo zarządza funduszem inwestycyjnym odpłatnie.

1.

Kapitał akcyjny towarzystwa jest opłacany wyłącznie gotówką.

2.

Kapitał akcyjny towarzystwa opłaca się w całości przed wpisaniem spółki do rejestru

handlowego.

3.

Kapitał akcyjny towarzystwa wynosi co najmniej 3 000 000 zł. Jeżeli towarzystwo ma

zarządzać więcej niż jednym funduszem, kwota ta ulega powiększeniu o 1 000 000 zł

na każdy kolejny fundusz.

1.

Towarzystwo ma obowiązek utrzymywania kapitałów własnych na poziomie nie niższym niż

50% minimalnego kapitału akcyjnego określonego zgodnie z art. 35 ust. 3.

2.

O zmniejszeniu wysokości kapitałów własnych poniżej poziomu określonego w ust. 1 towarzystwo

zawiadamia niezwłocznie Komisję.

3.

Komisja może cofnąć zezwolenie na utworzenie towarzystwa, jeżeli wysokość kapitałów

własnych towarzystwa nie zostanie, w terminie trzech miesięcy uzupełniona do wymaganego

poziomu.

1.

Kapitał akcyjny towarzystwa może być opłacony wyłącznie ze źródeł udokumentowanych.

Środki na pokrycie kapitału akcyjnego nie mogą pochodzić z pożyczki lub kredytu.

2.

Osoby obejmujące akcje towarzystwa są obowiązane do udokumentowania źródeł pochodzenia

gotówki i złożenia oświadczenia o wywiązywaniu się z obowiązków podatkowych, pod rygorem

odpowiedzialności za fałszywe zeznania.

3.

Dokumenty, o których mowa w ust. 2, załącza się do wniosków

1)

o zezwolenie na utworzenie towarzystwa,

2)

o wpis towarzystwa do rejestru handlowego.

Akcje towarzystwa są akcjami imiennymi i nie mogą być zamieniane na akcje na okaziciela.

1.

Nabycie przez jednego akcjonariusza akcji lub praw z akcji towarzystwa w liczbie,

która spowoduje przekroczenie 20%, 33% lub 50% ogólnej liczby głosów na walnym zgromadzeniu

akcjonariuszy towarzystwa, wymaga uprzedniego zezwolenia Komisji. Czynności dokonane

bez zezwolenia Komisji są nieważne.

2.

Nabycie akcji towarzystwa przez podmiot będący w rozumieniu przepisów prawo o publicznym

obrocie papierami wartościowymi podmiotem zależnym uważa się za nabycie akcji przez

podmiot dominujący.

Do wniosku o wydanie zezwolenia na utworzenie towarzystwa załącza się

1)

statut towarzystwa,

2)

zgodę założycieli na zawiązanie spółki akcyjnej i na brzmienie statutu oraz na objęcie

akcji przez założycieli - samych lub łącznie z osobami trzecimi,

3)

schemat organizacji towarzystwa oraz regulamin zapobiegania ujawnianiu informacji,

których wykorzystanie mogłoby naruszać interes uczestników funduszu inwestycyjnego

lub interes uczestników publicznego obrotu papierami wartościowymi,

4)

dane osobowe członków zarządu, rady nadzorczej i komisji rewizyjnej towarzystwa, jeżeli

komisja rewizyjna została ustanowiona, wraz z opisem ich kwalifikacji i doświadczeń

zawodowych, a także zaświadczenia o niekaralności tych osób,

5)

oświadczenia osób, o których mowa w pkt 4, o wyrażeniu zgody na pełnienie funkcji,

6)

listę co najmniej dwóch doradców inwestycyjnych, którzy zostaną zatrudnieni przez

towarzystwo, wraz z ich oświadczeniami o wyrażeniu zgody na zatrudnienie.

1.

Komisja wydaje zezwolenie na utworzenie towarzystwa w terminie dwóch miesięcy od dnia

złożenia wniosku.

2.

Jeżeli wniosek o wydanie zezwolenia na utworzenie towarzystwa nie spełnia warunków

określonych przepisami prawa, Komisja wzywa wnioskodawcę do usunięcia braków, określając

termin nie krótszy niż siedem dni.

3.

Jeżeli osoby, o których mowa w art. 40 pkt 4, nie dają rękojmi należytego wykonywania

obowiązków, Komisja wydaje decyzję o odmowie udzielenia zezwolenia.

1.

Zezwolenia Komisji wymaga

1)

zmiana statutu towarzystwa, zmiana depozytariusza lub umowy z depozytariuszem,

2)

powołanie członków zarządu, rady nadzorczej i komisji rewizyjnej, jeżeli została ustanowiona.

2.

Zezwolenia nie wymaga powołanie w skład zarządu, rady nadzorczej i komisji rewizyjnej

osób, które pełniły funkcję w tych organach w poprzedniej kadencji.

Towarzystwo niezwłocznie zawiadamia Komisję o każdej zmianie danych zawartych we wniosku

i dokumentach, o których mowa w art. 17.

1.

Towarzystwo odpowiada wobec uczestników funduszu za wszelkie szkody spowodowane niewykonaniem

lub nienależytym wykonaniem swych obowiązków w zakresie zarządzania funduszem i jego

reprezentacji, chyba że niewykonanie lub nienależyte wykonanie obowiązków spowodowane

jest okolicznościami, za które towarzystwo odpowiedzialności nie ponosi.

2.

Za szkody z tytułów, o których mowa w ust. 1, fundusz inwestycyjny nie ponosi odpowiedzialności.

3.

Powierzenie wykonania niektórych obowiązków osobie trzeciej nie ogranicza odpowiedzialności

towarzystwa.

1.

Do zachowania tajemnicy zawodowej dotyczącej działalności funduszu inwestycyjnego

obowiązani są

1)

członkowie organów towarzystwa,

2)

pracownicy towarzystwa,

3)

osoby pozostające z towarzystwem albo funduszem w stosunku zlecenia lub innym stosunku

prawnym o podobnym charakterze,

4)

pracownicy podmiotów pozostających z towarzystwem albo funduszem w stosunku, o którym

mowa w pkt 3.

2.

Tajemnicę zawodową w rozumieniu ust. 1 stanowi informacja związana z lokatami funduszu

oraz rejestrem uczestników funduszu, której ujawnienie mogłoby naruszyć interes uczestników

funduszu lub interes uczestników publicznego obrotu papierami wartościowymi.

1.

Towarzystwo nie może

1)

nabywać lub obejmować udziałów, akcji albo innych papierów wartościowych, jednostek

uczestnictwa w funduszach inwestycyjnych lub tytułów uczestnictwa emitowanych przez

instytucje wspólnego inwestowania mające siedzibę za granicą ani uczestniczyć w spółkach

nie mających osobowości prawnej,

2)

nabywać papierów wartościowych emitowanych przez depozytariusza,

3)

udzielać pożyczek, gwarancji i poręczeń, z wyjątkiem pożyczek z funduszu utworzonego

na podstawie ustawy z dnia 4 marca 1994 r. o zakładowym funduszu świadczeń socjalnych

(Dz. U. z 1996 r. Nr 70, poz. 335, Nr 118, poz. 561, Nr 139, poz. 647 i Nr 147, poz. 686 oraz z 1997 r. Nr 82, poz. 518 i Nr 121, poz. 770),

4)

zaciągać pożyczek i kredytów, w tym także dokonywać emisji obligacji, w wysokości

przekraczającej łącznie 10% wartości kapitałów własnych.

2.

Przepisu ust. 1 pkt 1 nie stosuje się do

1)

papierów wartościowych emitowanych przez Skarb Państwa lub Narodowy Bank Polski,

2)

jednostek uczestnictwa lub certyfikatów inwestycyjnych zbywanych przez fundusze inwestycyjne

zarządzane przez dane towarzystwo, w tym jednostek uczestnictwa lub certyfikatów inwestycyjnych

nabywanych w drodze zapisów, o których mowa w art. 12 ust. 3,

3)

udziałów w spółkach lub akcji spółek prowadzących rejestr uczestników funduszu inwestycyjnego,

zarządzanych przez dane towarzystwo,

4)

udziałów w spółkach lub akcji spółek rozliczających transakcje zawierane na rynku

kapitałowym w liczbie nie powodującej powstania stosunku dominacji w rozumieniu przepisów

prawo o publicznym obrocie papierami wartościowymi.

1.

W przypadku ogłoszenia upadłości towarzystwa lub otwarcia jego likwidacji, Komisja

cofa zezwolenie na utworzenie towarzystwa.

2.

Komisja może cofnąć zezwolenie na utworzenie towarzystwa, jeżeli stwierdzi, że fundusz

inwestycyjny prowadzi działalność z naruszeniem przepisów ustawy, statutu funduszu

lub warunków zezwolenia.

3.

W decyzji o cofnięciu zezwolenia Komisja określa datę wejścia tej decyzji w życie.

Decyzja może wejść w życie najwcześniej po upływie siedmiu dni od dnia jej wydania.

1.

Od dnia wejścia w życie decyzji o cofnięciu zezwolenia na utworzenie towarzystwa fundusz

inwestycyjny jest reprezentowany przez depozytariusza. W tym czasie fundusz nie zbywa

jednostek uczestnictwa ani nie emituje certyfikatów inwestycyjnych.

2.

Fundusz inwestycyjny podlega likwidacji, jeżeli w ciągu trzech miesięcy od dnia wejścia

w życie decyzji o cofnięciu zezwolenia inne towarzystwo nie przejmie zarządzania funduszem

inwestycyjnym.

3.

Towarzystwo, które zamierza przejąć zarządzanie funduszem inwestycyjnym, zgłasza wniosek

do Komisji o zezwolenie na zmianę statutu funduszu w zakresie określonym w art. 14

ust. 2 pkt 2 i 3 oraz dokumentami określonymi w art. 17 pkt 3, 4, 6 i 8.

1.

Towarzystwo przechowuje i archiwizuje dokumenty oraz inne nośniki informacji funduszy

inwestycyjnych, którymi zarządza.

2.

W przypadku likwidacji funduszu inwestycyjnego dokumenty i inne nośniki informacji,

o których mowa w ust. 1, towarzystwo ma obowiązek przechowywać przez pięć lat od chwili

zakończenia likwidacji.

3.

