Bekendtgørelse af protokol af 3. december 2003 til ændring af overenskomsten af 4. december 1970 mellem Danmark og Malaysia til undgåelse af dobbeltbeskatning og forhindring af beskatningsunddragelse for så vidt angår indkomstskatter

Bekendtgørelse af protokol af 3. december 2003 til ændring af overenskomsten af 4. december 1970 mellem Danmark og Malaysia til undgåelse af dobbeltbeskatning og forhindring af beskatningsunddragelse for så vidt angår indkomstskatter

Den 3. december 2003 undertegnedes i Kuala Lumpur en protokol til overenskomsten af 4. december 1970 mellem Danmark og Malaysia til undgåelse af dobbeltbeskatning og forhindring af beskatningsunddragelse.

Protokollen har følgende ordlyd, idet teksten på malay udelades

PROTOKOL TIL ÆNDRING AF OVERENSKOMSTEN MELLEM REGERINGEN I KONGERIGET DANMARK OG REGERINGEN I MALAYSIA TIL UNDGÅELSE AF DOBBELTBESKATNING OG FORHINDRING AF BESKATNINGSUNDDRAGELSE FOR SÅ VIDT ANGÅR INDKOMSTSKATTER UNDERTEGNET I KUALA LUMPUR DEN 4. DECEMBER 1970

PROTOCOL AMENDING THE AGREEMENT BETWEEN THE GOVERNMENT OF THE KINGDOM OF DENMARK AND THE GOVERNMENT OF MALAYSIA FOR THE AVOIDANCE OF DOUBLE TAXATION AND THE PREVENTION OF FISCAL EVASION WITH RESPECT TO TAXES ON INCOME SIGNED AT KUALA LUMPUR ON DECEMBER 4th, 1970

Regeringen i Kongeriget Danmark og Regeringen i Malaysia,

The Government of the Kingdom of Denmark and the Government of Malaysia,

som ønsker at afslutte en protokol til ændring af overenskomsten mellem de kontraherende regeringer til undgåelse af dobbeltbeskatning og forhindring af beskatningsunddragelse for så vidt angår indkomstskatter, undertegnet i Kuala Lumpur den 4. december 1970 (herefter omtalt som »overenskomsten«),

Desiring to conclude a Protocol to amend the Agreement between the Contracting Governments for the Avoidance of Double Taxation and the Prevention of Fiscal Evasion with respect to Taxes on Income, signed at Kuala Lumpur on December 4th, 1970 (hereinafter referred to as »the Agreement«).

er blevet enige om følgende

Have agreed as follows

Artikel 1

Article 1

Artikel II i overenskomsten ændres, idet ordet », tillægsindkomstskatten« i stykke 1, litra a) udgår.

Article II of the Agreement shall be amended by deleting the words », the supplementary income tax« in sub-paragraph 1(a).

Artikel 2

Article 2

Artikel III i overenskomsten ændres således

Article III of the Agreement shall be amended by

(a)

litra (a), (b) og (h) i stykke 1 ophæves og i stedet indsættes følgende

(a)

substituting for sub-paragraphs (a), (b) and (h) of paragraph 1 the following

»(a)

udtrykket »Malaysia« betyde Føderationen Malaysias territorier, Malaysias territorialfarvande og havbunden og undergrunden af territorialfarvandene, og omfatte ethvert område, der ligger uden for grænserne af Malaysias territorialfarvande, og havbunden og undergrunden af ethvert sådant område, som ifølge malaysisk lovgivning og i overensstemmelse med international ret er blevet eller senere måtte blive betegnet som et område, hvor over Malaysia kan udøve suverænitetsrettigheder med henblik på efterforskning og udnyttelse af naturforekomsterne, levende såvel som ikke-levende;

