Riigikogu — Laenuleping Eesti Vabariigi ja Rahvusvahelise Rekonstrueerimis- ja Arengupanga vahel — RT II, 2000, 19, 109

Laenulepingu ratifitseerimise seadus Välisministeeriumi teadaanne välislepingu lõppemise kohta Laen number 7008 EE (Transpordiprojekt) Leping 2000. aasta 27. aprillist Eesti Vabariigi (laenusaaja) ja Rahvusvahelise Rekonstrueerimis- ja Arengupanga (Pank) vahel. Kuna laenusaaja, olles veendunud käesoleva lepingu lisas 2 kirjeldatud projekti (projekt) tasuvuses ja prioriteedis, on taotlenud pangalt abi projekti rahastamiseks; ja kuna Pank on sellel alusel, muu hulgas, nõustunud võimaldama laenusaajale laenu käesolevas lepingus sätestatud tingimustel; siis seega lepivad osapooled käesolevaga kokku järgnevas: Artikkel I. Põhitingimused; Definitsioonid Paragrahv 1.01. Panga «Ühes valuutas laenu- ja garantiilepingutele kehtivad põhitingimused» 1999. aasta 1. septembrist(Põhitingimused) moodustavad käesoleva lepingu lahutamatu osa. Paragrahv 1.02. Juhul, kui kontekstist ei tulene teisiti, omavad Põhitingimustes ja selle lepingu preambulis määratletud mõisted seal sätestatudtähendust ja järgmised lisamõisted omavad järgmist tähendust: (a) «sobivad kategooriad» tähendab kategooriaid (1), (2) ja (3), nii nagu need on määratletud käesoleva lepingu lisa 1 osas A.1 äratoodud tabelis; (b) «sobivad kulutused» tähendab kulutusi kaupadele, töödele ja teenustele, nii nagu neile on viidatud käesoleva lepingu paragrahvis 2.02; (c) «keskkonnanõuete täitmise kava» tähendab projektiga seotud Panka rahuldavate keskkonnameetmete kava, mille valmistab ette ja rakendab ellu laenusaaja; (d) «maade omandamise kava» tähendab laenusaaja poolt ette valmistatud ja ellurakendatavat Panka rahuldavat kava, mis näeb ette protseduurid ja vastavad kompensatsioonid elanike või ettevõtete ümberpaigutamise või nende sissetulekute vähenemise eest seoses projekti ellurakendamisega; (e) «PRP» tähendab projekti ellurakendamise juhiseid, mille laenusaaja ette valmistab ja ellu rakendab ning mida võidakse aeg-ajalt Panga nõusolekul muuta; (f) «PRÜ» tähendab projekti rakendusüksust, mis luuakse laenusaaja poolt vastavalt käesoleva laenulepingu paragrahvile 6.01(a) projekti ellurakendamiseks; (g) «projekti juhtimise aruanne» tähendab vastavalt käesoleva lepingu paragrahvile 4.02 ette valmistatud aruandeid; (h) «eriarve» tähendab arvet, millele viidatakse käesoleva lepingulisa 1 osas B. Artikkel II. Laen Paragrahv 2.01. Pank on nõustunud laenama laenusaajale laenulepingus sätestatud tingimustel laenusumma, mis on ekvivalentne kahekümne nelja miljoni kaheksasaja tuhande euroga (24 800 000 EUR), millist summat võidakse hiljem konverteerida muudeks valuutadeks vastavalt käesoleva lepingu paragrahvile 2.09. Paragrahv 2.02. Laenu summa makstakse välja laenuarvelt vastavalt käesoleva lepingu lisa 1 tingimustele tehtud (või kui Pank peaks sellega nõustuma, siis tulevikus tehtavate) kulutuste eest seoses põhjendatud maksetega projektile vajalike kaupade, tööde ja teenuste eest, mis rahastatakse laenusummadest, ja lepingutasuks, millele on viidatud käesoleva lepingu paragrahvis 2.04. Paragrahv 2.03. Laenu lõpptähtaeg on 2005. aasta 31. detsember või selline hilisem kuupäev, mille Pank kehtestab. Pank teatab koheselt laenusaajale sellisest hilisemast kuupäevast. Paragrahv 2.04. Laenusaaja peab maksma Pangale lepingutasu kahesaja neljakümne kaheksa tuhande euro (248 000 EUR) suuruses summas. Laenusaaja nõusolekul teeb Pank selle makse laenusaaja nimel iseendale laenu summadest kohe laenu jõustumise päeval. Paragrahv 2.05. Laenusaaja peab maksma Pangale laenu veel välja maksmata põhisummalt kohustistasu (i) alates päevast, millal vastavalt Põhitingimuste paragrahvile 3.02 seda tasu hakatakse arvestama kuni sellest kuupäevast alates nelja aasta möödumiseni (välja arvatud neljas aastapäev) kaheksakümmend viis sajandikku protsenti (0,85%); ja (ii) seitsekümmend viis sajandikku protsenti (0,75%) pärast seda. Paragrahv 2.06. Laenusaaja peab maksma intressi väljamakstud laenu põhisummalt igal intressiperioodil muutuva intressimääraga, tingimusel et kui laenu kogu põhisumma või selle mingi osa konverteeritakse teise valuutasse, siis peab laenusaaja konverteerimisperioodil tasuma intressi sellelt summalt vastavalt Põhitingimuste artiklile IV. Paragrahv 2.07. Intress ja muud tasud tuleb maksta poolaasta kaupa iga aasta 15. septembril ja 15. märtsil. Paragrahv 2.08. Laenusaaja peab tagasi maksma laenu põhisumma vastavalt käesoleva lepingu lisas 3 sätestatud tagasimaksete graafikule. Paragrahv 2.09. (a) Laenusaaja võib igal ajal taotleda laenude paremaks juhtimiseks järgnevaid laenutingimuste muudatusi: (i) muuta laenu valuutat kogu põhisumma või selle mingi väljamakstud või väljamaksmata osa jaoks Panga poolt kinnitatud valuutaks; (ii) muuta laenu kogu põhisummale või selle mingile osale rakendatava intressimäära muutuvast intressimäärast fikseerituks või vastupidi; ja (iii) piiritleda kogu laenu väljamakstud ja tagasimaksmata põhisummale või selle mingile osale rakendatavat muutuvat intressimäära, seades sellele muutuva intressimäära kõrgeima või keskmise piirangu. (b) Kõik käesoleva paragrahvi lõikes (a) loetletud ja Panga poolt aktsepteeritud muudatused loetakse konverteerimiseks Põhitingimuste paragrahvi 2.01(7) järgi ja neid teostatakse kooskõlas Põhitingimuse artikkel IV ja konverteerimisjuhistega. (c) Piiramata käesoleva paragrahvi lõike (a) kehtivust, lepivad laenusaaja ja Pank käesolevaga kokku, et kui laenusaaja ei ole vastavalt konverteerimisjuhistele teisiti taotlenud, siis iga intressiperioodi jooksul väljamakstud kogu põhisummale rakendatav intressi baasmäär muudetakse muutuvast intressimäärast fikseerituks vastavalt Põhitingimuste artikliga IV ja konverteerimisjuhistega. Artikkel III. Projekti teostamine Paragrahv 3.01.(a) Laenusaaja teatab ametlikult oma valmisolekust viia projekt ellu, selleks peab ta teostama projekti vajaliku vastutustunde ja tulemuslikkusega ning kooskõlas vastava rahandus-, administratiiv-, inseneri-, transpordi- ja keskkonnakaitse praktikaga ning nägema vastavalt vajadusele koheselt ette vahendeid, seadmeid, teenuseid ja muid ressursse, mis on projekti teostamiseks vajalikud. (b) Käesoleva paragrahvi lõike (a) nõudeid piiramata ja juhul, kui laenusaaja ja Pank ei ole kokku leppinud teisiti, peab laenusaaja teostama projekti kooskõlas käesoleva lepingu lisas 5 sätestatud rakendusprogrammiga. Paragrahv 3.02. Kui Pank ei ole kokku leppinud teisiti, peab laenust rahastatava projekti teostamiseks kaupade, tööde ja konsultantide teenuste hankimine toimuma käesoleva lepingu lisa 4 kohaselt. Paragrahv 3.03. Põhitingimuste paragrahv 9.08 jaoks, ja mitte ainult selleks, peab laenusaaja: (a) valmistama Pangale vastuvõetavate juhiste alusel ette ja esitama mitte hiljem kui kuus (6) kuud pärast laenu lõppkuupäeva või sellist hilisemat kuupäeva, milles laenusaaja ja Pank võivad kokku leppida, projekti tulevase teostamise plaani; (b) andma Pangale sobiva võimaluse vahetada arvamusi nimetatud plaani kohta. Artikkel IV. Finantstingimused Paragrahv 4.01. (a) Laenusaaja peab sisse viima finantsarvestuse süsteemi, mis hõlmab arvestust ja raamatupidamist ning koostama Panka rahuldavas vormis aruandeid, mis kajastaksid projektiga seotud operatsioone, vahendeid ja kulutusi. (b) Laenusaaja tagab: (i) käesoleva paragrahvi lõikes (a) viidatud arvestuse, raamatupidamise ja finantsaruannete ja eriarve arvestuse ja raamatupidamise auditeerimise igal rahandusaastal, kooskõlas Pangale sobivate auditeerimisprintsiipidega, mida teostavad Panga poolt aktsepteeritud sõltumatud audiitorid; (ii) Pangale nii kiiresti kui võimalik, kuid mitte hiljem kui kuus (6) kuud pärast iga rahandusaasta lõppu, (A) käesoleva paragrahvi lõikes (a)viidatud nii auditeeritud finantsaruannete kinnitatud ärakirjad vastava aasta kohta, ja (B) nimetatud audiitorite arvamuse eespool mainitud aruannete, raamatupidamise ja arvestuse kohta ja audiitoraruande sellises ulatuses ja täpsusega, mida Pank põhjendatult nõuab; ja (iii) Panga varustamise muu informatsiooniga nende dokumentide, arvete ja auditi ning audiitorite kohta, mida Pank võib aeg-ajalt põhjendatult nõuda. (c) Kõikide kulutuste kohta, mis on tehtud laenu väljamaksetest vastavalt projekti juhtimise aruannetele, peab laenusaaja: (i) pidama vastavalt käesoleva paragrahvi lõikele (a) arvestust ja eraldi raamatupidamist, mis kajastaksid neid kulutusi, või tagama nende pidamist; (ii) säilitama vähemalt ühe (1) aasta jooksul pärast Panga poolt vastava rahandusaasta, millal tehti viimane väljamakse laenuarvelt, kohta audiitoraruande saamist, kõik dokumendid (lepingud, maksekorraldused, arved, kviitungid ja teised dokumendid), mis kinnitavad neid kulutusi; (iii) võimaldama Panga esindajatel tutvuda selliste dokumentidega; ja (iv) tagama, et sellised dokumendid ja arved on lülitatud aastaauditisse kooskõlas käesoleva paragrahvi lõikega (b) ja et selline audiitoraruanne sisaldaks eraldi arvamust mainitud audiitoritelt, kas rahandusaasta jooksul tehtud projekti juhtimise aruanded või kuluaruanded, kaasa arvatud nende ettevalmistusprotseduurid ja sisekontroll, on vastavate väljamaksetega kaetavad. Paragrahv 4.02. (a) Piiramata käesoleva lepingu paragrahvi 4.01 kehtivust, viib laenusaaja ellu Pangale vastuvõetava ajaliselt määratletud tegevuskava paragrahvi 4.01 lõikes (a) viidatud finantsjuhtimise süsteemi tugevdamiseks, hiljemalt 2000. aasta 30. juuniks või selliseks hilisemaks kuupäevaks, millega Pank on nõustunud, et valmistada ette Pangale sobivaid kvartaalseid projekti juhtimise aruandeid, mis: (i) (A) määratlevad projekti rahastamise vahendite tegelikud allikad ja taotlused, mõlemad kumulatiivselt ja perioodi kohta, mida see aruanne kajastab, ja kavandatud projekti vahendite allikate ja taotluste kohta kuuekuuliseks perioodiks, mis järgneb sellele aruandeperioodile, ja (B) näitavad eraldi laenust rahastatavaid kulutusi vastaval aruandeperioodil ja kulutusi, mida on kavas rahastada laenusummadest aruandeperioodile järgneva kuue kuu jooksul; (ii) (A) kirjeldavad Projekti teostamise füüsilist progressi nii kumulatiivselt kui eraldi vastava aruandeperioodi jooksul ja (B) selgitavad erisusi projekti teostamise kava ja tegeliku arengu vahel; (iii) määratlevad projekti jaoks teostatavate hangete olukorra ja kulutused laenust rahastatavate lepingute järgi vastava aruandeperioodi lõpuks. (b) Pärast käesoleva paragrahvi lõikes (a) viidatud tegevusplaani teostamist valmistab laenusaaja Pangale vastuvõetavate juhiste järgi ette ja esitab Pangale mitte hiljem kui nelikümmend viis (45) päeva pärast iga kvartali lõppu vastava perioodi projekti juhtimise aruande. Artikkel V. Panga abinõud Paragrahv 5.01. Põhitingimuste paragrahvile 6.02 (p) vastavalt määratletakse järgnev lisatingimus, nimelt et PRP-d võib muuta, selle kehtivust peatada, annulleerida või teha sellest erandeid Panga eelneva nõusolekuta. Paragrahv 5.02. Põhitingimuste paragrahvile 7.01 (k) vastavalt määratletakse järgnev lisatingimus, nimelt et toimub käesoleva lepingu paragrahvis 5.01 nimetatud sündmus. Artikkel VI. Jõustumine; Lõpetamine Paragrahv 6.01. Vastavalt Põhitingimuste paragrahvile 12.01 (c) on laenulepingu jõustumiseks määratud järgmised lisatingimused: (a) on loodud PRÜ, mis tegutseb Panka rahuldavate vahendite, personali ja tingimustega; ja (b) laenusaaja on määranud Panka rahuldavad audiitorid, kellele on viidatud käesoleva lepingu paragrahvis 4.01 (b). Paragrahv 6.02. Põhitingimuste paragrahvi 12.04 jaoks on käesolevale lepingule määratud üheksakümmend (90) päeva pärast käesoleva lepingu allakirjutamise kuupäeva. Artikkel VII. Laenusaaja esindaja; Aadressid Paragrahv 7.01. Laenusaaja rahandusminister on määratud laenusaaja esindajaks Põhitingimuste paragrahvi 11.03 tähenduses. Paragrahv 7.02. Järgnevad aadressid on täpsustatud Põhitingimuste paragrahvi 11.01 jaoks: Laenusaajale: Rahandusministeerium, Suur-Ameerika 1, 15006 Tallinn, Eesti; teleks: 173106 PLAAN SU; Pangale: Rahvusvaheline Rekonstrueerimis- ja Arengupank, 1818 H Street, N.W., Washington, D.C. 20433, Ameerika Ühendriigid; telegraafiaadress: INTBAFRAD, Washington, D.C.; teleks: 248423 (MCI), 64145 (MCI). Selle tõenduseks osapooled, tegutsedes läbi nende täievoliliste esindajate, on vormistanud selle lepingu oma nimel Tallinnas, Eesti Vabariigis eespool nimetatud kuupäeval ja aastal. Eesti Vabariigi nimel Siim KALLAS volitatud esindaja Rahvusvahelse Rekonstrueerimis- ja Arengupanga nimel Basil G. KAVALSKY Euroopa ja Kesk-Aasia regiooni tegevasepresident Lisa 1 LAENUSUMMADE VÄLJAMAKSMINE A. Üldsätted 1. Allpool toodud tabel esitab nende kategooriate loetelu, mida rahastatakse laenusummadest, ning iga kategooria laenusumma eraldise suuruse ja kulutuste protsendi, mida rahastatakse: Kategooria Eraldatud laenusumma (väljendatuna eurodes) Kulutuste %, mida rahastatakse (1) Tööd 21 652 000 50% (2) Kaubad 1 100 000 100% väliskulutustest ja 80% kohalikest kulutustest (3) Konsultantide teenused 1 800 000 100% (4) Lepingutasu 248 000 Summa vastavalt käesoleva lepinguparagrahvile 2.04 KOKKU 24 800 000 2. Käesolevas lisas: (a) mõiste väliskulutused tähendab kulutusi ükskõik millise muu maa valuutas kui laenusaaja oma ja ükskõik milliselt muult territooriumilt kui laenusaaja territoorium tarnitud kaupadele ja teenustele; ja (b) mõiste kohalikud kulutused tähendab kulutusi, mida tehakse laenusaaja valuutas või kaupadele või teenustele, mida tarnitakse laenusaaja territooriumilt. 3. Olemata vastuolus ülalpool toodud punkti 1 tingimustega, ei tule teha mingeid väljamakseid enne käesoleva lepingu allakirjutamise kuupäeva tehtud kulutuste eest, välja arvatud maksed kogusummas mitte üle 1 000 000 euro, mida võidakse teha kulutuste arvel, mis on aset leidnud pärast 1999. aasta 10. detsembrit. 4. Pank võib nõuda, et väljamaksed laenuarvelt tehakse kuluaruannete alusel (a) lepingujärgsetele kaupadele, mis ükski ei ületa 100 000USD ekvivalenti, (b) lepingujärgsetele töödele, mis ükski ei ületa 500 000 USD ekvivalenti, (c) lepingujärgsetele teenustele, mis ükski ei ületa 75 000 USD ekvivalenti konsultatsioonifirmadele ja 40 000 USD ekvivalenti üksikkonsultantidele. Kõik lepingud peavad vastama tingimustele, milles Pank laenusaajaga kirjalikult kokku lepib. B. Eriarve 1. Laenusaaja peab avama ja hoidma eri deposiitarvet eurodes kommertspangas Panka rahuldavatel tingimustel, kaasa arvatud laenusummale vajalik kaitse vastuhagi, ülevõtmise või arestimise vastu. 2. Pärast seda, kui Pank on saanud teda rahuldava tõendusmaterjali, et eriarve on avatud, peavad väljamaksed eriarve täitmiseks olema tehtud järgmiselt: (a) kuni Pangale on esitatud: (i) esimene projekti juhtimise aruanne, millele on viidatud käesoleva lepingu paragrahvis 4.02(b); ja (ii) laenusaaja taotlus teostada väljamakseid vastavalt projekti juhtimise aruannetele, teostatakse väljamakseid vastavalt käesoleva lepingu lisa 1 variandile A; ja (b) pärast seda, kui Pank on saanud kätte käesoleva lepingu paragrahvile 4.02(b) vastava projekti juhtimise aruande ja laenusaaja taotluse teostada väljamakseid nimetatud dokumendi alusel, toimuvad kõik järgnevad väljamaksed vastavalt käesoleva lepingu lisa 1 variandi B sätetele. 3. Väljamakseid eriarvelt võib teha üksnes sobivatele kulutustele. Iga laenusaaja poolt eriarvelt tehtud makse suhtes peab laenusaaja sellisel ajal, nagu Pank võib põhjendatult nõuda, esitama Pangale dokumendid ja muud tõendusmaterjalid, mis tõendavad, et väljamaksed on tehtud ainult sobivateks kulutusteks. 4. Olemata vastuolus käesoleva lisa osa B.2 tingimustega, ei tohi Pangalt nõuda edaspidiste sissemaksete tegemist eriarvele: (a) kui Pank tuvastab ükskõik millisel ajal, et ükskõik missugune projekti juhtimise aruanne ei kajasta adekvaatselt käesoleva lepingu paragrahvis 4.02 nõutud informatsiooni; (b) kui ükskõik mis ajal on Pank määranud, et kõik edaspidised väljamaksed peavad olema tehtud laenusaajale otse laenuarvelt; (c) kui laenusaaja ei ole suutnud Pangale esitada käesoleva lepingu paragrahvis 4.01(b)(ii) määratud aja jooksul mõnda audiitoraruannet, mille Pangale esitamist on nõutud selle paragrahviga seoses (A) eriarve kirjete ja arvestuste, või (B) projekti juhtimisaruannete alusel teostatud kulutuste kirjete ja arvestuste auditeerimisega. 5. Pank ei pea tegema eiarvele edaspidiseid sissemakseid käesoleva lisa osa B.2 järgi, kui ükskõik millal Pank on teatanud laenusaajale oma kavatsusest peatada tervikuna või osaliselt laenusaaja õigus saada väljamakseid projektile laenuarvelt vastavalt Põhitingimuste paragrahvi 6.02 sätetele. Pärast sellist teadet määrab Pank oma äranägemisel, kas ta edaspidi sissemakseid eriarvele üldse teeb ja kui, siis milliste protseduuride järgimist ta nende sissemaksete saamiseks nõuab, ning informeerib laenusaajat oma otsusest kirjalikult. 6. (a) Kui Pank tuvastab ükskõik millisel ajal ükskõik millise väljamakse eriarvelt, mis ei ole tehtud sobivateks kulutusteks või ei olnud põhjendatud Pangale saadetud tõendusmaterjalidega, peab laenusaaja otsekohe Panga teate peale esitama sellist lisatõendusmaterjali, nagu Pank võib nõuda; või deponeerima eriarvele (või kui Pank nii nõuab, siis Panka tagasi maksma) summa, mis on võrdne sellise ebaõige makse summaga. Välja arvatud juhul, kui Pank lepib kokku teisiti, ei tehta Panga poolt edaspidiseid sissemakseid eriarvele kuni laenusaaja on esitanud sellise tõendusmaterjali või on teinud sellise sissemakse või tagasimakse, nagu olukord nõuab. (b) Kui Pank on määratlenud ükskõik millisel ajal, et ükskõik milline tasumata summa eriarvel ei ole vajalik edaspidisteks makseteks sobivate kulutuste jaoks, peab laenusaaja Panga teate peale otsekohe selle arveloleva summa Pangale tagasi maksma. (c) Laenusaaja võib ette teatades Panka tagasi maksta kogu või ükskõik millise osa eriarvel deponeeritud summadest. (d) Tagasimaksed Panka, mis on tehtud vastavalt käesoleva punkti 6 alapunktidele (a), (b) või (c), peavad olema krediteeritud laenuarvele järgnevaks väljamakseks või tühistamiseks kooskõlas laenulepingu tingimustega. Variant A Eriarve operatsioonid juhul, kui makseid ei teostata projekti juhtimisaruannete alusel 1. Käesoleva lisa kohaselt: mõiste kinnitatud eraldis tähendab kuni 1 500 000 euroga võrdset summat, mis makstakse välja laenuarvelt ja hoiustatakse eriarvele vastavalt käesoleva variandi punktile 2, võttes aga arvesse seda, et kui Pank ei ole nõustunud teisiti, võrdub kinnitatud eraldise suurus 750 000 euroga kuni laenuarvelt väljamakstud laenu kogusumma pluss kõikide Põhitingimuste paragrahvi 5.02 järgi Panga poolt väljaantud erikohustiste kogusumma ei ole võrdne või ületanud 1 500 000 euro suurust summat. 2. Kinnitatud eraldise ja sellele järgnevad väljamaksed eriarve täitmiseks peavad olema tehtud järgnevalt: (a) Kinnitatud eraldise väljamaksete jaoks peab laenusaaja esitama Pangale taotluse või taotlused eriarve sissemakse jaoks Panga poolt määratud sobivate kulutuste eest maksmiseks summas või summades, mis ei ületa kinnitatud eraldise kogusummat. Sellise taotluse alusel peab Pank laenusaaja nimel välja maksma laenuarvelt ja deponeerima eriarvele sellise summa, nagu laenusaaja on taotlenud. (b) Eriarve uuesti täitmiseks peab laenusaaja esitama Pangale taotlused sissemakseteks eriarvele Panga poolt määratud vaheaegadega. Enne iga sellist taotlust või selle ajal, peab laenusaaja saatma Panka dokumendid ja muud tõendusmaterjalid, mida nõutakse vastavalt käesoleva lisa 1 osale B.3 makseks või makseteks, mille suhtes on taotletud täiendust. Iga sellise taotluse alusel peab Pank laenusaaja nimel välja maksma laenuarvelt ja deponeerima eriarvele sellise summa, nagu laenusaaja on taotlenud ja nagu on näidatud mainitud dokumentides ja muudes tõendusmaterjalides, mis on välja makstud eriarvelt sobivateks kulutusteks. Kõik sellised deposiidid eriarvele peavad olema Panga poolt välja makstud laenuarvelt ühe või mitme sobiva kategooria jaoks. 