Jeżeli zezwolenie wygasło z mocy prawa lub cofnięto zezwolenie na prowadzenie działalności

przez towarzystwo, depozytariusz przechowuje i archiwizuje dokumenty oraz inne nośniki

informacji funduszy co najmniej przez pięć lat od chwili zakończenia likwidacji funduszu.

4.

W przypadku upadłości lub likwidacji depozytariusza do dokumentów i innych nośników

informacji, związanych z zarządzaniem funduszem inwestycyjnym, stosuje się przepis

art. 460 § 2 Kodeksu handlowego. Właściwy sąd niezwłocznie zawiadamia Komisję o wyznaczonym przechowawcy.

Umowę o przechowywanie aktywów funduszu można zawrzeć wyłącznie z bankiem, którego

siedziba znajduje się na obszarze Rzeczypospolitej Polskiej i którego fundusze własne

wynoszą co najmniej 100 000 000 zł, albo z Krajowym Depozytem Papierów Wartościowych

Spółką Akcyjną.

1.

Obowiązki w zakresie przechowywania aktywów funduszu inwestycyjnego obejmują

1)

prowadzenie rejestru aktywów funduszu inwestycyjnego zapisywanych na właściwych rachunkach

oraz przechowywanych przez depozytariusza i inne podmioty na mocy odrębnych przepisów

lub na podstawie umów zawartych na polecenie funduszu,

2)

zapewnienie, aby odkupywanie jednostek uczestnictwa lub wykupywanie certyfikatów inwestycyjnych

odbywało się zgodnie z przepisami prawa i statutem funduszu inwestycyjnego,

3)

zapewnienie, aby rozliczanie umów dotyczących aktywów funduszu inwestycyjnego oraz

rozliczanie umów z uczestnikami funduszu następowało bez nie uzasadnionego opóźnienia,

4)

zapewnienie, aby wartość netto aktywów funduszu inwestycyjnego i wartość jednostki

uczestnictwa była obliczana zgodnie z przepisami prawa i statutu funduszu inwestycyjnego,

5)

zapewnienie, aby dochody funduszu inwestycyjnego były wykorzystywane w sposób zgodny

z przepisami prawa i ze statutem funduszu,

6)

wykonywanie poleceń funduszu inwestycyjnego, chyba że są sprzeczne z prawem lub statutem

funduszu inwestycyjnego.

2.

Depozytariusz może zawierać umowy, o których mowa w ust. 1 pkt 1, również z bankami

lub instytucjami finansowymi, które mają siedzibę poza obszarem Rzeczypospolitej Polskiej.

3.

Depozytariusz zapewnia zgodne z prawem i statutem wykonywanie obowiązków funduszu,

o których mowa w ust. 1 pkt 2-5, co najmniej przez stałą kontrolę czynności faktycznych

i prawnych dokonywanych przez fundusz oraz doprowadzanie do zgodności tych czynności

z prawem i statutem funduszu.

4.

Depozytariusz jest również obowiązany do występowania, w imieniu uczestników, z powództwem

przeciwko towarzystwu z tytułu szkody spowodowanej niewykonaniem lub nienależytym

wykonaniem obowiązków w zakresie zarządzania funduszem i jego reprezentacji.

1.

Członkowie organów depozytariusza i jego pracownicy nie mogą być członkami władz towarzystwa.

2.

Depozytariusz nie może być akcjonariuszem towarzystwa zarządzającego funduszem inwestycyjnym,

którego aktywa przechowuje.

1.

Umowa o przechowywanie aktywów funduszu określa szczegółowe obowiązki depozytariusza

i funduszu inwestycyjnego, sposób ich wykonywania, a także wynagrodzenie depozytariusza,

sposób kalkulacji kosztów obciążających fundusz, oraz wskazuje osoby wyznaczone przez

depozytariusza do wykonywania umowy.

2.

Umowa, o której mowa w ust. 1, nie może ograniczyć obowiązków depozytariusza określonych

w ustawie.

1.

Depozytariusz odpowiada za szkody spowodowane niewykonaniem lub nienależytym wykonaniem

obowiązków określonych w art. 51 ust. 1 i 4.

2.

Odpowiedzialność depozytariusza nie może być wyłączona lub ograniczona ani w umowie

o przechowywanie aktywów funduszu, ani z tego powodu, że przechowywanie części lub

całości aktywów funduszu depozytariusz zlecił innemu podmiotowi, o którym mowa w art.

51 ust. 1 pkt 1.

Fundusz inwestycyjny lub depozytariusz może rozwiązać umowę o przechowywanie aktywów

funduszu, za wypowiedzeniem, w terminie nie krótszym niż sześć miesięcy. O wypowiedzeniu

umowy wypowiadający zawiadamia niezwłocznie Komisję.

1.

Jeżeli depozytariusz nie wykonuje obowiązków określonych w umowie o przechowywanie

aktywów funduszu albo wykonuje je nienależycie

1)

fundusz inwestycyjny wypowiada umowę i niezwłocznie zawiadamia o tym Komisję,

2)

Komisja może nakazać funduszowi inwestycyjnemu zmianę depozytariusza.

2.

W przypadkach, o których mowa w ust. 1, wypowiedzenie może nastąpić w terminie krótszym

niż sześć miesięcy.

W przypadku otwarcia likwidacji lub ogłoszenia upadłości depozytariusza, fundusz inwestycyjny

niezwłocznie dokonuje zmiany depozytariusza. Przepisu art. 55 zdanie pierwsze nie

stosuje się.

1.

Zmiana depozytariusza jest dokonywana w sposób zapewniający nieprzerwane wykonywanie

obowiązków określonych w art. 51 ust. 1.

2.

Depozytariusz, z którym rozwiązano umowę, jest obowiązany wydać depozytariuszowi,

z którym fundusz inwestycyjny zawarł umowę, przechowywane aktywa funduszu inwestycyjnego

oraz dokumenty związane z wykonywaniem obowiązków określonych w ust. 1 w terminach

uzgodnionych przez strony, jednakże bez zbędnej zwłoki.

Przechowywane przez depozytariusza aktywa funduszu inwestycyjnego albo wpłaty dokonane

na rachunek, o którym mowa w art. 22 ust. 1, nie mogą być przedmiotem egzekucji kierowanej

przeciwko depozytariuszowi lub podmiotom, o których mowa w art. 51 ust. 1 pkt 1, nie

wchodzą do masy upadłości depozytariusza lub tych podmiotów i nie mogą być objęte

postępowaniem układowym.

Fundusz inwestycyjny otwarty zbywa jednostki uczestnictwa i dokonuje ich odkupienia

na żądanie uczestnika funduszu. Z chwilą odkupienia jednostki uczestnictwa są umarzane

z mocy prawa.

1.

Jednostki uczestnictwa danego funduszu inwestycyjnego otwartego reprezentują jednakowe

prawa majątkowe.

2.

Jednostka uczestnictwa nie może być zbyta przez uczestnika na rzecz osób trzecich.

3.

Jednostka uczestnictwa podlega dziedziczeniu.

4.

Wierzytelność, której przedmiotem jest odkupienie jednostki uczestnictwa, może być

przedmiotem zastawu, jednakże zaspokojenie się z tej wierzytelności może być dokonane

wyłącznie przez jej odkupienie przez fundusz.

1.

Fundusz inwestycyjny otwarty zbywa i odkupuje jednostki uczestnictwa z częstotliwością

określoną w statucie, nie rzadziej jednak niż raz na dwa tygodnie.

2.

Statut funduszu inwestycyjnego może określać wartość aktywów netto, po której przekroczeniu

fundusz może zawiesić zbywanie jednostek uczestnictwa. W takim przypadku statut funduszu

określi warunki wznowienia zbywania jednostek uczestnictwa.

Z częstotliwością określoną w statucie, nie rzadziej jednak niż w każdym dniu zbywania

lub odkupywania jednostek uczestnictwa, fundusz inwestycyjny otwarty dokonuje

1)

wyceny aktywów funduszu,

2)

ustalenia wartości aktywów netto,

3)

ustalenia ceny zbycia i odkupienia jednostek uczestnictwa.

Jednostki uczestnictwa są zbywane i odkupywane po cenie wynikającej z podzielenia

wartości aktywów netto funduszu przez liczbę jednostek ustaloną na podstawie rejestru

uczestników funduszu w dniu wyceny, odpowiednio powiększonej lub pomniejszonej o opłaty,

o których mowa w art. 26 ust. 4.

1.

Fundusz inwestycyjny otwarty prowadzi rejestr uczestników funduszu.

2.

Rejestr uczestników funduszu zawiera w szczególności

1)

dane identyfikujące uczestnika funduszu,

2)

liczbę jednostek uczestnictwa należących do uczestnika,

3)

datę nabycia, liczbę i cenę nabycia jednostki uczestnictwa,

4)

datę odkupienia, liczbę odkupionych jednostek oraz kwotę wypłaconą uczestnikowi za

odkupione jednostki,

5)

datę oraz kwotę dochodów funduszu wypłaconych uczestnikowi,

6)

informacje o pełnomocnictwach udzielonych lub odwołanych przez uczestnika funduszu.

1.

Osobom, które dokonały wpłaty na jednostki uczestnictwa, fundusz jest obowiązany zbyć

liczbę jednostek ustaloną zgodnie z art. 64.

2.

Zbycie jednostek uczestnictwa następuje w chwili wpisania do rejestru uczestników

funduszu liczby jednostek uczestnictwa nabytych przez uczestnika za dokonaną wpłatę.

3.

Statut funduszu inwestycyjnego może określać minimalna kwotę, za jaką jednorazowo

można nabyć jednostki uczestnictwa.

1.

Od uczestników, którzy zażądali odkupienia jednostek uczestnictwa, fundusz jest obowiązany

odkupić te jednostki po cenie ustalonej zgodnie z art. 64.

2.

Odkupienie jednostek uczestnictwa następuje w chwili wpisania do rejestru uczestników

funduszu liczby odkupionych jednostek uczestnictwa i kwoty należnej uczestnikowi z

tytułu odkupienia tych jednostek.

3.

Fundusz niezwłocznie dokonuje wypłaty kwoty, o której mowa w ust. 2, w sposób określony

w statucie funduszu.

4.

Jeżeli w okresie dwóch tygodni suma wartości odkupionych przez fundusz jednostek uczestnictwa

oraz jednostek, których odkupienia zażądano, stanowi kwotę przekraczającą 10% wartości

aktywów funduszu, fundusz może zawiesić odkupywanie jednostek uczestnictwa na dwa

tygodnie.

5.