»(a)

the term »Malaysia« means the territories of the Federation of Malaysia, the territorial waters of Malaysia and the sea-bed and subsoil of the territorial waters, and includes any area extending beyond the limits of the territorial waters of Malaysia, and the seabed and subsoil of any such area, which has been or may hereafter be designated under the laws of Malaysia as in accordance with international law as an area over which Malaysia has sovereign rights for the purposes of exploring and exploiting the natural resources, whether living or non-living;

(b)

udtrykket »Danmark« betyde Kongeriget Danmark, herunder ethvert område uden for Danmarks territorialfarvand, som ifølge dansk lovgivning og i overensstemmelse med international ret er blevet eller senere måtte blive betegnet som et område, inden for hvilket Danmark kan udøve suverænitetsrettigheder med hensyn til udforskning og udnyttelse af naturforekomster på havbunden og i dens undergrund og de overliggende vande og med hensyn til anden virksomhed med henblik på økonomisk efterforskning og udnyttelse af området; udtrykket omfatter ikke Færøerne og Grønland;

(b)

the term »Denmark« means the Kingdom of Denmark including any area outside the territorial sea of Denmark which in accordance with international law has been or may hereafter be designated under Danish laws as an area within which Denmark may exercise sovereign rights with respect to the exploration and exploitation of the natural resources of the sea-bed or its subsoil and the superjacent waters and with respect to other activities for the economic exploration and exploitation of the area; the term does not comprise the Faroe Islands and Greenland;

(h)

udtrykket »kompetent myndighed« betyde, for Malaysias vedkommende, finansministeren eller hans befuldmægtigede stedfortræder; og for Danmarks vedkommende, skatteministeren eller hans befuldmægtigede stedfortræder;«;

(h)

the term »competent authority« means, in the case of Malaysia, the Minister of Finance or his authorized representative; and in the case of Denmark, the Minister for Taxation or his authorized representative;«;

(b)

punktummet, der afslutter stykke 1, litra (h), erstattes med et semikolon; og

(b)

substituting the full stop at the end of sub-paragraph (h) of paragraph 1 with a semi- colon; and

(c)

efter stykke 1, litra (h), indsættes følgende litra

(c)

inserting after sub-paragraph (h) of paragraph 1 the following sub-paragraph

»(i)

udtrykket »international trafik« betyde enhver transport med skib eller luftfartøj, der anvendes af et foretagende i en kontraherende stat, bortset fra tilfælde hvor skibet eller luftfartøjet udelukkende anvendes mellem pladser i den anden kontraherende stat.«.

»(i)

the term »international traffic« means any transport by a ship or aircraft operated by an enterprise of a Contracting State, except when the ship or aircraft is operated solely between places in the other Contracting State.«.

Artikel 3

Article 3

Artikel IV i overenskomsten ændres således, at stykke 1 ophæves og i stedet indsættes følgende

Article IV of the Agreement shall be amended by substituting for paragraph 1 the following

»1. I denne overenskomst skal udtrykket »hjemmehørende i en kontraherende stat« betyde

»1. For the purposes of this Agreement, the term »resident of a Contracting State« means

(a)

for Malaysias vedkommende, en person som i skattemæssig henseende er hjemmehørende i Malaysia; og

(a)

in the case of Malaysia, a person who is resident in Malaysia for the purposes of Malaysian tax; and

(b)

for Danmarks vedkommende, en person som i skattemæssig henseende er hjemmehørende i Danmark.«.

(b)

in the case of Denmark, a person who is resident in Denmark for the purposes of Danish tax.«.