3. Pangalt ei saa nõuda edaspidiste sissemaksete tegemist eriarvele, kui kogu väljamaksmata summa miinus ükskõik millise tasumata erikohustise, mille Pank on endale võtnud vastavalt Põhitingimuste paragrahvile 5.02 projekti suhtes, summa võrdub kinnitatud eraldise kahekordse väärtusega.Seejärel, tuleb järelejäänud väljamaksmata laenusumma väljamaksmisel laenuarvelt järgida selliseid protseduure, nagu Pank määratleb kirjaliku teatisega laenusaajale. Edaspidised väljamaksed peavad olema tehtud ainult pärast seda ja sellises ulatuses, kui Pank on veendunud, et kõik eriarvele järelejäänud deponeeritud summad sellise teate kuupäevast kasutatakse ainult maksete tegemiseks sobivateks kuludeks. Variant B Eriarve operatsioonid juhul, kui makseid teostatakse projekti juhtimisaruannete alusel 1. Kui Pank ei ole laenusaajale teisiti kirjalikult teatanud, siis hoiustab Pank kõik väljamaksed laenuarvelt eriarvele vastavalt käesoleva lepingu lisale 1. Kõik sellised summad maksab Pank laenuarvelt eriarvele välja ühe või mitme sobiva kategooria jaoks. 2. Kõik taotlused laenuarvelt maksete tegemiseks eriarvele peavad tuginema projekti juhtimisraportile. 3. Pärast iga sellise laenu väljamaksetaotluse saamist peab Pank laenusaaja nimel teostama laenuarvelt väljamakse ja hoiustama selle eriarvele summas, mis ei ole väiksem kui (a) taotletud summa; ning (b) summa, mis Pangaarvates taotlusega kaasneva projekti juhtimisaruande alusel on vajalik rahastamaks sobivaid kulutusi sellisele aruandele järgneva kuuekuulise perioodi jooksul; siiski ei tohi nii projekti juhtimisaruande alusel tuletatud hoiustatud summa lisatuna eriarvel olemasolevale jäägile ületada 1 500 000 euro ekvivalenti. Lisa 2 PROJEKTI KIRJELDUS Projekti eesmärgiks on: (a) suurendada maanteetranspordi efektiivsust ja parandada liiklusohutust; (b) tugevdada maanteetranspordi administreerimist; ja (c) parandada laenusaaja kaubandust toetavat infrastruktuuri ja teenuseid. Nende eesmärkide saavutamiseks koosneb Projekt järgmistest osadest, mis kuuluvad vajadusel korrigeerimisele laenusaaja ja Panga perioodiliste kokkulepete alusel: Osa A. Kaubavedude andmestik Viia sisse elektrooniline pilootandmesüsteem. Osa B. Maanteede rekonstrueerimine ja uuendamine (1) Umbes 177 km ulatuses olulisemate lõikude rekonstrueerimine Tallinna–Tartu–Luhamaa maanteel: (a) Kose–Mäo maanteelõigu rekonstrueerimine; (b) Mäo–Tartu lõigu rekonstrueerimine; ning (c) Tartu–Luhamaa maantee rekonstrueerimine. (2) Umbes 5 km ulatuses Tartu ringtee laiendamine: (a) olemasoleva kaherealise maantee uuendamine neljarealiseks; ja (b) Tõrvandi erinevatel tasanditel ristmiku ehitamine. Osa C. Liiklusohutuse parandamine Liikluse juhtimise ja järelevalvesüsteemide loomiseks, liiklusohtlike teelõikude parandamiseks ja liiklusohutust tagavate ametkondade tegevuse koordineerimiseks nähakse ette tehniline abi ja tööd. Osa D. Haldussuutlikkuse tõstmine Laenusaaja tegevuse parandamiseks nähakse ette tehniline abi, koolitus ja seadmed maanteede projekteerimisel ja hooldamisel, sealhulgas teeandurite süsteemi paigaldamisel. Projekt peaks olema lõpule viidud 2005. aasta 30. juuniks. Lisa 3 TAGASIMAKSETE GRAAFIK 1. Järgnev tabel määratleb laenu põhisumma tagasimaksekuupäevad ja protsentuaalse osa laenu põhisummast, mis kuulub tagasimaksmisele igal põhisumma tagasimakse kuupäeval (osamakse suurus). Kui laenu põhisumma on esimeseks põhisumma tagasimakse päevaks täielikult välja makstud, siis laenusaaja poolt Pangale igal maksekuupäeval tagasimakstava põhisumma osa määrab Pank korrutades: (a) laenu kogu väljamakstud ja tagasi maksmata põhisumma esimeseks põhisumma tagasimakse päevaks (b) igaks põhisumma tagasimakse päevaks ettenähtud osamakse suurusega, kusjuures makse summat korrigeeritakse vajadusel, et arvata maha summad, millele on viidatud käesoleva lisa punktis 5 ja mille suhtes rakendatakse valuutamuutust. Maksekuupäev Osamakse suurus (väljendatuna %-des) Igal 15. septembril ja 15. märtsil alates 2000. aasta15. septembrist kuni 2015. aasta 15. märtsini 5% 2. Kui laenu põhisumma ei ole esimeseks põhisumma tagasimaksekuupäevaks täielikult välja makstud, siis laenusaaja poolt tagasimaksmisele kuuluva põhisumma suurus igal põhisumma tagasimakse kuupäeval määrataksejärgmiselt: (a) Laenu põhisumma osa, mis on välja makstud esimeseks põhisumma tagasimakse kuupäevaks, maksab laenusaaja vastavaks päevaks väljamakstud ja tagasimaksmata summad tagasi vastavalt käesoleva lisa punktile 1. (b) Kõik väljamaksed, mis tehakse pärast esimest põhisumma tagasimakse kuupäeva, makstakse tagasi kõikidel järgnevatel põhisumma tagasimaksekuupäevadel Panga poolt määratud summades, mis saadakse iga sellise väljamakse summa korrutamisel murruga, mille lugejaks on käesoleva lisa punktis 1 määratletud osamakse summa selleks põhisumma tagasimakse kuupäevaks (algosamakse summa) ja nimetajaks selleks maksekuupäevaks järelejäänud järgnevate põhisumma tagasimaksmise osamaksete arv, kusjuures makse summat korrigeeritakse vajadusel, et arvata maha summad, millele on viidatud käesoleva lisa punktis 4 ja mille suhtes rakendatakse valuutamuutust. 3. (a) Väljamaksed, mis teostatakse kaks (2) kuud enne põhisumma tagasimakse kuupäevi, tuleb tagasimakse kuupäevadeks tasumisele kuuluva põhisumma arvutamise lihtsustamise jaoks käsitleda kui väljamakstud ja tagasimaksmata summasid väljamaksele järgneval teisel põhisumma tagasimakse kuupäeval ja need tuleb tagasi maksta kõikidel põhisumma tagasimakse kuupäevadel, mis algavad väljamaksele järgneva teise põhisumma tagasimakse kuupäevaga. (b) Sõltumata käesoleva punkti 3 alapunktist (a), juhul kui Pank ükskõik millisel ajal läheb üle tegelikule arvestussüsteemile, mille järgi arved esitatakse vastaval põhisumma tagasimakse kuupäeval või pärast seda, siis nimetud alapunkti sätted ei kehti enam ühegi väljamakse suhtes, mis on tehtudpärast sellisele arvestussüsteemile üleminekut. 4. Sõltumata käesoleva lisa punktidest 1 ja 2, kui laenu kogu väljamakstud summa või osa sellest konverteeritakse Panga poolt aktsepteeritud valuutasse, siis vastavasse valuutasse konverteeritud summa, mis kuulub tagasimaksmisele ükskõik millisel põhisumma tagasimakse kuupäeval konverteerimisperioodi jooksul, määratakse Panga poolt vastav muutunud valuutas summa vahetult enne konverteerimist korrutamisel kas: (i) valuutakursiga, mis kajastab põhisummat vastavas aktespteeritud valuutas, mida Pank peab tasuma valuutariski maandamise operatsioonil seoses vastava konverteerimisega; või(ii) valuutakursiga vastavalt baasmäärale, kui Pank on nii määratlenud konverteerimisjuhistega. 5. Kui laenu väljamakstud ja tagasimaksmata põhisumma nimetatakse mingilajal ümber enamasse kui ühte valuutasse, siis käesoleva lisa sätteid kohaldatakse eraldi iga laenu erinevas valuutas olevale osale ning vormistatakse eraldi laenu tagasimaksegraafikud igale sellisele summale. Lisa 4 HANKED Paragrahv I Kaupade ja tööde hanked Osa A. Üldsätted Kaubad ja tööd peavad olema hangitud kooskõlas Panga poolt 1995. aasta jaanuaris välja antud ja 1996. aasta jaanuaris ja augustis ning 1997. aasta septembris ja 1999. aasta jaanuaris parandatud «IBRD laenude ja IDA krediitide alusel teostatavate hangete juhendi» (Juhend) osaga I ja käesoleva lisa paragrahvi I sätetega. Osa B. Rahvusvaheline võistupakkumine 1. Välja arvatud käesoleva paragrahvi osas C selle kohta sätestatud viisil, peavad kaubad ja tööd olema hangitud lepingute alusel, mis on määratud vastavalt Juhendi osas II ja selle lisa 1 paragrahvis 5. 2. Järgnevaid sätteid rakendatakse kaupade ja tööde hankimiseks lepingute alusel, mis on sõlmitud käesoleva osa B punkti 1 järgi. (a) Lepingute grupeerimine Praktilistel eesmärkidel grupeeritakse lepingud kaupade ja tööde hankimiseks pakkumiskomplektideks igaüks arvestusliku maksumusega vastavalt 100 000 USD ekvivalendis või enam ja 1 000 000 USD ekvivalendis ja enam. (b) Teated ja kuulutamine Kutse vähempakkumisele tööde iga lepingu sõlmimiseks avaldatakse vastavalt Juhendi paragrahvides 2.7 ja 2.8 kirjeldatud protseduuridele. Osa C. Muud hankeprotseduurid 1.Kohalik võistupakkumine Töid arvestusliku maksumusega vähem kui 1 000 000 USD ekvivalendis lepingu kohta ja kogusummas mitte üle 2 700 000 USD ekvivalendis võib hankida lepingute järgi, mis on sõlmitud kooskõlas Juhendi paragrahvide 3.3 ja 3.4 nõuetega. 2.Rahvusvaheline ost Kaupu ühe lepingu järgi arvestusliku väärtusega vähem kui 100 000 USD ekvivalendis ja kogusummas 100 000 USD ekvivalendis või vähem võib hankida lepingute järgi, mis sõlmitakse rahvusvaheliste ostuprotseduuride alusel vastavalt Juhendi paragrahvide 3.5 ja 3.6 nõuetele. Osa D. Pangapoolne hankeotsuste järelevalve 1.Hangete kavandamine Enne igakordset pakkumiste eelkvalifikatsioonile või pakkumisele kutsumist tuleb Pangale ülevaatamiseks ja kinnitamiseks esitada kavandatav hankeplaan vastavalt Juhendi lisa 1 paragrahvile 1. Kõikide kaupade jatööde hankimine peab toimuma vastavuses hankeplaaniga ja see peab olema Panga poolt heaks kiidetud vastavalt nimetatud paragrahvile 1. 2.Eelnev kontroll (a) Kõikidele (a) käesoleva lisa osas B mainitud protseduuride järgi hangitavate kaupade ja tööde lepingutele, ja (b) kahele esimesele lepingule tööde hankimiseks vastavalt käesoleva lisa osale C.1 kohaldatakse Juhendi lisa 1 paragrahvide 2 ja 3 protseduure. (b) Kõikidele lepingutele kaupade hankimiseks vastavalt käesoleva lisaosale C.2 kohaldatakse järgnevaid protseduure: (i) enne hankepartneri valikut ostu korral esitab laenusaaja Pangale ettekande saadud pakkumiste võrdluse ja hindamise kohta; (ii) enne iga ostulepingu vormistamist esitab laenusaaja Pangale ärakirja ostu spetsifikatsioonidest ja lepingu kavandi; ja (iii) kohaldatakse Juhendi lisa 1 paragrahvides 2(f), 2(g) ja 3 sätestatud protseduure. 3.Järelkontroll Kõik käesoleva osa punktis 2 mainitud lepingud sõlmitakse vastavalt Juhendi lisa 1 paragrahvile 4. Paragrahv II Konsultantide palkamine Osa A. Üldsätted Konsultantide teenuseid tuleb hankida lepingute järgi, mis on sõlmitud vastavalt Panga poolt 1997. aasta jaanuaris avaldatud ning 1997. aasta septembris ja 1999. aasta jaanuaris parandatud «Maailmapanga laenusaajate ja Maailmapanga kui täitevagentuuri poolt konsultantide teenuste kasutamise juhendi» (Konsultantide juhend) sissejuhatusele ja osale IV ning käesoleva lisa paragrahvile II. Osa B. Kvaliteedil ja maksumusel põhinev valik 1. Kui käesoleva paragrahvi osas C ei ole sätestatud teisiti, siis konsultantide teenuseid hangitakse lepingutega, mis on sõlmitud vastavalt Konsultantide juhendi osa II, selle lisa 1 paragrahvi 3, lisa 2 ja paragrahvide 3.13 kuni 3.18 sätetele, mida kohaldatakse konsultantide kvaliteedil ja maksumusel põhineva valiku tegemisel. 