Legislator Case Law & Legislation
DE FR IT EN
Analyze in Legislator
Hämeenlinnan HAO 22.08.2011 11/0510/1 AI generated

Court held that a retained life estate is not a deductible acquisition cost for capital gains tax upon sale.

Case Number Hämeenlinnan HAO 22.08.2011 11/0510/1
Court / Authority
Jurisdiction Finland (FI)
Decision Date
Outcome Dismissed
Open official source Machine-readable Markdown (.md)

Legislator summary

AI generated

The Administrative Court dismissed the taxpayer's claim to deduct the value of a retained life estate from the acquisition cost when calculating capital gains. The taxpayer purchased shares with a life estate reserved for the seller, who died shortly after, transferring the estate to the taxpayer without additional payment. The court ruled that since the life estate was already factored into the original purchase price and no new cost was incurred upon transfer, it cannot be treated as a separate acquisition cost for tax purposes.

Legislator headnote

AI generated

Tuloverolaki 46 § 1 mom; Tuloverolaki 47 § 1 mom: A life estate retained by a seller at the time of share purchase is not a deductible acquisition cost for the buyer upon the death of the holder, as the value was already embedded in the original transaction price.

Keywords

AI generated
capital gains tax life estate acquisition cost retained interest transfer of property tax deduction share purchase

Cited Legislation

AI generated
Tuloverolaki 46 § 1 mom
Tuloverolaki 47 § 1 mom

Cited Case Law

AI generated
Turun HAO 8.4.2002 02/0186/3
Turun HAO 8.4.2002 02/0186/3
KHO:n päätös 28.12.2011 taltio 11/3799
KHO:n päätös 28.12.2011 taltio 11/3799.
AI generated
admin_2002_turku__186
Court allows capital gains tax deduction for retained life management right value in property share sale.
admin_2002_turku__187
Court allows capital gains tax deduction for life management right value in share sale.
appeal_1986_rovaniemi__1914
Shareholder rights transfer upon payment condition met, allowing immediate lease termination by buyer.
kho-precedent_2000_33
Inheritance tax exemption for spouse's property not granted due to lack of inheritance rights.
admin_2013_turku__633
Tax court dismisses appeal; management rights without ownership do not block first home tax exemption.

Need to analyze how this precedent applies to your matter?

Cross-reference this judgment against statutes, commentaries, and subsequent citing case law inside Legislator AI.

Open in Legislator →

Full text

Päätöslyhennelmä

A oli ostanut 1.2.2008 asuinhuoneiston hallintaan oikeuttavat osakkeet siten, että osakkeiden myyjä pidätti myytyyn omaisuuteen itselleen elinikäisen hallintaoikeuden. Myyjä ei asunut huoneistossa vaan se oli vuokrattuna. Hallintaoikeudelle oli kaupan yhteydessä määritetty todelliseen vuokratuloon perustuva arvo. Myyjä kuoli vuonna 2008. A myi osakkeet 10.6.2010.

Ratkaistavana asiana oli luetaanko ennakonkannossa aikanaan pidätetyn elinikäisen hallintaoikeuden arvo osakkeiden hankintamenoon luovutusvoittoa laskettaessa.

Hallinto-oikeus totesi, että hallintaoikeuden pidättäminen on huomioitu 1.2.2008 maksetussa kauppahinnassa. Elinikäinen hallintaoikeus on ollut sen pidättäjän rahanarvoista omaisuutta. Kun hallintaoikeus on kuoleman johdosta lakannut, on se siirtynyt A:lle. A ei ole suorittanut mitään hankintahintaa omaisuuden siirtymisestä hänelle eikä omaisuudelle ole myöskään määrätty perintö- tai lahjaveroarvoa. Näin ollen hallintaoikeuden osalta ei ole sellaista hankintamenoa, joka voitaisiin luovutusvoittoa laskettaessa vähentää.

Oikeusohjeet

Tuloverolaki 46 § 1 mom

Tuloverolaki 47 § 1 mom

Viittaukset

vrt. Turun HAO 8.4.2002 02/0186/3

KHO:n päätös 28.12.2011 taltio 11/3799. Valituslupahakemus hylätään.