Artikel 4

Article 4

Artikel V i overenskomsten ændres således

Article V of the Agreement shall be amended by

(a)

stykke 2, litra (f), ophæves og i stedet indsættes følgende

(a)

substituting for sub-paragraph (f) of paragraph 2 the following

»(f)

en mine, en olie- eller gaskilde, et stenbrud eller et andet sted, hvor naturforekomster udvindes;«;

»(f)

a mine, an oil or gas well, a quarry or any other place of extraction of natural resources;«;

(b)

punktummet, der afslutter stykke 2, litra (i), erstattes med »; og«;

(b)

substituting for the full stop at the end of sub-paragraph (i) of paragraph 2 with the words, »; and«;

(c)

efter stykke 2, litra (i), indsættes følgende ny litra

(c)

inserting after sub-paragraph (i) of paragraph 2 a new sub-paragraph (j) as follows

»(j)

en lagerbygning.«; og

»(j)

a warehouse.«; and

(d)

ordene »i enhver tolv-måneders periode« indsættes mellem ordene »mere end seks måneder« og ordene »i forbindelse med« i stykke 4, litra (a).

(d)

inserting the words »in any twelve months period« between the words »more than six months« and the words »in connection with« in sub-paragraph (a) of paragraph 4.

Artikel 5

Article 5

Artikel IX i overenskomsten ophæves og i stedet indsættes følgende ny artikel

Article IX of the Agreement shall be amended by substituting for that Article the following new Article

»Artikel IX

»Article IX

1. Fortjeneste, der oppebæres af et foretagende i en kontraherende stat ved skibs- eller luftfartsvirksomhed i international trafik, kan kun beskattes i denne stat.

1. Profits derived by an enterprise of a Contracting State from the operation of ships or aircraft in international traffic shall be taxable only in that State.

2. Stykke 1 finder også anvendelse på den andel af fortjeneste ved skibs- eller luftfartsvirksomhed, der oppebæres af en person, der er hjemmehørende i en kontraherende stat, gennem deltagelse i en pool, et konsortium eller en international driftsorganisation.«.

2. Paragraph 1 shall also apply to the share of profits from the operation of ships or aircraft derived by a resident of a Contracting State through participation in a pool, a joint business or an international operating agency.«.

Artikel 6

Article 6

Artikel XI i overenskomsten ændres således

Article XI of the Agreement shall be amended by

(a)

stykke 2 ophæves;

(a)

deleting paragraph 2;

(b)

ordene »Bestemmelserne i stk. 1 og 2« i stykke 4 erstattes med ordene »Bestemmelsen i stk. 1«; og

(b)

substituting for the words, »The provisions of paragraphs 1 and 2« in paragraph 4 with the words, »The provision of paragraph 1«; and

(c)

stykke 3 og 4 bliver herefter henholdsvis stykke 2 og 3.

(c)

renumbering paragraphs 3 and 4 as paragraphs 2 and 3 respectively.

Artikel 7

Article 7

Artikel XII i overenskomsten ophæves og i stedet indsættes følgende ny artikel

Article XII of the Agreement shall be amended by substituting for that Article the following new Article

»1. Royalties, der hidrører fra en kontraherende stat og betales til en person, der er hjemmehørende i den anden kontraherende stat, kan beskattes i denne anden stat. Sådanne royalties kan imidlertid også beskattes i den kontraherende stat, hvorfra de hidrører, og i overensstemmelse med lovgivningen i denne stat, men den skat der pålignes må, såfremt modtageren er royaltybeløbets retmæssige ejer, ikke overstige 10 pct. af bruttobeløbet af royaltybeløbet.

»1. Royalties arising in a Contracting State and paid to a resident of the other Contracting State may be taxed in that other State. However, such royalties may also be taxed in the Contracting State in which they arise, and according to the laws of that State, but if the recipient is the beneficial owner of the royalties, the tax so charged shall not exceed 10 per cent of the gross amount of the royalties.

