Legislator Case Law & Legislation
DE FR IT EN
Analyze in Legislator
Hämeenlinnan HAO 7.3.2003 03/0104/4 AI generated

Administrative court dismisses tax deduction for life management right after property sale to third party.

Case Number Hämeenlinnan HAO 7.3.2003 03/0104/4
Court / Authority
Jurisdiction Finland (FI)
Decision Date
Outcome Dismissed
Open official source Machine-readable Markdown (.md)

Legislator summary

AI generated

The Administrative Court of Finland dismissed the taxpayer's request to deduct the value of a life management right from capital gains tax upon selling shared property. The court found that since the property was sold to an external buyer, the management right no longer restricted the new owner's use of the asset. Consequently, the tax authority's requirement to offset the right's value to compensate for restricted usage was no longer applicable in this transaction.

Legislator headnote

AI generated

Tuloverolaki 46 § 1 mom; Tuloverolaki 47 § 1 mom: In a transfer of property where a life management right is extinguished by sale to a third party, the tax deduction for the right's value is not permitted because the restriction on usage no longer exists.

Keywords

AI generated
capital gains tax life management right property sale tax deduction third party transfer administrative court income tax law

Cited Legislation

AI generated
Tuloverolaki 46 § 1 mom
Tuloverolaki 47 § 1 mom

Cited Case Law

AI generated
KHO:n päätös 22.1.2004 taltionumero 04/102
KHO:n päätös 22.1.2004 taltionumero 04/102.
AI generated
ECLI:FI:KKO:2021:10
Supreme Court dismisses damages claim where heir's conduct implies waiver of life tenure right.
kho-precedent_2006_12
Supreme Administrative Court dismisses appeal against planning decision using administrative procedure law exclusion clause.
admin_1988_mikkeli-county__820
Taxpayer allowed to claim asset income deduction on rental income from individual units in a property complex.
admin_2011_hameenlinna__510
Court held that a retained life estate is not a deductible acquisition cost for capital gains tax upon sale.
admin_1997_lapland-county__250
Inheritance management right value cannot reduce acquisition cost for taxable transfer gain.

Need to analyze how this precedent applies to your matter?

Cross-reference this judgment against statutes, commentaries, and subsequent citing case law inside Legislator AI.

Open in Legislator →

Full text

A ja B omistivat yhdessä puoliksi kiinteistön, johon B:llä oli elinikäinen hallintaoikeus. A ja B myivät kiinteistön yhteisellä päätöksellään. B sai A:lta korvausta hallintaoikeuden menetyksestä keskinäisen sopimuksen perusteella. Hallinto-oikeus katsoi, ettei B:n hallintaoikeudella enää ollut merkitystä sen jälkeen, kun kiinteistö oli yhteisesti myyty ulkopuoliselle ostajalle. Perintöverotuksessa hallintaoikeuden arvon vähentämisellä pyritään hyvittämään omistajalle sitä, ettei hän voi ilman mitään rasitteita omaisuutta saavan omistajan tavoin vapaasti hyödyntää omaisuuttaan. Kysymyksessä olevan kaltaisessa luovutustilanteessa tällaisen hyvityksen tarvetta ei enää ole ollut. Näin ollen hallintaoikeuden arvoa ei voitu ottaa vähennyksenä huomioon A:n saamaa luovutusvoittoa laskettaessa.

Tuloverolaki 46 § 1 mom

Tuloverolaki 47 § 1 mom

KHO:n päätös 22.1.2004 taltionumero 04/102. Valituslupahakemus hylätään.