Administrative court allows tax loss deduction denial for mutual insurance company with over 50% ownership change.
Finland (FI)
Legislator summary
AI generatedThe Administrative Court of Finland allowed the tax authority's decision to deny loss deductions for Keskinäinen Vakuutusyhtiö A due to an ownership change exceeding 50%. The court determined that mutual insurance company shares, treated as analogous to corporate shares, fell under the tax law's ownership change provisions when more than half changed hands. Although the company argued for a different legal interpretation, the court applied the statute by analogy, excluding policyholders from the ownership count as they do not hold transferable shares.
Legislator headnote
AI generatedTuloverolain 3 § 5 kohta; 122 § 1 mom; Vakuutusyhtiölain 1 luku 2 § 2 mom: The tax loss deduction prohibition applies to mutual insurance companies when over 50% of their shares change hands, treating policyholders as non-owners for ownership calculation purposes.
Keywords
AI generatedCited Legislation
AI generatedCited Case Law
AI generatedRelated Decisions
AI generatedFull text
Asiassa oli ratkaistavana, oliko tilanteessa, jossa yli puolet Keskinäinen Vakuutusyhtiö A:n takuuosuuksista vaihtaa omistajaa, kyse omistajanvaihdoksesta, joka johtaa tuloverolain 122 §:n 1 momentin soveltamiseen. Tuloverolain 122 §:n 1 momentin mukaan yhteisön ja elinkeinoyhtymän tappiota ei vähennetä, jos tappiovuoden aikana tai sen jälkeen yli puolet sen osakkeista tai osuuksista on muun saannon kuin perinnön tai testamentin vuoksi vaihtanut omistajaa tai yli puolet sen jäsenistä vaihtunut.
Vakuutusyhtiölain 1 luvun 2 §:n 2 momentin mukaan mitä osakeyhtiölaissa säädetään osakeyhtiön osakkeista ja osakepääomasta, sovelletaan vastaavasti keskinäisen vakuutusyhtiön takuuosuuksiin ja takuupääomaan, ja mitä osakeyhtiölaissa säädetään osakkeenomistajista, sovelletaan vastaavasti keskinäisen vakuutusyhtiön osakkaisiin, jollei tässä laissa säädetä toisin.
Keskinäinen Vakuutusyhtiö A on tuloverolain 3 §:n 5 kohdassa tarkoitettu yhteisö ja sen osakkaita ovat takuuosuuden omistajat sekä vakuutuksenottajat. Tuloverolain 122 §:n 1 momentissa ei ole sen sanamuodon perusteella suoraan säädetty tilanteesta, jossa yhteisön omistus jakautuu hakemuksessa kuvatulla tavalla sekä vakuutuksenottajille että takuuosuuksien omistajille. Kun kuitenkin otettiin huomioon, että keskinäisen vakuutusyhtiön takuuosuudet ovat vakuutusyhtiölain mukaan luovutettavissa ja ne rinnastuvat osakeyhtiön osakkeisiin, hallinto-oikeus katsoi, että tuloverolain 122 §:n 1 momenttia voidaan soveltaa myös Keskinäinen Vakuutusyhtiö A:han.
Näin ollen, mikäli takuuosuudet, jotka vastaavat yli puolta Keskinäinen Vakuutusyhtiö A:n takuuosuuksista, vaihtavat omistajaa tappiovuoden jälkeen, Keskinäinen Vakuutusyhtiö A ei voi vähentää tuloverolain 122 §:n 1 momentin mukaan verovuodelta 2021 vahvistettuja tappioita eikä verovuosilta 2022 ja 2023 mahdollisesti vahvistettavia tappioita. Vakuutuksenottajat ovat Keskinäisen Vakuutusyhtiö A:n osakkaita, mutta he eivät omista sellaisia osakkeita tai osuuksia, joita he voisivat luovuttaa kolmannelle. Tämän vuoksi laskettaessa kuinka moni kyseisessä järjestelyssä luovuttaa osakkeitaan tai osuuksiaan, vakuutuksenottajia ei tule ottaa huomioon.
Valituksessa on vedottu keskusverolautakunnan ennakkoratkaisuun KVL 6/2021. Asiassa on ollut kyse vakuutusyhtiölain 17 luvun 6 §:n 1 momentin mukaisesta takuupääoman takaisinmaksusta, eikä tuloverolain 122 §:ssä 1 momentissa tarkoitetusta omistajanvaihdoksesta, joten kyse on ollut eri tilanteessa tehdystä arviosta.
Tuloverolaki 3 § 5 kohta ja 122 § 1 mom
Vakuutusyhtiölaki 1 luku 2 § 2 mom
Asian ovat ratkaisseet hallinto-oikeuden jäsenet Matti Haapaniemi, Elina Fasoúlas (t) ja Sara Itälä, joka on myös esitellyt asian.
KHO 5.9.2024 2397/2024. Valituslupahakemus hylätään.