2. Udtrykket »royalties« betyder i denne artikel betalinger af enhver art, der modtages som vederlag for

2. The term »royalties« as used in this Article means payments of any kind received as a consideration for

(a)

anvendelsen af, eller retten til at anvende, ethvert patent, varemærke, mønster eller model, tegning, hemmelig formel eller fremstillingsmetode, enhver ophavsret til et litterært, kunstnerisk eller videnskabeligt arbejde, herunder spillefilm og film eller bånd til brug ved fjernsyns- eller radioudsendelser;

(a)

the use of, or the right to use, any patent, trade mark, design or model, plan, secret formula or process, any copyright of literary, artistic or scientific work, including cinematographic films and films or tapes for television or radio broadcasting;

(b)

anvendelsen af, eller retten til at anvende, industrielt, kommercielt eller videnskabeligt udstyr;

(b)

the use of, or the right to use, industrial, commercial or scientific equipment;

(c)

ydelse af videnskabelig, teknisk, industriel eller kommerciel viden eller oplysning;

(c)

the supply of scientific, technical, industrial or commercial knowledge or information;

(d)

ydelse af enhver tjeneste, bistand af teknisk eller ledelsesmæssig art eller konsulentbistand.

(d)

the rendering of any services or assistance of a technical, managerial or consultancy nature.

3. Bestemmelserne i denne artikels stk. 1 finder ikke anvendelse, såfremt modtageren af royaltybeløbet, der er hjemmehørende i en af de kontraherende stater, i den anden kontraherende stat, hvorfra royaltybeløbet hidrører, har et fast driftssted, såfremt den rettighed eller ejendom, som ligger til grund for royaltybeløbet, har direkte forbindelse med det faste driftssted. I så fald skal bestemmelserne i artikel VII finde anvendelse.

3. The provision of paragraph 1 of this Article shall not apply if the recipient of the royalties, being a resident of one of the Contracting States, has in the other Contracting State from which the royalties are derived a permanent establishment with which the right or property giving rise to the royalties is effectively connected. In such a case, the provisions of Article VII shall apply.

4. I tilfælde, hvor en særlig forbindelse mellem den, der betaler royalties, og den der modtager nævnte royalties, eller mellem disse og en tredje person, har bevirket, at de betalte royalties, når hensyn tages til den anvendelse, rettighed eller oplysning, for hvilken de er betalt, overstiger det beløb, som ville være blevet aftalt mellem den, der betaler, og den, der modtager, såfremt den nævnte forbindelse ikke havde foreligget, skal bestemmelserne i denne artikel alene finde anvendelse på det sidstnævnte beløb. I så fald skal det overskydende beløb kunne beskattes i overensstemmelse med lovgivningen i hver af de kontraherende stater under hensyntagen til de øvrige bestemmelser i denne overenskomst.

4. Where owing to a special relationship between the payer and the recipient or both of them and some other person, the amount of the royalties paid, having regard to the use, right, property or information, for which they are paid, exceeds the amount which would have been agreed upon by the payer and the recipient in the absence of such relationship, the provisions of this Article shall apply only to the last-mentioned amount. In that case, the excess part of the payments shall remain taxable according to the laws of each Contracting State, due regard being had to the other provisions of this Agreement.

5. Royalties skal anses for at hidrøre fra en kontraherende stat, hvis de betales af denne stat selv, af regeringen i en delstat, af en politisk underafdeling eller lokal myndighed, eller af en person, der er hjemmehørende i denne stat. I tilfælde, hvor den person, der betaler royalties, hvad enten han er hjemmehørende i en kontraherende stat eller ej, imidlertid har et fast driftssted i en kontraherende stat, i forbindelse med hvilket forpligtelsen til at betale royalties er påtaget, og sådanne royalties afholdes af dette faste driftssted, skal sådanne royalties anses for at hidrøre fra den kontraherende stat, hvori det faste driftssted er beliggende.«.

5. Royalties shall be deemed to be derived from a Contracting Sate if the payer is the Government, a State Government, a political subdivision, local authority or a resident of that Contracting State. Where, however, the person paying the royalties, whether he is a resident of a Contracting State or not, has in one of the Contracting States a permanent establishment by which the royalties are paid, then such royalties shall be deemed to be derived from the Contracting State in which the permanent establishment is situated.«.