W przypadku, o którym mowa w ust. 4, za zgodą i na warunkach określonych przez Komisję

1)

odkupywanie jednostek uczestnictwa może zostać zawieszone na okres nie przekraczający

dwóch miesięcy,

2)

w okresie nie przekraczającym sześciu miesięcy, przy zastosowaniu proporcjonalnej

redukcji lub przy dokonywaniu wypłat z tytułu odkupienia jednostek uczestnictwa, fundusz

może odkupywać jednostki uczestnictwa w ratach.

1.

Statut określi terminy, w jakich najpóźniej nastąpi

1)

zbycie przez fundusz jednostek uczestnictwa po dokonaniu wpłaty na te jednostki,

2)

odkupienie przez fundusz jednostek uczestnictwa po zgłoszeniu żądania ich odkupienia.

2.

Terminy, o których mowa w ust. 1, nie mogą być dłuższe niż siedem dni.

1.

Fundusz inwestycyjny otwarty, niezwłocznie po dokonaniu zbycia lub odkupienia jednostek

uczestnictwa, doręcza uczestnikowi funduszu pisemne potwierdzenie.

2.

Potwierdzenie, o którym mowa w ust. 1, powinno zawierać

1)

dane identyfikujące uczestnika funduszu,

2)

nazwę funduszu,

3)

datę zbycia lub odkupienia jednostek uczestnictwa,

4)

liczbę zbytych lub odkupionych jednostek uczestnictwa i ich wartość,

5)

liczbę jednostek uczestnictwa posiadanych przez uczestnika po zbyciu lub odkupieniu

jednostek uczestnictwa.

1.

Fundusz inwestycyjny otwarty, z zastrzeżeniem ust. 2 i art. 73, może lokować aktywa

funduszu wyłącznie w

1)

papiery wartościowe dopuszczone do obrotu na giełdzie papierów wartościowych lub na

regulowanym rynku pozagiełdowym, który działa regularnie i do którego dostęp nie jest

ograniczony oraz jest uznany przez właściwy organ za spełniający warunki określone

przepisami prawa, z wyjątkiem wymienionych w art. 3 ust. 3 ustawy z dnia 21 sierpnia 1997 r. - Prawo o publicznym obrocie papierami

wartościowymi

(Dz. U. Nr 118, poz. 754),

2)

papiery wartościowe dopuszczone do obrotu publicznego nabywane w obrocie pierwotnym

lub pierwszej ofercie publicznej, o ile warunki emisji lub pierwszej oferty publicznej

zakładają złożenie wniosku o dopuszczenie do obrotu, o którym mowa w pkt 1, oraz gdy

dopuszczenie do obrotu jest zapewnione w okresie nie dłuższym niż jeden rok od dnia

emisji, pod warunkiem że statut funduszu zezwala na dokonywanie takich lokat, z wyjątkiem

wymienionych w art. 3 ust. 3 ustawy - Prawo o publicznym obrocie papierami wartościowymi,

3)

papiery wartościowe, inne niż określone w pkt 1 i 2, lub wierzytelności pieniężne

o terminie wymagalności nie dłuższym niż rok, pod warunkiem że są one zbywalne i ich

wartość rynkowa może być ustalona w każdym czasie (nie rzadziej jednak niż w dniu

wyceny), z tym że łączna wartość tych lokat nie może przewyższyć 10% wartości aktywów

funduszu.

2.

Lokowanie w papiery wartościowe, które są w obrocie na giełdzie lub oficjalnie uznanym

regulowanym rynku pozagiełdowym, oraz w papiery wartościowe, których dopuszczenie

do takiego obrotu jest zapewnione, w państwie innym niż Rzeczpospolita Polska lub

państwo należące do Organizacji Współpracy Gospodarczej i Rozwoju (OECD) wymaga uzyskania

zezwolenia Komisji na dokonywanie lokat na określonej giełdzie lub rynku. Nie uchybia

to przepisom Prawa dewizowego.

1.

Kierownik jednostki, o której mowa w art. 64 ust. 1, obowiązany jest złożyć bilans,

rachunek zysków i strat oraz sprawozdanie z przepływu środków pieniężnych za rok obrotowy

do ogłoszenia w ciągu 15 dni od dnia ich zatwierdzenia, wraz z opinią biegłego rewidenta

oraz odpisem uchwały bądź postanowienia organu zatwierdzającego o zatwierdzeniu sprawozdania

finansowego i podziale zysku lub pokryciu straty. Zakres rocznego i półrocznego sprawozdania

finansowego funduszy inwestycyjnych oraz termin ich złożenia do ogłoszenia określają

odrębne przepisy.

2.

Ogłoszenie, o którym mowa w ust. 1 i art. 64 ust. 4, następuje w Monitorze Polskim

B.

1.

Fundusz inwestycyjny otwarty nie może lokować więcej niż 5% wartości swoich aktywów

w papiery wartościowe wyemitowane przez jeden podmiot i w wierzytelności wobec tego

podmiotu.

2.

Fundusz inwestycyjny otwarty może lokować do 10% wartości swoich aktywów w papiery

wartościowe wyemitowane przez jeden podmiot i w wierzytelności wobec tego podmiotu,

jeżeli łączna wartość takich lokat nie przekroczy 40% wartości aktywów funduszu oraz

gdy statut funduszu to przewiduje.

1.

Do lokat w papiery wartościowe emitowane lub gwarantowane przez Skarb Państwa albo

Narodowy Bank Polski nie stosuje się ograniczeń, o których mowa w art. 71.

2.

Ograniczeń, o których mowa w art. 71, nie stosuje się również do lokat w papiery wartościowe

emitowane lub gwarantowane przez państwa należące do OECD oraz międzynarodowe instytucje

finansowe, których członkiem jest Rzeczpospolita Polska lub przynajmniej jedno z państw

należących do OECD.

3.

Jeżeli lokaty, o których mowa w ust. 1 lub 2, nie spełniają warunków określonych w

art. 71, powinny być dokonywane w papiery wartościowe co najmniej sześciu różnych

emisji, z tym że wartość lokaty w papiery żadnej z tych emisji nie może przewyższać

30% wartości aktywów funduszu.

4.

Lokaty, o których mowa w ust. 1 i 2, dokonywane w papiery wartościowe jednego emitenta

lub gwarantowane przez jeden podmiot nie mogą przewyższać 35% wartości aktywów funduszu,

chyba że statut funduszu na to zezwala i wskazuje tego emitenta lub gwaranta.

1.

Fundusz inwestycyjny otwarty, z zastrzeżeniem ust. 4, może nabywać jednostki uczestnictwa

w innych funduszach inwestycyjnych otwartych mających siedzibę na obszarze Rzeczypospolitej

Polskiej.

2.

Fundusz inwestycyjny otwarty może lokować swoje aktywa w tytuły uczestnictwa emitowane

przez instytucje wspólnego inwestowania mające siedzibę za granicą, jeżeli instytucje

te oferują publicznie tytuły uczestnictwa i umarzają je na żądanie uczestnika oraz

jeżeli stosują ograniczenia inwestycyjne co najmniej takie, jak określone w rozdziale

5.

3.

Łączna wartość lokat, o których mowa w ust. 1 i 2, nie może przewyższać 5% wartości

aktywów funduszu.

4.

Fundusz inwestycyjny otwarty może nabywać jednostki uczestnictwa innych funduszy inwestycyjnych

zarządzanych przez to samo towarzystwo wyłącznie w przypadku, gdy fundusze te specjalizują

się w inwestycjach na określonym obszarze geograficznym lub w określonej branży albo

sektorze gospodarczym i możliwość nabywania jednostek uczestnictwa w takich funduszach

jest wskazana w statucie funduszu.

5.

W przypadku, o którym mowa w ust. 4, towarzystwo nie może pobierać wynagrodzenia ani

obciążać funduszu kosztami związanymi z lokowaniem aktywów funduszu w jednostki uczestnictwa.

Fundusz inwestycyjny może zawierać umowy, których przedmiotem są papiery wartościowe

i prawa majątkowe, z innym funduszem zarządzanym przez to samo towarzystwo. Fundusz

jest obowiązany niezwłocznie zawiadomić Komisję o istotnych warunkach zawartej umowy.

1.

Fundusz inwestycyjny otwarty nie może nabyć papierów wartościowych dających więcej

niż 10% głosów w którymkolwiek organie emitenta tych papierów.

2.

W przypadku gdy papiery wartościowe nabyte przez fundusze zarządzane przez to samo

towarzystwo dawałyby więcej niż 10% głosów w organach emitenta, fundusze te mogą wykonywać

prawo głosu z papierów wartościowych dających łącznie 10% głosów.

1.

Czynności prawne dokonane z naruszeniem ograniczeń określonych w art. 71 ust. 1 lub

ust. 2, art. 72 ust. 3 lub ust. 4, art. 73 ust. 3 oraz art. 75 ust. 1 są ważne.

2.

Jeżeli fundusz inwestycyjny otwarty przekroczy ograniczenia określone w przepisach

wymienionych w ust. 1, jest obowiązany do dostosowania, w ciągu sześciu miesięcy,

stanu swoich aktywów do wymagań określonych w ustawie, uwzględniając należycie interesy

uczestników funduszu.

1.

Fundusz inwestycyjny otwarty nie może

1)

zobowiązywać się do przeniesienia praw, które w chwili zawarcia umowy jeszcze nie

zostały przez fundusz nabyte, chyba że ma roszczenie o nabycie takich praw, z zastrzeżeniem

art. 76,

2)

udzielać pożyczek, gwarancji i poręczeń, z zastrzeżeniem art. 70.

2.

Fundusz inwestycyjny otwarty, z zastrzeżeniem ust. 3, nie może

1)

lokować aktywów funduszu w papiery wartościowe i wierzytelności towarzystwa zarządzającego

tym funduszem, jego akcjonariuszy oraz podmiotów pozostających z nimi w stosunku zależności

lub dominacji, w rozumieniu przepisów Prawo o publicznym obrocie papierami wartościowymi,

2)

zawierać umów, których przedmiotem są papiery wartościowe i wierzytelności pieniężne

o terminie wymagalności nie dłuższym niż rok, z

a)

członkami organów towarzystwa,

b)

osobami zatrudnionymi w towarzystwie,

c)

osobami wyznaczonymi przez depozytariusza do wykonywania obowiązków określonych w

umowie o przechowywanie aktywów funduszu,

d)

osobami pozostającymi z osobami wymienionymi w lit. a)-c) w związku małżeńskim,

e)

osobami, z którymi osoby wymienione w lit. a)-c) łączy stosunek pokrewieństwa lub

powinowactwa do drugiego stopnia włącznie,

3)

zawierać umów, których przedmiotem są papiery wartościowe i prawa majątkowe, z akcjonariuszami

a)

towarzystwa,

b)

depozytariusza,

c)

podmiotów pozostających z towarzystwem lub depozytariuszem w stosunku zależności lub

dominacji w rozumieniu przepisów Prawo o publicznym obrocie papierami wartościowymi.