2. Järgnevaid sätteid kohaldatakse konsultantide teenustele, mida hangitakse eelmise punkti sätete järgi sõlmitud lepingutega. Konsultantide teenuste nimekiri uuringuteks, projekteerimiseks ja ehitustööde järelevalveks, tehniliseks abiks ja koolituseks projekti osadele A, B, C ja D, mille arvestuslik maksumus on alla 200 000 USD ekvivalendi igale lepingule, võib vastavalt Konsultantide juhendi paragrahvi 2.7 sätetega koosneda täielikult kohalikest nõustajatest. Osa C. Muud protseduurid konsultantide valimiseks Üksiknõustajad Teenuseid uuringuteks, tehniliseks abiks ja koolituseks projekti osa C jaoks ülesanneteks, mida on mainitud Konsultantide juhendi paragrahvis 5.1, võib hankida lepingute järgi, mis sõlmitakse üksikkonsultantidega vastavalt Konsultantide juhendi paragrahvide 5.1 kuni 5.3 nõuetele. Osa D. Panga kontroll konsultantide valiku üle 1.Valiku kavandamine Enne konsultantidele ükskõik millise taotluse või ettepaneku esitamist, tuleb projektile konsultantide valiku kavandatav plaan esitada läbivaatamiseks ja heakskiitmiseks Pangale vastavalt Konsultantide juhendi lisa 1 paragrahv 1 sätetele. Kõikide konsultantide teenuste valik teostatakse vastavalt Panga poolt heakskiidetud valiku plaanile kooskõlas mainitud paragrahvi 1sätetega. 2.Eelnev kontroll (a) Kõikidele konsultatsioonifirmade palkamise lepingutele arvestusliku maksumusega 200 000 USD ekvivalendis või enam kohaldatakse Konsultantide juhendilisa 1 paragrahvides 1, 2 (välja arvatud lõike 2(a) kolmas alapunkt) ja 5 sätestatud protseduure. (b) Kõikidele konsultatsioonifirmade palkamise lepingutele arvestusliku maksumusega 75 000 USD ekvivalendis või enam, kuid vähem kui 200 000 USD ekvivalendis kohaldatakse Konsultantide juhendi lisa 1 paragrahvides 1, 2 (välja arvatud lõike 2(a) kolmas alapunkt) ja 5 sätestatud protseduure. (c) Kõikide üksikkonsultantide palkamise lepingud arvestusliku maksumusega 40 000 USD ekvivalendis või enam nende kvalifikatsiooni, kogemuse, tegevustingimuste ja palkamistingimuste küsimuses esitatakse Pangale eelnevaks läbivaatamiseks ja heakskiitmiseks. Leping sõlmitakse alles pärast seda, kui vastav heakskiit on saadud. 3.Järelkontroll Kõik käesoleva osa punktis 2 mainitud lepingud sõlmitakse vastavalt Konsultantide juhendi lisa 1 paragrahvile 4. Lisa 5 RAKENDUSPROGRAMM 1. Laenusaaja teostab projekti kooskõlas PRP-s sätestatud või viidatud nõuetega. 2. Laenusaaja hoiab kuni projekti lõpliku teostamiseni tegevuses Panka rahuldavate vahendite, personali ja tegevustingimustega PRÜ-d ning määrab selle vastutavaks kogu projekti elluviimise ja koordineerimise eest, sealhulgas: (a) valmistab projekti jaoks ette hankedokumente ja juhib hankeprotseduure ning lepingute täitmist; (b) valmistab ette laenu väljamaksetaotlusi; (c) haldab laenulepingu lisas 1 kirjeldatud eriarvet; (d) peab projekti kohta arvestust ja raamatupidamist ja korraldab selle auditeerimist; ning (e) valmistab ette kvartaalseid projekti arengu aruandeid ja edastab need mitte hiljem kui 30 päeva pärast kvartali lõppu laenusaajale ja Pangale. 3. Võttes aluseks 2000. aasta eelarve, tagab laenusaaja oma eelarveprojekti ettevalmistamisel igal rahandusaastal, et eraldised riikliku teedevõrgustiku korrashoiuks kasvaksid vähemalt võrdeliselt eelarve üldise kasvuga, kuid igal juhul mitte vähem kui 2000. aasta eelarve püsihindades. 4. Muutmata käesoleva lepingu paragrahvi 3.01 üldist kehtivust, peab laenusaaja eraldi kinnitama eelarvesummade eraldamist, mis on piisavad projekti osa B õigeaegseks lõpetamiseks. 5. Laenusaaja valmistab ette ja esitab Pangale iga aasta 30. novembriks läbivaatamiseks ja heakskiitmiseks projekti raamis järgneva kalendriaasta jooksul teostatavate tööde programmi koos hangete ja rahastamiskavadega. 6. Laenusaaja peab: (a) tagama, et rakendatakse õigeaegselt kõik vajalikud meetmed keskkonnanõuete täitmise kava ja maade omandamise kava elluviimiseks; ja (b) kajastama projekti arengu aruannetes vastavat informatsiooni nende meetmete elluviimisest vastavalt käesoleva lisa punktile 2(e). 7. Laenusaaja peab: (a) järgima strateegiat ja protseduure, mida oleks võimalik pidevalt adekvaatselt jälgida ja hinnata vastavalt Pangale sobivatele indikaatoritele projekti elluviimiseks ja selle tulemuste saavutamiseks; (b) valmistama ette Panka rahuldavatel tingimustel ja esitama Pangale 2001. aasta 31. detsembriks aruande, mis annaks ülevaate käesoleva punkti alapunktis (a) märgitud järelevalve ja hindamistegevusest, arvestades projekti teostamisel selleks kuupäevaks saavutatud tulemusi ja sätestades meetmeid, mis oleksid soovitatavad projekti tulemuslikuks ellurakendamiseks ja selle tulemuste saavutamiseks edaspidi; ja (c) teostama koos Pangaga 2002. aasta 31. märtsiks või selliseks hilisemaks kuupäevaks, millega Pank nõustub, ülevaate, millele on viidatud käesoleva punkti alapunktis (b) ja pärast seda rakendama kõiki meetmeid tagamaks projekti tulemuslik lõpuleviimine ja selle eesmärkide saavutamine, lähtudes arvamustest ja soovitustest, mida Pank talle mainitud ülevaatest lähtudes teeb. Täiendav kiri nr 1 Eesti Vabariik 27. aprillil 2000 Rahvusvaheline Rekonstrueerimis- ja Arengupank 1818 H Street, N.W. Washington, D.C. 20433 Ameerika Ühendriigid Re: Laen nr 7008 EE (Transpordiprojekt) Põhitingimuste paragrahv 9.02 Rahanduslikud ja majanduslikud näitajad Austatud härrad ja prouad, Seoses Eesti Vabariigi (liikmesmaa) ja Rahvusvahelise Rekonstrueerimis- ja Arengupanga (Panga) vahelise laenulepinguga samast kuupäevast kirjutan ma teile liikmesmaa nimel, et kinnitada järgnevat: 1. Me saame aru ja nõustume sellega, et Põhitingimuste paragrahvi 9.02 kohaselt on liikmesmaa Pangale kohustatud aru andma uutest «laenukohustustest» (nii nagu need on määratletud Panga deebitoride aruandlussüsteemi käsiraamatus 1989. aasta jaanuarist) mitte hiljem kui 30 päeva pärast kvartali lõppu, mille jooksul võlg tekkis, ja andma aru «laenudega seotud tehingutest» (nii nagu on määratletud) mitte hiljem kui 31. märtsiks aastal, mis järgneb sellele, mille kohta aru antakse. 2. Me kinnitame, et ei eksiteeri hüpoteeke, pandikohustusi, koormiseid, privileege, eelistusi ja muid kohustusi, välja arvatud Põhitingimuste paragrahvis 9.03(c) nimetatud, riigivaradele, nagu neid mainitud sättes defineeritakse, tagatisena mõnele välisvõlale. Ühegi välislaenuga seoses ei ole esinenud lepingurikkumist. Me kinnitame, et laenu andes võib Pank tugineda käesolevas kirjas eespool toodud avaldustele. Siiralt teie, Eesti Vabariigi nimel Siim KALLAS volitatud esindaja Täiendav kiri nr 2 Eesti Vabariik 27. aprillil 2000 Rahvusvaheline Rekonstrueerimis- ja Arengupank 1818 H Street, N.W. Washington, D.C. 20433 Ameerika Ühendriigid Re: Laen nr 7008 EE (Transpordiprojekt) Tulemuslikkust kajastavad näitajad Austatud härrad ja prouad, Vastavalt Eesti Vabariigi (laenusaaja) ja Rahvusvahelise Rekonstrueerimis- ja Arengupanga (Panga) vahelise laenulepingu transpordiprojektile (projekt) lisa 5 punktile 7(a) samast kuupäevast, kinnitab laenusaaja käesolevaga Pangale, et käesoleva kirja lisas äratoodud näitajad on laenusaaja jaoks aluseks projekti arengu järelevalve teostamisel ja sellega kavandatud eesmärkide saavutamise hindamisel. Siiralt teie, Eesti Vabariigi nimel Siim KALLAS volitatud esindaja Loan Number 7008 EE LOAN AGREEMENT BETWEEN REPUBLIC OF ESTONIA AND INTERNATIONAL BANK FOR RECONSTRUCTION AND DEVELOPMENT (Transport Project) Agreement, dated April 27, 2000, between Republic of Estonia (the Borrower) and International Bank for Reconstruction and Development (the Bank). Whereas the Borrower, having satisfied itself as to the feasibility and priority of the project described in Schedule 2 to this Agreement (the Project), has requested the Bank to assist in the financing of the Project; and Whereas the Bank has agreed, on the basis, inter alia, of the foregoing, to extend the Loan to the Borrower upon the terms and conditions set forth in this Agreement; Now therefore the parties hereto hereby agree as follows: Article I. General Conditions; Definitions Section 1.01. The “General Conditions Applicable to Loan and Guarantee Agreements for Fixed-Spread Loans” of the Bank, dated September 1, 1999, (the General Conditions) constitute an integral part of this Agreement. Section 1.02. Unless the context otherwise requires, the several terms defined in the General Conditions and in the Preamble to this Agreement have the respective meanings therein set forth and the following additional terms have the following meanings: (a) “Eligible Categories” means categories (1), (2) and (3); set forth in the table in Part A.1 of Schedule 1 to this Agreement; (b) “Eligible Expenditures” means the expenditures for goods, works and services referred to in Section 2.02 of this Agreement; (c) “Environmental Management Plan” means the environmental mitigation plan for the Project, satisfactory to the Bank, prepared and adopted by the Borrower; (d) “Land Acquisition Plan” means the plan, satisfactory to the Bank, prepared and adopted by the Borrower, providing for processes and appropriate compensation for relocation of or loss of income to be incurred by individuals or business entities on account of Project implementation; (e) “PIP” means the manual for the carrying out of the Project prepared and adopted by the Borrower, as the same may be amended from time to time with the agreement of the Bank; (f) “PIU” means the Project Implementation Unit established by the Borrower pursuant to the provisions of Section 6.01(a) of this Agreement for the purposes of Project management; (g) “Project Management Report” means each report prepared in accordance with Section 4.02 of this Agreement; and (h) “Special Account” means the account referred to in Part B of Schedule 1 to this Agreement. Article II. The Loan Section 2.01. The Bank agrees to lend to the Borrower, on the terms and conditions set forth or referred to in this Agreement, an amount equal to twenty-four million eight hundred thousand Euro (EUR 24,800,000), as such amount may be converted from time to time through a