Artikel 8

Article 8

Artikel XV i overenskomsten ændres således, at stykke 1 ophæves og i stedet indsættes følgende

Article XV of the Agreement shall be amended by substituting for paragraph 1 the following

»1. Bestemmelserne i artikel XIV, stk. 2, skal ikke finde anvendelse på indkomst, som i en af de kontraherende stater oppebæres af en professionel kunstner (såsom en scene-, film-, radio- eller fjernsynskunstner, musiker eller sportsmand), der er hjemmehørende i den anden kontraherende stat, når hans besøg i den førstnævnte kontraherende stat ikke direkte eller indirekte bliver støttet i det hele eller i alt væsentligt af offentlige midler fra regeringen i den anden kontraherende stat.«.

»1. The Provisions of paragraph 2 of Article XIV shall not apply to the income derived from one of the Contracting States from an employment exercised by a public entertainer (such as stage, motion picture, radio or television artiste, musician and sportsman) being a resident of the other Contracting State whose visit to that first-mentioned Contracting State is not directly or indirectly supported, wholly or substantially, from public funds of the Government of that other Contracting State.«.

Artikel 9

Article 9

Artikel XXI i overenskomsten ophæves og i stedet indsættes følgende ny artikel

Article XXI of the Agreement shall be amended by substituting for that Article the following new Article

»Artikel XXI

»Article XXI

1. Lovgivningen i hver af de kontraherende stater skal fortsat bestemme indkomstbeskatningen i denne stat, når andet ikke udtrykkeligt er fastsat i denne overenskomst. Såfremt en indkomst er undergivet beskatning i begge stater, skal dobbeltbeskatning undgås efter de følgende bestemmelser i denne artikel.

1. The laws of each Contracting State shall continue to govern the taxation of income in that State except where express provision to the contrary is made in this Agreement. Where income is subject to tax in both States, relief from double taxation shall be given in accordance with the following paragraphs of this Article.

2. Med forbehold af Malaysias lovgivning om indrømmelsen af fradrag i malaysisk skat for skat, der skal betales i noget andet land end Malaysia, skal dansk skat, der skal betales i henhold til lovgivningen i Danmark og i overensstemmelse med denne overenskomst af en person, som er hjemmehørende i Malaysia, af indkomst, der oppebæres fra Danmark, tillades fradraget i malaysisk skat, som skal betales af denne indkomst. Såfremt sådan indkomst er udbytte, som udbetales af et selskab, der er hjemmehørende i Danmark, til et selskab, som er hjemmehørende i Malaysia, men som ejer mindst 15 pct. af de stemmeberettigede aktier i det udbyttebetalende selskab, skal der ved beregningen af fradraget tages hensyn til den danske skat, der skal betales af dette selskab af dets indkomst, hvoraf udbyttet er udbetalt. Fradraget skal imidlertid ikke overstige den del af den malaysiske skat, som beregnet uden sådant fradrag, der kan henføres til sådan indkomst.

2. Subject to the laws of Malaysia regarding the allowance as a credit against Malaysian tax of tax payable in any country other than Malaysia, Danish tax payable under the laws of Denmark and in accordance with this Agreement by a resident of Malaysia in respect of income derived from Denmark shall be allowed as a credit against Malaysian tax payable in respect of that income. Where such income is a dividend paid by a company which is a resident of Denmark to a company which is a resident of Malaysia but which owns not less than 15 per cent of the voting shares of the company paying the dividend, the credit shall take into account Danish tax payable by that company in respect of its income out of which the dividend is paid. The credit shall not, however, exceed that part of the Malaysian tax as computed before the credit is given, which is appropriate to such item of income.