3.

Komisja może zezwolić na dokonanie czynności prawnych, o których mowa w ust. 2, pod

warunkiem że nie będzie to naruszało interesów uczestników funduszu.

Fundusz inwestycyjny otwarty może zaciągać, wyłącznie w bankach, pożyczki i kredyty,

o terminie spłaty do roku, w łącznej wysokości nie przekraczającej 10% wartości aktywów

funduszu w chwili zaciągania tych pożyczek i kredytów.

Fundusz inwestycyjny otwarty utrzymuje, wyłącznie w zakresie niezbędnym do zaspokojenia

bieżących zobowiązań funduszu, część swoich aktywów na rachunkach bankowych.

1.

Fundusz inwestycyjny otwarty może zawierać umowy mające za przedmiot papiery wartościowe

wymienione w art. 3 ust. 3 ustawy - Prawo o publicznym obrocie papierami wartościowymi,

inne prawa pochodne z praw majątkowych będących przedmiotem lokat oraz transakcje

terminowe wyłącznie dla ograniczenia ryzyka inwestycyjnego i przy uwzględnieniu celu

inwestycyjnego funduszu.

2.

Rada Ministrów, na wniosek Przewodniczącego Komisji, w drodze rozporządzenia, może

ograniczyć możliwości zawierania umów, o których mowa w ust. 1.

Minister Finansów, w porozumieniu z Przewodniczącym Komisji, może określić, w drodze

rozporządzenia, jaką część aktywów funduszu inwestycyjnego otwartego mogą stanowić

papiery wartościowe i wierzytelności objęte lub nabyte poza granicami Rzeczypospolitej

Polskiej.

W przypadku papierów wartościowych emitowanych za granicą pojęcie „papiery wartościowe”

ma w ustawie takie znaczenie, jakie nadają mu przepisy państwa, w którym zostały wyemitowane.

Do specjalistycznych funduszy inwestycyjnych otwartych stosuje się przepisy o funduszach

inwestycyjnych otwartych, o ile przepisy niniejszego rozdziału nie stanowią inaczej.

1.

Statut specjalistycznego funduszu inwestycyjnego otwartego może stanowić, że uczestnikami

funduszu mogą zostać podmioty określone w statucie lub takie, które spełniają warunki

określone w statucie.

2.

W przypadku, o którym mowa w ust. 1, statut specjalistycznego funduszu inwestycyjnego

otwartego może także określać warunki, w jakich uczestnik może żądać odkupienia jednostki

uczestnictwa przez fundusz, w tym w szczególności termin, w którym uczestnik powinien

zgłosić zamiar żądania odkupienia jednostki uczestnictwa, lub termin, w którym nastąpi

wypłata kwoty z tytułu odkupienia tych jednostek.

3.

Jeżeli statut specjalistycznego funduszu inwestycyjnego otwartego przewiduje, że jego

uczestnikami mogą być osoby prawne, fundusz może, przy dokonywaniu lokat aktywów,

stosować ograniczenia inwestycyjne określone dla funduszu inwestycyjnego mieszanego,

o ile jego statut tak stanowi.

1.

Statut specjalistycznego funduszu inwestycyjnego otwartego może przewidywać utworzenie

rady inwestorów jako organu kontrolnego.

2.

Tryb działania rady inwestorów określa statut funduszu oraz regulamin przyjęty przez

radę.

3.

Rada inwestorów kontroluje realizację celu inwestycyjnego funduszu i polityki inwestycyjnej

oraz stosowanie ograniczeń inwestycyjnych. W tym celu rada inwestorów może przeglądać

księgi i dokumenty funduszu oraz żądać wyjaśnień od towarzystwa.

4.

W przypadku stwierdzenia nieprawidłowości w realizowaniu celu inwestycyjnego, polityki

inwestycyjnej lub stosowaniu ograniczeń inwestycyjnych, rada inwestorów wzywa towarzystwo

do niezwłocznego usunięcia nieprawidłowości oraz zawiadamia o nich Komisję.

5.

Rada inwestorów może postanowić o rozwiązaniu funduszu, o ile statut tak stanowi.

Uchwała w tej sprawie może być powzięta, jeżeli głosy za powzięciem uchwały oddali

uczestnicy reprezentujący łącznie co najmniej 50% ogólnej liczby jednostek uczestnictwa

danego funduszu.

1.

W skład rady inwestorów może wchodzić uczestnik funduszu reprezentujący ponad 5% ogólnej

liczby jednostek uczestnictwa w danym funduszu, który wyraża zgodę na udział w radzie.

Fundusz niezwłocznie zawiadamia uczestnika o spełnieniu przez niego tego warunku.

Rada inwestorów rozpoczyna działalność, gdy co najmniej trzech inwestorów spełnia

powyższe warunki.

2.

Członkostwo w radzie inwestorów ustaje z dniem złożenia rezygnacji lub z dniem zawiadomienia

inwestora o posiadaniu przez niego jednostek uczestnictwa w liczbie mniejszej niż

wymagana w ust. 1.

3.

Uprawnienia i obowiązki wynikające z członkostwa w radzie inwestorów uczestnik wykonuje

osobiście. Każda jednostka uczestnictwa posiadana przez członka rady daje prawo do

jednego głosu w radzie. Uchwały rady są podejmowane bezwzględną większością głosów.

Statut funduszu może zezwolić na dokonywanie wpłat papierami wartościowymi dopuszczonymi

do publicznego obrotu, które uczestnicy nabyli na zasadach preferencyjnych lub nieodpłatnie,

zgodnie z odrębnymi przepisami. W takim przypadku przepisu art. 38 ust. 3 ustawy z dnia 30 sierpnia 1996 r. o komercjalizacji i prywatyzacji

przedsiębiorstw państwowych

(Dz. U. Nr 118, poz. 561 i Nr 156, poz. 775 oraz z 1997 r. Nr 32, poz. 184, Nr 98, poz. 603, Nr 106, poz. 673, Nr 121, poz. 770 i Nr 137, poz. 926) oraz art. 5 ust. 1 pkt 2 ustawy - Prawo o publicznym obrocie papierami wartościowymi

nie stosuje się.

Fundusz inwestycyjny zamknięty emituje certyfikaty inwestycyjne. Fundusz inwestycyjny

zamknięty nie może nabywać certyfikatów inwestycyjnych, które wyemitował.

1.

Certyfikat inwestycyjny jest papierem wartościowym na okaziciela.

2.

Certyfikat inwestycyjny jest niepodzielny.

3.

Certyfikaty inwestycyjne danego funduszu reprezentują jednakowe prawa majątkowe.

4.

Certyfikaty inwestycyjne umarza się wyłącznie w przypadkach przewidzianych w ustawie.

Do dopuszczenia certyfikatów inwestycyjnych do publicznego obrotu i do obrotu tymi

certyfikatami stosuje się przepisy prawo o publicznym obrocie papierami wartościowymi,

o ile ustawa nie stanowi inaczej.

Wydanie przez Komisję zezwolenia na utworzenie funduszu inwestycyjnego zamkniętego

jest równoznaczne z dopuszczeniem pierwszej emisji certyfikatów inwestycyjnych do

obrotu publicznego.

Fundusz inwestycyjny zamknięty dokonuje wyceny aktywów funduszu i ustala wartość aktywów

netto oraz wartość aktywów netto przypadającą na certyfikat inwestycyjny z częstotliwością

określoną w statucie, nie rzadziej jednak niż raz na sześć miesięcy, oraz na siedem

dni przed rozpoczęciem zbywania certyfikatów kolejnej emisji.

Cena emisyjna certyfikatów inwestycyjnych drugiej i następnych emisji nie może być

niższa niż wartość aktywów netto funduszu przypadająca na certyfikat inwestycyjny

według ostatniej wyceny aktywów poprzedzającej emisję. Cena certyfikatu może być powiększona

o opłatę, o której mowa w art. 26 ust. 4.

1.

Fundusz inwestycyjny zamknięty prowadzi rejestr certyfikatów inwestycyjnych.

2.

Rejestr certyfikatów inwestycyjnych zawiera w szczególności

1)

datę każdej emisji, liczbę oferowanych certyfikatów oraz wartość emisji,

2)

liczbę certyfikatów każdej emisji zbytych uczestnikom funduszu, cenę certyfikatu oraz

łączną wartość wpłat za certyfikaty danej emisji.

1.

Osobom, które dokonały wpłaty na certyfikaty inwestycyjne, fundusz inwestycyjny zamknięty

jest obowiązany zbyć certyfikaty według ceny określonej zgodnie z art. 93, na warunkach

i w sposób określony w statucie funduszu i w prospekcie emisyjnym.

2.

Zbycie, o którym mowa w ust. 1, następuje w chwili wpisania certyfikatu objętego przez

uczestnika na jego rachunek papierów wartościowych.

3.

Statut funduszu może określać minimalną kwotę, za jaką jednorazowo można nabyć certyfikaty

inwestycyjne.

1.

Emisja certyfikatów inwestycyjnych jest zamknięta po dokonaniu wpłat na wszystkie

wyemitowane certyfikaty lub po upływie terminu określonego w prospekcie emisyjnym,

nie dłuższego jednak niż sześć miesięcy od rozpoczęcia przyjmowania wpłat na certyfikaty,

w odniesieniu zaś do pierwszej emisji - nie dłuższego niż cztery miesiące.

2.

Kolejna emisja certyfikatów inwestycyjnych jest możliwa po zamknięciu poprzedniej

emisji.

1.

Fundusz inwestycyjny zamknięty jest obowiązany w ciągu siedmiu dni od dnia wpisania

funduszu do rejestru funduszy inwestycyjnych oraz od dnia zamknięcia każdej kolejnej

emisji certyfikatów do złożenia wniosku o dopuszczenie certyfikatów inwestycyjnych

do obrotu na rynku giełdowym lub regulowanym rynku pozagiełdowym.

2.