Currency Conversion in accordance with the provisions of Section 2.09 of this Agreement. Section 2.02. The amount of the Loan may be withdrawn from the Loan Account in accordance with the provisions of Schedule 1 to this Agreement for expenditures made (or, if the Bank shall so agree, to be made) in respect of the reasonable cost of goods, works and services required for the Project and to be financed out of the proceeds of the Loan and in respect of the front-end fee referred to in Section 2.04 of this Agreement. Section 2.03. The Closing Date shall be December 31, 2005, or such later date as the Bank shall establish. The Bank shall promptly notify the Borrower of such later date. Section 2.04. The Borrower shall pay to the Bank a front-end fee in an amount equal to two hundred forty eight thousand Euro (EUR 248,000). The Borrower agrees that on or promptly after the Effective Date, the Bank shall, on behalf of the Borrower, withdraw from the Loan Account and pay to itself the amount of such fee. Section 2.05. The Borrower shall pay to the Bank a commitment charge on the principal amount of the Loan not withdrawn from time to time, at a rate equal to: (i) eighty five one-hundredths of one percent (0.85%) from the date on which such charge commences to accrue in accordance with the provisions of Section 3.02 of the General Conditions to but not including the fourth anniversary of such date; and (ii) seventy five one-hundredths of one percent (0.75%) thereafter. Section 2.06. The Borrower shall pay interest on the principal amount of the Loan withdrawn and outstanding from time to time, at a rate for each Interest Period equal to the Variable Rate; provided, that upon a Conversion of all or any portion of the principal amount of the Loan, the Borrower shall, during the Conversion Period, pay interest on such amount in accordance with the relevant provisions of Article IV of the General Conditions. Section 2.07. Interest and commitment charges shall be payable semiannually in arrears on September 15 and March 15 in each year. Section 2.08. The Borrower shall repay the principal amount of the Loan in accordance with the provisions of Schedule 3 to this Agreement. Section 2.09. (a) The Borrower may at any time request any of the following Conversions of the terms of the Loan in order to facilitate prudent debt management: (i) a change of the Loan Currency of all or any portion of the principal amount of the Loan, withdrawn or unwithdrawn, to an Approved Currency; (ii) a change of the interest rate basis applicable to all or any portion of the principal amount of the Loan from a Variable Rate to a Fixed Rate, or vice versa; and (iii) the setting of limits on the Variable Rate applicable to all or any portion of the principal amount of the Loan withdrawn and outstanding by the establishment of an Interest Rate Cap or Interest Rate Collar on said Variable Rate. (b) Any conversion requested pursuant to paragraph (a) of this Section that is accepted by the Bank shall be considered a “Conversion”, as defined in Section 2.01(7) of the General Conditions, and shall be effected in accordance with the provisions of Article IV of the Genera! Conditions and of the Conversion Guidelines. (c) Without limitation upon the provisions of paragraph (a) of this Section, the Borrower and the Bank hereby agree that unless otherwise notified by the Borrower in accordance with the provisions of the Conversion Guidelines, the interest rate basis applicable to the aggregate principal amount of the Loan withdrawn during each Interest Period shall be changed from the initial Variable Rate to a Fixed Rate in accordance with the provisions of Article IV of the General Conditions and of the Conversion Guidelines. Article III. Execution of the Project Section 3.01. (a) The Borrower declares its commitment to the objectives of the Project, and, to this end, shall carry out the Project with due diligence and efficiency and in conformity with appropriate financial, administrative, engineering, transport and environmental practices, and shall provide, promptly as needed, the funds, facilities, services and other resources required for the Project (b) Without limitation upon the provisions of paragraph (a) of this Section and except as the Borrower and the Bank shall otherwise agree, the Borrower shall carry out the Project in accordance with the Implementation Program set forth in Schedule 5 to this Agreement. Section 3.02. Except as the Bank shall otherwise agree, procurement of the goods, works and consultants’ services required for the Project and to be financed out of the proceeds of the Loan shall be governed by the provisions of Schedule 4 to this Agreement. Section 3.03. For the purposes of Section 9.08 of the General Conditions and without limitation thereto, the Borrower shall: (a) prepare, on the basis of guidelines acceptable to the Bank, and furnish to the Bank not later than six (6) months after the Closing Date or such later date as may be agreed for this purpose between the Borrower and the Bank, a plan for the future operation of the Project; and (b) afford the Bank a reasonable opportunity to exchange views with the Borrower on said plan. Article IV. Financial Covenants Section 4.01 (a) The Borrower shall maintain a financial management system, including records and accounts, and prepare financial statements in a format acceptable to the Bank, adequate to reflect the operations, resources and expenditures related to the Project. (b) The Borrower shall: (i) have the records, accounts and financial statements referred to in paragraph (a) of this Section and the records and accounts for the Special Account for each fiscal year audited, in accordance with auditing standards acceptable to the Bank, consistently applied, by independent auditors acceptable to the Bank; (ii) furnish to the Bank as soon as available, but in any case not later than six (6) months after the end of each such year, (A) certified copies of the financial statements referred to in paragraph (a) of this Section for such year as so audited, and (B) an opinion on such statements, records and accounts and report of such audit, by said auditors, of such scope and in such detail as the Bank shall have reasonably requested; and (iii) furnish to the Bank such other information concerning such records and accounts, and the audit thereof, and concerning said auditors, as the Bank may from time to time reasonably request. (c) For all expenditures with respect to which withdrawals from the Loan Account were made on the basis of Project Management Reports or statements of expenditure, the Borrower shall: (i) maintain or cause to be maintained, in accordance with paragraph (a) of this Section, records and separate accounts reflecting such expenditures; (ii) retain, until at least one (1) year after the Bank has received the audit report for the fiscal year in which the last withdrawal from the Loan Account was made, all records (contracts, orders, invoices, bills, receipts and other documents) evidencing such expenditures; (iii) enable the Bank’s representatives to examine such records; and (iv) ensure that such records and accounts are included in the annual audit referred to in paragraph (b) of this Section and that the report of such audit contains a separate opinion by said auditors as to whether the Project Management Reports or statements of expenditure submitted during such fiscal year, together with the procedures and internal controls involved in their preparation, can be relied upon to support the related withdrawals. Section 4.02. (a) Without limitation upon the provisions of Section 4.01 of this Agreement, the Borrower shall carry out a time-bound action plan acceptable to the Bank for the strengthening of the financial management system referred to in paragraph (a) of said Section 4.01 in order to enable the Borrower, not later than June 30, 2000, or such later date as the Bank shall agree, to prepare quarterly Project management reports, acceptable to the Bank, each of which: (i) (A) sets forth actual sources and applications of funds for the Project, both cumulatively and for the period covered by said report, and projected sources and applications of funds for the Project for the six-month period following the period covered by said report, and (B) shows separately expenditures financed out of the proceeds of the Loan during the period covered by said report and expenditures proposed to be financed out of the proceeds of the Loan during the six-month period following the period covered by said report; (ii) (A) describes physical progress in Project implementation, both cumulatively and for the period covered by said report, and (B) explains variances between the actual and previously forecast implementation targets; and (iii) sets forth the status of procurement under the Project and expenditures under contracts financed out of the proceeds of the Loan, as at the end of the period covered by said report. (b) Upon the completion of the action plan referred to in paragraph (a) of this Section, the Borrower shall prepare, in accordance with guidelines acceptable to the Bank, and furnish to the Bank not later than forty-five (45) days after the end of each calendar quarter a Project Management Report for such period. Article V. Remedies of the Bank Section 5.01. Pursuant to Section 6.02 (p) of the General Conditions the following additional event is specified, namely, that the PIP shall have been amended, suspended, abrogated or waived without the prior consent of the Bank. Section 5.02. Pursuant to Section 7.01 (k) of the General Conditions, the following additional event is specified, namely, that the event specified in Section 5.01 of this Agreement shall occur. Article VI. Effective Date; Termination Section 6.01. The following events are specified as additional conditions to the effectiveness of the Loan Agreement within the meaning of Section 12.01(c) of the General Conditions: (a) the PIU has been established and is operating with resources, staff and terms of reference satisfactory to the Bank; and (b) the Borrower has appointed the auditors, satisfactory to the Bank, referred to in Section 4.01(b) of this Agreement. Section 6.02. The date ninety (90) days after the date of this Agreement is hereby specified for the purposes of Section 12.04 of the General Conditions. Article VII. Representative of the Borrower; Addresses Section 7.01. The Minister of Finance of the Borrower, is designated as representative of the Borrower for the purposes of Section 11.03 of the General Conditions. Section 7.02. The following addresses are specified for the purposes of Section 11.01 of the General Conditions: For the Borrower: Ministry of Finance, 1 Suur-Ameerika, 15006 Tallinn, Estonia; Telex: 173106 PLAAN SU; For the Bank: International Bank for Reconstruction and Development, 1818 H Street, N.W., Washington, D.C. 20433, United States of America; Cable address: INTBAFRAD Washington, D.C.; Telex: 248423 (MCI) or 64145 (MCI). In witness whereof, the parties hereto, acting through their duly authorized representatives, have caused this Agreement to be signed in their respective names in the City of Tallinn, Republic of Estonia, as of the day and year first above written. Republic of Estonia Siim KALLAS Authorized Representative International Bank for Reconstruction and Development Basil G. KAVALSKY Acting Regional Vice President Europe and Central Asia Schedule 1 WITHDRAWAL OF THE PROCEEDS OF THE LOAN A. General 1. The table below sets forth the Categories of items to be financed out of the proceeds of the Loan, the allocation of the amounts of the Loan to each Category and the percentage of expenditures for items so to be financed in each Category: Category Amount of the Loan Allocated (Expressed in Euro) % of Expenditures to be Financed (1) Works 21,652,000 50% (2) Goods 1,100,000 100% of foreign expenditures and 80% of local expenditures (3) Consultants’ services 1,800,000 100% (4) Fee 248,000 Amount due under Section 2.04 of this Agreement TOTAL 24,800,000 2. For the purposes of this Schedule: (a) the term “foreign expenditures” means expenditures in the currency of any country other than that of the Borrower for goods or services supplied from the territory of any country other than that of the Borrower; and (b) the term “local expenditures” means expenditures in the currency of the Borrower or for goods or services supplied from the territory of the Borrower. 3. Notwithstanding the provisions of paragraph 1 above, no withdrawals shall be made in respect of payments made for expenditures prior to the date of this Agreement, except that withdrawals in an aggregate amount not exceeding EUR 1,000,000, may be made on account of payments made for expenditures before that date but after December 10, 1999. 4. The Bank may require withdrawals from the Loan Account to be made on the basis of statements of expenditure for expenditures for: (a) contracts for goods costing less than $100,000 equivalent each; (b) contracts for works costing less than $500,000 equivalent each; and (c) services under contracts costing less than $75,000 equivalent each for consulting firms and $40,000 equivalent each for individual consultants, all under such terms and conditions as the Bank shall specify by notice to the Borrower. B. Special Account 1. The Borrower shall open and maintain in Euro a special deposit account, in a commercial Bank, on terms and conditions satisfactory to the Bank including appropriate protection against set-off, seizure and attachment. 2. After the Bank has received evidence satisfactory to it that the Special Account has been opened, withdrawals from the Loan Account of amounts to be deposited into the Special Account shall be made as follows: (a) until the Bank shall have received: (i) the first Project Management Report referred to in Section 4.02(b) of this Agreement; and (ii) a request from the Borrower for withdrawal on the basis of Project Management Reports, withdrawals shall be made in accordance with the provisions of Annex A to this Schedule 1; and (b) upon receipt by the Bank of a Project Management Report pursuant to Section 4.02(b) of this Agreement, accompanied by a request from the Borrower for withdrawal on the basis of Project Management Reports, all further withdrawals shall be made in accordance with the provisions of Annex B to this Schedule 1. 3. Payments out of the Special Account shall be made exclusively for Eligible Expenditures. For each payment made by the Borrower out of the Special Account, the Borrower shall, at such time as the Bank shall reasonably request, furnish to the Bank such documents and other evidence showing that such payment was made exclusively for Eligible Expenditures. 4. Notwithstanding the provisions of Part B.2 of this Schedule, the Bank shall not be required to make further deposits into the Special Account. (a) if the Bank determines at any time that any Project Management Report does not adequately provide the information required pursuant to Section 4.02 of this Agreement; (b) if the Bank determines at any time that all further withdrawals should be made by the Borrower directly form the Loan Account; or (c) if the Borrower shall have failed to furnish to the Bank within the period of time specified in Section 4.01(b)(ii) of this Agreement, any of the audit reports required to be furnished to the Bank pursuant to said Section in respect of the audit of (A) the records and accounts for the Special Account, or (B) the records and accounts reflecting expenditures with respect to which withdrawals were made on the basis of Project Management Reports. 5. The Bank shall not be required to make further deposits into the Special Account in accordance with the provisions of Part B.2 of this Schedule if, at any time, the Bank shall have notified the Borrower of its intention to suspend in whole or in part the right of the Borrower to make withdrawals form the Loan Account pursuant to Section 6.02 of the General Conditions. Upon such notification, the Bank shall determine, in its sole discretion, whether further deposits into the Special Account may be made and what procedures should be followed for making such deposits, and shall notify the Borrower of its determination. 6. (a) If the Bank determines at any time that any payment out of the Special Account was made for an expenditure which is not an Eligible Expenditure, or was not justified by the evidence furnished to the Bank, the Borrower shall, promptly upon notice from the Bank, provide such additional evidence as the Bank may request, or deposit into the Special Account (or, if the Bank shall so request, refund to the Bank) an amount equal to the amount of such payment. Unless the Bank shall otherwise agree, no further deposit by the Bank into the Special Account shall be made until the Borrower has provided such evidence or made such deposit or refund, as the case may be. (b) If the Bank determines at any time that any amount outstanding in the Special Account will not be required to cover payments for Eligible Expenditures during the six-month period following such determination, the Borrower shall, promptly upon notice from the Bank, refund to the Bank such outstanding amount. (c) The Borrower may, upon notice to the Bank, refund to the Bank all or any portion of the funds on deposit in the Special Account. (d) Refunds to the Bank made pursuant to sub-paragraph (a), (b) or (c) of this paragraph 6 shall be credited to the Loan Account for subsequent withdrawal or for cancellation in accordance with the provisions of the Loan Agreement. Annex A to Schedule 1 OPERATION OF SPECIAL ACCOUNT WHEN WITHDRAWALS ARE NOT MADE ON THE BASIS OF PROJECT MANAGEMENT REPORTS 1. For the purposes of this Annex: The term “Authorized Allocation” means the amount of EUR 1,500,000 to be withdrawn from the Loan Account and deposited into the Special Account pursuant to paragraph 2 of this Annex; provided, however, that unless the Bank shall otherwise agree, the Authorized Allocation shall be limited to the amount of EUR 750,000 until the aggregate amount of withdrawals from the Loan Account, plus the total amount of all outstanding special commitments entered into by the Bank pursuant to Section 5.02 of the General Conditions shall equal or exceed the equivalent of EUR 1,500,000. 2. Withdrawals of the Authorized Allocation and subsequent withdrawals to replenish the Special Account shall be made as follows: (a) For withdrawals of the Authorized Allocation, the Borrower shall furnish to the Bank a request or requests for deposit into the Special Account of an amount or amounts which in the aggregate do not exceed the Authorized Allocation. On the basis of each such request, the Bank shall, on behalf of the Borrower, withdraw from the Loan Account and deposit into the Special Account such amount as the Borrower shall have requested. (b) For replenishment of the Special Account, the Borrower shall furnish to the Bank requests for deposit into the Special Account at such intervals as the Bank shall specify. Prior to or at the time of each such request, the Borrower shall furnish to the Bank the documents and other evidence required pursuant to Part B.3 of Schedule 1 to this Agreement for the payment or payments in respect of which replenishment is requested. On the basis of each such request, the Bank shall, on behalf of the Borrower, withdraw from the Loan Account and deposit into the Special Account such amount as the Borrower shall have requested and as shall have been shown by said documents and other evidence to have been paid out of the Special Account for Eligible Expenditures. Each such deposit into the Special Account shall be withdrawn by the Bank from the Loan Account under one or more of the Eligible Categories. 