3. For Danmarks vedkommende skal følgende bestemmelser finde anvendelse

3. In the case of Denmark, the following provisions shall apply

(a)

dobbeltbeskatning skal undgås på følgende måde

(a)

Double taxation shall be avoided as follows

(i)

medmindre bestemmelserne i stk. 3, litra (a), punkt (iii), medfører andet, skal Danmark, i tilfælde hvor en person, der er hjemmehørende i Danmark, oppebærer indkomst, som i overensstemmelse med bestemmelserne i denne overenskomst kan beskattes i Malaysia, tillade et fradrag i denne persons indkomstskat med et beløb svarende til den indkomstskat, der er betalt i Malaysia;

(i)

subject to the provisions of sub-paragraph 3(a)(iii), where a resident of Denmark derives income which, in accordance with the provisions of this Agreement, may be taxed in Malaysia, Denmark shall allow as a deduction from the tax of the income of that resident, an amount equal to the income tax paid in Malaysia;

(ii)

sådant fradrag skal imidlertid ikke kunne overstige den del af indkomstskatten, som beregnet uden sådant fradrag, der kan henføres til den indkomst, som kan beskattes i Malaysia;

(ii)

such deduction shall not, however, exceed that part of the income tax, as computed before the deduction is given, which is attributable to the income which may be taxed in Malaysia;

(iii)

i tilfælde hvor en person, som er hjemmehørende i Danmark, oppebærer indkomst, der i overensstemmelse med bestemmelserne i denne overenskomst kun kan beskattes i Malaysia, kan Danmark medregne denne indkomst i beskatningsgrundlaget, men skal tillade et fradrag i indkomstskatten med et beløb svarende til den del af indkomstskatten, der kan henføres til den indkomst, som hidrører fra Malaysia;

(iii)

where a resident of Denmark derives income which, in accordance with the provisions of this Agreement shall be taxable only in Malaysia, Denmark may include this income in the tax base, but shall allow as a deduction from the income tax that part of the income tax which is attributable to the income derived from Malaysia;

(b)

for så vidt angår stk. 3, litra (a), punkt (i), skal udtrykket »indkomstskat, der er betalt i Malaysia« anses for at omfatte malaysisk skat, der i henhold til lovgivningen i Malaysia og i overensstemmelse med denne overenskomst skulle være betalt af enhver indkomst, der oppebæres fra kilder i Malaysia, hvis indkomsten ikke var blevet beskattet efter en nedsat sats eller fritaget for malaysisk skat i overensstemmelse med de særlige tilskyndelsesordninger i henhold til Promotion of Investment Act, 1986 til støtte for økonomisk udvikling i Malaysia eller enhver anden bestemmelse, der senere måtte blive indført i Malaysia til ændring af, eller som tillæg til, denne lov, for så vidt de kompetente myndigheder i de kontraherende stater er enige om, at den er af væsentlig samme art;

(b)

for the purposes of sub sub-paragraph 3(a)(i) »income tax paid in Malaysia« shall be deemed to include Malaysian tax which would, under the laws of Malaysia and in accordance with this Agreement have been payable on any income derived from sources in Malaysia had the income not been taxed at a reduced rate or exempted from Malaysian tax in accordance with the special incentives under the Promotion of Investments Act 1986 for the promotion of economic development of Malaysia or any other provisions which may subsequently be introduced in Malaysia in modification of, or in addition to, those laws so far as they are agreed by the competent authorities of the Contracting States to be of a substantially similar character;

(c)

i tilfælde, hvor udbytte udbetales af et selskab, som er hjemmehørende i Malaysia, til et selskab, som er hjemmehørende i Danmark, skal sådant udbytte være fritaget for beskatning i Danmark. Denne bestemmelse skal alene finde anvendelse på den del af udbyttet, som svarer til den del af det førstnævnte selskabs fortjeneste, hvoraf udbyttet er udbetalt, og som er blevet beskattet efter en nedsat sats eller fritaget for malaysisk skat i overensstemmelse med de særlige tilskyndelsesordninger i henhold til Promotion of Investments Act 1986 til støtte for økonomisk udvikling i Malaysia eller enhver anden bestemmelse, der senere måtte blive indført i Malaysia til ændring af, eller som tillæg til, denne lov, for så vidt de kompetente myndigheder i de kontraherende stater er enige om, at den er af væsentlig samme art;