Komisja może przedłużyć termin określony w ust. 1 o siedem dni na uzasadniony wniosek

funduszu inwestycyjnego.

1.

Fundusz inwestycyjny zamknięty, z zastrzeżeniem ust. 2 i 3, może lokować aktywa w

1)

papiery wartościowe,

2)

wierzytelności, z wyjątkiem wierzytelności wobec osób fizycznych,

3)

udziały w spółkach z ograniczoną odpowiedzialnością,

4)

waluty,

5)

prawa pochodne od praw majątkowych będących przedmiotem lokat,

6)

transakcje terminowe

pod warunkiem że są zbywalne.

2.

Papiery wartościowe wyemitowane przez jeden podmiot, wierzytelności wobec tego podmiotu

i udziały w tym podmiocie nie mogą stanowić łącznie więcej niż 10% wartości aktywów

funduszu.

3.

Waluta jednego państwa nie może stanowić więcej niż 10% wartości aktywów funduszu.

4.

Ograniczeń, o których mowa w ust. 2 i 3, nie stosuje się do papierów wartościowych

emitowanych przez Skarb Państwa, Narodowy Bank Polski, państwa należące do OECD albo

międzynarodowe instytucje finansowe, których członkiem jest Rzeczpospolita Polska

lub przynajmniej jedno z państw należących do OECD.

5.

Do lokat funduszu inwestycyjnego zamkniętego stosuje się przepisy art. 77 ust. 2 i

3.

Fundusz inwestycyjny zamknięty może zaciągać, wyłącznie w bankach, pożyczki i kredyty

o łącznej wysokości nie przekraczającej 50% wartości aktywów funduszu w chwili ich

zaciągania.

1.

Czynności prawne dokonane z naruszeniem ograniczeń, o których mowa w art. 98 ust.

1-3 i ust. 5, są ważne.

2.

Jeżeli fundusz inwestycyjny zamknięty przekroczy ograniczenie określone w przepisach

wymienionych w ust. 1, jest obowiązany do stosowania, w ciągu sześciu miesięcy, stanu

swoich aktywów do wymagań określonych w tych przepisach, uwzględniając należycie interes

uczestników funduszu.

1.

W funduszu inwestycyjnym zamkniętym działa rada inwestorów jako organ kontrolny.

2.

Do rady, o której mowa w ust. 1, stosuje się odpowiednio przepisy art. 85 i 86.

Minister Finansów, w porozumieniu z Przewodniczącym Komisji, może określić, w drodze

rozporządzenia, jaką część aktywów funduszu inwestycyjnego zamkniętego mogą stanowić

papiery wartościowe i wierzytelności objęte lub nabyte poza granicami Rzeczypospolitej

Polskiej.

Fundusz inwestycyjny mieszany emituje certyfikaty inwestycyjne i dokonuje ich wykupienia

na żądanie uczestnika funduszu. Z chwilą wykupienia przez fundusz certyfikaty inwestycyjne

są umarzane z mocy prawa.

1.

Certyfikaty inwestycyjne są wykupywane przez fundusz z częstotliwością określoną w

statucie, nie rzadziej jednak niż raz w roku.

2.

Statut funduszu inwestycyjnego mieszanego określi terminy i sposób dokonywania ogłoszeń

o wykupie certyfikatów inwestycyjnych.

Do certyfikatów inwestycyjnych emitowanych przez fundusz inwestycyjny mieszany stosuje

się przepis art. 89.

Fundusz inwestycyjny mieszany nie może nabywać certyfikatów inwestycyjnych, które

wyemitował. Wyjątek stanowi wykupienie certyfikatów inwestycyjnych na żądanie uczestnika.

1.

Do emisji certyfikatów inwestycyjnych stosuje się przepisy art. 91, 96 i 97.

2.

Do dopuszczenia certyfikatów inwestycyjnych do publicznego obrotu i obrotu tymi certyfikatami

stosuje się przepisy prawo o publicznym obrocie papierami wartościowymi, o ile ustawa

nie stanowi inaczej.

Fundusz inwestycyjny mieszany dokonuje wyceny swoich aktywów i ustala wartość aktywów

netto przypadającą na certyfikat inwestycyjny

1)

z częstotliwością określoną w statucie, nie rzadziej jednak niż raz na trzy miesiące,

2)

na siedem dni przed rozpoczęciem przyjmowania wpłat na certyfikaty kolejnej emisji,

3)

na siedem dni przed dniem wykupywania certyfikatów,

4)

w dniu zbywania certyfikatów,

5)

w dniu wykupywania certyfikatów.

1.

Cena emisyjna certyfikatów inwestycyjnych drugiej i następnej emisji jest równa wartości

aktywów netto funduszu przypadającej na certyfikat inwestycyjny, według wyceny aktywów

z dnia zbywania certyfikatów. Cena certyfikatu może być powiększona o opłatę, o której

mowa w art. 26 ust. 4.

2.

Cena wykupu certyfikatów inwestycyjnych jest równa wartości aktywów netto funduszu,

przypadającej na certyfikat inwestycyjny, według wyceny aktywów z dnia wykupienia.

Cena ta może być pomniejszona o opłatę, o której mowa w art. 26 ust. 4.

1.

Fundusz inwestycyjny mieszany prowadzi rejestr certyfikatów inwestycyjnych.

2.

Rejestr certyfikatów inwestycyjnych zawiera w szczególności

1)

datę każdej emisji, liczbę oferowanych certyfikatów oraz wartość emisji,

2)

liczbę certyfikatów każdej emisji zbytych uczestnikom funduszu, cenę certyfikatu oraz

łączną wartość wpłat za certyfikaty danej emisji,

3)

datę emisji i liczbę certyfikatów umorzonych z mocy prawa w wyniku ich wykupienia

przez fundusz.

1.

Osobom, które dokonały wpłaty na certyfikaty inwestycyjne, fundusz jest zobowiązany

zbyć certyfikaty według ceny ustalonej zgodnie z art. 109 ust. 1, na warunkach i w

sposób określony w statucie funduszu i prospekcie emisyjnym.

2.

Zbycie, o którym mowa w ust. 1, następuje w chwili wpisania certyfikatów inwestycyjnych

objętych przez uczestnika na jego rachunek papierów wartościowych.

3.

Statut funduszu może określać minimalną kwotę, za jaką jednorazowo można nabyć certyfikaty

inwestycyjne.

1.

Od uczestników, którzy zażądali wykupienia certyfikatów inwestycyjnych, fundusz jest

obowiązany wykupić te certyfikaty po cenie ustalonej zgodnie z art. 109 ust. 2.

2.

Wykupienie certyfikatu inwestycyjnego następuje w chwili wykreślenia certyfikatu z

rachunku papierów wartościowych uczestnika.

3.

Fundusz niezwłocznie dokonuje wypłaty kwoty, o której mowa w ust. 1, w sposób określony

w statucie funduszu.

1.

Fundusz inwestycyjny mieszany może lokować aktywa w

1)

papiery wartościowe, z wyjątkiem wymienionych w art. 3 ust. 3 ustawy - Prawo o publicznym

obrocie papierami wartościowymi,

2)

wierzytelności pieniężne o terminie wymagalności nie dłuższym niż rok,

3)

udziały w spółkach z ograniczoną odpowiedzialnością,

4)

waluty

pod warunkiem że są one zbywalne i ich wartość może być ustalona nie rzadziej niż

w każdym dniu wyceny aktywów funduszu.

2.

Lokowanie w papiery wartościowe lub wierzytelności w państwie innym niż Rzeczpospolita

Polska lub państwo należące do OECD wymaga uzyskania zezwolenia Komisji na dokonywanie

lokat. Nie uchybia to przepisom Prawa dewizowego.

1.

Fundusz inwestycyjny mieszany może dokonywać lokat, o których mowa w art. 113 ust.

1, pod warunkiem, że nie więcej niż 5% wartości jego aktywów będą stanowiły

1)

papiery wartościowe wyemitowane przez jeden podmiot, wierzytelności wobec tego podmiotu

lub udziały w tym podmiocie,

2)

waluta jednego państwa.

2.

Jeżeli statut funduszu tak stanowi, fundusz inwestycyjny mieszany może lokować do

10% wartości swoich aktywów w papiery wartościowe i prawa, o których mowa w ust. 1

pkt 1, albo w waluty jednego państwa. Łączna wartość takich lokat nie może przekroczyć

40% wartości aktywów funduszu.

1.

Do lokat w papiery wartościowe emitowane lub gwarantowane przez Skarb Państwa albo

Narodowy Bank Polski nie stosuje się ograniczeń, o których mowa w art. 114.

2.

Ograniczeń, o których mowa w art. 114, nie stosuje się również do lokat w papiery

wartościowe emitowane lub gwarantowane przez państwa należące do OECD albo międzynarodowe

instytucje finansowe, których członkiem jest Rzeczpospolita Polska lub przynajmniej

jedno z państw należących do OECD, o ile Komisja na to zezwoli. Nie uchybia to przepisom

Prawa dewizowego.

3.

Jeżeli lokaty, o których mowa w ust. 1 i 2, nie spełniają warunków określonych w art.

114, powinny być dokonywane w papiery wartościowe co najmniej sześciu różnych emisji,

z tym że wartość lokaty w papiery żadnej z tych emisji nie może przewyższać 30% wartości

aktywów funduszu.

4.

Lokaty, o których mowa w ust. 1 i 2, dokonywane w papiery wartościowe jednego emitenta

lub gwarantowane przez jeden podmiot, nie mogą przewyższać 35% wartości aktywów funduszu,

chyba że statut funduszu na to zezwala i wskazuje tego emitenta lub gwaranta.

1.

Fundusz inwestycyjny mieszany może nabywać jednostki uczestnictwa w innych funduszach

inwestycyjnych lub tytuły uczestnictwa emitowane przez instytucje wspólnego inwestowania,

mające siedzibę za granicą.

2.

Jeżeli fundusz inwestycyjny mieszany jest jednym z wielu funduszy zarządzanych przez

jedno towarzystwo, może on nabywać jednostki uczestnictwa innych funduszy inwestycyjnych

zarządzanych przez to samo towarzystwo, gdy możliwość nabywania jednostek uczestnictwa

w takich funduszach jest w sposób wyraźny określona w statucie funduszu.

3.

W przypadku, o którym mowa w ust. 2, towarzystwo nie może pobierać wynagrodzenia ani

obciążać funduszu kosztami związanymi z lokowaniem aktywów funduszu w jednostki uczestnictwa

tych funduszy.