3. The Bank shall not be required to make further deposits into the Special Account, once the total unwithdrawn amount of the Loan minus the total amount of all outstanding special commitments entered into by the Bank pursuant to Section 5.02 of the General Conditions shall equal the equivalent of twice the amount of the Authorized Allocation. Thereafter, withdrawal from the Loan Account of the remaining unwithdrawn amount of the Loan shall follow such procedures as the Bank shall specify by notice to the Borrower. Such further withdrawals shall be made only after and to the extent that the Bank shall have been satisfied that all such amounts remaining on deposit in the Special Account as of the date of such notice will be utilized in making payments for Eligible Expenditures. Annex B to Schedule 1 OPERATION OF SPECIAL ACCOUNT WHEN WITHDRAWALS ARE MADE ON THE BASIS OF PROJECT MANAGEMENT REPORTS 1. Except as the Bank may otherwise specify by notice to the Borrower, all withdrawals from the Loan Account shall be deposited by the Bank into the Special Account in accordance with the provisions of Schedule 1 to this Agreement. Each such deposit into the Special Account shall be withdrawn by the Bank from the Loan Account under one or more of the Special Account’s Eligible Categories. 2. Each application for withdrawal from the Loan Account for deposit into the Special Account shall be supported by a Project Management Report. 3. Upon receipt of each application for withdrawal of an amount of the Loan, the Bank shall, on behalf of the Borrower, withdraw from the Loan Account and deposit into the Special Account an amount equal to the lesser of: (a) the amount so requested; and (b) the amount which the Bank has determined, based on the Project Management Report accompanying said application, is required to be deposited in order to finance Eligible Expenditures during the six-month period following the date of such report; provided, however, that the amount so deposited, when added to the amount indicated by said Project Management Report to be remaining in the Special Account, shall not exceed the equivalent of EUR 1,500,000. Schedule 2 DESCRIPTION OF THE PROJECT The objectives of the Project are to: (a) increase the efficiency and improve the safety of road transport; (b) strengthen the administration of road transport; and (c) improve the Borrower’s trade supporting infrastructure and services. The Project consists of the following parts, subject to such modifications thereof as the Borrower and the Bank may agree upon from time to time to achieve such objectives: Part A: Trade Facilitation Establishment of a pilot electronic data interchange system. Part B: Road Rehabilitation and Upgrading (1) Rehabilitation of about 177 km of priority sections of the Tallinn–Tartu–Luhamaa Road: (a) rehabilitation of the Kose–Mäo road section; (b) rehabilitation of the Mäo–Tartu section; and (c) rehabilitation of the Tartu–Luhamaa road. (2) Widening of about 5 km of the Tartu Ring Road: (a) upgrading of the existing two-lane road to four lanes; and (b) construction of the Tõrvandi grade separated interchange. Part C: Improvement in Road Safety Provision of technical assistance and works for the establishment of a traffic management and monitoring system, improvement of accident black spots and improved coordination of agencies involved in road safety. Part D: Institutional Strengthening Provision of technical assistance, training and equipment for strengthening of the Borrower’s operational capacity for road design and maintenance, including installation of a pavement management system. The Project is expected to be completed by June 30, 2005. Schedule 3 AMORTIZATION SCHEDULE 1. The following table sets forth the Principal Payment Dates of the Loan and the percentage of the total principal amount of the Loan payable on each Principal Payment Date (Installment Share). If the proceeds of the Loan shall have been fully withdrawn as of the first Principal Payment Date, the principal amount of the Loan repayable by the Borrower on each Principal Payment Date shall be determined by the Bank by multiplying: (a) the total principal amount of the Loan withdrawn and outstanding as of the first Principal Payment Date; by (b) the Installment Share for each Principal Payment Date, such repayment amount to be adjusted, as necessary, to deduct any amounts referred to in paragraph 5 of this Schedule, to which a Currency Conversion applies. Payment Date Installment Share (Expressed as a %) On each September 15 and March 15 Beginning on September 15, 2005 through March 15, 2015 5% 2. If the proceeds of the Loan shall not have been fully withdrawn as of the first Principal Payment Date, the principal amount of the Loan repayable by the Borrower on each Principal Payment Date shall be determined as follows: (a) To the extent that any proceeds of the Loan shall have been withdrawn as of the first Principal Payment Date, the Borrower shall repay the amount withdrawn and outstanding as of such date in accordance with paragraph 1 of this Schedule. (b) Any withdrawal made after the first Principal Payment Date shall be repaid on each Principal Payment Date falling after the date of such withdrawal in amounts determined by the Bank by multiplying the amount of each such withdrawal by a fraction, the numerator of which shall be the original Installment Share specified in the table in paragraph 1 of this Schedule for said Principal Payment Date (the Original Installment Share) and the denominator of which shall be the sum of all remaining Original Installment Shares for Principal Payment Dates falling on or after such date, such repayment amounts to be adjusted, as necessary, to deduct any amounts referred to in paragraph 4 of this Schedule, to which a Currency Conversion applies. 3. (a) Withdrawals made within two (2) months prior to any Principal Payment Date shall, for the purposes solely of calculating the principal amounts payable on any Principal Payment Date, be treated as withdrawn and outstanding on the second Principal Payment Date following the date of withdrawal and shall be repayable on each Principal Payment Date commencing with the second Principal Payment Date following the date of withdrawal. (b) Notwithstanding the provisions of sub-paragraph (a) of this paragraph 3, if at any time the Bank shall adopt a due date billings system under which invoices are issued on or after the respective Principal Payment Date, the provisions of such sub-paragraph shall no longer apply to any withdrawals made after the adoption of such billing system. 4. Notwithstanding the provisions of paragraphs 1 and 2 of this Schedule, upon a Currency Conversion of all or any portion of the withdrawn principal amount of the Loan to an Approved Currency, the amount so converted in said Approved Currency that shall be repayable on any Principal Payment Date occurring during the Conversion Period, shall be determined by the Bank by multiplying such amount in its currency of denomination immediately prior to said Conversion by either: (i) the exchange rate that reflects the amounts of principal in said Approved Currency payable by the Bank under the Currency Hedge Transaction relating to said Conversion; or (ii) if the Bank so determines in accordance with the Conversion Guidelines, the exchange rate component of the Screen Rate. 5. If the principal amount of the Loan withdrawn and outstanding from time to time shall be denominated in more than one Loan Currency, the provisions of this Schedule shall apply separately to the amount denominated in each Loan Currency, so as to produce a separate amortization schedule for each such amount. Schedule 4 PROCUREMENT Section I Procurement of Goods and Works Part A: General Goods and works shall be procured in accordance with the provisions of Section I of the “Guidelines for Procurement under IBRD Loans and IDA Credits” published by the Bank in January 1995 and revised in January and August 1996, September 1997 and January 1999, (the Guidelines) and the following provisions of Section I of this Schedule. Part B: International Competitive Bidding 1. Except as otherwise provided in Part C of this Section, goods and works shall be procured under contracts awarded in accordance with the provisions of Section II of the Guidelines and paragraph 5 of Appendix 1 thereto. 2. The following provisions shall apply to goods and works to be procured under contracts awarded in accordance with the provisions of paragraph 1 of this Part B. (a) Grouping of contracts To the extent practicable, contracts for goods and works shall be grouped in bid packages estimated to cost $100, 000 equivalent or more each and $1,000,000 equivalent or more each respectively. (b) Notification and Advertising The invitation to bid for each contract for works shall be advertised in accordance with the procedures set forth in paragraphs 2.7 and 2.8 of the Guidelines. Part C: Other Procurement Procedures 1. National Competitive Bidding Works estimated to cost less than $1,000,000 equivalent per contract, up to an aggregate amount not to exceed $2,700,000 equivalent, may be procured under contracts awarded in accordance with the provisions of paragraphs 3.3 and 3.4 of the Guidelines. 2. International Shopping Goods estimated to cost less than $100,000 equivalent per contract, up to an aggregate amount not to exceed $100,000 equivalent, may be procured under contracts awarded on the basis of international shopping procedures in accordance with the provisions of paragraphs 3.5 and 3.6 of the Guidelines. Part D: Review by the Bank of Procurement Decisions 1. Procurement Planning Prior to the issuance of any invitations for bidding or to bid for contracts, the proposed procurement plan for the Project shall be furnished to the Bank for its review and approval, in accordance with the provisions of paragraph 1 of Appendix 1 to the Guidelines. Procurement of all goods and works shall be undertaken in accordance with such procurement plan as shall have been approved by the Bank, and with the provisions of said paragraph 1. 