(c)

where dividends are paid by a company which is a resident of Malaysia to a company which is a resident of Denmark, then such dividends shall be exempt from tax in Denmark. This provision shall apply only to that part of the dividends which corresponds to that part of the profits of the first-mentioned company out of which the dividends are paid, and which has been taxed at a reduced rate or exempted from Malaysian tax in accordance with the special incentives under the Promotion of Investments Act 1986 for the promotion of economic development of Malaysia or any other provisions which may subsequently be introduced in Malaysia in modification of, or in addition to, those laws so far as they are agreed by the competent authorities of the Contracting States to be of a substantially similar character;

(d)

bestemmelserne i litra (b) og (c) skal finde anvendelse i de første 10 år, i hvilke protokollen har virkning. De kompetente myndigheder skal rådføre sig med hinanden med henblik på at vedtage, om denne periode skal forlænges. En sådan forlængelse skal have virkning fra sådan dato og med forbehold af ændringer og betingelser, herunder betingelser vedrørende ophør, som måtte blive fastsat og aftalt mellem de kontraherende stater i noter, der skal udveksles ad diplomatisk vej, eller på enhver anden måde i overensstemmelse med deres forfatningsmæssige regler;

(d)

the provisions in sub-paragraphs (b) and (c) shall apply for the first ten years for which the Protocol is effective. The competent authorities shall consult each other in order to determine whether this period shall be extended. Any such extension shall take effect from such date and subject to such modifications and conditions, including conditions as to termination, as may be specified and agreed between the Contracting States in notes to be exchanged through diplomatic channels or in any other manner in accordance with their constitutional procedures;

(e)

i tilfælde, hvor udbytte udbetales af et selskab, som er hjemmehørende i Malaysia, til et selskab, som er hjemmehørende i Danmark, og som direkte eller indirekte ejer mindst 25 pct. af aktiekapitalen i det førstnævnte selskab, og sådant udbytte ikke er fritaget for beskatning i overensstemmelse med bestemmelserne i stk. 3, litra (c), skal der ved beregningen af fradraget i henhold til stk. 3, litra (a), punkt (i), tages hensyn til den skat, der er betalt i Malaysia af det førstnævnte selskab af den fortjeneste, hvoraf udbyttet er udbetalt.«.

(e)

where dividends are paid by a company which is a resident of Malaysia to a company which is a resident of Denmark and which owns directly or indirectly not less than 25 per cent of the share capital of the first-mentioned company, and such dividends are not exempt from tax in accordance with the provision of sub-paragraph 3(c), the credit for the purposes of sub sub-paragraph 3(a)(i) shall take into account the tax paid in Malaysia by the first-mentioned company in respect of the profits out of which the dividends are paid.«.

Artikel 10

Article 10

Følgende nye artikel skal indsættes umiddelbart efter artikel XXI i overenskomsten

The following new Article shall be inserted immediately after Article XXI of the Agreement

»Artikel XXIA

»Article XXIA

I tilfælde, hvor indkomst eller fortjeneste i henhold til nogen bestemmelse i denne overenskomst helt eller delvis er fritaget for beskatning i en kontraherende stat, og i henhold til den gældende lovgivning i den anden kontraherende stat en dér hjemmehørende person er skattepligtig af den pågældende indkomst eller fortjeneste for så vidt angår det beløb heraf, der er overført til eller modtaget i denne anden stat, men ikke med hensyn til det fulde beløb heraf, skal den lempelse, der indrømmes i den førstnævnte stat i henhold til denne overenskomst, kun finde anvendelse på den del af indkomsten eller fortjenesten, som er overført til eller modtaget i denne anden stat.«.