1.

Czynności prawne dokonane z naruszeniem ograniczeń określonych w art. 114 i w art.

115 ust. 3 lub ust. 4 są ważne.

2.

Jeżeli fundusz inwestycyjny mieszany przekroczy ograniczenia określone w przepisach

wymienionych w ust. 1, jest obowiązany do dostosowania w ciągu sześciu miesięcy stanu

swoich aktywów do wymagań określonych w ustawie, uwzględniając należycie interes uczestników

funduszu.

Do funduszu inwestycyjnego mieszanego przepisy art. 77 stosuje się odpowiednio.

Fundusz inwestycyjny mieszany może zaciągać, wyłącznie w bankach, pożyczki i kredyty

o łącznej wysokości nie przekraczającej 30% wartości aktywów funduszu w chwili ich

zaciągania.

1.

Jeżeli statut funduszu inwestycyjnego mieszanego tak stanowi, fundusz może dokonywać

lokat w papiery wartościowe wymienione w art. 3 ust. 3 ustawy - Prawo o publicznym

obrocie papierami wartościowymi, inne prawa pochodne od praw majątkowych będących

przedmiotem lokat oraz transakcje terminowe, przy uwzględnieniu celu inwestycyjnego

funduszu.

2.

Rada Ministrów, na wniosek Przewodniczącego Komisji, w drodze rozporządzenia, może

ograniczyć możliwości zawierania umów, o których mowa w ust. 1.

Minister Finansów, w porozumieniu z Przewodniczącym Komisji, może określić, w drodze

rozporządzenia, jaką część aktywów funduszu inwestycyjnego mieszanego mogą stanowić

papiery wartościowe i wierzytelności objęte lub nabyte poza granicami Rzeczypospolitej

Polskiej.

Fundusz inwestycyjny otwarty ma obowiązek ogłaszania prospektów informacyjnych we

wskazanym w statucie dzienniku o zasięgu krajowym.

Fundusz inwestycyjny zamknięty i fundusz inwestycyjny mieszany publikują w sposób

określony przepisami prawo o publicznym obrocie papierami wartościowymi prospekty

emisyjne wraz ze statutem funduszu.

1.

Prospekt informacyjny funduszu inwestycyjnego otwartego powinien zawierać statut funduszu

oraz wszelkie informacje niezbędne do oceny ryzyka inwestycyjnego.

2.

Rada Ministrów, na wniosek Przewodniczącego komisji, określi, w drodze rozporządzenia,

szczegółowe warunki, jakim powinien odpowiadać prospekt informacyjny.

1.

Przy zbywaniu jednostek uczestnictwa fundusz inwestycyjny otwarty udostępnia roczne

i półroczne sprawozdania finansowe oraz prospekt informacyjny funduszu.

2.

Fundusz inwestycyjny otwarty jest obowiązany doręczyć uczestnikowi funduszu, na jego

żądanie, roczne i półroczne sprawozdania oraz prospekt informacyjny.

3.

Fundusz inwestycyjny otwarty przekazuje Komisji, roczne i półroczne sprawozdania oraz

prospekty informacyjne niezwłocznie po ich sporządzeniu.

Fundusz inwestycyjny ma obowiązek ogłaszać, w sposób określony w statucie, cenę zbywania

i odkupywania lub wykupywania jednostek uczestnictwa lub certyfikatów inwestycyjnych,

niezwłocznie po jej ustaleniu.

1.

Towarzystwo i fundusz inwestycyjny mają obowiązek dostarczania Komisji okresowych

sprawozdań oraz bieżących informacji dotyczących ich działalności i sytuacji finansowej.

2.

Rada Ministrów, na wniosek Przewodniczącego Komisji, określi, w drodze rozporządzenia,

zakres sprawozdań i informacji, o których mowa w ust. 1, oraz terminy ich dostarczania.

1.

Osoba upoważniona przez Przewodniczącego Komisji ma prawo wstępu do pomieszczeń

1)

towarzystwa - w celu sprawdzenia, czy jego działalność jest zgodna z prawem i statutem,

2)

depozytariusza - w celu sprawdzenia, czy jego działalność w zakresie wykonywania obowiązków

depozytariusza jest zgodna z prawem i umową, o której mowa w art. 50,

3)

podmiotu, o którym mowa w art. 26 ust. 2 - w celu sprawdzenia, czy jego działalność

w zakresie pośrednictwa w zbywaniu jednostek uczestnictwa lub certyfikatów inwestycyjnych

jest zgodna z prawem, umową zawartą z funduszem i zgodą wydaną przez komisję.

2.

Kontrolujący ma prawo

1)

wglądu do ksiąg, dokumentów i innych nośników informacji,

2)

żądania sporządzenia, na koszt kontrolowanego, kopii tych dokumentów i nośników informacji,

3)

żądania udzielenia informacji lub wyjaśnień przez pracowników kontrolowanych podmiotów.

3.

Towarzystwo jest obowiązane zapewnić kontrolującemu dostęp do wszystkich ksiąg, dokumentów

i innych nośników informacji związanych z działalnością towarzystwa, które są przechowywane

u osób trzecich w związku z powierzeniem im niektórych czynności na podstawie odrębnych

umów.

4.

Upoważnienie Przewodniczącego Komisji określa zakres kontroli.

5.

Kontrolujący sporządza protokół z dokonanych czynności.

6.

Komisja zawiadamia kontrolowany podmiot o stwierdzonych nieprawidłowościach i wyznacza

termin ich usunięcia. W razie nieusunięcia nieprawidłowości w wyznaczonym terminie,

Komisja może nałożyć na kontrolowany podmiot karę pieniężną w wysokości do 500 000

zł.

W przypadku przeprowadzania postępowania kontrolnego w towarzystwie lub funduszu inwestycyjnym

w zakresie i na zasadach określonych w przepisach o Najwyższej Izby Kontroli, kontrolerzy

mają dostęp do tajemnicy zawodowej na podstawie odrębnego upoważnienia Prezesa Najwyższej

Izby Kontroli.

1.

Informacje o funduszu inwestycyjnym publikowane przez towarzystwo, w tym informacje

reklamowe, powinny rzetelnie przedstawiać sytuację finansową funduszu oraz ryzyko

związane z uczestnictwem w funduszu.

2.

Jeżeli Komisja stwierdzi, że publikacje, o których mowa w ust. 1, wprowadzają lub

mogą wprowadzić w błąd, może zakazać ich ogłaszania i nakazać ogłoszenie odpowiednich

sprostowań w wyznaczonym terminie.

3.

Jeżeli zakaz lub nakaz nie zostanie wykonany, Komisja nakłada na towarzystwo karę

pieniężną w wysokości do 500 000 zł. W takim wypadku Komisja dokona ogłoszenia odpowiednich

sprostowań na koszt towarzystwa.

1.

W uzasadnionych przypadkach Komisja może nakazać funduszowi inwestycyjnemu zmianę

osób, o których mowa w art. 17 pkt 4, 6 i 7, wyznaczając termin na dokonanie tej zmiany.

2.

Jeżeli zmiana, o której mowa w ust. 1, nie zostanie dokonana w określonym terminie,

Komisja może nałożyć na towarzystwo karę pieniężną w wysokości do 500 000 zł.

3.

Jeżeli mimo nałożenia kary pieniężnej zmiana nie zostanie dokonana, Komisja może cofnąć

zezwolenie na utworzenie towarzystwa. W takim przypadku stosuje się przepis art. 48.

Depozytariusz jest obowiązany niezwłocznie zawiadomić Komisję, że fundusz działa z

naruszeniem prawa lub nienależycie uwzględnia interes uczestników funduszu.

1.

Jeżeli towarzystwo lub depozytariusz nie wypełniają określonych w ustawie obowiązków

przekazywania informacji Komisji lub uczestnikom funduszu, Komisja może nałożyć karę

pieniężną w wysokości do 500 000 zł.

2.

Jeżeli fundusz inwestycyjny nie przestrzega przepisów ustawy lub statutu, określających

zasady inwestowania, lub nie wykona obowiązku określonego w art. 76 ust. 2, art. 97

ust. 1, art. 100 ust. 2 lub art. 117 ust. 2, Komisja może nałożyć na towarzystwo karę

pieniężną w wysokości do 100 000 zł.

W sprawach cywilnych z zakresu tworzenia i działania funduszy inwestycyjnych Przewodniczącemu

Komisji przysługują uprawnienia prokuratora wynikające z właściwych przepisów Kodeksu postępowania cywilnego.

1.

Udzielenie zezwolenia przewidzianego w ustawie podlega stałej opłacie w wysokości

nie większej niż równowartość 4 500 ECU, ustalanej przy zastosowaniu średniego kursu

walut obcych ogłaszanego przez Narodowy Bank Polski.

2.

Przeznaczenie i rozdysponowanie wpływów z opłat, o których mowa w ust. 1, następuje

w trybie i na zasadach określonych w art. 21 ustawy - Prawo o publicznym obrocie papierami

wartościowymi.

3.

Minister Finansów w porozumieniu z Przewodniczącym Komisji określa, w drodze rozporządzenia,

wysokość, szczegółowy sposób naliczania oraz warunki i terminy uiszczania opłat określonych

w ust. 1.

1.

Towarzystwo może na podstawie umowy zawartej z innym towarzystwem będącym organem

funduszu inwestycyjnego przejąć zarządzanie tym funduszem.

2.

Towarzystwo przejmujące zarządzanie wstępuje w prawa i obowiązki towarzystwa będącego

dotychczas organem funduszu. Postanowienia umowy wyłączające przejęcie określonych

obowiązków są bezskuteczne wobec osób trzecich.

1.

Fundusz inwestycyjny zamknięty może zostać przekształcony w fundusz inwestycyjny mieszany.

2.

Fundusz inwestycyjny mieszany może zostać przekształcony w fundusz inwestycyjny zamknięty.

3.

Przekształcenia funduszu dokonuje towarzystwo funduszy inwestycyjnych przez zmianę

statutu funduszu.

1.

Fundusz inwestycyjny ulega likwidacji jeżeli

1)

upłynął okres, na który, w myśl statutu, fundusz został utworzony,

2)

zarządzanie funduszem nie zostało przejęte przez inne towarzystwo w terminie określonym

w art. 48 ust. 2,

3)

depozytariusz zaprzestał wykonywania swoich obowiązków i nie zawarto z innym bankiem

umowy o przechowywanie aktywów,

4)

wartość aktywów netto funduszu spadła poniżej wartości określonej w art. 8,

5)

rada inwestorów podjęła uchwałę o rozwiązaniu funduszu,

6)

wystąpiły inne przyczyny określone w statucie funduszu inwestycyjnego.