2. Prior Review (a) With respect to: (a) each contract for goods and works to be procured in accordance with the procedures referred to in Part B of this Section; and (b) the first two contracts for works to be procured in accordance with the procedures referred to in Part C.1 of this Section, the procedures set forth in paragraphs 2 and 3 of Appendix 1 to the Guidelines shall apply. (b) With respect to each contract for goods to be procured in accordance with the procedures referred to in Part C.2 of this Section, the following procedures shall apply: (i) prior to the selection of any supplier under shopping procedures, the Borrower shall provide to the Bank a report on the comparison and evaluation of quotations received; (ii) prior to the execution of any contract procured under shopping procedures, the Borrower shall provide to the Bank a copy of the specifications and the draft contract; and (iii) the procedures set forth in paragraphs 2(f), 2(g) and 3 of Appendix 1 to the Guidelines shall apply. 3. Post Review With respect to each contract not governed by paragraph 2 of this Part, the procedures set forth in paragraph 4 of Appendix 1 to the Guidelines shall apply. Section II Employment of Consultants Part A: General Consultants’ services shall be procured in accordance with the provisions of the Introduction and Section IV of the “Guidelines: Selection and Employment of Consultants by World Bank Borrowers” published by the Bank in January 1997 and revised in September 1997 and January 1999, (the Consultant Guidelines) and the following provisions of Section II of this Schedule. Part B: Quality- and Cost-based Selection 1. Except as otherwise provided in Part C of this Section, consultants’ services shall be procured under contracts awarded in accordance with the provisions of Section II of the Consultant Guidelines, paragraph 3 of Appendix 1 thereto, Appendix 2 thereto, and the provisions of paragraphs 3.13 through 3.18 thereof applicable to quality- and cost-based selection of consultants. 2. The following provisions shall apply to consultants’ services to be procured under contracts awarded in accordance with the provisions of the preceding paragraph. The short list of consultants for services for studies, design and supervision of civil works, technical assistance and training, under Parts A, B, C and D of the Project, estimated to cost less than $200,000 equivalent per contract, may comprise entirely national consultants in accordance with the provisions of paragraph 2.7 of the Consultant Guidelines. Part C: Other Procedure for the Selection of Consultants Individual Consultants Services for studies, technical assistance and training, under Part C of the Project for tasks that meet the requirements set forth in paragraph 5.1 of the Consultant Guidelines shall be procured under contracts awarded to individual consultants in accordance with the provisions of paragraphs 5.1 through 5.3 of the Consultant Guidelines. Part D: Review by the Bank of the Selection of Consultants 1. Selection Planning Prior to the issuance to consultants of any requests for proposals, the proposed plan for the selection of consultants under the Project shall be furnished to the Bank for its review and approval, in accordance with the provisions of paragraph 1 of Appendix 1 to the Consultant Guidelines. Selection of all consultants’ services shall be undertaken in accordance with such selection plan as shall have been approved by the Bank, and with the provisions of said paragraph 1. 2. Prior Review (a) With respect to each contract for the employment of consulting firms estimated to cost the equivalent of $200,000 or more, the procedures set forth in paragraphs 1, 2 (other than the third subparagraph of paragraph 2(a)) and 5 of Appendix 1 to the Consultant Guidelines shall apply. (b) With respect to each contract for the employment of consulting firms estimated to cost the equivalent of $75,000 or more, but less than the equivalent of $200,000 the procedures set forth in paragraphs 1, 2 (other than the second subparagraph of paragraph 2(a)) and 5 of Appendix 1 to the Consultant Guidelines shall apply. (c) With respect to each contract for the employment of individual consultants estimated to cost the equivalent of $40,000 or more, the qualifications, experience, terms of reference and terms of employment of the consultants shall be furnished to the Bank for its prior review and approval. The contract shall be awarded only after the said approval shall have been given. 3. Post Review With respect to each contract not governed by paragraph 2 of this Part, the procedures set forth in paragraph 4 of Appendix 1 to the Consultant Guidelines shall apply. Schedule 5 IMPLEMENTATION PROGRAM 1. The Borrower shall carry out the Project in accordance with the requirements set forth or referred to in the PIP. 2. The Borrower shall maintain until completion of the Project, the PIU, with resources, staff and terms of reference satisfactory to the Bank and shall assign to it responsibility for overall Project implementation and coordination, including: (a) preparation of bidding documents and administration of bidding procedures and of contracts under the Project; (b) preparation of disbursement applications under the Loan; (c) management of the Special Account referred to in Schedule 1 to the Loan Agreement; (d) maintenance of records and accounts related to the Project and arranging for the audit thereof; and (e) preparation of quarterly progress reports and submission thereof, not later than 30 days after the end of the quarter, to the Borrower and the Bank. 3. Using its year 2000 budget as a base, the Borrower shall ensure in preparing its draft budget in each fiscal year that allocation for maintenance of the national road network shall increase at a rate at least equal to the increase in the general budget, but in any case not lower than the level of the year 2000 budget in constant prices. 4. Notwithstanding the generality of Section 3.01 of this Agreement, the Borrower shall specifically ensure the allocation of budgetary resources adequate for timely completion of Part B of the Project. 5. The Borrower shall prepare and furnish to the Bank by November 30 in each year, for its review and concurrence, an annual work program for the Project for the following calendar year, including procurement and financing plans. 6. The Borrower shall: (a) ensure that all measures necessary for the carrying out of the Environmental Management Plan and the Land Acquisition Plan shall be taken in a timely manner; and (b) include adequate information on the carrying out of such measures in the progress reports referred to in paragraph 2 (e) of this Schedule. 7. The Borrower shall: (a) maintain policies and procedures adequate to enable it to monitor and evaluate on an ongoing basis, in accordance with indicators acceptable to the Bank, the carrying out of the Project and the achievement of the objectives thereof; (b) prepare, under terms of reference satisfactory to the Bank, and furnish to the Bank, on or about December 31, 2001, a report integrating the results of the monitoring and evaluation activities performed pursuant to paragraph (a) of this Section, on the progress achieved in the carrying out of the Project during the period preceding the date of said report and setting out the measures recommended to ensure the efficient carrying out of the Project and the achievement of the objectives thereof during the period following such date; and (c) review with the Bank, by March 31, 2002, or such later date as the Bank shall request, the report referred to in paragraph (b) of this Section, and, thereafter, take all measures required to ensure the efficient completion of the Project and the achievement of the objectives thereof, based on the conclusions and recommendations of the said report and the Bank’s views on the matter. Supplemental Letter No. 1 REPUBLIC OF ESTONIA April 27, 2000 International Bank for Reconstruction and Development 1818 H Street, N.W. Washington, D.C. 20433 United States of America Re: Loan No. 7008 EE (Transport Project) Section 9.02 of the General Conditions Financial and Economic Data Dear Sirs and Mesdames: In connection with the Loan Agreement of this date between the Republic of Estonia (the Member Country) and International Bank for Reconstruction and Development (the Bank) for the above-captioned Project, I am writing on behalf of the Member Country to set forth the following: 1. We understand and agree that, for purposes of Section 9.02 of the General Conditions, the Member Country is required by the Bank to report new “loan commitments” (as defined in the World Bank’s Debtor Reporting System Manual, dated January 1989) not later than thirty days after the end of the quarter during which the debt is incurred, and to report “transactions under loans” (as so defined) not later than March 31 of the year following that for which the report is made. 2. We represent that no mortgages, pledges, charges, privileges, priorities, or other liens, other than those excluded pursuant to paragraph (c) of Section 9.03 of the General Conditions, exist on any public assets, as such term is defined in said Section, as security for any external debt. No defaults exist in respect of any external public debt. It is our understanding that, in making the Loan, the Bank may rely on the statements set forth or referred to in this letter. Very truly yours, Republic of Estonia By Siim KALLAS Authorized Representative Supplemental Letter No. 2 REPUBLIC OF ESTONIA April 27, 2000 International Bank for Reconstruction and Development 1818 H Street, N.W. Washington, D.C. 20433 United States of America Re: Loan No. 7008 EE (Transport Project) Performance Monitoring Indicators Dear Sirs and Mesdames: Referring to the provisions of paragraph 7 (a) of Schedule 5 to the Loan Agreement (Transport Project) of even date herewith between the Republic of Estonia (the Borrower) and the International Bank for Reconstruction and Development (the Bank), the Borrower hereby confirms to the Bank that the indicators set forth in the attachment to this letter shall serve as a basis for the Borrower to monitor and evaluate the progress of the Project and the achievement of the objectives thereof. Very truly yours, Republic of Estonia By Siim KALLAS Authorized Representative Õiend Akt tehniliselt korrastatud, lisatud seosed ja ingliskeelne tekst.