Where under any provision of this Agreement, income or gain is wholly or partly relieved from tax in a Contracting State and under the laws in force in the other Contracting State, a resident, in respect of the said income or gain, is subject to tax by reference to the amount thereof which is remitted to or received in that other State, and not by reference to the full amount thereof, then the relief to be allowed under this Agreement in the first-mentioned State shall apply only to so much of the income or gain as is remitted to or received in that other State.«.

Artikel 11

Article 11

1. Hver af de kontraherende stater skal give den anden underretning om fuldførelsen af de procedurer, som er fastsat i dens lovgivning for ikrafttrædelse af denne protokol, der skal udgøre en integrerende del af overenskomsten. Denne protokol skal træde i kraft på datoen for den seneste af disse underretninger og skal derefter, med mindre andet fremgår af bestemmelserne i stykke 2 i denne artikel, have virkning

1. Each of the Contracting States shall notify to the other the completion of the procedures required by its law for the bringing into force of this Protocol which shall form an integral part of the Agreement. This Protocol shall enter into force on the date of the later of these notifications and, subject to the provision of paragraph 2 of this Article, shall thereupon have effect

(a)

I Malaysia

(a)

in Malaysia

(i)

for så vidt angår malaysiske skatter, bortset fra petroleumsindkomstskat, for enhver skat, der pålægges for ethvert ligningsår, der begynder den 1. januar eller senere i det kalenderår, der følger efter det år, i hvilket denne protokol træder i kraft;

(i)

in respect of Malaysian tax, other than petroleum income tax, to taxes chargeable for any year of assessment beginning on or after the first day of January of the calendar year following the year in which this Protocol enters into force;

(ii)

for så vidt angår petroleumsindkomstskat, for enhver skat, der pålægges for ethvert ligningsår, der begynder den 1. januar eller senere i det andet kalenderår, der følger efter det år, i hvilket denne protokol træder i kraft.

(ii)

in respect of petroleum income tax, to tax chargeable for any year of assessment beginning on or after the first day of January of the second calendar year following the year in which this Protocol enters into force.

(b)

I Danmark, for så vidt angår skatter for det indkomstår, der følger umiddelbart efter det år, i hvilket denne protokol træder i kraft, og følgende indkomstår.

(b)

in Denmark, in respect of taxes for the income year immediately following that in which this Protocol enters into force and subsequent income years.

2. Denne protokol skal ophøre at have virkning på samme tid, som overenskomsten ophører at have virkning i overensstemmelse med Artikel XXVII i overenskomsten.

2. This Protocol shall cease to be effective at such a time as the Agreement ceases to be effective in accordance with Article XXVII of the Agreement.

Til bekræftelse heraf har de undertegnede, dertil behørigt befuldmægtigede af deres regeringer, underskrevet denne protokol.

In witness whereof the undersigned, duly authorized thereto by their respective Governments, have signed this Protocol

Udfærdiget i to eksemplarer i Kuala Lumpur den 3. december 2003, begge på dansk, malay og engelsk, således at alle tre tekster har samme gyldighed. I tilfælde af uoverensstemmelse om fortolkning og anvendelse af denne protokol, skal den engelske tekst anvendes.

Done in duplicate at Kuala Lumpur this 3 rd day of December 2003, each in the Danish, Malay and the English Languages, the three texts being equally authentic. In the event of there being a dispute in the interpretation and the application of this Protocol, the English text shall prevail.

For Regeringen i Kongeriget Danmark

Lasse Reimann

Ambassadør

For the Government of the Kingdom of Denmark

Lasse Reimann

Ambassador

For Regeringen i Malaysia

Y.Bhg Tan Sri

Dr. Samsudin Bin Hitam

Secretary General of the Treasury

For the Government of Malaysia

Y.Bhg Tan Sri

Dr. Samsudin Bin Hitam

Secretary General of the Treasury

Protokollen trådte i medfør af artikel 11, stykke 1, i kraft den 17. januar 2005.