2.

Likwidacja funduszu inwestycyjnego następuje na podstawie decyzji Komisji.

3.

W decyzji, o której mowa w ust. 2, należy określić datę rozpoczęcia i zakończenia

likwidacji. Przy określeniu terminu zakończenia likwidacji należy uwzględnić wielkość

i rodzaje aktywów funduszu.

1.

Informacja o wystąpieniu przesłanek likwidacji funduszu powinna być niezwłocznie opublikowana

przez towarzystwo lub depozytariusza, w sposób określony w statucie funduszu, oraz

przekazana Komisji.

2.

Jeżeli publikacja informacji, o której mowa w ust. 1, nie zostanie dokonana przez

podmiot wskazany w ust. 1, Komisja dokonuje publikacji na koszt towarzystwa.

3.

Niezwłocznie po wydaniu decyzji o likwidacji funduszu Komisja zawiadomi o tym sąd

rejestrowy, załączając odpis decyzji. Sąd, z urzędu, wpisuje do rejestru funduszy

inwestycyjnych datę rozpoczęcia likwidacji oraz dane likwidatora.

4.

Przepisy ust. 1-3 w przypadku funduszy inwestycyjnych zamkniętych i mieszanych nie

uchybiają przepisom prawo o publicznym obrocie papierami wartościowymi.

Likwidatorem funduszu inwestycyjnego jest depozytariusz, chyba że Komisja wyznaczy

innego likwidatora.

1.

Likwidacja funduszu inwestycyjnego polega na zbyciu jego aktywów, ściągnięciu należności

funduszu, zaspokojeniu wierzycieli funduszu i umorzeniu jednostek uczestnictwa lub

certyfikatów inwestycyjnych przez wypłatę uzyskanych środków pieniężnych uczestnikom

funduszu, proporcjonalnie do liczby posiadanych przez nich jednostek uczestnictwa

lub certyfikatów inwestycyjnych.

2.

Zbywanie aktywów funduszu powinno być dokonywane z należytym uwzględnieniem interesów

uczestników funduszu inwestycyjnego.

Środki pieniężne, których wypłacenie nie było możliwe, likwidator przekazuje do depozytu

sądowego.

O dokonaniu czynności określonych w art. 141 ust. 1 i art. 142 likwidator niezwłocznie

zawiadamia Komisję; jednocześnie składa wniosek do sądu rejestrowego o wykreślenie

zlikwidowanego funduszu z rejestru funduszy inwestycyjnych.

Rada Ministrów, na wniosek Przewodniczącego Komisji, określi, w drodze rozporządzenia,

tryb likwidacji funduszy inwestycyjnych.

Do połączenia towarzystw lub przejęcia zarządzania funduszem inwestycyjnym stosuje

się przepisy ustawy z dnia 24 lutego 1990 r. o przeciwdziałaniu praktykom monopolistycznym

(Dz. U. z 1997 r. Nr 49, poz. 318, Nr 118, poz. 754 i Nr 121, poz. 770), z zastrzeżeniem art. 146 niniejszej ustawy.

1.

Zamiar połączenia towarzystw lub zamiar przejęcia zarządzania funduszem inwestycyjnym

podlega zgłoszeniu Prezesowi Urzędu Ochrony Konkurencji i Konsumentów w ciągu czternastu

dni od dnia

1)

podjęcia przez walne zgromadzenie akcjonariuszy łączonych towarzystw uchwał o połączeniu,

2)

zgłoszenia Komisji zamiaru przejęcia zarządzania funduszem inwestycyjnym, o którym

mowa w art. 48 ust. 3,

3)

zawarcia umowy o przejęcie zarządzania funduszem inwestycyjnym, o której mowa w art.

136.

2.

Zgłoszenia zamiaru dokonują

1)

w przypadku połączenia towarzystw - oddzielnie zarządy tych towarzystw,

2)

w pozostałych przypadkach - zarząd towarzystwa przejmującego zarządzanie.

3.

Do zgłoszenia zamiaru połączenia towarzystw należy załączyć wypisy z rejestru handlowego,

statuty łączących się towarzystw oraz informacje o zarządzanych przez te towarzystwa

funduszach, obejmujące w szczególności wielkość aktywów funduszy oraz pozycję zajmowaną

na rynku usług finansowych, a także odpowiednio dokumenty, o których mowa w ust. 1.

4.

Prezes Urzędu Ochrony Konkurencji i Konsumentów, w terminie nie dłuższym niż dwa miesiące,

a w przypadku, o którym mowa w ust. 1 pkt 2, w terminie nie dłuższym niż trzydzieści

dni, zawiadamia zgłaszającego zamiar o braku zastrzeżeń bądź wydaje decyzję zakazującą

łączenia towarzystw lub przejęcia zarządzania funduszem inwestycyjnym. Decyzję taką

można wydać tylko wówczas, jeżeli towarzystwo w wyniku połączenia lub przejęcia zarządzania

funduszem inwestycyjnym uzyskałoby lub umocniłoby pozycję dominującą na rynku.

Kto, będąc odpowiedzialny za informacje zawarte w prospekcie informacyjnym, podaje

nieprawdziwe lub zataja prawdziwe dane wpływające w istotny sposób na treść informacji,

podlega karze pozbawienia wolności do lat 3 lub grzywny do 5 000 000 zł.

1.

Kto, będąc obowiązany do zachowania tajemnicy zawodowej dotyczącej działalności funduszu

inwestycyjnego, ujawnia ją lub wykorzystuje,

podlega karze pozbawienia wolności do lat 3 lub grzywny do 1 000 000 zł.

2.

Jeżeli sprawca dopuszcza się czynu określonego w ust. 1 w celu osiągnięcia korzyści

majątkowej lub osobistej,

podlega karze pozbawienia wolności do lat 5 lub grzywny do 5 000 000 zł.

Kto bez wymaganego zezwolenia prowadzi działalność, której przedmiotem jest lokowanie

środków pieniężnych zebranych publicznie w papiery wartościowe i inne prawa majątkowe,podlega

karze pozbawienia wolności do lat 5 lub grzywny do 5 000 000 zł.

1.

W funduszach inwestycyjnych otwartych wpłaty na nabycie jednostek uczestnictwa mogą

być dokonywane powszechnymi świadectwami udziałowymi oraz świadectwami rekompensacyjnymi,

jeżeli statuty tych funduszy tak stanowią.

2.

Świadectwa rekompensacyjne mogą stanowić nie więcej niż 50% aktywów funduszu.

Do wniosków o udzielenie zezwolenia, o których mowa w art. 96 ustawy z dnia 22 marca 1991 r. - Prawo o publicznym obrocie papierami wartościowymi

i funduszach powierniczych

(Dz. U. z 1994 r. Nr 58, poz. 239, Nr 71, poz. 313 i Nr 121, poz. 591, z 1996 r. Nr 45, poz. 199, Nr 75, poz. 357, Nr 106, poz. 496 i Nr 149, poz. 703 oraz z 1997 r. Nr 30, poz. 164 i Nr 88, poz. 554), nie rozpatrzonych przez Komisję do dnia wejścia w życie niniejszej ustawy, stosuje

się przepisy niniejszej ustawy.

1.

Fundusze powiernicze istniejące w dniu wejścia w życie ustawy mogą przez trzy lata

prowadzić działalność na dotychczasowych zasadach.

2.

Zezwolenia udzielone towarzystwom funduszy powierniczych na podstawie dotychczasowych

przepisów wygasają, z mocy prawa, z upływem trzech lat od dnia wejścia w życie ustawy.

1.

Towarzystwo funduszy powierniczych przekształca się w towarzystwo funduszy inwestycyjnych

przez zmianę statutu, obejmującą zmianę firmy oraz zmianę przedmiotu przedsiębiorstwa.

2.

Towarzystwo funduszy powierniczych staje się towarzystwem funduszy inwestycyjnych

z dniem wpisania do rejestru handlowego zmian w statucie towarzystwa.

3.

Zmiana statutu towarzystwa funduszy powierniczych, o której mowa w ust. 1, polegająca

na dostosowaniu statutu do wymogów ustawy nie wymaga zgody Komisji.

4.

Towarzystwo niezwłocznie informuje Komisję o zmianach statutu wpisanych do rejestru

handlowego.

Fundusz powierniczy może zostać przekształcony w fundusz inwestycyjny otwarty w następującym

trybie

1)

towarzystwo składa do Komisji wniosek o zezwolenie na przekształcenie funduszu powierniczego

w fundusz inwestycyjny otwarty wraz z dokumentami określonymi w art. 17,

2)

po uzyskaniu zezwolenia, o którym mowa w pkt 1, towarzystwo dokonuje dwukrotnego ogłoszenia

o zamiarze przekształcenia funduszu powierniczego w fundusz inwestycyjny otwarty,

z tym że drugiego ogłoszenia należy dokonać po upływie co najmniej trzydziestu dni

od daty pierwszego ogłoszenia; w ogłoszeniu należy zaznaczyć, że z chwilą przekształcenia

środki powierzone funduszowi powierniczemu stają się aktywami funduszu inwestycyjnego

otwartego, a jednostki uczestnictwa funduszu powierniczego stają się jednostkami uczestnictwa

funduszu inwestycyjnego otwartego,

3)

po upływie trzech miesięcy od dnia dokonania drugiego ogłoszenia, o którym mowa w

pkt 2, towarzystwo składa do sądu rejestrowego wniosek o wpis do rejestru funduszy

inwestycyjnych; przepis art. 23 stosuje się odpowiednio.

Z chwilą wpisania przekształconego funduszu do rejestru funduszy inwestycyjnych

1)

fundusz inwestycyjny otwarty, powstały z przekształcenia funduszu powierniczego, wstępuje

w prawa i obowiązki nabyte na rzecz funduszu powierniczego,

2)

aktywa funduszu powierniczego stają się aktywami funduszu inwestycyjnego otwartego,

3)

jednostki uczestnictwa funduszu powierniczego stają się jednostkami uczestnictwa funduszu

inwestycyjnego otwartego.

