Legislator Case Law & Legislation
DE FR IT EN
Analyze in Legislator
Hämeenlinnan HAO 7.8.2001 01/0313/1 AI generated

Income tax court allows full taxable value of option transfer when employment ends before option period starts.

Case Number Hämeenlinnan HAO 7.8.2001 01/0313/1
Court / Authority
Jurisdiction Finland (FI)
Decision Date
Outcome Allowed / Granted
Open official source Machine-readable Markdown (.md)

Legislator summary

AI generated

The Administrative Court allowed the taxpayer's appeal, overturning the Finnish Tax Authority's decision to tax only the difference between the transfer price and the option's value. The taxpayer sold option certificates after two years of employment, but the option period had not yet begun when the employment ended. The court ruled that the benefit accrued from the transfer price must be taxed in full because the option's value was zero at the time of sale. Consequently, the taxpayer must submit a tax return for the entire amount received.

Legislator headnote

AI generated

Tuloverolaki 66 § 3 mom; Tuloverolaki 128 §: When an employment-based option is transferred before the option period commences, the full transfer price constitutes taxable income as the option's value at the time of transfer is zero.

Keywords

AI generated
employment option transfer income tax valuation option period commencement taxable benefit accrual transfer price taxation Finnish income tax administrative court ruling

Cited Legislation

AI generated
Tuloverolaki 66 § 3 mom
Tuloverolaki 128 §

Cited Case Law

AI generated
KHO:n päätös 26.9.2002 taltionumero 02/2288
KHO:n päätös 26.9.2002 taltionumero 02/2288.
KHO:n vuosikirjaratkaisu 2002:59
KHO:n vuosikirjaratkaisu 2002:59.
AI generated
ECLI:FI:KHO:2019:50
Finnish Supreme Administrative Court rules on share disposal value in an apportionment-like transaction where the buyer was the seller's company.
market_2005_287
Market court dismisses procurement challenge but orders cost sharing due to procedural flaws not affecting outcome.
kho-precedent_2011_102
Sale of retained management right of gifted property taxed as income, not exempt capital gain.
admin_2014_vaasa__495
Tax court allows correction of income classification error due to taxpayer's knowledge and procedural fault.
insurance_2021_2458-2020
Gift of shares not deemed a sale profit; unemployment benefits allowed despite asset transfer.

Need to analyze how this precedent applies to your matter?

Cross-reference this judgment against statutes, commentaries, and subsequent citing case law inside Legislator AI.

Open in Legislator →

Full text

X Oy oli tarjonnut yhtiöön vakinaisessa työ- tai toimisuhteessa olevien henkilöiden merkittäväksi optiolainan. Optiotodistuksiin liittyneen luovutusrajoituksen mukaan optiotodistuksia ei saanut luovuttaa kolmannelle ilman yhtiön hallituksen lupaa ennen osakemerkintäajan alkamista. Jos merkitsijän työsuhde yhtiöön päättyi ennen optiotodistuksissa määrättyä aikaa, yhtiöllä oli vastikkeetta oikeus saada takaisin sellaiset optiotodistukset, joiden osalta osakemerkintäaika ei ollut työsuhteen päättyessä alkanut.

A oli keväällä 1996 merkinnyt työnantajansa X Oy:n optiolainaa ja myynyt syksyllä 1998 optiolainaan liittyviä optiotodistuksia 232 500 markalla. Optiotodistusten ehdot huomioon ottaen hallinto-oikeus katsoi A:n työsuhdeoption luovuttamisesta saaman edun kertyneen jälkikäteen edun saamisesta lukien siihen saakka, kunnes työsuhdeoptiota oli käytetty eli vähintään kahdelta vuodelta. Kun verovuonna ansiotulona verotettavan edun arvoksi on säädetty työsuhdeoption luovutushinta, oli tulontasaus toimitettava koko edun arvosta.

Tuloverolaki 66 § 3 mom

Tuloverolaki 128 §

KHO:n päätös 26.9.2002 taltionumero 02/2288. Päätöstä muutetaan.

KHO:n vuosikirjaratkaisu 2002:59.