Tegningsrettigheder

Tegningsrettigheder

Ligningsrådet blev anmodet om bindende forhåndsbesked vedrørende følgende spørgsmål

Er betingelserne for de aktietegningsrettigheder, der ved bestyrelsesbeslutning af 28-8 1991 i H A/S, Norge er tildelt medarbejdere i Danmark, af en sådan karakter, at beskatningstidspunktet er udskudt, til aktietegning finder sted?

H A/S, Oslo er et større norsk selskab, der er børsnoteret bl.a. i Oslo, København og London. Selskabet ejer flere datterselskaber i Danmark.

På den ordinære generalforsamling i H A/S, Norge den 23/5 1991 vedtog man at give bestyrelsen fuldmagt til at forhøje aktiekapitalen med indtil 10 mio. kr., som forbeholdes de ansatte i moderselskab og datterselskaber.

Af referatet fra bestyrelsesmødet i H A/S, Norge den 28/8 1991 fremgår, at alle ansatte pr. 1/7 1991 i koncernen, såvel i norske som udenlandske selskaber, "tildeles option på ret til at tegne sig for og købe i alt 400 B-aktier a 5 kr. i H A/S'. 'Den ansatte, som gives optionsret, skal stå i uopsagt stilling, når optionen gøres gældende, og arbejde på mindst halv tid. Ansatte, som bliver pensioneret efter 1/7 1991, vil beholde optionsretten. Optionen er personlig og kan ikke omsættes".

Optionsperioden løber fra 15/3 1994 til 15/3 1996.

Tegningskursen skal svare på generalforsamlingstidspunktet for vedtagelsen.

Det var enighed om, at der uanset anvendelsen af ordene option og køb var tale om tegningsrettigheder, idet der sker forhøjelse af aktiekapitalen ved nytegning i det omfang, det er nødvendigt som følge af det enkelte års tegning af aktier.

Ligningsrådet bemærkede, at værdien af tegningsrettigheder, som tildeles medarbejderne efter aftale med arbejdsgiveren, efter gældende praksis er skattepligtig som lønaccessorium for medarbejderne på det tidspunkt, hvor der foreligger endelig aftale om erhvervelse af tegningsret, jf. statsskattelovens § 4 og personskattelovens § 3.

I den forelagte situation var tildelingen af tegningsrettighederne betinget af fortsat ansættelse på tegningstidspunktet. Samtidig var tegningsrettighederne ikke omsættelige, og i tilfælde af medarbejdernes fratræden ved opsigelse fra egen eller selskabets side, inden tegning fandt sted, fortabte medarbejderen retten til at tegne aktier.

Ligningsrådet fandt, at disse betingelser havde en sådan suspensiv karakter, at der ikke forelå nogen endelig retserhvervelse forud for det tidspunkt, hvor det konstateres, om medarbejderen opfylder betingelserne for at udnytte tegningsrettighederne. Værdien af tegningsrettighederne skulle således først beskattes, når den endelige retserhvervelse forelå.

For så vidt angik medarbejdere, der pensioneres efter den 1/7 1991, fandt Rådet dog, at disse medarbejdere erhvervede endelig ret til at tegne aktier i selskabet på tidspunktet for pensionering. Medarbejderne ville på dette tidspunkt være personligt indkomstskattepligtige af tegningsrettens værdi i handel og vandel.

Tegningsrettigheder tildelt medarbejderne var af en sådan karakter, at beskatningstidspunktet var udskudt indtil tegningstidspunktet