Do dnia wpisania do rejestru funduszy inwestycyjnych funduszu inwestycyjnego otwartego,

powstałego z przekształcenia funduszu powierniczego, do zarządzania tym funduszem

stosuje się przepisy dotychczasowe.

Tracą moc art. 2 pkt 7 i 8, rozdział 8 i art. 120 ustawy z dnia 22 marca 1991 r. - Prawo o publicznym

obrocie papierami wartościowymi i funduszach powierniczych

(Dz. U. z 1994 r. Nr 58, poz. 239, Nr 71, poz. 313 i Nr 121, poz. 591, z 1996 r. Nr 45, poz. 199, Nr 75, poz. 357, Nr 106, poz. 496 i Nr 149, poz. 703 oraz z 1997 r. Nr 30, poz. 164, Nr 88, poz. 554 i Nr 118, poz. 754).

W ustawie z dnia 26 lipca 1991 r. o podatku dochodowym od osób fizycznych

(Dz. U. z 1993 r. Nr 90, poz. 416 i Nr 134, poz. 646, z 1994 r. Nr 43, poz. 163, Nr 90, poz. 419, Nr 113, poz. 547, Nr 123, poz. 602 i Nr 126, poz. 626, z 1995 r. Nr 5, poz. 25 i Nr 133, poz. 654, z 1996 r. Nr 25, poz. 113, Nr 87, poz. 395, Nr 137, poz. 638, Nr 147, poz. 686 i Nr 156, poz. 776 oraz z 1997 r. Nr 28, poz. 153, Nr 30, poz. 164, Nr 71, poz. 449, Nr 85, poz. 538, Nr 96, poz. 592, Nr 121, poz. 770, Nr 123, poz. 776, Nr 137, poz. 926 i Nr 139, poz. 932) wprowadza się następujące zmiany

1)

w art. 17 pkt 5 otrzymuje brzmienie

„

5)

przychody z tytułu udziału w funduszach powierniczych lub inwestycyjnych, w tym również

z tytułu umorzenia jednostek uczestnictwa w funduszach powierniczych, odkupienia jednostek

uczestnictwa oraz wykupienia certyfikatów inwestycyjnych w funduszach inwestycyjnych,

a także z tytułu umorzenia jednostek uczestnictwa i certyfikatów inwestycyjnych w

funduszach inwestycyjnych utworzonych na podstawie przepisów o funduszach inwestycyjnych,

”

;

2)

w art. 21 w ust. 1

a)

po pkt 5 dodaje się pkt 5a w brzmieniu

„

5a)

kwoty zwracane przez towarzystwo funduszy inwestycyjnych w związku z wygaśnięciem

zezwolenia na utworzenie funduszu inwestycyjnego,

”

b)

dodaje się pkt 56 i 57 w brzmieniu

„

56)

przychody z tytułu udziału w funduszach powierniczych lub inwestycyjnych, w tym również

z tytułu umorzenia jednostek uczestnictwa w funduszach powierniczych oraz zbycia certyfikatów

inwestycyjnych i jednostek uczestnictwa funduszy inwestycyjnych,

57)

przychody z tytułu umorzenia jednostek uczestnictwa lub certyfikatów inwestycyjnych

w przypadku likwidacji funduszu inwestycyjnego.

”

;

3)

w art. 23 w ust. 1 pkt 38 otrzymuje brzmienie

„

38)

wydatków na objęcie lub nabycie udziałów albo wkładów w spółdzielni, udziałów w spółce

albo akcji oraz innych papierów wartościowych, a także wydatków na nabycie jednostek

uczestnictwa w funduszach powierniczych, świadectw udziałowych narodowych funduszy

inwestycyjnych oraz certyfikatów inwestycyjnych lub jednostek uczestnictwa funduszy

inwestycyjnych; wydatki takie są jednak kosztem uzyskania przychodu przy ustalaniu

dochodu ze zbycia tych udziałów, wkładów, akcji oraz innych papierów wartościowych,

a także dochodu ze zbycia świadectw udziałowych narodowych funduszy inwestycyjnych

oraz zbycia certyfikatów inwestycyjnych lub jednostek uczestnictwa funduszy inwestycyjnych

albo umorzenia jednostek uczestnictwa w funduszach powierniczych, a także z tytułu

umorzenia jednostek uczestnictwa lub certyfikatów inwestycyjnych w przypadku likwidacji

funduszu inwestycyjnego,

”

;

4)

w art. 52 w pkt 1 skreśla się lit. c).

W ustawie z dnia 15 lutego 1992 r. o podatku dochodowym od osób prawnych

(Dz. U. z 1993 r. Nr 106, poz. 482 i Nr 134, poz. 646, z 1994 r. Nr 1, poz. 2, Nr 43, poz. 163, Nr 80, poz. 368, Nr 87, poz. 406, Nr 90, poz. 419, Nr 113, poz. 547, Nr 123, poz. 602 i Nr 127, poz. 627, z 1995 r. Nr 5, poz. 25, Nr 86, poz. 433, Nr 96, poz. 478, Nr 133, poz. 654 i Nr 142, poz. 704, z 1996 r. Nr 25, poz. 113, Nr 34, poz. 146, Nr 90, poz. 405, Nr 137, poz. 639 i Nr 147, poz. 686 oraz z 1997 r. Nr 9, poz. 44, Nr 28, poz. 153, Nr 79, poz. 484, Nr 96, poz. 592, Nr 107, poz. 685, Nr 118, poz. 754, Nr 121, poz. 770, Nr 123, poz. 776 i 777, Nr 137, poz. 926 i Nr 139, poz. 932) wprowadza się następujące zmiany

1)

w art. 6 w ust. 1 w pkt 9 kropkę zastępuje się przecinkiem i dodaje się pkt 10 w brzmieniu

„

10)

fundusze inwestycyjne utworzone na podstawie przepisów ustawy z dnia 28 sierpnia 1997 r.

o funduszach inwestycyjnych (Dz. U. Nr 139, poz. 933).

”

;

2)

w art. 12 w ust. 4

a)

w pkt 3 skreśla się wyrazy „wykupu przez emitenta papierów wartościowych oraz z tytułu umorzenia jednostek uczestnictwa

w funduszach powierniczych”,

b)

po pkt 4 dodaje się pkt 4a w brzmieniu

„

4a)

przychodów otrzymywanych przez towarzystwo funduszy inwestycyjnych z tytułu zapisów

na jednostki uczestnictwa lub certyfikaty inwestycyjne.

”

,

3)

w art. 16 w ust. 1

a)

pkt 8 otrzymuje brzmienie

„

8)

wydatków na objęcie lub nabycie udziałów albo wkładów w spółdzielni, udziałów w spółce

albo akcji oraz innych papierów wartościowych, a także wydatków na nabycie jednostek

uczestnictwa w funduszach powierniczych, świadectw udziałowych narodowych funduszy

inwestycyjnych oraz certyfikatów inwestycyjnych lub jednostek uczestnictwa funduszy

inwestycyjnych; wydatki takie są jednak kosztem uzyskania przychodu przy ustalaniu

dochodu ze zbycia tych udziałów, wkładów, akcji oraz innych papierów wartościowych,

w tym dochodu z tytułu wykupu przez emitenta papierów wartościowych, a także dochodu

ze zbycia świadectw udziałowych narodowych funduszy inwestycyjnych oraz zbycia certyfikatów

inwestycyjnych lub jednostek uczestnictwa funduszy inwestycyjnych, albo umorzenia

jednostek uczestnictwa w funduszach powierniczych, a także z tytułu umorzenia jednostek

uczestnictwa lub certyfikatów inwestycyjnych w przypadku likwidacji funduszu inwestycyjnego,

”

b)

w pkt 10 skreśla się lit. d);

4)

w art. 17 w ust. 1 w pkt 20 na końcu dodaje się wyrazy „jak również z tytułu sprzedaży udziałów lub akcji spółek wniesionych do tych funduszy

przez Skarb Państwa”.

W ustawie z dnia 29 września 1994 r. o rachunkowości

(Dz. U. Nr 121, poz. 591 oraz z 1997 r. Nr 32, poz. 183, Nr 43, poz. 272, Nr 88, poz. 554 i Nr 118, poz. 754) wprowadza się następujące zmiany

1)

w art. 2 w ust. 1 pkt 3 otrzymuje brzmienie

„

3)

jednostek organizacyjnych działających na podstawie Prawa bankowego, Prawo o publicznym

obrocie papierami wartościowymi i funduszach powierniczych, przepisów o funduszach

inwestycyjnych lub przepisów o działalności ubezpieczeniowej, bez względu na wielkość

przychodów,

”

;

2)

w art. 64

a)

w ust. 1 pkt 2 otrzymuje brzmienie

„

2)

jednostek działających na podstawie Prawo o publicznym obrocie papierami wartościowymi

i funduszach powierniczych oraz przepisów o funduszach inwestycyjnych,

”

b)

dodaje się ust. 4 w brzmieniu

„

4.

Badaniu i ogłaszaniu podlegają również półroczne sprawozdania finansowe funduszy inwestycyjnych.

”

;

3)

art. 70 otrzymuje brzmienie

„

Art. 70.

1.

Kierownik jednostki, o której mowa w art. 64 ust. 1, obowiązany jest złożyć bilans,

rachunek zysków i strat oraz sprawozdanie z przepływu środków pieniężnych za rok obrotowy

do ogłoszenia w ciągu 15 dni od dnia ich zatwierdzenia, wraz z opinią biegłego rewidenta

oraz odpisem uchwały bądź postanowienia organu zatwierdzającego o zatwierdzeniu sprawozdania

finansowego i podziale zysku lub pokryciu straty. Zakres rocznego i półrocznego sprawozdania

finansowego funduszy inwestycyjnych oraz termin ich złożenia do ogłoszenia określają

odrębne przepisy.

2.

Ogłoszenie, o którym mowa w ust. 1 i art. 64 ust. 4, następuje w Monitorze Polskim

B.

”

;

4)

w art. 81 w ust. 2 w pkt 1 dodaje się lit. d) w brzmieniu

„

d)

szczególne zasady rachunkowości funduszy inwestycyjnych, w tym również wzory składników

sprawozdania finansowego, terminy sporządzania i złożenia do ogłoszenia rocznych i

półrocznych sprawozdań finansowych, zakres ogłaszanych rocznych i półrocznych sprawozdań

finansowych oraz termin zatwierdzania rocznego sprawozdania finansowego.

”

Ustawa wchodzi w życie po upływie trzech miesięcy od dnia ogłoszenia.